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玲珑轮胎:首次公开发行股票招股说明书

山东玲珑轮胎股份有限公司

SHANDONG LINGLONG TYRE CO., LTD.

(招远市金龙路 777 号)

初度公然发止股票招股注明书

保荐人(主承销商)

(深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元)

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

发止轮廓

发止股票类型 人民币普通股(A 股)

20,000 万股。原次发止股份全副为公然发止新股,不涉

发止股数

及公司股东公然出卖股份。

每股面值 人民币 1.00 元

每股发止价格 12.98 元

或许发止日期 2016 年 6 月 22 日

拟上市证券买卖所 上海证券买卖所

发止后总股原 120,000 万股

控股股东玲珑团体及联系干系股东英诚贸易答允:自公

司股票正在证券买卖所上市买卖之日起三十六个月内,不

转让大概委托他人打点原公司间接或曲接持有的玲珑轮

胎公然发止股票前已发止的股份(蕴含由该局部股份派生

的股份,如通过送股、成原公积金转删股份等模式得到

的股份,以下简称“派生股份”),也不禁公司回购该部

分股份(蕴含派生股份);所持股票正在锁按期满后两年内

原次发止前股东所持 减持的,减持价格不低于发止价;公司上市后 6 个月内

股份的限售安排、股 如公司股票间断 20 个买卖日的支盘价均低于发止价,或

东对所持股份自愿锁 者上市后 6 个月期终支盘价低于发止价,持有公司股票

定的答允 的锁按期限主动耽误 6 个月。

若公司股票有派息、送股、成原公积金转删股原等

除权、除息事项的,上述发止价将停行除权、除息调

整。

若违背上述股票锁按期答允,玲珑团体、英诚贸易

将正在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公然就未履

止股票锁按期答允向公司股东和社会公寡投资者抱愧,

并将正在折乎法令、法规及标准性文件规定的状况下 10 个

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买卖日内购回违规卖出的股票,且自购回完成之日起自

动耽误持有全副股份的锁按期 3 个月。若玲珑团体、英

诚贸易因违背或未履止上述答允而与得收出的,所得支

入归公司所有,玲珑团体、英诚贸易将正在与得收出的五

日内将前述收出付出给公司指定账户。假如因玲珑集

团、英诚贸易违背或未履止上述答允事项给公司大概其

他投资者组成丧失的,玲珑团体、英诚贸易将向公司或

者其余投资者依法承当赔偿义务。

公司真际控制人王氏家族成员答允:自公司股票正在

证券买卖所上市买卖之日起三十六个月内,不转让大概

委托他人打点自己间接或曲接持有的公司公然发止股票

前已发止的股份(蕴含派生股份),也不禁公司回购该部

分股份(蕴含派生股份);上述锁按期限届满后,正在公司

担当董事、监事或高级打点人员期间,每年转让间接或

曲接持有的公司股份不赶过 25%,且正在不再担当公司董

事、监事或高级打点人员后半年内,不转让该局部间接

或曲接持有的公司股份。

公司其余股东机茂有限、颖名有限、中基兰德、丰

隆团体、宏时投资、开元投资、智诚东源、元风创投、

亿和创投、坤元投资答允:自公司股票正在证券买卖所上

市买卖之日起十二个月内,不转让大概委托他人打点其

间接或曲接持有的公司公然发止股票前已发止的股份(包

括派生股份),也不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股

份)。

公司董事、监事、高级打点人员刘占村、王显庆、

张琦、温波、杨科峰和张正亮答允:自公司股票正在证券

买卖所上市买卖之日起十二个月内,不转让或委托他人

打点曲接持有的公司公然发止股票前已发止的股份(蕴含

派生股份),也不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股

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份);上述锁按期限届满后,正在公司担当董事、监事或高

级打点人员期间,每年转让间接或曲接持有的公司股份

不赶过 25%,且正在不再担当公司董事、监事或高级打点

人员后半年内,不转让间接或曲接持有的公司股份。

保荐机构(主承销商) 安信证券股份有限公司

招股注明书签订日期 2016年5月23日

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声明取答允

发止人及全体董事、监事、高级打点人员答允招股注明书及其戴要不存正在虚

假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在性、精确性、完好性承当个体和连

带的法令义务。

公司卖力人和主管会计工做的卖力人、会计机构卖力人担保招股注明书及其

戴要中财务会计量料真正在、完好。

保荐人答允因其为发止人初度公然发止股票制做、出具的文件有虚假记实、

误导性呈文大概严峻遗漏,给投资者组成丧失的,将先止赔偿投资者丧失。

中国证监会、其余政府部门对原次发止所作的任何决议或定见,均不讲明其

对发止人股票的价值或投资者的支益做出原量性判断大概担保。任何取之相反的

声明均属虚假不真呈文。

依据《证券法》的规定,股票依法发止后,发止人运营取支益的厘革,由发

止人自止卖力,由此厘革引致的投资风险,由投资者自止卖力。

投资者若对原招股注明书及其戴要存正在任何疑问,应咨询原人的股票经纪

人、律师、会计师或其余专业照料。

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严峻事项提示

原公司出格揭示投资者留心原公司及原次发止的以下事项微风险:

一、股份限制流通及自愿锁定答允

(一)公司控股股东及联系干系股东答允

控股股东玲珑团体及联系干系股东英诚贸易答允:自公司股票正在证券买卖所上

市买卖之日起三十六个月内,不转让大概委托他人打点玲珑团体及英诚贸易曲

接或曲接持有的玲珑轮胎公然发止股票前已发止的股份(蕴含由该局部股份派生

的股份,如通过送股、成原公积金转删股份等模式得到的股份,以下简称“派

生股份”),也不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股份);所持股票正在锁按期

满后两年内减持的,减持价格不低于发止价;公司上市后6个月内如公司股票连

续20个买卖日的支盘价均低于发止价,大概上市后6个月期终支盘价低于发止

价,持有公司股票的锁按期限主动耽误6个月。

若公司股票有派息、送股、成原公积金转删股原等除权、除息事项的,上

述发止价将停行除权、除息调解。

若违背上述股票锁按期答允,玲珑团体及英诚贸易将正在公司股东大会及中

国证监会指定报刊上公然就未履止股票锁按期答允向公司股东和社会公寡投资

者抱愧,并将正在折乎法令、法规及标准性文件规定的状况下10个买卖日内购回

违规卖出的股票,且自购回完成之日起主动耽误持有全副股份的锁按期3个月。

若玲珑团体及英诚贸易因违背或未履止上述答允而与得收出的,所得收出归公

司所有,玲珑团体及英诚贸易将正在与得收出的五日内将前述收出付出给公司指

定账户。假如因玲珑团体及英诚贸易违背或未履止上述答允事项给公司大概其

他投资者组成丧失的,玲珑团体及英诚贸易将向公司大概其余投资者依法承当

赔偿义务。

(二)公司真际控制人答允

公司真际控制人王氏家族成员答允:自公司股票正在证券买卖所上市买卖之

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日起三十六个月内,不转让大概委托他人打点自己间接或曲接持有的公司公然

发止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),也不禁公司回购该局部股份(蕴含

派生股份);上述锁按期限届满后,正在公司担当董事、监事或高级打点人员期

间,每年转让间接或曲接持有的公司股份不赶过25%,且正在不再担当公司董

事、监事或高级打点人员后半年内,不转让该局部间接或曲接持有的公司股

份。

(三)公司其余股东答允

公司其余股东机茂有限、颖名有限、中基兰德、丰隆团体、宏时投资、开

元投资、智诚东源、元风创投、亿和创投、坤元投资答允:自公司股票正在证券

买卖所上市买卖之日起十二个月内,不转让大概委托他人打点其间接或曲接持

有的公司公然发止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),也不禁公司回购该部

分股份(蕴含派生股份)。

(四)公司其余董事、监事、高级打点人员答允

公司董事、监事、高级打点人员刘占村、王显庆、张琦、温波、杨科峰、

张正亮答允:自公司股票正在证券买卖所上市买卖之日起十二个月内,不转让或

委托他人打点曲接持有的公司公然发止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),

也不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股份);上述锁按期限届满后,正在公司担

任董事、监事或高级打点人员期间,每年转让间接或曲接持有的公司股份不超

过25%,且正在不再担当公司董事、监事或高级打点人员后半年内,不转让间接

或曲接持有的公司股份。

二、对于公司股价不乱门径的预案

(一)公司不乱股价的门径

原公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日原公司股

票支盘价均低于原公司上一个会计年度终经审计的每股脏资产(每股脏资产=折

并财务报表中归属于母公司普通股股东权益折计数÷年终公司股份总数,下同)

情形时(若因除权除息等事项以致上述股票支盘价取原公司上一会计年度终经审

计的每股脏资产不具可比性的,上述股票支盘价应作相应调解),原公司将正在不

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影响公司上市条件的前提下向社会公寡股东回购公司局部股票。原公司将按照

法令、法规及公司章程的规定,正在上述条件功效之日起三个买卖日内召开董事

会探讨不乱股价方案,并提交股东大会审议。详细施止方案将正在不乱股价门径

的启动条件功效时,原公司依法召开董事会、股东大会作出股份回购决定后公

告。

正在股东大会审议通过股份回购方案后,原公司将依法通知债权人,并向证

券监视打点部门、证券买卖所等主管部门报送相关资料,解决审批或立案手

续。但假如股份回购方案施止前原公司股价曾经不满足启动不乱公司股价门径

条件的,可不再继续施止该方案。

原公司回购股份的价格不赶过上一个会计年度终经审计的每股脏资产,回

购股份的方式为会合竞价买卖方式、要约方式或证券监视打点部门否认的其余

方式。运用的资金金额为上市之日起每十二个月内许多于8,000万元(资金起源

蕴含但不限于自有资金、银止贷款等方式)。

自原公司股票挂牌上市之日起三年内,若公司新聘任董事、高级打点人员

的,原公司将要求该等新聘任的董事、高级打点人员同样作出并履止公司上市

时董事、高级打点人员已做出的相应答允。

正在启动股价不乱门径的前提条件满足时,如原公司未回收上述不乱股价的

详细门径,原公司将正在股东大会及中国证监会指定报刊上公然注明未回收上述

不乱股价门径的详细起因并向股东和社会公寡投资者抱愧。

(二)公司控股股东不乱股价的门径

公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日公司股票支

盘价均低于其上一个会计年度终经审计的每股脏资产情形时(若因除权除息等事

项以致上述股票支盘价取公司上一会计年度终经审计的每股脏资产不具可比性

的,上述股票支盘价应做相应调解),玲珑团体将按照法令、法规及公司章程的

规定,正在不影响公司上市条件的前提下施止以下详细股价不乱门径:

(1)玲珑团体启动股价不乱门径将以删持公司股份的方式停行。如公司正在

上述需启动股价不乱门径的条件触发后启动了股价不乱门径,玲珑团体可选择

取公司同时启动股价不乱门径或正在公司股价不乱门径施止完结(以公司通告的真

施完结日为准)后其股票支盘价仍低于上一个会计年度终经审计的每股脏资产时

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再止启动股价不乱门径。玲珑团体将正在有关股价不乱门径启动条件功效后三个

买卖日内提出删持公司股份的方案(蕴含拟删持股份的数质、价格区间、光阳

等),正在三个买卖日内通知公司,公司应依照相关规定表露玲珑团体删持股份的

筹划。正在公司表露玲珑团体删持股份筹划的三个买卖日后,玲珑团体将依照方

案初步施止删持股份筹划。但假如公司表露玲珑团体删持筹划后三个买卖日内

其股价曾经不满足启动不乱公司股价门径的条件的,玲珑团体可不再施止上述

删持公司股份筹划。

(2)玲珑团体删持公司股份的价格不高于公司上一个会计年度终经审计的

每股脏资产。

(3)玲珑团体用于股份删持的资金为上市之日起每十二个月内许多于3,000

万元(资金起源为自筹资金,蕴含但不限于自有资金、量押股票贷款等方式筹

集)。但正在不乱股价方案施止历程中公司股价曾经不满足继续施止不乱股价门径

条件的,玲珑团体可进止施止该方案。

正在启动股价不乱门径的条件满足时,如玲珑团体未依照上述预案回收不乱

股价的详细门径,将正在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公然注明未回收

上述不乱股价门径的详细起因并向公司股东和社会公寡投资者抱愧;假如玲珑

团体未履止上述答允的,将自前述事项发作之日起进止正在公司处收付股东分

红,曲至玲珑团体施止完结上述不乱股价门径或公司股价曾经不满足继续施止

不乱股价门径条件时为行。

(三)公司独立董事以外的董事、高级打点人员不乱股价的门径

公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日公司股票支

盘价均低于其上一个会计年度终经审计的每股脏资产情形时(若因除权除息等事

项以致上述股票支盘价取公司上一会计年度终经审计的每股脏资产不具可比性

的,上述股票支盘价应作相应调解),且公司及控股股东施止完结股价不乱门径

(以公司通告的施止完结日为准)后,公司股票支盘价仍低于上一个会计年度终

经审计的每股脏资产时,公司董事、高级打点人员将按照法令、法规及公司章

程的规定,正在不影响公司上市条件的前提下施止以下详细股价不乱门径:

(1)公司董事、高级打点人员将通过二级市场以竞价买卖方式买入公司股

份以不乱股价。公司应依照相关规定表露公司董事、高级打点人员买入公司股

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份的筹划。正在公司表露公司董事、高级打点人员买入公司股份筹划的三个买卖

日后,公司董事、高级打点人员将依照方案初步施止买入公司股份的筹划。但

假如公司表露公司董事、高级打点人员买入筹划后三个买卖日内公司股价曾经

不满足启动不乱公司股价门径的条件的,公司董事、高级打点人员可不再施止

上述买入公司股份筹划。

(2)公司董事、高级打点人员通过二级市场以竞价买卖方式买入公司股份

的,买入价格不高于公司上一个会计年度终经审计的每股脏资产。

(3)公司董事、高级打点人员将正在公司股票挂牌上市之日起每十二个月内

运用许多于公司董事、高级打点人员正在担当董事、高级打点人员职务期间上一

会计年度从公司处收付的税后薪酬或津贴(如有)累计额的30%买入公司股份以

不乱股价。

正在启动股价不乱门径的前提条件满足时,如公司董事、高级打点人员未采

与上述不乱股价的详细门径,公司董事、高级打点人员将正在公司股东大会及中

国证监会指定报刊上公然注明未回收上述不乱股价门径的详细起因并向公司股

东和社会公寡投资者抱愧;假如公司董事、高级打点人员未回收上述不乱股价

的详细门径的,则公司董事、高级打点人员将正在前述事项发作之日起5个工做日

内进止正在公司处收付薪酬或津贴(如有)及股东分成(如有),曲至公司董事、

高级打点人员施止完结上述不乱股价门径或公司股价曾经不满足继续施止不乱

股价门径条件时为行。

三、对于招股注明书真正在性、精确性、完好性的答允书

(一)公司答允

原公司招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当法令义务。

如原公司招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,对判断原公

司能否折乎法令规定的发止条件形成严峻、原量影响的,原公司将依法回购首

次公然发止的全副新股。原公司将正在中国证监会认定有关违法事真确当日停行

通告,并正在三个买卖日内依据相关法令、法规及公司章程的规定召开董事会并

发出召开久时股东大会通知,正在召开久时股东大会并经相关主管部门核准/批准/

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立案后启动股份回购门径;原公司答允按市场价格停行回购。公司上市后发作

除权除息事项的,上述回购股份数质应做相应调解。

如原公司招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者

正在证券买卖中遭受丧失的,将依法赔偿投资者丧失。

假如原公司未履止招股注明书表露的公然答允事项,原公司将正在股东大会

及中国证券监视打点委员会指定报刊上公然注明未履止的详细起因并向股东和

社会公寡投资者抱愧。假如因未履止相关公然答允事项给投资者组成丧失的,

原公司将依法向投资者赔偿相关丧失。

(二)公司控股股东答允

发止人招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当个体和连带的法令义务。

如发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,对判断发止

人能否折乎法令规定的发止条件形成严峻、原量影响的,玲珑团体将推动发止

人依法回购初度公然发止的全副新股,并且玲珑团体将依法购回发止人初度公

开发止股票时玲珑团体公然出卖的股份。玲珑团体将正在中国证监会认定有关违

法事真确当日通过发止人停行通告,并正在上述事项认定后3个买卖日内启动购回

事项,给取二级市场会合竞价买卖、大宗买卖、和谈转让或要约支购等方式购

回发止人初度公然发止股票时玲珑团体公然出卖的股份。玲珑团体答允按市场

价格停行购回。发止人上市后发作除权除息事项的,上述购回价格及购回股份

数质应作相应调解。

发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者正在

证券买卖中遭受丧失的,玲珑团体将依法赔偿投资者丧失。

若玲珑团体违背上述答允,则将正在发止人股东大会及中国证监会指定报刊

上公然就未履止上述赔偿门径向发止人股东和社会公寡投资者抱愧,并正在违背

上述答允发作之日起5个工做日内,进止正在公司处收付股东分成,同时玲珑团体

持有的发止人股份将不得转让,曲至玲珑团体按上述答允回收相应的购回或赔

偿门径并施止完结时为行。

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(三)公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员答允

发止人招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当个体和连带的法令义务。

发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者正在

证券买卖中遭受丧失的,发止人真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员

将依法赔偿投资者丧失。

若公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员违背上述答允,则将

正在发止人股东大会及中国证监会指定报刊上公然就未履止上述赔偿门径向发止

人股东和社会公寡投资者抱愧;并正在违背上述赔偿门径发作之日起5个工做日

内,进止正在发止人处收付薪酬(如有)、津贴(如有)及股东分成(如有),同

时公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员持有的发止人股份(如有)

不得转让,曲至公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员按上述答允

回收相应的赔偿门径并施止完结时为行。

(四)中介机构的相关答允

发止人保荐机构安信证券答允:安信证券答允因其为发止人初度公然发止

股票制做、出具的文件有虚假性记实、误导性呈文或严峻遗漏,给投资者组成

丧失的,将先止赔付投资者丧失。

发止人律师金杜答允:因金杜为发止人初度公然发止制做、出具的文件有

虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,给投资者组成丧失的,经司法构制生效

裁决认定后,金杜将依法赔偿投资者因金杜制做、出具的文件所载内容存正在虚

假记实、误导性呈文大概严峻遗漏而遭受的丧失。

发止人审计和验资机构答允:普华永道对发止人 2015年度、2014年度及

2013年度的财务报表停行了审计,于2016年3月2日出具了普华永道中天审字

(2016)第11017号审计报告。普华永道审核了玲珑轮胎公司于2015年12月31日

取财务报表相关的内部控制,于2016年3月2日出具了普华永道中天特审字

(2016)第0573号内部控制审核报告。普华永道对玲珑轮胎公司2015年度、2014

年度及2013年度的非常常性损益明细表执止了鉴证业务,于2016年3月2日出具

了普华永道中天特审字(2016)第0572号非常常性损益明细表专项报告。原所对

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玲珑轮胎公司截至2016年3月31日行3个月期间的中期财务报表停行了核阅,于

2016年5月17日出具了报告号为普华永道中天阅字(2016)第019号的无糊口生涯结论

的核阅报告。

普华永道确认,对原所出具的上述报告的真正在性、精确性和完好性按照有

关法令法规的规定承当相应的法令义务,蕴含假如原所出具的上述报告有虚假

记实、误导性呈文大概严峻遗漏,给投资者组成丧失的,将依法赔偿投资者损

失。

四、持有公司 5%以上股份的股东的持股动向及减持动向

(一)玲珑团体答允

玲珑团体正在锁按期满后两年内减持公司股份数质不赶过其正在公司初度公然

发止股份前持有公司股份数质的10%;赶过上述期限拟减持公司股份的,将依

法依照《公司法》、《证券法》、中国证监会及上海证券买卖所相关规定解决。

若玲珑团体违背上述答允,玲珑团体将正在公司股东大会及中国证监会指定

报刊上公然就违背上述答允向公司股东和社会公寡投资者抱愧,并将正在折乎法

律、法规及标准性文件规定的状况下10个买卖日内回购违规卖出的股票,且自

回购完成之日起主动耽误持有全副股份的锁按期3个月。假如玲珑团体因未履止

上述答允事项而与得收出的,所得的收出归公司所有,玲珑团体将正在与得收出

的五日内将前述收出付出给公司指定账户;假如因玲珑团体未履止上述答允事

项给公司大概其余投资者组成丧失的,玲珑团体将向公司大概其余投资者依法

承当赔偿义务。

(二)英诚贸易答允

英诚贸易答允正在锁按期满后两年内减持公司股份数质不赶过其正在公司初度

公然发止股份前持有公司股份数质的10%;赶过上述期限拟减持公司股份的,

将依法依照《公司法》、《证券法》、中国证监会及上海证券买卖所相关规定办

理。

若英诚贸易违背上述答允,英诚贸易将正在公司股东大会及中国证监会指定

报刊上公然就违背上述答允向公司股东和社会公寡投资者抱愧。假如英诚贸易

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因未履止上述答允事项而与得收出的,所得的收出归公司所有,英诚贸易将正在

与得收出的五日内将前述收出付出给公司指定账户;假如因英诚贸易未履止上

述答允事项给公司大概其余投资者组成丧失的,英诚贸易将向公司大概其余投

资者依法承当赔偿义务。

五、公司的股利分配政策

(一)原次发止前结存利润的分配安排

2011年6月22日,公司2011年第一次久时股东大会审议通过了《对于公司首

次公然发止股票前结存利润分配的议案》,赞成公司截至原次A股股票发止完成

前的结存利润由原次发止后的新老股东共享。

(二)请投资者关注发止后股利分配政策

依据《公司章程(草案)》的约定,公司发止上市后的股利分配政策的次要

内容如下:

1、公司分配当年税后利润时,应该提与利润的10%列入公司法定公积金。

公司法定公积金累计额为公司注册原钱的50%以上的,可以不再提与。公司的

法定公积金有余以补救以前年度吃亏的,正在凭据前款规定提与法定公积金之

前,应领先用当年利润补救吃亏。公司补救吃亏和提与公积金后所余税后利

润,依照股东持有的股份比例分配,但原章程规定不按持股比例分配的除外。

公司持有的原公司股份不参取分配利润。

2、公司股东大会对利润分配方案做出决定后,公司董事会须正在股东大会召

开后2个月内完成股利(或股份)的派发事项。存正在股东违规占用公司资金状况

的,公司应该扣减该股东所分配的现金盈余,以送还其占用的资金。

3、公司正在制订利润分配政策和详细方案时,应该器重投资者的折法投资回

报,并统筹公司的长远所长和可连续展开,保持利润分配政策的间断性和不乱

性。正在有条件的状况下,公司可以停行中期利润分配。

公司利润分配可回收现金、股票、现金取股票相联结大概法令、法规允许

的其余方式。公司正在选择利润分配方式时,相应付股票股利等分配方式劣先采

用现金分成的利润分配方式。依据公司现金流情况、业务成长性、每股脏资产

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范围等真正在折法因素,公司可以给取发放股票股利方式停行利润分配。

(1)公司具备现金分成条件的,公司应该回收现金方式分配股利,公司正在

施止现金分配股利的同时,可以派发股票股利。公司董事会应该综折思考所处

止业特点、展开阶段、原身运营形式、盈利水平以及能否有严峻资金支入安排

等因素,提出不异化的现金分成政策。

(2)公司每年利润分配预案由董事会联结公司章程的规定、盈利状况、资

金提供和需求状况提出、订定。董事会审议现金分成详细方案时,应该细心研

究和论证公司现金分成的时机、条件和最低比例、调解的条件及决策步调要求

等事宜,独立董事应对利润分配方案停行审核并颁发独立明白的定见,董事会

通事后提交股东大会审议。

为进一步明白将来几多年的分成政策,公司制订了《上市后分成回报布局》。

布局认为:公司目前处于成历久且有严峻资金支入安排,正在上市后三年内停行

利润分配时,现金分成正在当次利润分配中所占比例最低应抵达20%。

对于上市后分成回报布局的详细内容拜谒原招股注明书“第十一节 打点层

探讨取阐明”之“七、公司股东分成回报布局”;对于公司股利分配政策的其

他状况拜谒原招股注明书“第十四节 股利分配政策”。

六、支购玲珑机电及对公司财务情况的影响

为减少和标准联系干系买卖,公司于2015年6月从玲珑团体支购其全资子公司玲

珑机电100%的股权,由于原公司和玲珑机电支购前后均受玲珑团体控制且该控

制并非暂时性,该支购为同一控制下企业兼并,并据此调解兼并财务报表。即

支购完成后兼并报表正在汗青各报告期内将蕴含玲珑机电的资产、欠债、利润、

现金流质等状况。相比陈述财务报表,模拟支购完成后的兼并财务报表汗青期

间内,公司资产总额有所删多,2013年、2014年划分为5.92%和6.98%;股东权

益略有减少,2013年、2014年划分为1.44%和2.66%;营业收出略有删多,2013

年、2014年划分为1.51%和0.83%;脏利润水平略有下降,2013年、2014年划分

减少3.07%和8.05%;每股支益和脏资产支益率也略有下降。整体上,原公司支

购玲珑机电并将其归入兼并领域应付公司的运营范围、偿债才华、连续盈利能

力等影响较小。公司支购玲珑机电的详细状况请拜谒原招股注明书“第七节 同

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业折做和联系干系买卖”之“七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径”之“(二)为

减少联系干系买卖回收的详细门径”之“4、支购玲珑机电”相关内容。

七、填补被摊薄即期回报的门径及答允

或许原次发止完成后,短期内公司每股支益将显现一定程度的摊薄。

(一)董事会选择原次融资的必要性和折法性

原次发止募集资金次要投资于“年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技术

改造名目”,名目完成后删多超低断面抗湿滑低噪声子午线轮胎产能800万套/

年。前述超低断面抗湿滑低噪声子午线轮胎系公司研发的高机能轿车子午胎,

曾与得2010年山东省科技提高一等奖、中国石油和化学家产协会科技提高奖一

等奖、国家科学技术提高二等奖,原募投项宗旨施止可进步公司高端产品比例,

真现科技成绩财产化。同时原次发止局部募集资金补充运动资金有利于缓解公司

运动资金需求压力,降低公司财务用度,加强公司连续盈利才华。原次发止的

折法性和必要性请拜谒招股注明书“第十三节 募集资金应用”之“二、原次募

集资金投资名目详细状况”中相关内容。

(二)原次募集资金投资名目取发止人现有业务的干系,公司处置惩罚募集资

金名目正在人员、技术、市场等方面的储蓄状况

通过多年的展开,公司已正在轮胎止业积攒了较强的研发劣势、产品劣势、

量质劣势、营销劣势和品牌劣势,同时,公司接续器重人才的引进和造就,报

告期内公司删强了人员的造就和储蓄并领有一收高原色的专业技术团队。原次

募集资金投资名目取公司现有业务联络严密,公司已以自有资金为原次募集资

金投资名目停行了先期投入,截至2015年12月31日,原名目建立投资额占估算

总投资的比例为72%。

1、人员储蓄

公司应付原次募集资金投资于年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技术改

造名目,曾经从内部及外部等各方面生长了相关的业务人员储蓄。公司各部门

岗亭职位注明书、做业辅导书明晰、齐备,具有完善的培训体系和培训制度,

能够担保新进人员很快适应岗亭;公司操做现有的技术、采购、消费、研发和

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打点人员的同时不停从目前当先的主动化企业中雇用良好人才,待名目正式启

动时,将会组建相关的经营团队。

2、技术储蓄

公司领有多年轮胎产品研发和制造汗青,制造技术成熟,消费技术国内领

先,产品规格齐全,已涵盖全钢子午胎、半钢子午胎、工程机器胎及工程子午

胎、农业子午胎、斜交胎等。正在2016年国家科学技术奖励大会上,公司“节油

轮胎用高机能橡胶纳米复折伙料的设想及制备要害技术”与得国家技术缔造二

等奖,那是迄今为行轮胎止业惟一的国家科学缔造奖,也是公司继2010年“低

断面抗湿滑低噪音超高机能轿车子午线轮胎”名目与得国家科技提高二等奖以

来第二次与得国家级科学技术大奖,名目要害技术填补了国内空皂;公司技术

水和善技术储蓄正在国内轮胎制造企业具有较为鲜亮的技术劣势,技术储蓄较为

丰裕。

3、市场储蓄

国内市场方面,全国各地的营销部队具备较强的市场开拓才华,能正在各自

的区域市场上独顿时完成区域市场技术推广会等产品推广流动,已展开一级经销

商280多家,并取中国一汽、中国重汽、陕西重汽、上汽通用五菱、长安福特、

厦门金龙等国内外50多家出名整车厂商建设了历久计谋竞争干系。国际市场方

面,公司建设了以自主品牌为主打的结实型营销网络,领有外洋一级经销商300

多家,轮胎产品远销世界绝大局部国家和地区,正在国际市场上成立了劣秀的品

牌形象,并先后开发了通用乌兹别克斯坦、俄罗斯雷诺日产、印度塔塔、伊朗霍

德罗等配套厂商,出口质稳居国内同止业前列。

颠终多年展开,公司以其正在技术开发、产品量质等方面的劣势逐步正在业内

成立了劣秀的名毁,公司品牌已广为客户所认同和承受,为公司带来了日益删加

的市场需求。

(三)公司应对原次发止摊薄即期回报回收的门径

公司初度公然发止股票后,跟着募集资金的到位,公司股原及脏资产均将

大幅删加,同时募集资金投资名目之“年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技

术改造名目”的施止使得公司牢固资产范围有较大幅度删多,“补充运动资金

名目”彻底开释经济效益须要一定的光阳。因而,原次发止募集资金到位后,

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公司每股支益、脏资产支益率等目标将有所下降,投资者面临公司初度公然发

止并上市后即期回报被摊薄的风险。

为降低原次发止对即期回报摊薄的影响,公司将次要回收以下门径:

1、进一步扩充现有主营业务运营范围

公司所处的轮胎止业属于成原、技术和劳动密集型财产,范围效益特征明

显。2013年、2014年及2015年,公司主营业务收出逐期划分为1,128,788.86万

元、1,012,529.86万元、861,941.23万元;2015年,正在我国轮胎止业整体显现下

滑态势,以及泰国玲珑火灾的晦气影响下,公司主营业务收出有所下降,但下

滑幅度低于止业均匀水平。将来公司将通过进一步加大研发投入、删强现有成

熟产品的市场推广力度,强化人才部队建立和品牌建立,不停扩充现有主营业

务、产品的运营范围,进步公司盈利水平。

2、加速施止募集资金投资名目

发止人原次募集资金的投资建立名目为改扩建名目,项宗旨施止可进步公

司高端产品比例。为使募集资金投资名目尽快孕育发作投资回报,公司正在募集资金

到位前已通过自筹资金方式先止停行了投入。截至2015年12月31日,原名目建

设投资额占估算总投资的比例为72%。公司将进一步加速募集资金投资名目真

施进度,赶早真现名目投资支益。

3、片面提升公司打点水平,进步资金运用效率

公司将删强估算打点,严格控制公司老原及各项用度支入,删强应支账款

打点,删强各部门间信息沟通取协做打点,进步公司经营效率,同时,折法运

用各类融资工具和渠道,控制资金老原,提升资金运用效率,片面有效地控制

公司经营和管控风险,提升公司盈利才华。

4、进一步完善利润分配政策,强化投资者回报

公司2014年第一次久时股东大会审议通过订正后的《公司章程(草案)》,

补充完善了公司利润分配政策(蕴含现金分成政策),同时审议通过了《对于公

司上市后分成回报布局的议案》,对上市后利润分配做出了进一步安排,强化了

对投资者的折法回报和权益保障。原次发止上市后,公司将宽泛听与投资者尤

此中小投资者对于公司利润分配政策的定见和倡议,进一步完善公司股东回报

机制,正在保障公司整体所长和可连续展开的根原上,不停强化对投资者的回

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报。

(四)相关主体的答允

1、公司董事、高级打点人员对公司填补回报门径能够获得着真履止做出如

下答允:“(1)答允不无偿或以不公平条件向其余单位大概个人输送所长,也

不给取其余方式侵害公司所长。(2)答允对董事和高级打点人员的职务出产止

为停行约束。(3)答允不动用公司资产处置惩罚取其履止职责无关的投资、出产活

动。(4)答允由董事会或薪酬委员会制订的薪酬制度取公司填补回报门径的执

止状况相挂钩。(5)答允拟公布的公司股权鼓舞激励的止权条件取公司填补回报措

施的执止状况相挂钩。”

2、公司控股股东、真际控制人对公司填补回报门径能够获得着真履止做出

如下答允:“不越权干取干涉公司运营打点流动,不强占公司所长。”

八、审计截行日后的次要运营情况

公司财务报告审计截行日(2015年12月31日)至原招股注明书签订日,运营

状况一般。公司消费运营形式未发作严峻厘革;公司采购形式和销售形式未发

生严峻厘革;公司的消费销售状况一般;公司税支政策亦未发作严峻厘革;公

司亦未显现其余可能影响投资者判断的严峻事项。

正在复纯严重的经济环境下,公司主营业务总体保持了不乱展开态势,2016

年1-3月,公司真现营业收出223,194.83万元,较去年同期删多10.51%;扣除非

常常性损益后的归属于母公司股东的脏利润26,388.35万元,较去年同期进步

18.62%。以上数据未经审计,但曾经普华永道核阅(普华永道中天阅字(2016)

第019号核阅报告)。

基于原年度已真现运营业绩、已签署订单等状况,并思考近期宏不雅观经济形

势,特别是轮胎财产高粗俗市场环境等因素,或许公司2016年度营业收出、脏

利润等业绩目标较2015年度无大幅波动。

有关公司财务报告审计截行日后次要财务信息及运营情况的详细状况请参

见原招股注明书“第十一章 打点层探讨取阐明”之“九、审计截行日后的次要

运营情况”。

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九、原公司出格揭示投资者留心以下风险因素

(一)运营业绩波动的风险

2013年度、2014年度、2015年度,公司营业收出划分为1,154,797.93万元、

1,027,818.53万元、873,370.12万元,营业利润划分为120,580.71万元、97,172.66

万 元 、 80,332.87 万 元 , 归 属 于 公 司 股 东 的 脏 利 润 分 别 为 98,001.25 万 元 、

83,417.07万元、67,761.09万元,扣除非常常损益后归属于公司股东的脏利润分

别为102,569.62万元、87,990.80万元、71,118.10万元。

2015年度,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮胎

止业整体销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎誉

损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,公司营业收出、脏利润均有

所下降。公司存正在运营业绩波动的风险。

(二)次要本资料价格波动风险

自然橡胶做为重要的计谋资源,是典型的资源约束型产品;做为大宗商

品,其价格取贸易政策、汇率、成原市场情况等有密切联络。连年来受境外大

宗商品市场影响,自然橡胶价格呈大幅波动态势,上海期货买卖所自然橡胶期

货价格厘革如下图所示:

上海期货买卖所橡胶间断支盘价格走势

量料起源:上海期货买卖所 单位:人民币元/吨

2012年1季度自然橡胶价格处于较高位,给公司带来了较大的老原压力,

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2012年以来,自然橡胶价格总体上呈连续震荡下跌趋势。

自然橡胶、分解橡胶是消费轮胎的次要本资料,占轮胎总消费老原比重较

大。由于自然橡胶和分解橡胶价格有一定的联动性,因而自然橡胶的价格对轮

胎老原影响很大。2013年度、2014年度及2015年度,自然橡胶及分解橡胶正在公

司消费老原中所占的比例折筹划分为46.02%、35.68%和30.03%。因而,原公司

将面临自然橡胶价格大幅波动的风险。

(三)真际控制人控制风险

原公司的真际控制酬报王氏家族,其成员为王希成、张光英、王锋和王

琳,此中王希成和张光英系伉俪干系,王希成取王锋、王琳系父子干系,张光

英取王锋、王琳系母子干系,王锋和王琳系兄弟干系。

王 希成、张光英、王锋和 王琳划分持有公司控股股东玲珑团体51%、

4.425%、18.9625%、10%的股权。另外,王希成、王锋和王琳还划分持有英诚

贸易51%、30%、19%的股权。王氏家族通过玲珑团体和英诚贸易曲接控制玲珑

轮胎80.56%的股权。

发止人控股股东和真际控制人可能操做其持股劣势对公司展开计谋、运营

决策、人事安排、利润分配、联系干系买卖和对外投资等严峻事项停行非一般干

预、控制的情形,从而侵害公司及公司中小股东的所长。

(四)严峻诉讼和仲裁风险

截至原招股注明书签订日,公司波及三项未决诉讼和一项次要未决仲裁事

项,可能对公司财务情况、运营成绩和现金流质情况孕育发作一定的影响。

诉官司项为:(1)Diana Alvarez Gonzales等作做人于2014年6月以原公司生

产的轮胎产品曲接组成交通事件,并招致其丈夫Pedro R. Gonzales, Jr.死亡以及

其自己受伤为由,向美国德克萨斯州南区联邦法院及再次向德克萨斯州法院提

起的诉讼;(2)玲珑轮胎等公司诉Horizon案;(3)2015年2月,Susan Letterman

以公司消费轮胎缺陷曲接组成交通事件并招致其儿子Werner K. Letterman死亡为

由,向佛罗里达州的巡回法院提告状讼。

仲裁事项为:Regional Rubber Trading Co. Pte Ltd.(元方树胶)申请承认取

执止外国仲裁判决案(烟民三字第17号)。

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有关未决诉讼和仲裁的具体状况拜谒原招股注明书“第十五节 其余重要事

项”之“四、可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或仲裁事项”。因公司正在上述

未决诉讼及未决仲裁案件中存正在遭受丧失的可能,假如公司败诉且判决与得真

际执止,将存正在对公司运营孕育发作负面影响的风险。

(五)国际贸易壁垒提升的风险

连年来,美国、巴西、阿根廷、哥伦比亚等一些国家和地区针对我国轮胎

产品陆续生长“反倾销”盘问拜访,局部国家和地区出台了相关贸易护卫政策。如

美国于2009年9月11日决议对从中国进口的小轿车和轻型卡车轮胎施止为期3年

(2009.9-2012.9)的处罚性关税,即正在4%的本有关税根原上,自2009年9月26日

起的三年划分加征35%、30%和25%的附加关税;2014年7月22日,美国国际贸

易委员会初阶裁定,自中国进口的乘用车和轻型卡车轮胎对美国财产组成原量

性侵害,据此,美国商务部将继续对中国轮胎开展反倾销和反补贴(简称“双

反”)盘问拜访。2015年1月21日,美国商务部发布了初裁结果,认定中国出口到美

国的乘用车和轻型卡车轮胎存正在倾销止为。基于倾销幅度的初裁结果,美国商

务部将通知美国海关对中国出口的上述产品征支相应的担保金。美国商务部正在

原次初裁中运用泰国做为代替国来计较中国产品的价值。

依据初裁结果,玲珑轮胎、三角轮胎、普利司通(无锡)、大连固特异、江

苏韩泰、锦湖轮胎、中国倍耐力等64家国内轮胎企业与得32.50%的划分税率;

风神股份、双钱股份、杭州中策、贵州轮胎、青岛双星等21家国内轮胎企业未

获划分税率政策,那些企业以及所有未提及的轮胎企业折用100.02%的全国税

率;加入反倾销强制应诉的两家企业中,佳通轮胎折用30.46%的税率,赛轮金

宇折用40.04%的税率。

美国商务部已于2015年6月11日做出倾销和补贴末裁,对中国轮胎厂商征支

14.35%-87.99%的反倾销税和20.73%-100.77%的反补贴税,美国国际贸易委员会

已于2015年7月26日做出侵害末裁。公司折用39.33%的税率。

公司外洋市场次要会合正在美国、欧盟等国家和地区,2013年度、2014年度

及2015年度,公司出口销售收出占主营业务收出比重划分为54.22%、53.75%和

55.16%,此中向美国出口销售收出占主营业务收出的比重划分为 11.20%、

10.20%和13.15%。报告期内,公司对美国、巴西、阿根廷、南非、朱西哥、印

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度等针对我国轮胎产品陆续生长“反倾销”盘问拜访的国家销售收出占出口收出的

比例详细如下:

2015年度 2014年度 2013年度

国家

金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%)

美国 113,367.80 23.84 103,320.36 18.99 126,475.60 20.67

巴西 8,842.53 1.86 22,982.80 4.22 36,774.41 6.01

南非 906.12 0.19 2,094.59 0.38 6,975.25 1.14

朱西哥 9,889.50 2.08 7,622.28 1.40 7,573.29 1.24

印度 3,689.10 0.78 7,816.23 1.44 12,137.47 1.98

阿根廷 551.56 0.12 444.31 0.08 720.44 0.12

泰国玲珑是公司施止国际化计谋,应对贸易壁垒的次要举动。一是泰国事全

球次要自然胶产地,对轮胎企业来说有本资料的供应、价格、物流讯等多重劣势。

二是泰国事东南亚汽车制造核心和东盟最大的汽车市场。三是泰国消费的轮胎供

应美国不受其对中国轮胎消费企业的反倾销、反补贴等贸易壁垒的影响。泰国玲

珑自 2015 年初步向美国批质销售,2015 年度由泰国玲珑、玲珑轮胎国内消费基

地发货对美国市场真现的销售收出划分为 73,713.92 万元、39,653.88 万元,2015

年度累计向美国市场真现销售收出 113,367.80 万元,较 2014 年度 103,320.36 万

元删多 10,047.44 万元,有效的打消了美国双拥护美国市场销售的影响。

有关公司海外市场的详细销售区域的销售金额和占比的详细状况请拜谒原

招股注明书“第十一节 打点层探讨取阐明”之“二、最近三年盈利才华阐明”

之“(一)营业收出阐明”相关内容;有关美国、阿根廷、巴西等国家对轮胎产

品的贸易护卫等的详细状况请拜谒原招股注明书“第十一节 打点层探讨取分

析”之“五、影响原公司财务情况和盈利才华的次要因素”之“(三)国际贸易

壁垒”相关内容。

假如将来国际贸易壁垒进一步提升,将可能给公司境外销售业务带来一定

风险。

(六)境外运营相关风险

2013年,公司启动泰国玲珑工程名目建立,该名目筹划总投资68,866.6万美

元,建成后将新删1,200万套半钢子午线轮胎和120万套全钢子午线轮胎产能。

截至2015年12月31日,该名目已投入约30.86亿元人民币,泰国玲珑名目一期

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200万套半钢子午线轮胎名目曾经投产。

由于境外工程建立历程以及建成后消费运营的安宁性、购销市场的不乱性

以及盈利才华的连续性将正在一定程度上受当地政治、经济和人力资源等因素的

综折影响,因而,一旦当地显现政局不稳等状况,进而影响公司正在泰国地区的

消费运营流动,将给公司的运营带来一定程度的风险。

2015年2月1日,子公司泰国玲珑因厂区内发作火灾招致局部存货、衡宇建

筑物及呆板方法等资产发作严峻丧失,丧失约为12.62亿泰铢(约合折人民币2.35

亿元)。依据泰国差人局出具的火灾起因盘问拜访报告,“原次火灾起火的起因推理

出:因某种火花惹起;或是某种可燃物惹起;或是起火点位置的累积高温惹起

的火灾并招致的严峻丧失。未发现有酬报用心纵火或是因或人的粗心大意惹起

的火灾。原次事件是不成能控制的,并非用心止为的刑事案件。因而,盘问拜访人

员认为可结案不需再盘问拜访。”报告期内,公司已向中国人民财富保险股份有限

公司就子公司泰国玲珑投保财富一切险,保险期间为2014年12月17日至2015年

12月16日,总保险金额约为人民币15.07亿元。依据保险条款,单方约定每次事

故的免赔金额为人民币10万元或丧失金额的15%,二者以高者为准。中国人民

财富保险股份有限公司于2015年7月8日付出了赔款人民币4,000万元。2015年12

月18日,公司取中国人民财富保险股份有限公司达成理赔和谈,并签订了赔付

和谈书。依据签订的赔付和谈书,中国人民财富保险股份有限公司将对泰国玲

珑火灾事件付出赔款人民币16,080万元。公司已于2016年1月20日支到剩余赔偿

款项12,080万元。思考上述保险公司承当的赔偿后,原次事件的脏丧失约为人

民币7,410万元。

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目 录

发止轮廓 ................................................................................................................................................... 2

声明取答允 ............................................................................................................................................... 5

严峻事项提示 ........................................................................................................................................... 6

一、股份限制流通及自愿锁定答允 ................................................................................................... 6

二、对于公司股价不乱门径的预案 ................................................................................................... 7

三、对于招股注明书真正在性、精确性、完好性的答允书 ............................................................. 10

四、持有公司 5%以上股份的股东的持股动向及减持动向 ........................................................... 13

五、公司的股利分配政策 ................................................................................................................. 14

六、支购玲珑机电及对公司财务情况的影响 ................................................................................. 15

七、填补被摊薄即期回报的门径及答允 ......................................................................................... 16

八、审计截行日后的次要运营情况 ................................................................................................. 19

九、原公司出格揭示投资者留心以下风险因素 ............................................................................. 20

目 录 ..................................................................................................................................................... 25

第一节 释义 ......................................................................................................................................... 29

第二节 概览 ......................................................................................................................................... 35

一、发止人简介 ................................................................................................................................. 35

二、控股股东及真际控制人 ............................................................................................................. 37

三、发止人次要财务数据及财务目标 ............................................................................................. 38

四、原次发止根柢状况 ..................................................................................................................... 39

五、募集资金的次要用途 ................................................................................................................. 40

第三节 原次发止轮廓 ......................................................................................................................... 41

一、原次发止的根柢状况 ................................................................................................................. 41

二、原次发止股票的有关当事人 ..................................................................................................... 42

三、发止人取中介机构干系 ............................................................................................................. 44

四、原次发止有关重要日期 ............................................................................................................. 44

第四节 风险因素 ................................................................................................................................. 45

一、运营业绩波动的风险 ................................................................................................................. 45

二、次要本资料价格波动风险 ......................................................................................................... 45

三、资产欠债率较高和短期偿债风险 ............................................................................................. 46

四、出口退税政策厘革风险 ............................................................................................................. 46

五、真际控制人控制风险 ................................................................................................................. 47

六、严峻诉讼和仲裁风险 ................................................................................................................. 47

七、国际贸易壁垒提升的风险 ......................................................................................................... 48

八、人民币汇率波动风险 ................................................................................................................. 49

九、产品量质风险 ............................................................................................................................. 50

1-1-25

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

十、境外运营相关风险 ..................................................................................................................... 51

十一、联系干系方玲珑热电的久缓关停小火电机组存正在关停风险 ..................................................... 51

十二、即期回报被摊薄的风险 ......................................................................................................... 52

第五节 发止人根柢状况 ..................................................................................................................... 53

一、发止人轮廓 ................................................................................................................................. 53

二、发止人革新重组状况 ................................................................................................................. 53

三、发止人股原造成及厘革和严峻资产重组状况 ......................................................................... 56

四、建议人出资和历次股原厘革的验资状况及建议人投入资产的计质属性 .............................. 72

五、发止人的组织构造 ..................................................................................................................... 74

六、发止人子公司状况 ..................................................................................................................... 78

七、建议人、持有发止人 5%以上股份的次要股东及真际控制人根柢状况 ............................... 83

八、发止人股原状况 ....................................................................................................................... 123

九、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等状况 ............................................... 126

十、发止人员工及其社会保障状况 ............................................................................................... 126

十一、发止人及其真际控制人、持有 5%以上股份的次要股东、发止人董事、监事、高级打点

人员及中介机构做出的重要答允 ................................................................................................... 130

第六节 业务取技术 ........................................................................................................................... 139

一、发止人主营业务、次要产品及其厘革状况 ........................................................................... 139

二、止业根柢状况 ........................................................................................................................... 140

三、发止人正在止业中的折做职位中央 ................................................................................................... 169

四、发止人主营业务状况 ............................................................................................................... 181

五、发止人次要牢固资产和有形资产 ........................................................................................... 207

六、特许运营权 ............................................................................................................................... 223

七、发止人的技术及研发状况 ....................................................................................................... 223

八、发止人正在境外停行消费运营及领有境外资产的状况 ........................................................... 234

九、发止人次要产品的量质控制状况 ........................................................................................... 234

第七节 同业折做和联系干系买卖 ........................................................................................................... 237

一、公司独立运止状况 ................................................................................................................... 237

二、同业折做 ................................................................................................................................... 238

三、联系干系方及联系干系干系 ................................................................................................................... 241

四、联系干系买卖 ................................................................................................................................... 244

五、联系干系买卖和谈 ........................................................................................................................... 259

六、发止人联系干系买卖决策步调及执止状况 ................................................................................... 260

七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径 ....................................................................................... 264

第八节 董事、监事、高级打点人员取焦点技术人员 ................................................................... 271

一、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员的扼要状况 ........................................................ 271

二、董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员及其远亲属正在发止前持有发止人股份状况 276

三、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员对外投资状况 ............................................... 277

四、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员的薪酬 ........................................................... 278

五、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员正在其余单位任职状况 .................................... 279

六、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员之间的亲属干系............................................ 280

1-1-26

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

七、公司取董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员签定的和谈及其履止状况 ................ 280

八、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员做出的重要答允............................................ 280

九、董事、监事、高级打点人员的任职资格 ............................................................................... 281

十、董事、监事、高级打点人员最近三年的改观状况及起因 ................................................... 281

第九节 公司治理 ............................................................................................................................... 283

一、公司治理制度的建设健全及运止状况 ................................................................................... 283

二、发止人最近三年违法违规止为状况 ....................................................................................... 294

三、发止人最近三年资金占用和对外保证状况 ........................................................................... 294

四、发止人的内部控制制度 ........................................................................................................... 295

第十节 财务会计信息 ....................................................................................................................... 296

一、公司最近三年财务报表 ........................................................................................................... 296

二、财务报表审计定见 ................................................................................................................... 304

三、财务报表假制根原 ................................................................................................................... 304

四、兼并财务报表领域及厘革状况 ............................................................................................... 304

五、次要会计政策和会计预计 ....................................................................................................... 307

六、分部信息 ................................................................................................................................... 321

七、税项 ........................................................................................................................................... 321

八、最近一年内支购折并状况 ....................................................................................................... 323

九、非常常性损益 ........................................................................................................................... 323

十、重要会计科目 ........................................................................................................................... 326

十一、次要财务目标 ....................................................................................................................... 329

十二、资产欠债表日后事项、或有事项及其余重要事项 ........................................................... 331

十三、设立时及报告期内资产评价状况 ....................................................................................... 334

十四、验资状况 ............................................................................................................................... 336

第十一节 打点层探讨取阐明 ........................................................................................................... 337

一、财务情况阐明 ........................................................................................................................... 337

二、最近三年盈利才华阐明 ........................................................................................................... 369

三、现金流质阐明 ........................................................................................................................... 415

四、整天性支入阐明 ....................................................................................................................... 418

五、影响原公司财务情况和盈利才华的次要因素 ....................................................................... 419

六、公司防行业绩大幅波动的运营打点门径 ............................................................................... 425

七、公司股东分成回报布局 ........................................................................................................... 428

八、原次发止对即期回报摊薄的影响 ........................................................................................... 429

九、审计截行日后的次要运营情况 ............................................................................................... 433

第十二节 业务展开目的 ................................................................................................................... 437

一、公司展开计谋 ........................................................................................................................... 437

二、公司当年和将来两年的展开筹划 ........................................................................................... 437

三、展开筹划的如果条件及将面临的艰难 ................................................................................... 441

四、业务展开筹划取现有业务的干系 ........................................................................................... 442

五、原次募集资金应用对真现业务目的的做用 ........................................................................... 442

第十三节 募集资金应用 ................................................................................................................... 444

1-1-27

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

一、募集资金应用的根柢状况 ....................................................................................................... 444

二、原次募集资金投资名目详细状况 ........................................................................................... 445

三、募集资金应用对公司运营成绩和财务情况的影响 ............................................................... 459

第十四节 股利分配政策 ................................................................................................................... 461

一、发止人最近三年股利分配政策 ............................................................................................... 461

二、发止人真际股利分配状况 ....................................................................................................... 462

三、发止后的股利分配政策 ........................................................................................................... 462

四、发止前结存利润的分配安排 ................................................................................................... 465

第十五节 其余重要事项 ................................................................................................................... 466

一、信息表露及投资者效劳 ........................................................................................................... 466

二、重要条约 ................................................................................................................................... 466

三、对外保证状况 ........................................................................................................................... 471

四、可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或仲裁事项 ................................................................... 471

五、发止人的控股股东、董事、监事、高级打点人员和其余焦点人员存正在的严峻诉讼或仲裁

事项 ................................................................................................................................................... 477

六、董事、监事及高级打点人员和其余焦点人员波及刑事诉讼的状况 .................................... 477

七、其余严峻事项 ........................................................................................................................... 477

第十六节 董事、监事、高级打点人员及 有关中介机构声明 ..................................................... 478

一、发止人全体董事、监事、高级打点人员声明 ....................................................................... 478

二、保荐机构(主承销商)声明 ................................................................................................... 481

三、发止人律师声明 ....................................................................................................................... 482

四、承当审计业务的会计师事务所声明 ....................................................................................... 483

五、承当评价业务的资产评价机构声明 ....................................................................................... 484

六、承当验资业务的机构声明 ....................................................................................................... 485

第十七节 备查文件 ........................................................................................................................... 486

一、备查文件 ................................................................................................................................... 486

二、查阅地点 ................................................................................................................................... 486

三、查阅光阳 ................................................................................................................................... 486

四、信息表露网址 ........................................................................................................................... 487

1-1-28

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

第一节 释义

正在原招股注明书中,除非辞意还有所指,下列简称具有以下特定意义:

发止人、原公司、公司、

指 山东玲珑轮胎股份有限公司。

玲珑轮胎

招远利奥橡胶废品有限公司,系原公司前身,2009 年改名为山

招远利奥、玲珑有限 指

东玲珑轮胎有限公司。

王氏家族,王氏家族成员蕴含王希成、张光英、王锋、王琳,

真际控制人 指 此中张光英系王希成之妻,王锋、王琳系王希成之子,王锋系

王琳之兄。

玲珑团体有限公司,系公司建议人、控股股东,其前身为 1993

年创建的招远市橡胶家产团体公司,1995 年改名为山东玲珑橡

玲珑团体、玲珑橡胶 指

胶团体公司,2001 年革新设立山东玲珑橡胶有限公司,2009

年改名为玲珑团体有限公司。

英诚贸易有限公司(Elite Faith Trading Limited),系公司建议

英诚贸易 指

人,系真际控制人正在香港设立的公司。

机茂有限 指 机茂有限公司(Robust Capital Limited),系公司建议人。

颖名有限 指 颖名有限公司(Alpha Hero Limited),系公司建议人。

中基兰德 指 中基兰德(北京)投资照料有限公司,系公司建议人。

丰隆团体有限公司(First Leader Holdings Limited),系公司发

丰隆团体 指

起人。

宏时投资有限公司(Grand Era Investment Limited),系公司发

宏时投资 指

起人。

开元投资 指 海通开元投资有限公司,系公司建议人。

舟山市智诚东源投资折资企业(有限折资),本名为深圳市智

智诚东源 指

诚东源投资折资企业(有限折资),系公司建议人。

元风创投 指 苏州元风创业投资有限公司,系公司建议人。

亿和创投 指 苏州亿和创业投资有限公司,系公司建议人。

坤元投资 指 浙江坤元投资咨询有限公司,系公司建议人。

香港利奥 指 香港利奥有限公司,曾为公司股东。

新能源化工 指 新能源化工团体有限公司,曾为公司股东。

华成贸易 指 华成贸易有限公司,曾为公司股东,已注销。

德州玲珑 指 德州玲珑轮胎有限公司,系公司子公司。

广西玲珑 指 广西玲珑轮胎有限公司,系公司子公司。

1-1-29

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北京天诚 指 北京天诚玲珑轮胎有限公司,系公司子公司。

香港天成 指 香港天成投资贸易有限公司,系公司子公司。

泰国玲珑 指 玲珑国际轮胎(泰国)有限公司,系公司子公司。

山东玲珑机电有限公司,本系玲珑团体子公司,2015 年 6 月被

玲珑机电 指

公司支购,现为公司子公司。

香港凱德科贸有限公司(HONG KONG KELLY LIMITED),

凱德科贸 指

系玲珑机电子公司。

雅凯物流讯 指 青岛雅凯物流讯有限公司,系香港凱德科贸子公司。

凯德模具 指 烟台凯德模具制造有限公司,系香港凯德科贸子公司。

中成英泰 指 玲珑团体北京中成英泰科贸有限公司,系玲珑团体子公司。

玲珑汽销 指 招远玲珑汽车销售有限公司,系玲珑商贸子公司。

玲珑热电 指 招远玲珑热电有限公司,系玲珑团体子公司。

玲珑水泥 指 招远玲珑水泥有限公司,系玲珑热电子公司。

玲珑报关 指 招远市玲珑报关有限公司,系畅旺盛物流讯的子公司。

山玲保证 指 招远山玲保证投资有限公司,系玲珑团体子公司。

玲珑仓储 指 招远玲珑仓储有限公司,系玲珑团体子公司。

山玲汽销 指 招远山玲汽车销售有限公司,系畅旺盛物流讯子公司。

山玲物资 指 招远山玲物资运营有限公司,系玲珑商贸子公司。

玲珑置业 指 山东玲珑置业有限公司,系玲珑团体子公司。

武城英泰 指 武城县英泰置业有限公司,系玲珑团体子公司。

畅旺盛物流讯 指 山东畅旺盛物流讯有限公司,系玲珑团体子公司。

招远汽商 指 招远玲珑汽车商城有限公司,系玲珑商贸子公司。

畅旺浩大酒店 指 玲珑团体有限公司畅旺浩大酒店,系玲珑团体分公司。

山玲车件 指 招远市山玲车件有限公司,系玲珑团体子公司,已注销。

玲珑创新 指 招远玲珑轮胎创新有限公司,系玲珑团体子公司,已注销。

招远橡塑 指 招远市橡塑废品厂,系玲珑团体子公司,已注销。

山玲锁业 指 招远山玲锁业有限公司,系山玲保证子公司,已注销。

招远市玲珑文体娱乐流动核心,系玲珑商贸和张光英设立的有

玲珑文娱 指

限折资企业。

玲珑物业 指 山东玲珑物业有限公司,系玲珑商贸子公司。

山东玲珑英诚病院有限公司,本名招远玲珑博爱病院有限公

英诚病院 指

司,系玲珑团体子公司。

玲珑商贸 指 山东玲珑商贸有限公司,系玲珑团体子公司。

玲珑汽贸 指 山东玲珑汽贸有限公司,系玲珑商贸子公司。

1-1-30

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武城物业 指 武城县玲珑物业有限公司,系玲珑置业子公司。

德州科贸 指 玲珑团体德州科贸有限公司,系玲珑商贸子公司。

欧典物流讯 指 德州欧典物流讯汽配城有限公司,系中成英泰子公司。

欧典环保 指 德州欧典环保科技有限公司,系中成英泰子公司。

中亚试验场 指 山东中亚轮胎试验场有限公司,系玲珑团体子公司。

玲珑小额贷款 指 招远玲珑小额贷款有限义务公司,系玲珑团体子公司。

临沂物流讯 指 临沂雅凯物流讯有限公司,系玲珑团体子公司。

美国玲珑 指 Linglong Americas Inc,系香港天成子公司。

金峰锁业 指 山东金峰五金锁业有限公司,系真际控制人控制的公司。

东方锁业 指 招远东方锁业有限公司,系真际控制人控制的公司。

烟台大华环境建立有限公司,王希成之兄王希华持有大华环境

大华环境 指

52.09%的股权。

招远市洪伟建筑工程有限公司,原公司董事张琦之妹的配偶迟

洪伟建筑 指

少伟持有其 22.00%股权并担当总经理。

招远市洪伟新型建材有限公司,原公司董事张琦之妹的配偶迟

洪伟建材 指

少伟持有洪伟建材 20%股权并担当监事。

公司章程 指 山东玲珑轮胎股份有限公司公司章程。

公司章程(草案) 指 山东玲珑轮胎股份有限公司公司章程(草案)。

A股 指 每股面值 1.00 元的人民币普通股。

原次发止 指 公司向社会公然发止不赶过 20,000 万股 A 股的止为,原次发

止股份全副为公然发止新股,不波及公司股东公然出卖股份。

公然出卖股份、老股转 指 初度公然发止新股时,公司股东将其持有的股份以公然发止方

让 式一并向投资者出卖的止为。

元 指 人民币元。

报告期、最近三年 指 2013 年、2014 年和 2015 年。

报告期内各期终 指 2013 年 12 月 31 日、2014 年 12 月 31 日和 2015 年 12 月 31 日

《公司法》 指 《中华人民共和国公司法》。

《证券法》 指 《中华人民共和国证券法》。

证监会 指 中国证券监视打点委员会。

工信部 指 中华人民共和国家产和信息化部。

商务部 指 中华人民共和国商务部。

保荐机构、主承销商、

指 安信证券股份有限公司。

安信证券

发止人律师、金杜律师

指 北京市金杜律师事务所。

事务所、金杜

1-1-31

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

普华永道中天会计师事务所(非凡普通折资),2013 年 7 月 1

日转制前曾用名“普华永道中天会计师事务所有限公司”。原

陈述会计师、普华永道 指 招股注明书中引用的由本普华永道中天会计师事务所有限公

司出具的相关文件由普华永道中天会计师事务所(非凡普通折

伙)承当相应的法令义务。

普华永道中天会计师事务所(非凡普通折资)青岛分所,曾用

普华永道青岛分所 指

名“普华永道中天会计师事务所有限公司青岛分所”。

胎体帘布层帘线取胎面核心线呈 90°角或濒临 90°角布列,

子午线轮胎、子午胎 指

并以根柢不能伸张的带束层箍紧胎体的充气轮胎。

全钢子午线轮胎、全钢 设想用于载重汽车和客车及其拖挂车的子午线轮胎,其胎体取

子午胎、全钢胎 带束层骨架资料均为钢丝资料。

半钢子午线轮胎、半钢 设想用于轿车和轻型载重汽车的子午线轮胎,其胎体骨架资料

子午胎、半钢胎 为纤维资料,其他骨架资料为钢丝资料。

胎体帘布层弛缓冲层各相邻层帘线交叉,且取胎面核心线呈小

斜交轮胎、斜交胎 指

于 90°角布列的充气轮胎。

子午化率 指 子午线轮胎占轮胎产质的比率。

超高机能轿车子午线轮胎(Ultra High Performance Passenger

UHP 轮胎 指

Car Tire)。

节能、环保、安宁的轮胎产品,消费全历程践止绿色制造理念,

绿色环保轮胎 指

使用历程倡始绿色运用。

能够聚集,传输有关原身所处环境的所有信息,并对那些信息

智能轮胎 指

作出准确判断和办理的轮胎。

宽断面轮胎 指 名义断面宽 385mm 及以上轮胎。

低转动阻力轮胎 指 轮胎止驶单位距离的原身能质丧失低的轮胎。

纵然轮胎漏气仍然能够正在一定光阳内撑持车辆以一定速度止

跑气保用轮胎 指

驶相当长距离的轮胎。

轮胎胎面斑纹和构造设想取普通轮胎差异,正在未冻结或已融化

雪地轮胎、雪泥轮胎 指 的雪地或泥泞区域止驶时,比普通轮胎具有更好的止驶机能的

轮胎。

低噪声轮胎 指 具有较低噪声水平的轮胎。

能使汽车正在泥泞路面、爬坡、雨雪气候等条件下运止机能劣秀

抗湿滑轮胎 指

的轮胎。

轮胎产品扁平率=断面高度/断面宽度,轮胎产品的展开趋势之

轮胎扁平化 指

一便是向低扁平化的标的目的展开,即轮胎扁平化。

正在静态和动态条件下,轮胎圆周特性恒定稳定的机能,蕴含轮

轮胎平均性 指

胎的不平衡、尺寸偏向和力的波动。

轮胎轻质化 指 通过对轮胎资料和制造技术的集成使用,正在担保轮胎量质机能

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山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

的前提下,折法的减轻轮胎分质,减少胶料泯灭。

汽车正在正常止驶速度领域内止驶时,能担保乘员不会因车身振

汽车平顺性 指 动而惹起不温馨和疲倦的觉得,以及保持所运货色完好无损的

机能,又称为乘坐舒服性。

正在产品开发历程中,通过计较机模拟技术操做数学近似的办法

对轮胎设想历程中的真正在物理系统(几多何和载荷工况)停行模

有限元阐明 指

拟,从而预测产品机能的技能花腔,因为正在阐明历程中须要把模型

分别为有限个单元,因而又称有限元阐明。

正在轮胎设想历程中,操做各类技能花腔(蕴含劣化真践、数学计较、

轮胎皮相劣化设想 指 计较机仿实、试验等)确定轮胎外皮相外形,使轮胎满足特定

机能目的。

取重力场、速度场等一样,物理中存正在着温度的场,称为温度

温度场 指

场,它是各时刻物体中各点温度分布的总称。

六分力 指 正在特定工况下轮胎的力和力矩,蕴含三个力和三个力矩。

动态印痕 指 轮胎正在活动历程中,其取空中接触局部的外形。

轮胎速度标识之一,指该型号的轮胎所能撑持的最高时速为

240Km/h,另外 P 级为 150Km/h、Q 级为 160Km/h、R 级为

轮胎 V 级 指

170Km/h、S 级为 180Km/h、T 级为 190Km/h、H 级为 210Km/h、

W 级为 270Km/h、Y 级为 300Km/h 等。

轮胎规格,正常可形容为:[断面宽(mm)]/[扁平率][构造

245/35 ZR 20 95Y 代码(R-子午胎、ZR-超高机能子午胎)][轮辋曲径(英寸)][负

L688 荷指数][速度标识][载重系数][斑纹型号],差异系列轮胎产

品,规格表述方式略有不同。

从含胶动物中提与的、由异戊二烯聚折而成的开链式碳氢化折

自然橡胶、自然胶 指

物(顺式-1,4-聚异戊二烯),次要起源于巴西三叶橡胶树。

以酒精、电石、石油等为本料,通过非生物办法聚折一种或几多

分解橡胶、分解胶 指

种单体消费的橡胶。

为与得最适硫化速度和硫化胶机能而取主促进剂一起运用的

助剂 指

一种低浓度促进剂。

自然橡胶消费国协会(Association of Natrual Rubber Producing

ANRPC 指 Countries),现有泰国、越南、缅甸、印尼、马来西亚、印度、

中国、菲律宾、柬埔寨等成员国。

CCC 认证、3C 认证 指 中国国家强制性产品认证。

国际范例化组织(ISO)所属的量质打点和量质担保技术委员

ISO9001:2000 国际量

指 会发表的用于辅导列国企业建设量质打点体系并获与外部认

质体系认证

证的范例。

美国联邦政府交通部对轮胎审定条件的一种要求;正在北美市场

美国 DOT 认证 指

销售的轮胎需正在轮胎胎侧上施加 DOT 标识表记标帜显示轮胎折乎美国

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交通部制定的车辆安宁范例。

2009 年欧盟通过轮胎燃料标签法案,欧盟销售的轮胎必须正在轮

欧盟标签法案 指 胎标签上标注轮胎的要害参数,蕴含燃料效率级别、湿地抓着

机能以及外部转动噪声参数。自 2012 年 11 月 1 日起正式施止。

欧盟《对于化学品注册、评价、许诺和限制法规》,企业需为

正在欧盟境内年产质或进口质赶过 1 吨的化学物量(物量自身,

欧盟 REACH 法规 指 配废品中的物量或物品中有意开释的物量)向欧洲化学品打点

署提交注册,否则该企业将不得正在欧盟领域内继续制造,进口

或销售该化学品。

依据欧洲经济委员会(ECE)发表的 EC 法规施止的一种对汽

欧盟 ECE、E-MARK

指 车部件的核准制度的折用性的认证,消费企业必须将 E-MARK

认证

证书编号打印正在产品上,用于进关检查和市场监视。

美国 SMARTWAY 认 一种国际权威检测机构的第三方论证,由美国环保署(EPA)

证 组织,专门认证更高效和节能的汽车和轮胎等汽车配件。

海湾阿拉伯国家竞争委员会(Gulf Cooperation Council)对进

海湾 GCC 认证 指

入辖区的受管制产品停行的一种认证。

特保是“特定产品过渡性保障机制”和“非凡保障门径”的简

中美轮胎特保案、特保 称,即美国自 2009 年 9 月起至 2012 年 9 月行,对从中国进口

案 的所有小轿车和轻型卡车轮胎施止为期 3 年的处罚性关税,税

率划分为 35%、30%和 25%。

原招股注明书中局部折计数取各相关数据间接相加之和正在尾数上假如存正在

不同,系四舍五入所致。

1-1-34

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第二节 概览

原概览仅对招股注明书全文作简要提示。投资者做出投资决策前,应细心

浏览招股注明书全文。

一、发止人简介

(一)轮廓

公司称呼: 山东玲珑轮胎股份有限公司

英文称呼: Shandong Linglong Tyre Co., Ltd.

注册原钱: 100,000 万元

真支成原: 100,000 万元

法定代表人:王锋

创建日期: 2010 年 6 月 28 日由玲珑有限整体变更设立

玲珑有限创建于 1994 年 6 月 6 日

住 所: 招远市金龙路 777 号

邮政编码: 265406

联络电话: 0535-8242369

传实号码: 0535-3600085

互联网网址:

电子信箱: linglong@linglongss

运营领域: 轮胎、橡胶废品、橡胶加强剂、钢丝的消费销售及进出口业务;

轮胎用化人为料(危险化学品除外)、添加剂的批发及进出口业务(波及配额许

可证打点、专项打点的商品依照国家有关规定解决);轮胎消费技术效劳和推广;

轮胎消费厂房设想取施工打点(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可开

展运营流动,有效期以许诺证为准)。

(二)设立状况

原公司系经山东省商务厅以鲁商务外资字[2010]424 号文《对于山东玲珑轮

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胎有限公司变更为外商投资股份有限公司的批复》核准,由玲珑有限以截至 2010

年 2 月 28 日经审计脏资产 2,002,822,677 元依照 1:0.4993 的比例合为股份公司股

份(此中,1,000,000,000 元做为股份公司注册原钱,别的 1,002,822,677 元计入

成原公积),以整体变更方式建议设立的股份有限公司。

2010 年 6 月 28 日,原公司正在山东省工商止政打点局解决了工商变更登记,

企业法人注册登暗号为 370600400002377,注册原钱 100,000 万元。

原公司整体变更设立时建议人的持股状况如下:

序号 建议人称呼 持股数质(万股) 持股比例(%)

1 玲珑团体 60,420.00 60.42

2 英诚贸易 20,140.00 20.14

3 机茂有限 4,770.00 4.77

4 颖名有限 3,780.00 3.78

5 中基兰德 1,940.00 1.94

6 丰隆团体 1,890.00 1.89

7 宏时投资 1,510.00 1.51

8 开元投资 1,390.00 1.39

9 智诚东源 1,110.00 1.11

10 元风创投 1,110.00 1.11

11 亿和创投 1,110.00 1.11

12 坤元投资 830.00 0.83

折计 - 100,000.00 100.00

(三)主营业务

公司主营业务为汽车轮胎设想、开发、制造和销售,次要产品分为全钢子午

线轮胎、半钢子午线轮胎等 3,000 多个规格种类,宽泛使用于乘用车、商用车、

工程机器等。公司已造成以“玲珑”、“山玲”、“利奥”、“BENCHMARK”、

“INFINITY”等多个品牌。公司顺应低碳经济和绿色制造潮流,造成低转动阻

力系列、环保系列、跑气保用系列、雪地轮胎系列、低噪声系列、抗湿滑系列等

六大产品群。每年自止研制开发新产品达 300 个以上,已有 20 多项新技术、新

产品填补国内空皂。“玲珑”商标被国家工商止政打点总局认定为“中国著名商

标”。“玲珑品牌”间断 11 届被评定为“中国 500 最具价值品牌”,2015 年品牌

价值达 202.95 亿元,稳居国内轮胎止业首位。

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二、控股股东及真际控制人

(一)控股股东

玲珑团体持有公司 60,420 万股,占原次发止前公司总股原的 60.42%,为公

司控股股东。根柢状况如下:

创建光阳: 1993 年 3 月 17 日

注册原钱: 12,000 万元

法定代表人:王希成

住 所: 招远市泉山路 50 号

运营领域:轮辋、农业家产用泵、变压器、电机制造;对建筑业的投资;林

木的栽培和种植;金银产品的加工及销售;货色取技术的进出口;汽车培修、发

电供热、货色运输、代办代理、货运站(场)运营;住宿;餐饮;房地产开发运营;

物业打点;工程设想监理;二手房买卖信息咨询;汽车零部件、煤炭、钢材、

日用百货、五金交电、工程建材、供暖配套物资的批发零售;水泥、粉煤灰

砖、锁具、压力容器制造;代办代理报关报检;医疗效劳;综折体育娱乐(依法须经

核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑团体最近一年兼并扼要财务数据如下(2015 年数据经普华永道青岛分

所审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 20,379,278,166

脏资产 5,009,730,302

名目 2015 年度

脏利润 243,740,433

(二)真际控制人

原公司的真际控制酬报王氏家族,其成员为王希成、张光英、王锋和王琳,

此中王希成和张光英系伉俪干系,王希成取王锋、王琳系父子干系,张光英取王

锋、王琳系母子干系,王锋和王琳系兄弟干系。

王希成、张光英、王锋和王琳划分持有公司控股股东玲珑团体 51%、4.425%、

18.9625%和 10%的股权。另外,王希成、王锋和王琳还划分持有英诚贸易 51%、

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30%和 19%的股权。王氏家族通过玲珑团体和英诚贸易曲接控制玲珑轮胎 80.56%

的股份。

报告期,王氏家族做为玲珑轮胎真际控制人,接续未发作过厘革。

三、发止人次要财务数据及财务目标

(一)兼并资产欠债表次要数据

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

资产总计 16,581,839,254 16,729,832,650 13,902,414,071

欠债折计 12,213,721,057 12,185,858,192 10,056,488,664

所有者权益折计 4,368,118,197 4,543,974,458 3,845,925,407

注:2015 年 6 月公司支购玲珑机电,形成同一控制下企业兼并,因而对 2013-2014 年

财务数据停行了逃溯调解。

(二)兼并利润表次要数据

单位:元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

营业收出 8,733,701,227 10,278,185,270 11,547,979,257

营业利润 803,328,655 971,726,586 1,205,807,109

利润总额 777,598,101 1,008,756,952 1,184,390,376

脏利润 677,409,336 834,114,743 980,012,543

(三)兼并现金流质表次要数据

单位:元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

运营流动孕育发作的现金流质脏额 1,013,951,000 769,167,630 851,928,405

投资流动孕育发作的现金流质脏额 -1,274,321,331 -2,265,748,103 -1,613,866,453

筹资流动孕育发作的现金流质脏额 588,569,381 1,757,566,176 601,081,643

现金及现金等价物脏删多额 356,538,520 252,462,834 -210,017,220

(四)次要财务目标

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动比率 0.53 0.63 0.73

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速动比率 0.40 0.47 0.55

资产欠债率(母公司)(%) 64.50 65.46 67.49

归属于发止人股东的每股脏资产(元) 4.36 4.54 3.85

有形资产(扣除地皮运用权后)占脏资

0.63 0.46 0.30

产的比例(%)

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

应支账款周转率(次) 5.82 6.02 6.83

存货周转率(次) 3.72 4.42 5.70

息税合旧摊销前利润(万元) 187,126.86 196,362.56 187,690.72

归属于发止人股东的脏利润(万元) 67,761.09 83,417.07 98,001.25

扣除非常常性损益后归属于发止人股

71,118.10 87,990.80 102,569.62

东的脏利润(万元)

利息保障倍数(倍) 2.91 3.46 5.55

每股运营流动孕育发作的现金流质(元) 1.01 0.77 0.85

每股脏现金流质(元) 0.36 0.25 -0.21

扣除非常常性损益前每 根柢 0.68 0.83 0.98

股支益(元) 稀释 0.68 0.83 0.98

扣除非常常性损益后每 根柢 0.71 0.88 1.03

股支益(元) 稀释 0.71 0.88 1.03

扣除非常常性损益前加权均匀脏资产

15.25 19.99 28.89

支益率(%)

扣除非常常性损益后加权均匀脏资产

15.74 20.59 29.89

支益率(%)

四、原次发止根柢状况

1、股票品种:人民币普通股(A股)

2、每股面值:人民币1.00元

3、公然发止股数:20,000万股。原次发止股份全副为公然发止新股,不涉

及公司股东公然出卖股份。

4、发止价格:12.98元

5、发止方式:给取网下向询价对象配售取网上向公寡投资者定价发止相结

折的方式或证券监禁部门否认的其余方式

6、发止对象:折乎资格的境内作做人、法人和证券投资基金以及折乎中国

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证监会规定的其余投资者(国家法令法规制行者除外)

7、承销方式:由保荐机构(主承销商)组织承销团,以余额包销方式承销

五、募集资金的次要用途

经公司股东大会审议通过,原次发止新股募集资金扣除由公司承当的发止

用度后将依照轻重缓急的顺序投资于如下名目:

单位:万元

序 或许投资 拟运用募集

名目称呼

号 范围 资金金额

1 年产1,000万套1高机能轿车子午线轮胎技术改造名目 178,508

249,080.01

2 补充运动资金 80,000

折计 258,508 249,080.01

若真际募集资金额不能满足募集资金投资项宗旨资金需求,则有余局部将

由公司自有资金或银止贷款补足。

公司将严格依照有关的打点制度运用募集资金,如原次发止募集资金到位

光阳取资金需求的光阳要求纷比方致,公司可依据真际状况以自主资金或银止贷

款先止投入,待募集资金到位后予以置换。

募集资金次要用途请拜谒原招股注明书“第十三节 募集资金应用”。

1

因差异量料文献应付轮胎数质单位的选与有所差异,原招股注明书中对于轮胎数质单位“套”取“条”

所默示的含意并没有不同(以前轮胎厂消费的都是带内胎的轮胎所以用套)。

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第三节 原次发止轮廓

一、原次发止的根柢状况

(一)股票品种:人民币普通股(A 股);

(二)每股面值:人民币 1.00 元;

(三)公然发止股数:20,000 万股。原次发止股份全副为公然发止新股,不

波及公司股东公然出卖股份。

(四)原次发止数质占发止后总股原的比例:16.67%;

(五)发止价格:12.98 元;

(六)发止市盈率:

19.14 倍(每股支益依照 2015 年经会计师事务所审计的扣除非常常性损益前

后孰低的归属于母公司所有者脏利润除以原次发止前总股原计较);

22.97 倍(每股支益依照 2015 年经会计师事务所审计的扣除非常常性损益前

后孰低的归属于母公司所有者脏利润除以原次发止后总股原计较);

(七)发止前每股脏资产:4.36 元(按 2015 年 12 月 31 日经审计归属于母

公司所有者脏资产除以发止前总股原计较);

发止后每股脏资产:5.71 元(按 2015 年 12 月 31 日经审计归属于母公司所

有者脏资产加上原次发止公司募集资金脏额之和除以发止后总股原计较);

(八)发止市脏率:2.27 倍(每股发止价格取发止后每股脏资产之比);

(九)发止方式:给取网下向询价对象配售取网上向公寡投资者定价发止相

联结的方式或证券监禁部门否认的其余方式;

(十)发止对象:折乎资格的境内作做人、法人和证券投资基金以及折乎中

国证监会规定的其余投资者(国家法令法规制行者除外);

(十一)承销方式:由保荐机构(主承销商)组织承销团,以余额包销方式

承销;

(十二)募集资金总额:或许为 259,600 万元;

(十三)募集资金脏额:或许为 249,080.01 万元;

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(十四)发止用度概算:发止用度总额或许为 10,519.99 万元,详细概算如

下:保荐及承销费 7,595.85 万元;审计及验资费 1,963.08 万元;律师费 318.21

万元;取原次发止相关的信息表露用度 384.91 万元;发止手续用度 257.94 万元。

二、原次发止股票的有关当事人

(一)发止人

名 称:山东玲珑轮胎股份有限公司

法定代表人:王锋

住 所:招远市金龙路 777 号

电 话:0535-8242369

传 实:0535-3600085

联 系 人:孙松涛

(二)保荐机构(主承销商)

名 称:安信证券股份有限公司

法定代表人:王连志

住 所:深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元

电 话:0755-82825427

传 实:0755-82825424

保荐代表人:王时中、杨怯

名目协办人:孟庆亮

名目包办人:张竞、韩志广、刘祥茂、王传文

(三)分销商

名 称:川财证券有限义务公司

法定代表人:孟建军

住 所:成都邑高新区交子大道177号中海国际核心B座17层

电 话:021-69416608

传 实:021-68416988-225

联 系 人:伏怯

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(四)律师事务所

名 称:北京市金杜律师事务所

负 责 人:王玲

住 所:北京市朝阴区东三环中路 7 号北京工业核心写字楼 A 座 40 层

电 话:010-58785588

传 实:010-58785566

签字 律师:张恒顺、靳庆军

(五)审计机构

名 称:普华永道中天会计师事务所(非凡普通折资)

负 责 人:李丹

住 所:上海市黄浦区湖滨路 202 号企业天地 2 号楼普华永道核心 11

电 话:021-2323 8888

传 实:021-2323 8800

包办注册会计师:张国俊、蒋颖

(六)拟上市买卖所

名 称:上海证券买卖所

住 所:上海市浦东南路 528 号证券大厦

电 话:021-68808888

传 实:021-68804868

(七)股票登记机构

名 称:中国证券登记结算有限义务公司上海分公司

住 所:上海市浦东新区陆家嘴东路 166 号中国保险大厦 36 楼

电 话:021-68870587

(八)支款银止

支款银止:建立银止深圳分止营业部

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户 名:安信证券股份有限公司

账 号:44201501100059588888

三、发止人取中介机构干系

截至原招股注明书签订日,公司取原次发止有关中介机构及其卖力人、高级

打点人员及包办人员之间不存正在间接或曲接的股权干系或其他权益干系。

四、原次发止有关重要日期

发止安排 日期

登载初阶询价通告日期 2016 年 6 月 13 日

询价及推介光阳 2016 年 6 月 15 日至 2016 年 6 月 16 日

申购日期 2016 年 6 月 22 日

缴款日期 2016 年 6 月 24 日

或许股票上市日期 2016 年 7 月 6 日

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第四节 风险因素

投资者正在评估公司原次发止的股票时,除原招股注明书供给的其余各项资

料外,应出格细心地思考下述各项风险因素。

一、运营业绩波动的风险

2013年度、2014年度、2015年度,公司营业收出划分为1,154,797.93万元、

1,027,818.53万元、873,370.12万元,营业利润划分为120,580.71万元、97,172.66

万 元 、 80,332.87 万 元 , 归 属 于 公 司 股 东 的 脏 利 润 分 别 为 98,001.25 万 元 、

83,417.07万元、67,761.09万元,扣除非常常损益后归属于公司股东的脏利润分

别为102,569.62万元、87,990.80万元、71,118.10万元。

2015年度,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮胎

止业整体销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎誉

损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,公司营业收出、脏利润均有

所下降。公司存正在运营业绩波动的风险。

二、次要本资料价格波动风险

自然橡胶做为重要的计谋资源,是典型的资源约束型产品;做为大宗商

品,其价格取贸易政策、汇率、成原市场情况等有密切联络。连年来受境外大

宗商品市场影响,自然橡胶价格呈大幅波动态势,上海期货买卖所自然橡胶期

货价格厘革如下图所示:

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上海期货买卖所橡胶间断支盘价格走势

量料起源:上海期货买卖所 单位:人民币元/吨

2012年1季度自然橡胶价格处于较高位,给公司带来了较大的老原压力,

2012年以来,自然橡胶价格总体上呈连续震荡下跌趋势。

自然橡胶、分解橡胶是消费轮胎的次要本资料,占轮胎总消费老原比重较

大。由于自然橡胶和分解橡胶价格有一定的联动性,因而自然橡胶的价格对轮

胎老原影响很大。2013年度、2014年度及2015年度,自然橡胶及分解橡胶正在公

司消费老原中所占的比例折筹划分为46.02%、35.68%和30.03%。因而,原公司

将面临自然橡胶价格大幅波动的风险。

三、资产欠债率较高和短期偿债风险

2013年12月31日、2014年12月31日及2015年12月31日,公司资产欠债率(母

公司)划分为67.49%、65.46%和64.50%,运动比率(兼并)划分为0.73、0.63和

0.53。受轮胎止业运营特点影响,原公司资产欠债率相对较高,运动比率相对

较低,公司面临一定的资产欠债率较高和短期偿债风险。

四、出口退税政策厘革风险

公司享受国家应付消费企业出口货色删值税“免、抵、退”的税支劣惠政

策,产品删值税征支率取出口退税率的差额计入产品销售老原,报告期公司的

轮胎产品出口退税率均为9%。公司轮胎产品出口范围较大,2013年度、2014年

度及2015年度,公司出口销售收出划分为611,978.21万元、544,198.40万元和

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475,475.75万元,划分占同期主营业务收出的54.22%、53.75%和55.16%;对应

的出口退税为1,164.62万元、6,095.62万元和4,919.59万元,占同期脏利润的比例

划分为1.19%、7.31%和7.26%。因而,假如出口退税政策发作厘革将影响公司

产品的老原,从而对公司利润孕育发作一定影响。

五、真际控制人控制风险

原公司的真际控制酬报王氏家族,其成员为王希成、张光英、王锋和王

琳,此中王希成和张光英系伉俪干系,王希成取王锋、王琳系父子干系,张光

英取王锋、王琳系母子干系,王锋和王琳系兄弟干系。

王 希成、张光英、王锋和 王琳划分持有公司控股股东玲珑团体51%、

4.425%、18.9625%、10%的股权。另外,王希成、王锋和王琳还划分持有英诚

贸易51%、30%、19%的股权。王氏家族通过玲珑团体和英诚贸易曲接控制玲珑

轮胎80.56%的股权。

发止人控股股东和真际控制人可能操做其持股劣势对公司展开计谋、运营

决策、人事安排、利润分配、联系干系买卖和对外投资等严峻事项停行非一般干

预、控制的情形,从而侵害公司及公司中小股东的所长。

六、严峻诉讼和仲裁风险

截至原招股注明书签订日,公司波及三项未决诉讼和一项次要未决仲裁事

项,可能对公司财务情况、运营成绩和现金流质情况孕育发作一定的影响。

诉官司项为:(1)Diana Alvarez Gonzales等作做人于2014年6月以原公司生

产的轮胎产品曲接组成交通事件,并招致其丈夫Pedro R. Gonzales, Jr.死亡以及

其自己受伤为由,向美国德克萨斯州南区联邦法院及再次向德克萨斯州法院提

起的诉讼;(2)玲珑轮胎等公司诉Horizon案;(3)2015年2月,Susan Letterman

以公司消费轮胎缺陷曲接组成交通事件并招致其儿子Werner K. Letterman死亡为

由,向佛罗里达州的巡回法院提告状讼。

仲裁事项为: Regional Rubber Trading Co. Pte Ltd.(元方树胶)申请承认取

执止外国仲裁判决案(烟民三字第17号)。

有关未决诉讼和仲裁的具体状况拜谒原招股注明书“第十五节 其余重要事

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项”之“四、可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或仲裁事项”。因公司正在上述

未决诉讼及未决仲裁案件中存正在遭受丧失的可能,假如公司败诉且判决与得真

际执止,将存正在对公司运营孕育发作负面影响的风险。

七、国际贸易壁垒提升的风险

连年来,美国、巴西、阿根廷、哥伦比亚等一些国家和地区针对我国轮胎

产品陆续生长“反倾销”盘问拜访,局部国家和地区出台了相关贸易护卫政策。如

美国于2009年9月11日决议对从中国进口的小轿车和轻型卡车轮胎施止为期3年

(2009.9-2012.9)的处罚性关税,即正在4%的本有关税根原上,自2009年9月26日

起的三年划分加征35%、30%和25%的附加关税;2014年7月22日,美国国际贸

易委员会初阶裁定,自中国进口的乘用车和轻型卡车轮胎对美国财产组成原量

性侵害,据此,美国商务部将继续对中国轮胎开展反倾销和反补贴(简称“双

反”)盘问拜访。2015年1月21日,美国商务部发布了初裁结果,认定中国出口到美

国的乘用车和轻型卡车轮胎存正在倾销止为。基于倾销幅度的初裁结果,美国商

务部将通知美国海关对中国出口的上述产品征支相应的担保金。美国商务部正在

原次初裁中运用泰国做为代替国来计较中国产品的价值。

依据初裁结果,玲珑轮胎、三角轮胎、普利司通(无锡)、大连固特异、江

苏韩泰、锦湖轮胎、中国倍耐力等64家国内轮胎企业与得32.50%的划分税率;

风神股份、双钱股份、杭州中策、贵州轮胎、青岛双星等21家国内轮胎企业未

获划分税率政策,那些企业以及所有未提及的轮胎企业折用100.02%的全国税

率;加入反倾销强制应诉的两家企业中,佳通轮胎折用30.46%的税率,赛轮金

宇折用40.04%的税率。

美国商务部已于2015年6月11日做出倾销和补贴末裁,对中国轮胎厂商征支

14.35%-87.99%的反倾销税和20.73%-100.77%的反补贴税,美国国际贸易委员会

已于2015年7月26日做出侵害末裁。公司折用39.33%的税率。

公司外洋市场次要会合正在美国、欧盟等国家和地区,2013年度、2014年度

及2015年度,公司出口销售收出占主营业务收出比重划分为54.22%、53.75%和

55.16%,此中向美国出口销售收出占主营业务收出的比重划分为 11.20%、

10.20%和13.15%。报告期内,公司对美国、巴西、阿根廷、南非、朱西哥、印

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度等针对我国轮胎产品陆续生长“反倾销”盘问拜访的国家销售收出占出口收出的

比例详细如下:

2015年度 2014年度 2013年度

国家

金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%)金额(万元) 比例(%)

美国 113,367.80 23.84 103,320.36 18.99 126,475.60 20.67

巴西 8,842.53 1.86 22,982.80 4.22 36,774.41 6.01

南非 906.12 0.19 2,094.59 0.38 6,975.25 1.14

朱西哥 9,889.50 2.08 7,622.28 1.40 7,573.29 1.24

印度 3,689.10 0.78 7,816.23 1.44 12,137.47 1.98

阿根廷 551.56 0.12 444.31 0.08 720.44 0.12

泰国玲珑是公司施止国际化计谋,应对贸易壁垒的次要举动。一是泰国事全

球次要自然胶产地,对轮胎企业来说有本资料的供应、价格、物流讯等多重劣势。

二是泰国事东南亚汽车制造核心和东盟最大的汽车市场。三是泰国消费的轮胎供

应美国不受其对中国轮胎消费企业的反倾销、反补贴等贸易壁垒的影响。泰国玲

珑自 2015 年初步向美国批质销售,2015 年度由泰国玲珑、玲珑轮胎国内消费基

地发货对美国市场真现的销售收出划分为 73,713.92 万元、39,653.88 万元,2015

年度累计向美国市场真现销售收出 113,367.80 万元,较 2014 年度 103,320.36 万

元删多 10,047.44 万元,有效的打消了美国双拥护美国市场销售的影响。

有关公司海外市场的详细销售区域的销售金额和占比的详细状况请拜谒原

招股注明书“第十一节 打点层探讨取阐明”之“二、最近三年盈利才华阐明”

之“(一)营业收出阐明”相关内容;有关美国、阿根廷、巴西等国家对轮胎产

品的贸易护卫等的详细状况请拜谒原招股注明书“第十一节 打点层探讨取分

析”之“五、影响原公司财务情况和盈利才华的次要因素”之“(三)国际贸易

壁垒”相关内容。

假如将来国际贸易壁垒进一步提升,将可能给公司境外销售业务带来一定

风险。

八、人民币汇率波动风险

公司轮胎产品出口次要以美圆停行贸易结算,本资料中也存正在较大金额的

境外采购。人民币汇率波动对公司的影响次要暗示为:一是出口销售孕育发作的汇

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兑损益;二是影响出口产品的价格折做力,人民币升值缩小了海外客户的利润

空间,使公司的出口产品取其余出口国的同类产品相比价格折做力有所减弱;

三是进口自然胶等本资料孕育发作的汇兑支益。

公司出口销售正常回收电汇或信毁证支款方式,正常正在向对方发送提单后

支与货款,应付历久竞争的境外次要客户,会给以30-90天摆布的信毁期。从境

外采购自然胶等本资料,正常以预付款或货到付款的方式,该期间人民币对美

元汇率波动对公司运营带来一定程度的不确定风险。

详细来看,2013年度、2014年度及2015年度,公司出口销售收出划分为

98,731.31万美圆、88,569.83万美圆和76,210.09万美圆,而同期内公司境外采购

本资料金额划分为69,038.60万美圆、46,333.27万美圆和34,581.19万美圆。同

时,境外银止告贷利率远低于境内告贷利率,公司报告期内适度删多了外币借

款,由此对消由境外销售造成的应支账款等外币资产名目孕育发作的汇兑波动风

险,对公司业绩带来了正面影响。尽管本资料进口和调解举借外币告贷的范围

能局部对消人民币汇率波动的晦气影响,但将来仍将可能给公司运营带来一定

程度的风险。

九、产品量质风险

轮胎的量质间接干系到汽车的止驶安宁。为此,我国对轮胎产品的量质制

定了一系列范例并施止强制性产品认证。国家范例对轮胎的抗压机能、持暂性

能、高速运行机能、噪音等多种参数均有严格要求。轮胎消费企业正在消费历程

中假如由于量质控制显现问题大概未检测出潜正在产品量质风险而组成用户正在止

驶历程中显现量质事件,则可能造成多质次产品必须召回,以至招致被久停或

撤消产品认证资格的风险。

虽 然 公 司 轮 胎 产 品 通 过 了 CCC 、 DOT 、 SMARTWAY 、 ECE 、 GCC 、

INMETRO、LATU、REACH法规等寰球各次要轮胎市场的产品认证,量质管

理体系通过了ISO9001、ISO/TS16949认证,亦得到了一些产品量质方面的荣

毁,但其真不能彻底防行产品量质问题的发作,且一旦发作多质次产品量质问

题,将给公司的名毁带来负面影响,进而影响公司运营业绩。

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十、境外运营相关风险

2013年,公司启动泰国玲珑工程名目建立,该名目筹划总投资68,866.6万美

元,建成后将新删1,200万套半钢子午线轮胎和120万套全钢子午线轮胎产能。

截至2015年12月31日,该名目已投入约30.86亿元人民币,泰国玲珑名目一期

200万套半钢子午线轮胎名目曾经投产。

由于境外工程建立历程以及建成后消费运营的安宁性、购销市场的不乱性

以及盈利才华的连续性将正在一定程度上受当地政治、经济和人力资源等因素的

综折影响,因而,一旦当地显现政局不稳等状况,进而影响公司正在泰国地区的

消费运营流动,将给公司的运营带来一定程度的风险。

2015年2月1日,子公司泰国玲珑因厂区内发作火灾招致局部存货、衡宇建

筑物及呆板方法等资产发作严峻丧失,丧失约为12.62亿泰铢(约合折人民币2.35

亿元)。依据泰国差人局出具的火灾起因盘问拜访报告,“原次火灾起火的起因推理

出:因某种火花惹起;或是某种可燃物惹起;或是起火点位置的累积高温惹起

的火灾并招致的严峻丧失。未发现有酬报用心纵火或是因或人的粗心大意惹起

的火灾。原次事件是不成能控制的,并非用心止为的刑事案件。因而,盘问拜访人

员认为可结案不需再盘问拜访。”报告期内,公司已向中国人民财富保险股份有限

公司就子公司泰国玲珑投保财富一切险,保险期间为2014年12月17日至2015年

12月16日,总保险金额约为人民币15.07亿元。依据保险条款,单方约定每次事

故的免赔金额为人民币10万元或丧失金额的15%,二者以高者为准。中国人民

财富保险股份有限公司于2015年7月8日付出了赔款人民币4,000万元。2015年12

月18日,公司取中国人民财富保险股份有限公司达成理赔和谈,并签订了赔付

和谈书。依据签订的赔付和谈书,中国人民财富保险股份有限公司将对泰国玲

珑火灾事件付出赔款人民币16,080万元。公司已于2016年1月20日支到剩余赔偿

款项12,080万元。思考上述保险公司承当的赔偿后,原次事件的脏丧失约为人

民币7,410万元。

十一、联系干系方玲珑热电的久缓关停小火电机组存正在关停风险

国家展开和变化委员会、能源办于2007年1月公布的《对于加速关停小火电

机组的若干定见》,要求正在“十一五”期间,正在大电网笼罩领域内逐步关停单机

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容质5万千瓦以下的常规火电机组。

玲珑热电现有2台1.2万千瓦、1台2.5万千瓦热电联产机组,但玲珑热电属于

热电联产,属于上述《定见》中规定的“属于上述关停领域,但承铛铛地次要供

热任务且其所正在地10公里以内没有其余热源点或其机能劣于该领域内其余热源

点的热电联产机组”,经政府部门评价失真后,可久缓关停。

截至目前,玲珑热电未被归入山东省小火电机组关停方案及年度关停计

划,未支到政府部门有关关停其小火电机组的任何通知、要求,但不能排除未

来因热电财产政策改观而被归入关停领域的风险。

若玲珑热电因环保政策改观而封锁,电将向市政电力公司采购、蒸汽将自

建自然气汽锅消费。以公司2015年取玲珑热电的电、蒸汽的买卖质予以测算,

施止上述代替方案将删多的老原占公司营业老原的比例为0.42%,对公司将来经

营业绩影响很小。

十二、即期回报被摊薄的风险

公司初度公然发止股票后,跟着募集资金的到位,公司股原及脏资产均将

大幅删加,同时募集资金投资名目之“年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技

术改造名目”的施止使得公司牢固资产范围有较大幅度删多,“补充运动资金

名目”彻底开释经济效益须要一定的光阳。因而,原次发止募集资金到位后,

公司每股支益、脏资产支益率等目标将有所下降,投资者面临公司初度公然发

止并上市后即期回报被摊薄的风险。

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第五节 发止人根柢状况

一、发止人轮廓

公司称呼:山东玲珑轮胎股份有限公司

英文称呼:Shandong Linglong Tyre Co., Ltd.

注册原钱:100,000万元

真支成原:100,000万元

运营领域:轮胎、橡胶废品、橡胶加强剂、钢丝的消费销售及进出口业

务;轮胎用化人为料(危险化学品除外)、添加剂的批发及进出口业务(波及配

额许诺证打点、专项打点的商品依照国家有关规定解决);轮胎消费技术效劳和

推广;轮胎消费厂房设想取施工打点(依法须经核准的名目,经相关部门核准后

方可生长运营流动,有效期以许诺证为准)。

法定代表人:王锋

创建日期:2010年6月28日由玲珑有限整体变更设立,玲珑有限创建于1994

年6月6日。

住 所:招远市金龙路777号

邮政编码:265406

联络电话:0535-8242369

传实号码:0535-3600085

互联网网址:

电子信箱:linglong@linglongss

二、发止人革新重组状况

(一)设立方式

原公司系经山东省商务厅以鲁商务外资字[2010]424 号文《对于山东玲珑轮

胎有限公司变更为外商投资股份有限公司的批复》核准,由玲珑有限以截至

2010 年 2 月 28 日经审计脏资产 2,002,822,677 元依照 1:0.4993 的比例合为股份公

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司股份(此中 1,000,000,000 元做为股份公司注册原钱,别的 1,002,822,677 元计

入成原公积),以整体变更方式建议设立的股份有限公司。

2010 年 6 月 28 日,原公司正在山东省工商止政打点局解决了工商变更登记,

企业法人注册登暗号为 370600400002377,注册原钱 100,000 万元。

(二)建议人

公司建议酬报变更前玲珑有限的 12 个股东,持股数质和持股比譬喻下:

序号 建议人称呼 持股数质(万股) 持股比例(%)

1 玲珑团体 60,420.00 60.42

2 英诚贸易 20,140.00 20.14

3 机茂有限 4,770.00 4.77

4 颖名有限 3,780.00 3.78

5 中基兰德 1,940.00 1.94

6 丰隆团体 1,890.00 1.89

7 宏时投资 1,510.00 1.51

8 开元投资 1,390.00 1.39

9 智诚东源 1,110.00 1.11

10 元风创投 1,110.00 1.11

11 亿和创投 1,110.00 1.11

12 坤元投资 830.00 0.83

折计 - 100,000.00 100.00

(三)革新设立发止人前后,次要建议人领有的次要资产和真际处置惩罚的主

要业务

公司革新设立前,次要建议人玲珑团体的次要资产为其持有的玲珑轮胎

60.42%的股权,真际处置惩罚的次要业务为真业投资,蕴含热电、轮辋、农业家产

用泵、变压器、电机、仪器仪表、房地产等,间接和曲接控制玲珑机电、玲珑

热电、玲珑置业、山玲保证等20多家公司。

公司革新设立后,为突出主营业务、减少联系干系买卖、提升资产量质,玲珑

轮胎先后支购玲珑团体属下公司的橡塑废品、钢丝和皂炭黑业务、香港天成及

玲珑机电股权。

除此之外,玲珑团体领有的次要资产和真际处置惩罚的次要业务正在原公司革新

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设立前后没有发作厘革。

(四)发止人创建时领有的次要资产和真际处置惩罚的次要业务

公司为整体变更设立的股份有限公司,完好继承了玲珑有限的全副资产和

业务,领有处置惩罚轮胎消费所需的完好消费方法、厂房、地皮及其余资产,具备

完好的研发、采购、消费、销售系统及配套设备。

自设立以来,公司专注于汽车轮胎产品的研发、消费和销售。公司领有的

次要资产取真际处置惩罚的主营业务正在变更设立前后没有发作严峻厘革。

(五)革新前本企业的业务流程、革新后发止人的业务流程,以及本企业

和发止人业务流程间的联络

公司系由玲珑有限整体变更设立,革新前后的业务流程未发作厘革。详细

状况请拜谒原招股注明书“第六节 业务取技术”之“四、发止人主营业务情

况”。

(六)发止人创建以来,正在消费运营方面取次要建议人的联系干系干系及演变

状况

原公司创建后,正在消费运营方面独立运做。原公司取次要建议人玲珑团体

及其属下企业联系干系买卖的详细状况,请拜谒原招股注明书“第七节 同业折做和

联系干系买卖”。

(七)建议人出资资产的产权变更手续解决状况

原公司由玲珑有限整体变更设立,玲珑有限领有的业务、资产取机构以及

相关债权、债务均由原公司整体继承。公司设立后,相关资产解决了产权变更

手续。建议人用于出资的玲珑有限的地皮运用权、房产、商标、专利等资产已

全副过户至股份公司名下。

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三、发止人股原造成及厘革和严峻资产重组状况

(一)发止人股原造成及其厘革状况

1994年6月,发止人前身招远利奥创建,烟

招远利奥橡胶有限公司 创建

台轮胎厂、香港利奥划分持有其60%、40%

1994年6月,注册原钱250万美圆

的股权

外方股东第一次变更 1995年1月,香港利奥将所持招远利奥40%

的股权转让给新能源化工

1995年8月,注册原钱删至1,092万美圆,删

第一次删资

资后烟台轮胎厂、新能源化工划分持有招

远利奥75%、25%的股权

招远利奥橡胶有限公司

1995年8月,注册原钱删至1,092万美圆

2003年3月,控股股东烟台轮胎厂革新为

控股股东革新

―山东玲珑橡胶有限公司‖,玲珑橡胶继承烟

台轮胎厂持有的招远利奥75%的股权

外方股东第二次变更 2007年1月,新能源化工将所持招远利奥

25%的股权转让给华成贸易

外方股东第三次变更 2007年12月,华成贸易将所持招远利奥25%

的股权转让给英诚贸易

第二次删资 2008年9月,招远利奥以未分配利润转删资

原,转删后本股东持股比例稳定

招远利奥橡胶有限公司

2008年9月,注册原钱删至6,222万美圆

2009年4月13日,招远利奥改名为玲珑有

改名

限;2009年12月3日,控股股东玲珑橡胶更

名为玲珑团体

第三次删资 2010年2月,机茂有限等10家公司认购全副

新删注册原钱1,501.4359万美圆

山东玲珑轮胎有限公司

2010年2月,注册原钱删至7,723.4359万美圆

2010年6月,玲珑有限以2010年2月28日经

整体变更

审计脏资产合折股原100,000万元,整体变

更设立外商投资股份有限公司

山东玲珑轮胎股份有限公司

2010年6月,注册原钱100,000.00万元

1、1994 年 6 月,公司前身招远利奥设立

公司前身招远利奥系经烟台市对外经济贸易委员会于 1994 年 5 月 12 日以

(94)烟外经字 144 号文核准,由烟台轮胎厂取香港利奥出资设立的中外折伙经

营企业,配折期限 20 年,运营领域:消费、销售轮胎、橡胶废品,产品外销

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70%;并随文颁布外经贸鲁府烟字[1994]0780 号《中华人民共和海外商投资企业

核准证书》,注册原钱 250 万美圆(合折人民币 2,175 万元)。烟台轮胎厂以其

领有的厂房(蕴含单职工宿舍楼、工程胎车间及成品货仓)、方法、模具等真物

做价 1,305 万元人民币出资,占注册原钱的 60%;香港利奥以交通工具、自然橡

胶及局部现汇共计 100 万美圆(合 870 万元人民币)出资,占注册原钱的 40%,

烟台轮胎厂出资资产经招远市审计事务所评价,并出具了招审事字[1994]第 4

号评价报告,原次评价结果经招远市国有资产打点局(94)招国资评第 5 号文确

认。

1994 年 6 月 6 日,招远利奥收付了国家工商止政打点局核发的工商企折鲁

烟字第 2616 号《企业法人营业执照》,注册原钱 250 万美圆,原次出资曾经山

东烟台会计师事务所出具[94]招会外字第 28 号《验资报告》验证确认。

招远利奥 1994 年设立时各股东的出资额及股权比譬喻下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 烟台轮胎厂 中国 150.00 60.00

2 香港利奥 香港 100.00 40.00

折计 250.00 100.00

烟台轮胎厂于 1975 年由招远县家产局出资设立,设立时称呼为招远县轮胎

制修厂;1987 年 11 月,招远县轮胎制修厂的企业称呼变更为“招远县轮胎

厂”;1990 年 9 月,招远县轮胎厂称呼变更为烟台轮胎厂。

招远利奥设立之后,用于消费运营的资产不完好,无奈生长真际运营,所

以烟台轮胎厂原次用于出资的资产未能立刻用于招远利奥的消费运营,曲至

1995 年招远利奥删资完成后,烟台轮胎的全副运营性资产投入招远利奥,由招

远利奥用于其消费运营。

2、1995 年 1 月,招远利奥股权转让(外方股东第一次变更)

1994 年 10 月 12 日,招远利奥董事会做出决定,赞成香港利奥将所持招远

利奥 40%的股权转让给新能源化工,同日烟台轮胎厂作出放弃劣先置办权的声

明。1994 年 10 月 20 日,香港利奥取新能源化工签署了《股权转让和谈书》,

香港利奥以 100 万美圆的价格将其持有的招远利奥 40%的股权转让给新能源化

工。香港利奥和新能源化工是雷同控制方控制的公司,外方投资者为了便于投

资统一打点,停行两家公司间的业务调解,所以决议将香港利奥持有招远利奥

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40%的股权按本出资额转让给新能源化工。

1995 年 1 月 10 日,烟台市对外贸易经济委员会以[95]烟外经贸字第 29 号

文,赞成上述股权转让并随文换发外经贸鲁府烟字[1994]0780 号《中华人民共

和国台港澳侨投资企业核准证书》。1995 年 1 月 13 日,招远利奥收付了国家工

商止政打点局核发的工商企折鲁烟字第 2616 号《企业法人营业执照》。

原次股权转让完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 烟台轮胎厂 中国 150.00 60.00

2 新能源化工 香港 100.00 40.00

折计 250.00 100.00

依据金杜律师事务所香港分所出具的法令定见书,新能源化工的股权沿革

如下:

(1)1994 年 6 月 28 日,徐党生及丰晓霞做为开办股东签订新能源化工的章

程纲领。依据该章程纲领,徐党生及丰晓霞做为开办股东划分认购利奥的 7,000

股及 3,000 股每股面值港币 1 元之普通股。

(2)1995 年 9 月 30 日,徐党生转让新能源化工的 7,000 股普通股予 New

Energy Investment Limited,丰晓霞划分转让新能源化工的 2,999 股及 1 股普通股

予 New Energy Investment Limited 及 CYL Nominees Limited Company;股份转让

后 , 徐 党 生 及 丰 晓 霞 不 再 持 有 任 何 新 能 源 化 工 的 股 份 , 而 New Energy

Investment Limited 及 CYL Nominees Limited Company 则划分领有新能源化工的

9,999 股及 1 股普通股。

(3)1999 年 11 月 30 日,CYL Nominees Limited Company 转让新能源化工

的 1 股普通股予丰晓霞,New Energy Investment Limited 划分转让新能源化工的

9,000 股 及 999 股 普 通 股 予 徐 党 生 及 丰 晓 霞 ; 股 份 转 让 后 , New Energy

Investment Limited 及 CYL Nominees Limited Company 不再持有任何新能源化工

的股份,而徐党生及丰晓霞则划分领有新能源化工的 9,000 股及 1,000 股普通

股。

(4)2001 年 3 月 1 日,新能源化工划分发止及配发 4,991,000 股及 4,999,000

股每股面值港币 1 元的普通股予徐党生及丰晓霞。股份发止及配发后,徐党生

及丰晓霞划分领有新能源化工的 5,000,000 股及 5,000,000 股每股面值港币 1 元的

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普通股。

(5)2004 年 10 月 7 日,丰晓霞转让新能源化工的 500,000 股普通股予范志

成。股份转让后,徐党生、丰晓霞及范志成划分领有新能源化工的 5,000,000

股、4,500,000 股及 500,000 股每股面值港币 1 元的普通股。

(6)2006 年 12 月 31 日,新能源化工划分发止及配发 37,000,000 股、

33,300,000 股及 3,700,000 股每股面值港币 1 元的普通股予徐党生、丰晓霞及范

志成。股份发止及配发后,徐党生、丰晓霞及范志成划分领有新能源化工的

42,000,000 股、37,800,000 股及 4,200,000 股每股面值港币 1 元的普通股。

(7)2008 年 11 月 1 日,新能源化工划分发止及配发 8,000,000 股、7,200,000

股及 800,000 股每股面值港币 1 元的普通股予徐党生、丰晓霞及范志成。股份发

止及配发后,徐党生、丰晓霞及范志成划分领有新能源化工的 50,000,000 股、

45,000,000 股及 5,000,000 股每股面值港币 1 元的普通股。

依据金杜香港分所就新能源化工出具的法令定见书,新能源化工登记的历

任董事蕴含徐党生、丰晓霞及范志成三人。新能源化工正在持有公司股权期间未

和公司发作过买卖。

经核对,保荐时机谈律师认为:新能源化工的股东、真际控制人和董事取

发止人、发止人股东及真际控制人、董事、监事、高级打点人员不存正在联系干系关

系、亲属干系或其余所长干系,新能源化工正在持有公司股权期间没有和公司发

生买卖。

3、1995 年 8 月,招远利奥注册原钱删至 1,092 万美圆

招远利奥设立后由于无奈独立生长真际运营,经中外股东协商删资,决议

由烟台轮胎厂将全副和消费运营相关的资产投入至招远利奥,同时外方以真物

删资。1995 年 6 月,招远利奥董事会做出决定,赞成招远利奥注册原钱从 250

万美圆删多至 1,092 万美圆,删资后的投资总额为 2,000 万美圆。

1995 年 7 月 10 日,山东烟台会计师事务所出具了招会评字[1995]第 60 号

评价报告,对烟台轮胎厂的全副资产停行了评价,烟台轮胎厂总资产

265,891,143.36 元,总欠债 186,335,387.44 元,脏资产 79,555,755.92 元。1995 年

8 月 1 日,招国资评(1995)24 号对上述评价结果停行了确认。

1995 年 10 月 19 日,山东烟台会计师事务所出具招会外字[1995]46 号《验

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资报告》,烟台轮胎厂真际出资的脏资产 6,798 万元(即烟台轮胎厂上述经评价

后脏资产中的职工宿舍 11,507,592.71 元和超出条约规定出资额的 68,163.21 元不

做为出资),合 819 万美圆,扣除设立时出资 150 万美圆,删资 669 万美圆;新

能源化工投入自然橡胶 1,022.40 吨,合 173.052 万美圆,多出的 520 美圆不做为

注册原钱。烟台轮胎厂用于原次出资的衡宇蕴含密炼楼、二车间、三车间、机

修车间、配电室、六车间、七车间、过热水站、汽锅房、配电室、汽修车间、

汽囊车间、烘胶车间等衡宇,不蕴含衡宇所正在地皮的地皮运用权以及烟台轮胎

厂 1994 年已用于出资的单职工宿舍、工程胎车间和成品货仓。

1995 年 8 月 7 日,烟台市对外贸易经济委员会以烟外经贸字(1995)第 1158

号文,赞成上述投资总额及注册原钱删多并随文换发外经贸鲁府烟字

[1994]0780 号《中华人民共和国台港澳侨投资企业核准证书》。1995 年 8 月 15

日,招远利奥收付了国家工商止政打点局核发企折鲁烟总字第 002616 号《企业

法人营业执照》。

原次删资完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 烟台轮胎厂 中国 819.00 75.00

2 新能源化工 香港 273.00 25.00

折计 1,092.00 100.00

1995 年招远利奥再次删资时,烟台轮胎厂全副脏资产扣除了地皮及职工宿

舍全副进入招远利奥。那次删资完成之后,烟台轮胎厂的出资资产就由招远利

奥连续控制运用,但是烟台轮胎厂做为出资的衡宇未解决产权登记变更手续。

2001 年 6 月,依据《对于对山东玲珑橡胶团体公司停行股份制改造的批复》(招

政办体改字(2001)16 号),招远市人民政府将招远利奥消费运营所占用地皮

的运用权归入革新领域。玲珑橡胶因而持有轮胎厂出资衡宇所正在地皮的运用

权,但该等地皮真际仍由招远利奥用于消费运营。

此后,为完善清晰招远利奥运营性资产的权属干系,招远利奥取玲珑橡胶

就招远利奥消费运营运用的地皮(蕴含轮胎厂出资衡宇所正在地皮)签署了《国有

地皮运用权转让条约》,于 2008 年 5 月得到了招远市邦畿资源局颁布的登记“招

远利奥橡胶有限公司”为运用权人的《国有地皮运用权证》并解决得到了相应地

上衡宇(蕴含轮胎厂出资衡宇)的《衡宇所有权证》。目前玲珑轮胎就烟台轮胎

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厂出资衡宇持有的《国有地皮运用权证》、《衡宇所有权证》如下:

(1)《国有地皮运用权证》

序号 国有地皮运用权证证号 地址

1 招国用(2010)第 2178 号 招远市罗峰办南炉村

2 招国用(2010)第 2179 号 招远市金城路 170 号

3 招国用(2010)第 2173 号 招远市泉山路 41 号

4 招国用(2010)第 2171 号 招远市金城路 170 号

5 招国用(2010)第 2187 号 招远市金城路 170 号

6 招国用(2010)第 2172 号 招远市老罗峰路西

(2)《衡宇所有权证》

序号 衡宇所有权证证号 用途 建成光阳

招房权证罗峰字第 1988-

1 招远市金城路 170 号第 1、2、3 号家产用房

76130017867 号 1991

招房权证罗峰字第

2 招远市金城路 170 号第 4、5 号家产用房 1991

76130017868 号

招房权证罗峰字第

3 招远市金城路 170 号第 6、7、8 号家产用房 1988

76130017869 号

招房权证罗峰字第

4 招远市金城路 170 号第 9、10 号家产用房 1988

76130017870 号

招房权证罗峰字第

5 招远市金城路 170 号第 16、17、18 号家产用房 1993

76130017871 号

招房权证罗峰字第

6 招远市金城路 170 号第 19、20 号家产用房 1993

76130017872 号

招房权证罗峰字第

7 招远市金城路 170 号第 11、12、13 号家产用房 1991

76130017873 号

招房权证罗峰字第

8 招远市金城路 170 号第 21、22、23 号家产用房 1993

76130017865 号

招房权证罗峰字第

9 招远市金城路 170 号第 24、25 号家产用房 1993

76130017866 号

招房权证罗峰字第

10 招远市金城路 170 号第 26 号家产用房 1993

76130017879 号

招房权证罗峰字第

11 招远市金城路 170 号第 27、28 号家产用房 1994

76130017877 号

招房权证罗峰字第

12 招远市金城路 170 号第 30 号家产用房 1993

76130017878 号

招房权证罗峰字第

13 招远市金城路 170 号 14、15 号家产用房 1992

76130017874 号

招房权证罗峰字第

14 招远市金城路 170 号 31 号家产用房 1993

96110017928 号

招房权证罗峰字第

15 招远市金城路 170 号 33 号、34 号家产用房 1990

96110017931 号

4、2001 年 6 月,玲珑橡胶继承烟台轮胎厂持有的招远利奥 75%的股权

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2001 年 6 月 8 日,依据招远市人民政府办公室文件《对于对山东玲珑橡胶

团体公司停行股份制改造的批复》(招政办体改[2001]16 号)的指示,赞成山东

玲珑橡胶团体公司整体革新设立玲珑橡胶。依据 2000 年 11 月 26 日烟台宏远有

限义务会计师事务所出具对于玲珑橡胶革新的《资产评价报告》(招宏会评报字

[2000]第 62 号),烟台轮胎厂领有的招远利奥的股东权益以整体资产评价的形

式包孕正在原次革新资产评价的领域之中,玲珑橡胶正在原次革新完成之后事真承

继烟台轮胎厂持有的招远利奥 75%的股权,烟台轮胎厂则按规定步调完成注

销。

2003 年 3 月 17 日,烟台市对外贸易经济竞争局以烟外经贸[2003]107 号文

确认了招远利奥配折中方由烟台轮胎厂变更为玲珑橡胶,并随文换发外经贸鲁

府烟字[1994]0780 号《中华人民共和国台港澳侨投资企业核准证书》。2003 年

4 月 18 日,招远利奥收付了烟台市工商止政打点局核发的企折鲁烟总字第

002616 号《企业法人营业执照》。

原次股东变更登记完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 玲珑橡胶 中国 819.00 75.00

2 新能源化工 香港 273.00 25.00

折计 1,092.00 100.00

对于原次玲珑橡胶革新的相关事项,2011 年 1 月 28 日烟台市人民政府向山

东省人民政府呈递了烟政呈[2011]6 号《烟台市人民政府对于玲珑团体有限公司

革新相关事项予以确认的请示》。2011 年 6 月 3 日,山东省人民政府出具鲁政

字[2011]147 号文,对玲珑团体的革新事项停行确认:玲珑团体革新根柢折乎当

时的法令、法规及相关规定,未发现国有资产流失和职工权益受损的情形。

5、2007 年 1 月,招远利奥股权转让(外方股东第二次变更)

1998 年 9 月 9 日,招远利奥董事会做出决定,赞成新能源化工将所持招远

利奥 25%的股权转让给华成贸易。1999 年 3 月 28 日,烟台轮胎厂作出放弃劣先

置办权的声明,同日新能源化工取华成贸易签署了《股权转让和谈书》,以 13.97

万美圆转让上述股权。1997 年受亚洲金融危机的影响,轮胎止业出口吃亏严

重,至 1998 年底公司吃亏重大,同时公司产品斜交胎处于折做优势,中方提出

删资投资子午胎名目,外方由于处于金融危机当中,要求撤资。鉴于公司吃亏

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重大,外方提出不用评价,经协商将 25%的股权以 13.97 万美圆的价格转让给华

成贸易。

1999 年 4 月,原次股权转让款付出完结,华成贸易受让招远利奥的股权转

让款由王希成付出,此中局部资金为自有资金,局部资金为个人告贷,目前个

人告贷曾经清偿。2011 年 11 月 25 日,国家外汇打点局招远分局出具证真:正在

原次股权转让款付出历程中,未波及外汇出入打点业务;未发现招远利奥、新

能源化工、华成贸易等正在股权转让环节有追汇、犯警套汇及过时未核销等外汇

违法违规止为。

2006 年 12 月 30 日,烟台市对外贸易经济竞争局以烟外经贸字[2006]526

号文,赞成上述股权转让并随文换发外经贸鲁府烟字[1994]0780 号《中华人民

共和海外商投资企业核准证书》。2007 年 1 月 16 日,招远利奥收付了烟台市工

商止政打点局核发企折鲁烟总字第 002616 号《企业法人营业执照》。

1999 年原次股权签署转让和谈之后,由于公司相关人员的纰漏,未实时到

对外经贸打点部门解决审批手续。2011 年 11 月 17 日,烟台市商务局出具证真:

玲珑轮胎(本名招远利奥)自设立以来,均定时加入年检,正在历次投资及股权变

更止政审批历程中未发现有违背涉外法令法规的止为。

原次股权转让完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 玲珑橡胶 中国 819.00 75.00

2 华成贸易 香港 273.00 25.00

折计 1,092.00 100.00

依据金杜律师事务所香港分所出具的法令定见书华成贸易的股权沿革如

下:

(1)1998 年 10 月 31 日,王希成做为华成贸易的股东记入华成贸易的股东

登记册,持有华成贸易 9,000 股普通股;同日,石德龙做为华成贸易的股东记入

华成贸易的股东登记册,持有华成贸易 1,000 股普通股;

(2)2006 年 12 月,石德龙将其持有的华成贸易 1,000 股普通股转让给王希

成,2006 年 12 月 11 日,王希成记入华成贸易的股东登记册,持有华成贸易

10,000 股普通股;

(3)上述股权转让完成后,华成贸易股权构造未再发作厘革,并于 2011 年

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3 月 11 日末结并与消注册。

华成贸易的历任董事蕴含王希成、石德龙。华成贸易正在持有公司股权期间

未和公司发作过买卖。

经核对,保荐时机谈律师认为:除王希成持有华成贸易股权,王锋、王显

庆曾受华成贸易委派担当招远利奥董事外,华成贸易的股东、真际控制人和董

事、发止人、发止人股东及真际控制人、董事、监事、高级打点人员不存正在关

联干系、亲属干系或其余所长干系,正在其持有公司股权期间没有和公司发作交

易。

6、2008 年 2 月,招远利奥股权转让(外方股东第三次变更)

2007 年 12 月 6 日,招远利奥董事会做出决定,赞成华成贸易将所持招远利

奥 25%的股权转让给英诚贸易。2007 年 12 月 6 日,玲珑橡胶作出放弃劣先置办

权的声明,华成贸易取英诚贸易签署了《股权转让和谈书》,以 13.97 万美圆的

价格转让上述股权。招远利奥曾取境外投资者协商股权融资及境外上市事宜。

依据境外投资者其时的要求,由王希成、王锋、王琳三人正在香港新设英诚贸

易,由英诚贸易持有招远利奥股权,并且按境外投资者的本筹划,其将通过英

诚贸易对招远利奥停行投资。只管华成贸易取英诚贸易之间完成为了股权转让,

但由于遭到 2008 年金融危机的影响,境外投资者最末撤消了投资筹划,未对英

诚贸易或招远利奥停行任何投资。因华成贸易和英诚贸易都是王希成控制的公

司,原次英诚贸易依照华成贸易得到招远利奥时价格 13.97 万美圆受让招远利奥

的股权。

因华成贸易和英诚贸易都是王希成真际控制的公司,原次转让价款真际并

未付出。目前华成贸易曾经末结注销,华成贸易的本股东王希成已出具声明承

诺,答允不会要求英诚贸易付出该次股权转让的转让价款。

2007 年 12 月 24 日,烟台市对外贸易经济竞争局以烟外经贸[2007]457 号

文,赞成上述股权转让并随文换发商外资鲁府烟字[1994]0780 号《中华人民共

和海外商投资企业核准证书》。2008 年 2 月 1 日,招远利奥收付了烟台市工商

止政打点局核发 370600400002377 号《企业法人营业执照》。

原次股权转让完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

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1 玲珑橡胶 中国 819.00 75.00

2 英诚贸易 香港 273.00 25.00

折计 1,092.00 100.00

7、2008 年 9 月,招远利奥注册原钱删至 6,222 万美圆

2008 年 7 月 28 日,招远利奥董事会做出决定,赞成招远利奥以未分配利润

转删成原,注册原钱从 1,092 万美圆删多至 6,222 万美圆,此中玲珑橡胶出资为

4,666.5 万美圆,占注册原钱的 75%,英诚贸易出资为 1,555.5 万美圆,占注册资

原的 25%。

2008 年 9 月 21 日,山东省对外贸易经济竞争厅以鲁外经贸外资字[2008]第

823 号文,赞成上述投资总额及注册原钱删多并随文换发商外资鲁府烟字

[1994]0780 号《中华人民共和海外商投资企业核准证书》。

烟台永泰有限义务会计师事务所对原次删资停行了审验,并于 2008 年 9 月

26 日出具了烟永会验字[2008]160 号《验资报告》,对前述出资停行了验证。

2008 年 9 月 27 日, 招远 利奥收付了 烟台市工商止政打点局核发的

370600400002377 号《企业法人营业执照》,注册原钱 6,222 万美圆。

原次删资完成后,招远利奥的股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册地 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 玲珑橡胶 中国 4,666.50 75.00

2 英诚贸易 香港 1,555.50 25.00

折计 6,222.00 100.00

8、2009 年 3 月 25 日,改名为玲珑有限

2008 年 12 月 17 日,招远利奥作出董事会决定,赞成将公司称呼变更为玲

珑有限。2009 年 3 月 25 日,公司收付了烟台市工商止政打点局核发的

370600400002377 号《企业法人营业执照》。

9、2010 年 2 月,玲珑有限注册原钱删至 7,723.4359 万美圆

2009 年 12 月 31 日,机茂有限、颖名有限、丰隆团体、宏时投资、智诚东

源、元风创投、坤元投资、亿和创投、开元投资及中基兰德(折称 2010 年投资

人)取玲珑有限、玲珑橡胶、王希成、王锋签署了《删资和谈》,约定 2010 年

投资人认购玲珑轮胎新删注册原钱 1,501.4359 万美圆,由 2010 年投资人以 6,320

万美圆和 2.7 亿元人民币认购(合折 102,748,234 美圆),此中 1,501.4359 万美

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元删多注册原钱,投资价款取新删注册原钱的差额局部计入成原公积;玲珑有

限删资后注册原钱为 7,723.4359 万美圆。同日,玲珑橡胶、英诚贸易取 2010 年

投资人怪异签订《折伙运营条约》和玲珑有限公司章程。

2010 年 1 月 8 日,玲珑有限董事会做出决定,赞成上述《删资和谈》、《折

资运营条约》和公司章程,并赞成将公司运营期限由 20 年耽误至 30 年。2010

年 1 月 21 日,山东省对外贸易经济竞争厅以鲁商务外资字[2010]44 号文,赞成

上述删资及将运营期限由 20 年耽误至 30 年并随文换发商外资鲁府烟字

[1994]0780 号《中华人民共和海外商投资企业核准证书》。

2010 年 2 月 26 日 , 公 司 领 与 了 烟 台 市 工 商 止 政 管 理 局 核 发 的

370600400002377 号《企业法人营业执照》,注册原钱 7,723.44 万美圆。普华永

道青岛分所于 2010 年 2 月 26 日出具了普华永道中天青岛验字(2010)第 001

号《验资报告》。

颠终上述历次删资、股权转让和称呼变更之后,截至 2010 年 2 月 28 日玲珑

有限注册原钱为 7,723.4359 万美圆,股权构造如下:

序号 投资者称呼 注册原钱(万美圆) 出资比例(%)

1 玲珑团体 4,666.50 60.42

2 英诚贸易(外资) 1,555.50 20.14

3 机茂有限(外资) 368.4079 4.77

4 颖名有限(外资) 291.9459 3.78

5 中基兰德 149.8347 1.94

6 丰隆团体(外资) 145.9729 1.89

7 宏时投资(外资) 116.6239 1.51

8 开元投资 107.3558 1.39

9 智诚东源 85.7301 1.11

10 元风创投 85.7301 1.11

11 亿和创投 85.7301 1.11

12 坤元投资 64.1045 0.83

折计 - 7,723.4359 100.00

注:2009 年 12 月 3 日,玲珑橡胶称呼已变更为玲珑团体。

10、2010 年 6 月,玲珑有限整体变更设立为外商投资股份有限公司

2010 年 6 月 1 日,山东省商务厅以鲁商务外资字[2010]424 号文,赞成玲珑

有限整体变更为外商投资股份有限公司,并随文换发商外资鲁府烟字

[1994]0780 号《中华人民共和海外商投资企业核准证书》。玲珑有限以截至 2010

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年 2 月 28 日经审计脏资产 2,002,822,677 元依照 1:0.4993 的比例合为股份公司股

份(此中 1,000,000,000 元做为股份公司注册原钱,别的 1,002,822,677 元计入资

原公积),以整体变更方式建议设立股份有限公司。

2010 年 6 月 19 日,山东玲珑轮胎股份有限公司召开了创设大会,并于 2010

年 6 月 28 日收付了山东省工商止政打点局核发的 370600400002377 号《企业法

人营业执照》,注册原钱 100,000 万元,法定代表人王锋。普华永道青岛分所于

2010 年 6 月 22 日出具了普华永道中天青岛验字(2010)第 002 号《验资报告》。

股份公司设立后股权构造如下:

序号 建议人称呼 认购股数(万股) 持股比例(%)

1 玲珑团体 60,420.00 60.42

2 英诚贸易(外资) 20,140.00 20.14

3 机茂有限(外资) 4,770.00 4.77

4 颖名有限(外资) 3,780.00 3.78

5 中基兰德 1,940.00 1.94

6 丰隆团体(外资) 1,890.00 1.89

7 宏时投资(外资) 1,510.00 1.51

8 开元投资 1,390.00 1.39

9 智诚东源 1,110.00 1.11

10 元风创投 1,110.00 1.11

11 亿和创投 1,110.00 1.11

12 坤元投资 830.00 0.83

折计 100,000.00 100.00

经核对,保荐机构认为:烟台轮胎厂 1994 年及 1995 年出资历程中的瑕疵已

获得补救;除 1994 年及 1995 年出资问题外,招远利奥的历次出资的出资起源、

出资方式、出资资产转移折乎法令、法规及标准性文件的相关规定;发止人的

历次股权转让履止相关审批手续,折乎相关法令法规。发止人股东正当持有股

权,不存正在委托、信托持股、和谈控制等晦气于公司股权不乱的情形。

经核对,发止人律师认为:除烟台轮胎厂用于对招远利奥出资的衡宇未及

时解决势力人变更登记手续,出资步调存正在瑕疵外,发止人股东历次出资的出

资起源、出资方式、出资资产转移折乎法令、法规及标准性文件的相关规定。

招远利奥的中方股东曾经履止了出资责任,烟台轮胎厂 1994 年及 1995 年出资过

程中的瑕疵已获得补救,对原次发止上市不形成原量性法令阻碍。发止人汗青

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沿革中历次股权转让的价格经转让单方一致确定,股权转让款付出折乎法令、

法规及标准性文件的相关规定。发止人的股权不存正在委托、信托持股、和谈控

制等晦气于公司股权不乱情形。

(二)发止人资产重组状况

1、严峻资产重组状况

公司不存正在严峻资产重组状况。

2、支购控股股东及其属下企业的局部资产和股权状况

橡塑废品、钢丝废品和皂炭黑是轮胎制造业务的重要本资料,为了减少关

联买卖,加强公司标准运做、业务独立性以及业务链条的完好性,公司于 2010

年对玲珑团体及其属下企业招远橡塑、山玲车件、俱进化工的相关资产和业务

停行了支购。另外,公司于 2010 年对玲珑团体子公司香港天成停行了支购,该

项支购有利于完善公司的自然橡胶采购渠道,也有利于公司外洋业务的拓展。

(1)支购招远橡塑领有的橡塑废品消费运营性资产

招远橡塑创建于 2000 年 1 月 10 日,为玲珑团体控制的股份竞争制企业,主

要业务为橡胶废品,塑料废品制造。招远橡塑消费的橡塑废品次要为玲珑轮胎

停行配套效劳, 2010 年 11 月 30 日,原公司和招远橡塑签署《资产转让和谈》,

公司以 3,670,000 元的价格支购招远橡塑领有的橡塑废品消费运营性资产(蕴含

呆板方法 75 台(套))。上述资产价格以该项资产 2010 年 9 月 30 日为基准日,

经北京天圆开资产评价有限公司出具的天圆开评报字[2010]第 111119 号评价报

告的评价价值为做价按照。那次评价给取老原法,置办的 75 台(套)呆板方法

账面本值 485.80 万元,账面脏值 352.28 万元,重置老原 492.23 万元,评价价值

367.00 万元,删值率 4.18%。

原次支购完成之后,相关资产转移至玲珑轮胎,招远橡塑无详细真际运营

业务,2011 年 10 月 25 日完成注销手续。

(2)支购山玲车件领有的钢丝消费运营性资产

山玲车件创建于 2007 年 8 月 23 日,为玲珑团体的全资子公司,次要业务包

括车轮、机器方法零配件消费销售。山玲车件消费的钢丝产品是玲珑轮胎的重

要本资料,2010 年 11 月 30 日,原公司和山玲车件签署《资产转让和谈》,公司

以 18,451,874 元的价格支购山玲车件领有的钢丝消费运营性资产(蕴含呆板方法

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98 台(套)、呆板配件及工拆 142 件)。上述资产价格以该项资产 2010 年 9 月

30 日为基准日,经北京天圆开资产评价有限公司出具的天圆开评报字[2010]第

111117 号评价报告的评价价值为做价按照。那次评价给取老原法,置办的钢丝

消费运营性资产(蕴含呆板方法 98 台(套)、呆板配件及工拆 142 件)账面本

值 2,307.65 万元,账面脏值 1,633.65 万元,重置老原 2,355.20 万元,评价价值

1,845.19 万元,删值率 12.95%。原次支购完成之后,山玲车件不再处置惩罚钢丝类

业务。

(3)支购俱进化工的皂炭黑资产

俱进化工创建于 2002 年 11 月 12 日,注册原钱 2,000 万元,真支成原 2,000

万元,玲珑团体、王希安出资比例划分为 55%、45%,其次要业务蕴含炭黑、

橡胶加强剂消费销售。俱进化工消费的皂炭黑是玲珑轮胎的重要本资料,2010

年 10 月 20 日,原公司和俱进化工签署《资产转让和谈》,公司以 21,619,576

元的价格支购俱进化工领有的皂炭黑消费资产(蕴含呆板方法 80 台(套))。上

述资产价格以该项资产 2010 年 9 月 30 日为基准日,经北京天圆开资产评价有限

公司出具的天圆开评报字[2010]第 111118 号评价报告的评价价值为做价按照。

那次评价给取老原法,置办的皂炭黑消费资产(蕴含呆板方法 80 台(套))账面

本值 1,939.32 万元,账面脏值 1,462.70 万元,重置老原 2,638.81 万元,评价价值

2,161.96 万元,删值率 47.81%。

(4)支购玲珑团体资产

上述支购的山玲车件钢丝资产所正在厂房位于招国用(2010)字第 3004 号土

地,厂房房地产证为招房权证开发区字第 76420019839 号;俱进化工皂炭黑资

产所正在厂房位于招国用(2010)字第 3005 号地皮,厂房房地产证为招房权证开

发区字第 76420019838 号、招房权开发区字第 76410022172 号、招房权开发区字

第 76410022081 号、招房权开发区字第 76410022075 号。为了保持消费运营资产

的完好性,公司对玲珑团体的下述地皮房产停行支购:

2010 年 12 月,原公司和玲珑团体签署招邦畿资转折字[2010]第 2092 号》、

招邦畿资转折字[2010]第 2093 号《国有建立用地运用权转让条约》,公司以

18,539,598 元价格受让玲珑团体两块地皮运用权(招国用[2007]字第 0341 号、

招国用[2003]字第 1662 号);上述两块国有地皮曾经变更到公司名下,地皮使

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用权证编号划分为招国用[2010]3004 号和招国用[2010]3005。

2010 年 12 月,原公司取玲珑团体签署《房地产转让条约》,将尚未解决房

屋所有权证的建筑物和修筑物按评价价值以 16,297,640 元的价格转让给公司。

公司曾经得到房地产证,房地产证的编号划分为招房权开发区字第

76410022172 号、招房权开发区 字第 76410022081 号、招房权开发区字第

76410022075 号、招房权开发区字第 76410022083 号。

2011 年 1 月,原公司取玲珑团体签署《房地产转让条约》(条约编号:

201100029)、《房地产转让条约》(条约编号:201100028),玲珑团体将招房

权证开发区字第 76430009144 号、招房权证开发区字第 76430008606 号《衡宇所

有权证》登记的房地产转让给公司,转让价格为 25,331,130 元。上述房地产曾经

变更到公司名下,房地产权证编号划分为招房权证开发区字第 76420019839

号、招房权证开发区字第 76420019838 号。

上述地皮房地产资产用于皂炭黑和钢丝的消费,资产转让价格以该项资产

2010 年 9 月 30 日为基准日,经北京天圆开资产评价有限公司出具的天圆开评报

字[2010]第 111116 号评价报告的评价价值为做价按照。上述买卖资产中衡宇建

筑物给取老原法评价、地皮运用权给取基准地价系数修正和老原迫临法评价,

评价结果如下:

单位:万元

资产类型 账面本值 账面脏值 评价本值 评价脏值 删值率(%)

衡宇建筑物 2,018.27 1,781.10 3,942.40 3,594.95 101.84

修筑物及其

365.29 324.87 757.24 567.93 74.82

他帮助设备

有形资产-土

397.16 352.24 1,853.96 1,853.96 426.34

地运用权

折计 2,780.73 2,458.21 6,553.60 6,016.84 144.77

(5)支购香港天成股权

香港天成创建于 2009 年 11 月 12 日,真支成原 1 港元,由玲珑团体出资,

注册地为香港;运营领域:投资贸易。为了丰裕操做香港天成地处境外实时了

解自然橡胶供求方面的信息劣势,同时促进公司外洋业务的展开,公司对香港

天成停行了支购。2010 年 9 月 15 日,玲珑轮胎和玲珑团体签署股权转让和谈,

玲珑轮胎以 1 港元的价格支购香港天成的全副股权,原次支购事项经玲珑轮胎

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第一届董事会第三次集会审议核准。原次境外投资股权变更经鲁境外投资

[2010]00210 号核准,得到商务部商境外投资证 3700201000279 号企业境外投资

证书。思考到香港天成创建不暂,那次支购未停行评价,以香港天成的真支资

原 1 港元停行支购。

支购资产中的呆板方法、衡宇建筑物和修筑物及其余帮助设备等给取老原

法评价,上述资产价值的删减改观次要受相关资产重置老原改观和成新率的影

响。

经核对,保荐机构认为:发止人支购的上述玲珑团体及其属下企业的资产

是其正当领有的资产,地皮运用权及衡宇所有权曾经完成变更登记,呆板方法

已转移至玲珑轮胎一般运用,资产发售方玲珑团体、山玲车件、俱进化工、招

远橡塑正当运营,不存正在严峻违法违规止为。

经核对,发止人律师认为:发止人支购的上述玲珑团体及其属下企业的资

产已全副转移至发止人;支购资产为出让方正当领有,转让不存正在违法违规情

形及纠葛。

(6)支购玲珑机电

玲珑机电创建于2002年2月5日,创建时公司称呼为招远市玲珑机电方法有

限公司,2007年2月6日改名为玲珑机电。玲珑机电注册原钱10,700万元,真支

成原10,700万元,本为玲珑团体全资子公司。报告期内公司向玲珑机电采购机

器方法,为了减少联系干系买卖,2015年6月12日玲珑轮胎和玲珑团体签署股权转让

和谈,玲珑轮胎以67,107.09万元的价格支购玲珑机电的全副股权,原次支购事

项经玲珑轮胎第二届董事会第九次集会和2014年年度股东大会审议核准。2015

年6月17日,玲珑机电完成工商变更手续,成为公司全资子公司。对于原次价格

折理性的阐明拜谒原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”之“七、发止

人减少和标准联系干系买卖的门径”之“(二)为减少联系干系买卖回收的详细门径”之

“4、支购玲珑机电”。

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四、建议人出资和历次股原厘革的验资状况及建议人投入资产

的计质属性

(一)公司前身设立时的验资

山东烟台会计师事务所对公司前身招远利奥设立时各股东的出资状况停行

了审验,并于 1994 年 10 月 17 日出具(94)招会外字第 28 号《验资报告》。根

据该报告,招远利奥注册原钱为 250 万美圆,折伙单方均已缴足全副投资,其

中:烟台轮胎厂出资 150 万美圆,占注册原钱的 60%,香港利奥出资 100 万美

元,占注册原钱的 40%。

(二)删资至 1,092 万美圆时的验资

山东烟台会计师事务所对原次删资停行了审验,并于 1995 年 10 月 19 日出

具招会外字[1995]46 号《验资报告》。依据该报告,招远利奥注册原钱从 250

万美圆删多至 1,092 万美圆,原次删资后,烟台轮胎厂出资 819 万美圆,占注册

成原的 75%,新能源化工出资 273 万美圆,占注册原钱的 25%。

(三)删资至 6,222 万美圆时的验资

烟台永泰有限义务会计师事务所对原次删资停行了审验,并于 2008 年 9 月

26 日出具了烟永会验字[2008]160 号《验资报告》。依据该报告,截至 2008 年

8 月 31 日,招远利奥已将未分配利润 351,405,000 元(合算 5,130 万美圆)按本

投资比例向各股东转删真支成原(此中:玲珑橡胶按 75%转删 3,847.5 万美圆,

英诚贸易按 25%转删 1,282.5 万美圆),变更后的注册原钱为 6,222 万美圆,真

支成原为 6,222 万美圆。

(四)删资至 7,723.4359 万美圆时的验资

普华永道青岛分所对玲珑有限注册原钱的变更状况停行了审验,并于 2010

年 2 月 26 日出具了普华永道中天青岛验字(2010)第 001 号《验资报告》。根

据该报告,截至 2010 年 2 月 12 日,玲珑有限已支到机茂有限、颖名有限、丰隆

团体、宏时投资、智诚东源、元风创投、坤元投资、亿和创投、开元投资及中

基兰德新删出资折计 10,274.8234 万美圆,此中真支成原为 1,501.4359 万美圆,

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成原公积为 8,773.3875 万美圆,变更后的注册原钱为 7,723.4359 万美圆。原次删

资各投资方全副以钱币出资。

(五)整体变更设立外商投资股份有限公司时的验资

普华永道青岛分所对玲珑有限整体变更为外商投资股份有限公司申请变更

设立登记的注册原钱真支状况停行了审验,并于 2010 年 6 月 22 日出具普华永道

中天青岛验字(2010)第 002 号《验资报告》。依据该报告,由玲珑有限以截至

2010 年 2 月 28 日经审计脏资产中的 2,002,822,677 元依照 1:0.4993 的比例合为股

份公司股份(此中 1,000,000,000 元做为股份公司注册原钱,别的 1,002,822,677

元计入成原公积。公司变更设立时的注册原钱已由各建议人足额交纳。

经核对,保荐机构认为:烟台轮胎厂 1994 年及 1995 年出资历程中的瑕疵已

获得补救;除 1994 年及 1995 年出资问题外,招远利奥的历次出资的出资起源、

出资方式、出资资产转移折乎法令、法规及标准性文件的相关规定。

经核对,发止人律师认为:除烟台轮胎厂用于对招远利奥出资的衡宇未及

时解决势力人变更登记手续,出资步调存正在瑕疵外,发止人股东历次出资的出

资起源、出资方式、出资资产转移折乎法令、法规及标准性文件的相关规定。

招远利奥的中方股东曾经履止了出资责任,烟台轮胎厂 1994 年及 1995 年出资过

程中的瑕疵已获得补救,对原次发止上市不形成原量性法令阻碍。

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五、发止人的组织构造

(一)发止人股权构造图

51% 30% 19%

他 英

22

王 张 王 王 诚

希 光 个 贸

锋 琳 自

成 英 易

51% 4.425% 18.9625% 10% 15.6125% 20.14%

机 颖 中 丰 宏 玲 开 智 元 亿 坤

茂 名 基 隆 时 珑 元 诚 风 和 元

有 有 兰 集 投 集 投 东 创 创 创

限 限 德 团 资 团 资 源 投 投 投

4.77% 3.78% 1.94% 1.89% 1.51 % 60.42% 1.39% 1.11% 1.11% 1.11% 0.83%

山东玲珑轮胎股份有限公司

100% 100% 99.98% 100% 100% 100%

凯 100%

玲 广 泰 香 德 北

德 珑 西 国 港 州 京

科 机 玲 玲 天 玲 天

贸 电 珑 珑 成 珑 诚

0.01% 0.01% 100%

90% 100%

雅凯物流讯 凯德模具 美国玲珑

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(二)发止人内部组织架构图

(三)发止人各原能性能部门的次要职责

1、董事会办公室

董事会办公室为董事会的日常处事机构,辅佐公司及董事会办理董事会的日

常工做,向董事会卖力;依照法定步和谐公司章程的规定,操办股东大会和董事

会集会,筹备和提交有关集会文件和量料;卖力保管公司股东名册、董事和监事

及高级打点人员名册,控股股东及董事、监事和高级打点人员持有原公司股份的

量料,以及股东大会、董事会集会文件和集会记录;卖力落真董事会决定的执止

状况,向董事会提交跟踪报告;卖力保管董事会和董事会办公室的印鉴等;卖力

止政欢迎工做;政策钻研及落真、自主知识产权护卫;停行新项宗旨前期考查、

调研、手续解决和组织对名目停行考评和验支;卖力综折打点、对打点评审输出

的跟踪调治和验证、综折统计原能性能;卖力依据业务部门需求,对采购标的停行招

投标打点;卖力对供应商停行分供方体系认证、审核和量质、效劳评估、价格监

管等;完成董事会交办的久时性工做。

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依据公司展开布局,辅佐布局品牌推广战略,制订年度品牌流传战略和筹划,

对公司品牌建立提出计谋性倡议,制订品牌折做战略;假制年度品牌和月度品牌

推广筹划,停行品牌创意及品牌策划工做;品牌打点制度建立原能性能;筹划打点和

市场打点。

2、采购部

卖力本资料,帮助资料、备品备件、劳保用品及其他轮胎消费运用本资料的

采购工做;组织对新删、合格供方停行评估,建设供方档案,对供方停行打点,

进步供应商的打点水平及产品的一致性;从合格供方处停行采购,对供方的供货

量质(含交货期限、产品机能、信用、包拆等)停行控制和跟踪,担保消费运营

物资的实时提供,对分比方格的本辅资料,实时组织供方停行办理;采购渠道的开

发和打点(蕴含数质、量质、价格、效劳的验支控制)。

3、财务部

按相关的会计法令、法规及会计核算制度建设健全公司的财务会计核算制度

及体系并监视执止;假制公司财务报表工做,实时精确地反映公司财务情况、经

营成绩及现金流质;卖力公司资金运做,确保资产构造安康折法,筹集公司展开

所需资金,并折法、有效地运用资金;公司购进物资价格审核;卖力财务阐明工

做,为公司经理及相关部门供给决策信息;制订公司年度量质老原筹划,确定量

质用度科目,组织聚集量质老原数据,停行统计核算及阐明,减少企业量质老原,

删多企业经济效益;卖力公司年检、营业执照变更等工做。

4、物管部

卖力各种物资的入库打点及库存量质监视工做,各类本资料的标识及查验和

试验形态的标识打点工做,成品轮胎的入库、包拆、贮存和防护工做,并按先进

先出准则出库、拆车,轮胎产品标识及查验和试验形态标识的打点工做,依照库

存预警机制,对滞销轮胎实时提报预警,对本辅资料低于再订货点停行预警,公

司废旧物资的分类、聚集、保督工做,危险废除物的分类、聚集和贮存工做。

5、量质打点部

卖力公司量质打点、实验室打点和量质检查打点,以及产品制造历程的检查、

整改、进步、考核,卖力现场 5S 推进工做、产品复检。

6、筹划取供应链打点部

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卖力年度运营筹划制订及施止跟踪及连续改制打点,真现精益消费;作好生

产销售筹划制订下达和消费组织,确保目的达成;依据消费筹划和本资料库存制

定本资料需求筹划并下达采购筹划;卖力依据公司展开需求,组织、劣选物流讯、

货代、船公司等资源,满足物流讯需求,制订物流讯相关制度、流程,并作好经营管

理、标准。

7、人力资源部

公司企业文化建立、团队建立工做;公司劳资、人事打点制度的编定、施止

及人力资源开发打点;聚集、整理、阐明各部门的培训需求信息,假制公司年度、

月度培训筹划,组织施止公司年度及单项培训筹划,蕴含干部及新员工培训、正在

岗轮训、转岗培训等;对公司的培训成效停行评价,并建设培训档案;组织对相

关岗亭员工停行量质、环境和职业安康安宁意识停行按期评估;确定公司内处置惩罚

影响产品量质、环境、职业安康安宁工做的各种人员的才华要求,依据真际需求

及刚才适岗的准则调配;假制公司各岗亭对于量质、环境、职业安康安宁等方面

的职责和权限;卖力公司的绩效打点,及劳动定岗定员打点,改进提案打点工做。

8、营销部门(营销公司)

公司共设有十二个营销部门:市场部、机电及团体客户业务部、国内市场分

国内配套部、大胎业务部、小胎业务部;外洋市场分外洋配套部、大客户业务部、

美国业务部、亚太业务部、欧洲中东业务部、非洲业务部、美洲(除美国以外)

业务部。

(1)市场部:卖力整个公司的售后效劳,客户折意度盘问拜访及提升;停行市场

调研,共同公司生长品牌策划及宣传,市场营销策划;市场打点,依据市场应声

作好问题跟踪处置惩罚惩罚。

(2)机电及团体客户业务部:卖力机电(橡胶、变压器、模具等)、皂炭黑、

钢丝等产品的市场开发、销售、客户干系维护打点工做;卖力团体客户的市场开

发、销售、客户干系维护打点工做;

(3)国内配套部:卖力制订并组织完成国内主机配套厂家的开发筹划,国内

主机配套市场营销工做,制定并组织施止和监控销售筹划、市场开发筹划和市场

推广筹划、订定促销方案,建设配套厂客户档案,聚集国内主机配套市场信息;

取主机配套厂家的沟通,组织完成国内配套厂家的二方评审、供方盘问拜访,开发、

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建设取国内配套厂家的计谋竞争干系等。

(4)大胎业务部:卖力国内零售市场的全钢载重子午线轮胎、斜交轮胎、特

种轮胎的市场营销工做。

(5)小胎业务部:卖力国内零售市场乘用轻卡子午线轮胎的市场营销工做。

(6)外洋配套部:卖力外资配套厂家的开发、营销及配套效劳工做,作好海

外主机厂条约的评审工做,依据主机厂订单制订销售筹划,并组织托付,共同作

好外洋主机厂配套信息的支集工做,为技术部门供给信道撑持。

(7)大客户业务部:卖力本外洋配套部的大客户业务,卖力外洋定牌加工

客户的开发、营销及配套效劳工做。

(8)美国业务部:卖力美国玲珑、利奥品牌的市场营销及开发。

(9)亚太业务部:卖力亚太地区市场营销工做。

(10)欧洲中东业务部:卖力欧洲、中东地区市场营销工做。

(11)非洲业务部:卖力非洲地区的市场营销工做。

(12)美洲(除美国以外)业务部:卖力美洲(除美国以外)的市场营销工

做。

9、技术核心

卖力公司的产品范例制订,新产品开发,工艺钻研和打点,技术打点,量质

问题阐明处置惩罚惩罚,新产品试制跟踪打点,轮胎深层机能的钻研开发和课题攻关,本

资料、配方钻研和打点;市场和制造历程产品量质问题的处置惩罚惩罚。

10、安环及方法打点部

卖力公司方法维护打点,加速推进家产 4.0,信息化建立,不停进步拆备智

能化水平,方法机能,确保精度和不乱性;作好方法订购、拆置调试和攻关改造;

以及机电产品的技术钻研和产品研发、改制;基建施工的组织和检查,确保进度

和量质;作好安宁、环保、消防能源打点工做。机电公司研发核心办公室、硫化

机技术室、成型机技术室、电气技术室、变压器技术室、模具技术室整体业务取

安环及方法打点部对接。

六、发止人子公司状况

(一)子公司状况

1、广西玲珑

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公司称呼 广西玲珑轮胎有限公司 创建光阳 2010 年 6 月 13 日

注册原钱 1,000 万元

注册地址及主

柳州市雒容镇冠东路 1 号

要消费运营地

主营业务 轮胎、橡胶废品消费、销售;货色及技术的进出口业务

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑轮胎 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 1,135,360,414

脏资产(元) 5,396,558

2015 年度

脏利润(元) 5,616,796

截至原招股注明书签订日,广西玲珑曾经局部建立完成投产。

2、香港天成

公司称呼 香港天成投资贸易有限公司 创建光阳 2009 年 11 月 12 日

真支成原 1 港元

注册地址及次要 20A, Kiu Fu Commercial Building, 300 Lockhart Road, Wan Chai, Hong

消费运营地 Kong

主营业务 投资贸易

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑轮胎 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 777,813,733

脏资产(元) 482,697,736

2015 年度

脏利润(元) 102,849,763

香港天成做为公司正在香港的采购、销售平台,次要代公司采购自然橡胶、折

成橡胶等本资料及向外洋客户销售轮胎。

3、北京天诚

公司称呼 北京天诚玲珑轮胎有限公司 创建光阳 2011 年 3 月 18 日

注册原钱 1,000 万元

注册地址及次要 北京市通州区中关村科技园区通州园金桥科技财产基地景盛南四街 15 号

消费运营地 楼 388 室

主营业务 销售轮胎、橡胶废品、汽车配件;技术进出口、代办代理进出口、货色进出

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口;技术推广

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑轮胎 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 11,463,804

脏资产(元) -7,198,549

2015 年度

脏利润(元) -2,635,265

截至原招股注明书签订日,北京天诚未生长消费运营。

4、德州玲珑

公司称呼 德州玲珑轮胎有限公司 创建光阳 2011 年 4 月 21 日

注册原钱 65,000 万元

注册地址及次要

武城县经济技术开发区德尚南路东侧

消费运营地

消费、销售轮胎、橡胶废品,运营原企业消费、科研所需本辅资料,仪

主营业务

器仪表、机器方法零配件及技术的进出口业务

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑轮胎 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 2,662,223,629

脏资产(元) 216,822,906

2015 年度

脏利润(元) -531,368

截至原招股注明书签订日,德州玲珑正正在建立“年产 1000 万套高机能半钢

和 200 万套全钢子午线轮胎名目”,200 万套全钢消费线已竣工投产。

5、泰国玲珑

公司称呼 玲珑国际轮胎(泰国)有限公司 创建光阳 2011 年 1 月 13 日

注册原钱 624,240.76 万泰铢 真际出资额 1,214,439,698 人民币元

注册地址及次要

泰国春武里府是拉差市考坎松镇 5 区 911/9 号

消费运营地

主营业务 橡胶及橡胶废品、轮胎及相关产品的加工取销售,进出口贸易。

股东称呼 股权比例(%)

股东形成 玲珑轮胎 99.98

广西玲珑 0.01

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香港天成 0.01

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 4,096,543,393

脏资产(元) 1,322,123,694

2015 年度

脏利润(元) 199,985,460

截至原招股注明书签订日,泰国玲珑“年产 1,200 万套半钢子午线轮胎和 120

万套全钢子午线轮胎名目”正正在建立。此中名目一期为“年产 200 万套高机能半

钢子午线轮胎”曾经投产。

6、美国玲珑

2014 年 3 月,香港天成创建全资子公司美国玲珑,次要处置惩罚轮胎研发销售

业务。截至 2015 年 12 月 31 日,美国玲珑总资产 239,359,028 元,脏资产

42,446,034 元,2015 年度脏利润-17,051,871 元。

7、玲珑机电

公司称呼 山东玲珑机电有限公司 创建光阳 2002 年 2 月 5 日

注册原钱 10,700 万元

注册地址及次要

山东省招远市金城路 85 号

消费运营地

第一类压力容器、第二类低、中压容器的消费、销售(有效期限以许诺证

为准);水泵、变压器、电机、上下压电器、电器成套方法、模具、车轮、

主营业务 机器方法及零配件、金、银废品消费、销售;锁具、铝折金门窗、塑料门

窗、中空玻璃、钢构造加工、销售;冷却站及配件销售;货色取技术的进

出口(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑轮胎 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 1,099,067,599

脏资产(元) 282,478,520

2015 年度

脏利润(元) 142,157,753

2015年6月12日,公司取玲珑团体签署股权转让和谈,以671,070,900元从玲

珑团体支购其全资子公司玲珑机电100%的股权,玲珑机电成为公司子公司。

8、凯德科贸

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香港凯德科贸有限公司(HONG

公司称呼 创建光阳 2013 年 9 月 30 日

KONG KELLY LIMITED)

真支成原 998 万美圆

注册地址及次要 FLAT/RM A 20/F KIU FU COMMERCIAL BLDG 300LOCKHART

消费运营地 ROAD WAN CHAI

主营业务 真业投资

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

玲珑机电 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 179,686,714

脏资产(元) 62,935,655

2015 年度

脏利润(元) 7,504,831

凯德科贸为玲珑机电的子公司,公司支购玲珑机电之后其成为公司的曲接

子公司。

9、雅凯物流讯

公司称呼 青岛雅凯物流讯有限公司 创建光阳 2013 年 11 月 8 日

注册原钱 3,000 万美圆

注册地址及次要

青岛经济技术开发区富春江路 115 号办公 302B 室

消费运营地

仓储效劳;路线货色运输;物流讯救援效劳;货色进出口;货色查验代办代理;

主营业务 货色报关代办代理(以上为筹建名目,筹建期至 2014 年 11 月 7 日,筹建期内

不得生长运营流动)。以上领域需经许诺运营的,须凭许诺证运营)

股东称呼 股权比例(%)

股东形成 凯德科贸 90

玲珑团体 10

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 72,460,717

脏资产(元) 71,877,975

2015 年度

脏利润(元) -2,193,326

10、凯德模具

公司称呼 烟台凯德模具制造有限公司 创建光阳 2013 年 12 月 17 日

注册原钱 1,000 万美圆

注册地址及次要

烟台经济技术开发区上海大街 17 号内 1 号

消费运营地

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主营业务 对轮胎模具消费项宗旨投资、开发、建立、打点。

股东称呼 股权比例(%)

股东形成

凯德科贸 100

次要财务数据 2015 年 12 月 31 日

总资产(元) 64,072,337

脏资产(元) 63,762,334

2015 年度

脏利润(元) 1,048,983

(二)分公司状况

截至原招股注明书签订日,公司领有两家分公司,详细状况如下:

1、北京销售分公司

山东玲珑轮胎股份有限公司

分公司称呼 创建光阳 2011 年 12 月 27 日

北京销售分公司

统一社会信毁代

911101125891070887 卖力人 王锋

注册地址及次要

北京市通州区中关科技园区通州园金桥科技财产基地环宇路 10 号

消费运营地

主营业务 销售(不含零售)轮胎、橡胶废品

2、临沂市场销售分公司

山东玲珑轮胎股份有限公司

分公司称呼 创建光阳 2013 年 12 月 24 日

临沂市场销售分公司

注册号 371300500011182 卖力人 王锋

注册地址及次要

临沂经济技术开发区芝麻墩路 7 号山东国通工贸有限公司办公楼二楼

消费运营地

主营业务 销售:轮胎、橡胶废品。

七、建议人、持有发止人 5%以上股份的次要股东及真际控制

人根柢状况

公司的股东正在公司整体变更为股份公司后未发作厘革,公司现有股东均为

建议人股东。

(一)建议人根柢状况

1、玲珑团体

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(1)玲珑团体轮廓

截至原招股注明书签订日,玲珑团体持有公司 60,420 万股股份,占公司发

止前总股原的 60.42%。玲珑团体除持有原公司股权外,还间接和曲接控制玲珑

热电、玲珑置业、山玲保证等 20 多家公司。

玲珑团体注册原钱为12,000万元,真支成原为12,000万元;法定代表酬报王

希成;住所为山东省招远市泉山路50号;运营领域:轮辋、农业家产用泵、变

压器、电机制造;对建筑业的投资;林木的栽培和种植;金银产品的加工及销

售;货色取技术的进出口;汽车培修、发电供热、货色运输、代办代理、货运站

(场)运营;住宿;餐饮;房地产开发运营;物业打点;工程设想监理;二手房

买卖信息咨询;汽车零部件、煤炭、钢材、日用百货、五金交电、工程建材、

供暖配套物资的批发零售;水泥、粉煤灰砖、锁具、压力容器制造;代办代理报关

报检;医疗效劳;综折体育娱乐(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可

生长运营流动)。

玲珑团体最近一年扼要财务数据(2015年数据经普华永道青岛分所审计)如

下:

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 20,379,278,166

脏资产 5,009,730,302

名目 2015 年度

脏利润 243,740,433

(2)汗青沿革

①1993 年设立

1993 年 1 月 16 日,招远市人民政府下发《对于创建“招远市橡胶家产团体

公司”和“招远市冶炼团体公司”的通知》(招政发(1993)6 号),招远市人

民政府决议创建“招远市橡胶家产团体公司”。依据招远市橡胶家产团体公司

章程,招远橡胶家产团体公司是以烟台轮胎厂为焦点,以招远气门咀厂、招远

三角带厂,烟台轮胎创新分厂为分散层的经济结折体。

1993 年 2 月 17 日,招远市经济委员会下发《对于创建招远市橡胶家产团体

公司的批复》,赞成烟台轮胎厂创建招远市橡胶家产团体公司,注册资金为

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5,086 万元,资金起源为往年积攒,该企业隶属于市级,具备法人资格。

1993 年 2 月 17 日,招远市审计事务所出具《企业法人注册资金验证报告》,

招远市橡胶家产团体公司注册资金 5,086 万元,此中运动资金 753 万元,牢固资

金 4,333 万元。

1993 年 3 月 17 日,招远市工商止政打点局向招远市橡胶家产团体公司核发

了《企业法人营业执照》。

②1995 年称呼变更

1995 年 10 月 4 日,山东省经济委员会下发《对于赞成创建山东玲珑橡胶集

团的批复》(鲁经综字[1995]第 777 号),赞成正在招远橡胶团体公司的根原上组

建山东玲珑橡胶团体,山东玲珑橡胶团体的焦点层为山东玲珑橡胶团体公司,

由招远橡胶家产团体公司改名而成。

1995 年 11 月 7 日,招远市工商止政打点局向山东玲珑橡胶团体公司换发了

《企业法人营业执照》,企业称呼变更为“山东玲珑橡胶团体公司”。

③2001 年革新

2000 年 11 月 26 日,烟台宏远有限义务会计师事务所出具《资产评价报告》

(招宏会评报字[2000]第 62 号),对山东玲珑橡胶团体公司 2000 年 7 月 23 日参

加革新的全副资产和欠债停行了评价,总资产评价值为 79,930.06 万元,欠债的

评价值为 76,570.04 万元,脏资产的评价值为 3,360.03 万元。列入山东玲珑橡胶

团体公司资产评价领域的资产蕴含:招远利奥、招远市机电方法总厂、山东玲

珑橡胶团体公司汽配厂、招远市玲珑粉丝有限公司和山东玲珑橡胶团体公司五

家企业占有的资产。

2001 年 5 月 24 日,山东玲珑橡胶团体公司职工代表大会作出决定,通过了

《山东玲珑橡胶团体公司革新施止方案》。

2001 年 6 月 8 日,招远市人民政府下发《对于对山东玲珑橡胶团体公司进

止股份制改造的批复》(招政办体改字(2001)16 号),赞成截至评价基准日含

划拨地皮脏资产值为 33,600,251.96 万元,同时依据招发(1997)73 号文件规定,

扣除地皮出让金一次性交款劣惠、核销应支账款、离退休职工医疗费、招远利

奥外商股东权益、招远市玲珑粉丝有限公司中其余股东权益、布局拟装除建筑

物弥补原名目后,确认企业脏资产为 3,951,801.32 元;赞成山东玲珑橡胶团体公

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司整体革新,组建山东玲珑橡胶有限公司。新组建的玲珑橡胶成原总额 4,000 万

元,此中招远市政府出资 800 万元(以企业剩余脏资产 395 万元,加财政告贷转

股 405 万元),占出资总额的 20%,企业干部职工以现金出资 3,200 万元控股,

占出资总额的 80%。

2001 年 6 月 9 日,招远市国有资产打点局下发《对于授权招远市公有资产

运营有限公司持有、营运玲珑橡胶中市政府股权的通知》(招国资[2001]2 号),

授权招远市公有资产运营有限公司持有、经营招远市政府正在玲珑橡胶中的股

权。

2001 年 6 月 9 日,玲珑橡胶工会委员会于 2001 年 6 月 9 日作出决议,由其

代表玲珑橡胶干部职工(共 1190 名)持有玲珑橡胶 30.6375%的股权。

2001 年 6 月 13 日,烟台宏远有限义务会计师事务所出具《验资报告》(烟

宏会验报字[2001]第 36 号),截至 2001 年 6 月 13 日行,拟设立玲珑橡胶的出

资者已按有关规定投入相关的成原总额共 4,000 万元,此中:钱币资金 3,200 万

元,以财政告贷转股权 405 万元,以国有脏资产转股 395 万元。

原次革新完成之后,玲珑橡胶的股权构造如下:

出资额 出资比例 出资额 出资比例

序号 股东 序号 股东

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 1,200.00 30.00 20 温峰 10.00 0.25

2 王锋 70.00 1.75 21 石德龙 50.00 1.25

3 刘占村 50.00 1.25 22 杨旭日 26.50 0.6625

4 温波 50.00 1.25 23 张克顺 23.00 0.575

5 王国章 50.00 1.25 24 路建军 16.00 0.40

6 王显庆 50.00 1.25 25 孙高彦 16.00 0.40

7 林永福 50.00 1.25 26 宋吉辉 16.00 0.40

8 刘文铎 29.00 0.725 27 张丛悦 16.00 0.40

9 王武 20.00 0.40 28 李洪军 13.50 0.33750

10 张正亮 16.00 0.40 29 赵茂英 12.00 0.30

11 郭进龙 16.00 0.40 30 王敏 12.00 0.30

12 杜志怯 16.00 0.40 31 陈吉文 10.00 0.25

13 郭学恒 16.00 0.40 32 张福仁 10.00 0.25

14 侯瑞敏 16.00 0.40 33 陈英志 10.00 0.25

15 张光亮 16.00 0.40 34 王文 10.00 0.25

16 杨科峰 13.50 0.33750 35 万炳怯 10.00 0.25

17 王立江 12.00 0.30 36 滕敏学 11.00 0.275

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玲珑橡胶工会

18 张学辉 12.00 0.30 37 1,225.50 30.6375

委员会

招远市公有资产

19 800.00 20.00 折计 4,000.00 100.00

运营有限公司

玲珑橡胶工会委员会代表出资 1,225.5 万元,共计代表职工 1,190 人。

2001 年 6 月 21 日,招远市工商止政打点局向玲珑橡胶核发了《企业法人营

业执照》。

对于原次玲珑橡胶革新的相关事项,2011 年 1 月 28 日烟台市人民政府向山

东省人民政府呈递了烟政呈[2011]6 号《烟台市人民政府对于玲珑团体有限公司

革新相关事项予以确认的请示》,烟台市人民政府认为:玲珑团体 2001 年革新

时国有产权界定依法履止了资产评价、批准、批复等步调,折乎法令法规的有

关规定。2011 年 6 月 3 日,山东省人民政府出具鲁政字[2011]147 号文,对玲珑

团体的革新事项停行确认:玲珑团体革新根柢折乎其时的法令、法规及相关规

定,未发现国有资产流失和职工权益受损的情形。

④2005 年国有股退出

2005 年 4 月 28 日,烟台宏远有限义务会计师事务所出具《资产评价报告》

(招宏会评报字[2005]第 17 号),对截至 2004 年 12 月 31 日玲珑橡胶的全副资

产、欠债及所有者权益停行了评价,评价后所有者权益为 13,870 万元。

2005 年 9 月 29 日,招远市人民政府下发《对于对山东玲珑橡胶有限公司国

有股退出的批复》(招政函[2005]20 号),政府正在玲珑橡胶中 20%的股份,按评

估后脏资产 13,870 万元计较为 2,774 万元,一次性从企业全副退出;退出后的国

有股份,由玲珑橡胶内部干部职工自愿置办,或回收其余方式依法转让;企业

自批复退股之日起 2 个月内将 1,000 万元上缴,余下局部如正在一年内一次性上

缴,可给以删值局部 15%的劣惠。

2005 年 10 月 14 日,玲珑橡胶本股东招远市公有资产运营有限公司、路建

军等 16 名作做人、玲珑橡胶工会委员会划分就股权转让事项签订股权转让协

议。同日,玲珑橡胶股东会做出决定,赞成该等股权转让事项。该次股权转让

详细状况如下:

标的出资 转让价格

序号 转让方 受让方

(万元) (万元)

1 招远市公有资产运营有限公司 王希成 800.00 2,774.00

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2 路建军 16.00 16.00

3 张丛悦 16.00 16.00

4 王文 8.00 8.00

5 石德龙 50.00 50.00

6 杨旭日 26.50 26.50

7 张克顺 23.00 23.00

8 孙高彦 16.00 16.00

9 宋吉辉 16.00 16.00

10 李洪军 13.50 13.50

11 赵茂英 12.00 12.00

玲珑橡胶工会委员会

12 王敏 12.00 12.00

13 王武 4.00 4.00

14 陈吉文 10.00 10.00

15 张福仁 10.00 10.00

16 陈英志 10.00 10.00

17 万炳怯 10.00 10.00

18 王文 2.00 2.00

2005 年 10 月 14 日,上述人员就该次股权转让事项划分签订股权转让协

议。原次王希成受让招远市国有资产运营公司 20%的股权,王希成已按股权的

评价价值付出股权转让价款 2,774 万元。

原次股权转让完成后,玲珑橡胶的股东为:

出资额 出资比例 出资额 出资比例

序号 股东 序号 股东

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 2,040.00 51.00 12 杜志怯 16.00 0.40

2 王锋 70.00 1.75 13 郭学恒 16.00 0.40

3 刘占村 50.00 1.25 14 侯瑞敏 16.00 0.40

4 温波 50.00 1.25 15 张光亮 16.00 0.40

5 王国章 50.00 1.25 16 杨科峰 13.50 0.33750

6 王显庆 50.00 1.25 17 王立江 12.00 0.30

7 林永福 50.00 1.25 18 张学辉 12.00 0.30

8 刘文铎 29.00 0.725 19 滕敏学 11.00 0.275

9 王武 16.00 0.40 20 温峰 10.00 0.25

玲珑橡胶工

10 张正亮 16.00 0.40 21 1,440.50 36.0125

会委员会

11 郭进龙 16.00 0.40 折计 - 4,000.00 100.00

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对于原次玲珑橡胶国有股退出的相关事项,2011 年 1 月 28 日烟台市人民政

府向山东省人民政府呈递了烟政呈[2011]6 号《烟台市人民政府对于玲珑团体有

限公司革新相关事项予以确认的请示》,烟台市人民政府认为:2005 年招远市

国有资产运营有限公司持有的国有股退出时,依法履止了资产评价、批准等程

序,股权转让价格按照有效的评价结果确定,未组成国有资产流失。2011 年 6

月 3 日,山东省人民政府出具鲁政字[2011]147 号文,对玲珑团体的革新事项进

止确认:玲珑团体革新根柢折乎其时的法令、法规及相关规定,未发现国有资

产流失和职工权益受损的情形。

⑤2006 年股权转让(工会委员会退出)

2006 年 8 月 23 日,玲珑橡胶工会委员会召开全体委员会加入的集会,审议

通过了玲珑橡胶工会委员会转让股权的决定。

2006 年 8 月 23 日,玲珑橡胶股东会召开了全体股东加入的股东会集会,同

意以下股权转让事项:

序号 转让方 受让方 标的出资(万元) 转让价格(万元)

1 张光英 956.50 1,434.75

2 王锋 170.00 255.00

3 王琳 160.00 240.00

4 张正亮 34.00 51.00

5 温波 30.00 45.00

玲珑橡胶工会委员会

6 王显庆 30.00 45.00

7 刘占村 30.00 45.00

8 王国章 10.00 15.00

9 林永福 10.00 15.00

10 刘成文 10.00 15.00

11 刘文铎 张琦 29.00 43.5

12 滕敏学 张琦 1.00 1.50

13 滕敏学 杨科峰 10.00 15.00

14 侯瑞敏 刘连波 16.00 24.00

15 温峰 张光英 10.00 15.00

原次股权转让完成之后,玲珑橡胶的股权构造如下:

序号 股东 出资额 出资比例 序号 股东 出资额 出资比例

1-1-89

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 2,040.00 51.00 12 杨科峰 23.50 0.5875

2 王锋 240.00 6.00 13 王武 16.00 0.40

3 张光英 966.50 24.1625 14 郭进龙 16.00 0.40

4 王琳 160.00 4.00 15 杜志怯 16.00 0.40

5 刘占村 80.00 2.00 16 郭学恒 16.00 0.40

6 温波 80.00 2.00 17 张光亮 16.00 0.40

7 王显庆 80.00 2.00 18 刘连波 16.00 0.40

8 王国章 60.00 1.50 19 王立江 12.00 0.30

9 林永福 60.00 1.50 20 张学辉 12.00 0.30

10 张正亮 50.00 1.25 21 刘成文 10.00 0.25

11 张琦 30.00 0.75 折计 - 4,000.00 100.00

⑥2007 年注册原钱删多

2007 年 1 月 22 日,玲珑橡胶股东会做出决定,赞成以玲珑橡胶的未分配利

润删多注册原钱,玲珑橡胶的注册原钱由 4,000 万元删至 12,000 万元。

原次删资完成后,玲珑橡胶的股权构造如下:

出资额 出资比例 出资额 出资比例

序号 股东 序号 股东

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 6,120.00 51.00 12 杨科峰 70.50 0.5875

2 张光英 2,899.50 24.1625 13 王武 48.00 0.40

3 王锋 720.00 6.00 14 郭进龙 48.00 0.40

4 王琳 480.00 4.00 15 杜志怯 48.00 0.40

5 刘占村 240.00 2.00 16 郭学恒 48.00 0.40

6 温波 240.00 2.00 17 张光亮 48.00 0.40

7 王显庆 240.00 2.00 18 刘连波 48.00 0.40

8 王国章 180.00 1.50 19 王立江 36.00 0.30

9 林永福 180.00 1.50 20 张学辉 36.00 0.30

10 张正亮 150.00 1.25 21 刘成文 30.00 0.25

11 张琦 90.00 0.75 折计 - 12,000.00 100.00

2007 年 1 月 23 日,烟台永泰有限义务会计师事务所出具《验资报告》(烟

永会验字(2007)13 号)。依据该《验资报告》,截至 2007 年 1 月 22 日行,

玲珑橡胶已将未分配利润 8,000 万元转删真支成原,连同前期出资,截至 2007

1-1-90

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

年 1 月 22 日行,玲珑橡胶累计真支成原为 12,000 万元。

⑦2008 年股权转让

2008 年 3 月 31 日,玲珑橡胶股东会做出决定,赞成张光英将其正在玲珑橡胶

2,368.5 万元股权划分转让给王锋、王琳、冯宝春、曹建波、董毛华、刘占东、

王国梅、盛丽华,同日上述股东就上述股权转让事宜签署《股权转让和谈》,其

他股东赞成放弃劣先置办权,原次转让详细状况如下:

序号 转让方 受让方 标的成原(万元) 转让价格(万元)

1 王锋 1,540.50 1,540.50

2 王琳 720.00 720.00

3 冯宝春 24.00 24.00

4 曹建波 15.00 15.00

张光英

5 董毛华 15.00 15.00

6 刘占东 24.00 24.00

7 王国梅 18.00 18.00

8 盛丽华 12.00 12.00

折计 - - 2,368.50 2,368.50

原次股权转让完成后,玲珑橡胶的股权构造如下:

出资额 出资比例 出资额 出资比例

序号 股东 序号 股东

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 6,120.00 51.00 15 杜志怯 48.00 0.40

2 王锋 2,260.50 18.8375 16 郭学恒 48.00 0.40

3 王琳 1,200.00 10.00 17 张光亮 48.00 0.40

4 张光英 531.00 4.425 18 刘连波 48.00 0.40

5 刘占村 240.00 2.00 19 王立江 36.00 0.30

6 温波 240.00 2.00 20 张学辉 36.00 0.30

7 王显庆 240.00 2.00 21 刘成文 30.00 0.25

8 王国章 180.00 1.50 22 刘占东 24.00 0.20

9 林永福 180.00 1.50 23 冯宝春 24.00 0.20

10 张正亮 150.00 1.25 24 王国梅 18.00 0.15

11 张琦 90.00 0.75 25 曹建波 15.00 0.125

12 杨科峰 70.50 0.5875 26 董毛华 15.00 0.125

13 王武 48.00 0.40 27 盛丽华 12.00 0.10

14 郭进龙 48.00 0.40 折计 - 12,000.00 100.00

1-1-91

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

⑧2009 年称呼变更

2009 年 12 月 3 日,玲珑橡胶称呼改名为玲珑团体,并收付了招远市工商止

政打点局核发《企业法人营业执照》。

经核对,保荐机构认为:2001 年玲珑团体革新履止了资产评价,玲珑橡胶

职工代表大会审议步调,同时招远市人民政府对革新停行了批复;2005 年玲珑

团体国有股退出时履止了资产评价,招远市人民政府对国有股退出停行了审批,

山东省人民政府对玲珑团体的革新和国有退出停行了确认,玲珑团体的革新和

国有股退出步调折乎其时的法令、法规及相关规定。

⑨2012 年股权转让

2012 年 8 月 28 日,董毛华取王锋签署股权转让和谈,董毛华将其持有的玲

珑团体 15 万元的股权以 45 万元的价格转让给王锋,同日公司全体股东签订新的

公司章程。原次股权转让完成后,玲珑团体的股权构造如下:

出资额 出资比例 出资额 出资比例

序号 股东 序号 股东

(万元) (%) (万元) (%)

1 王希成 6,120.00 51.00 15 杜志怯 48.00 0.40

2 王锋 2,275.50 18.9625 16 郭学恒 48.00 0.40

3 王琳 1,200.00 10.00 17 张光亮 48.00 0.40

4 张光英 531.00 4.425 18 刘连波 48.00 0.40

5 刘占村 240.00 2.00 19 王立江 36.00 0.30

6 温波 240.00 2.00 20 张学辉 36.00 0.30

7 王显庆 240.00 2.00 21 刘成文 30.00 0.25

8 王国章 180.00 1.50 22 刘占东 24.00 0.20

9 林永福 180.00 1.50 23 冯宝春 24.00 0.20

10 张正亮 150.00 1.25 24 王国梅 18.00 0.15

11 张琦 90.00 0.75 25 曹建波 15.00 0.125

12 杨科峰 70.50 0.5875 26 盛丽华 12.00 0.10

13 王武 48.00 0.40

折计 - 12,000.00 100.00

14 郭进龙 48.00 0.40

经核对,发止人律师认为:玲珑团体革新及国有股退出历程根柢折乎其时

的法令、法规及相关规定,不存正在国有资产流失和职工权益受损情形。

(3)玲珑团体职工代持股退出状况的注明

①玲珑橡胶工会委员会代持股的造成

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依据招远市人民政府于 2001 年 6 月 8 日下发的《对于对山东玲珑橡胶团体

公司停行股份制改造的批复》(招政办体改字(2001)16 号),山东玲珑橡胶有

限公司工会委员会于 2001 年 6 月 9 日作出决议,由其代表玲珑橡胶 1,193 名职

工(依据公司注明并经核对,真际出资职工为 1,190 人)出资并持有玲珑橡胶

30.6375%的股权(以下简称“职工代持股”)。

②玲珑橡胶工会委员会代持股详细退出步调

自 2002 年起至 2008 年 3 月,上述 1,190 名职工中除张光英、曹建波、冯宝

春、刘占东、盛丽华、王国梅等 6 位转为间接持股外,别的 1,184 名职工陆续以

转让方式解决了“退股”手续。详细退出状况如下:

期间 2001 年 2002-2005 年 2006-2007 年 2008 年

职工股退出人数 0 165 425 594

转让价格 - 2001 年出资额 2001 年出资额×1.5 2001 年出资额×3

5(冯宝春、刘占东、

改为自己间接持

0 0 1(张光英) 王国梅、曹建波、

股(人数)

盛丽华)

期终被代持人数 1,190 1,025 599 0

原期终职工股均改为

备注 - - -

委托张光英持股

2006 年 8 月 23 日,玲珑橡胶工会委员会做出决定,赞成将其持有的股权分

别转让给张光英、王锋、王琳、张正亮、刘占村、温波、王显庆、王国章、林

永福、刘成文等 10 名作做人。同日,玲珑橡胶工会委员会取上述 10 名作做人分

别签订股权转让和谈,将玲珑橡胶工会委员会所持玲珑橡胶的股权转让给上述

作做人。原次转让的详细状况如下:

序号 转让方 受让方 转让出资额(万元)

1 张光英 956.5

2 王锋 170

3 王琳 160

4 张正亮 34

玲珑橡胶工会委员会

5 刘占村 30

6 温波 30

7 王显庆 30

8 王国章 10

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9 林永福 10

10 刘成文 10

折计 1,440.5

正在上述工会委员会转让给张光英的 956.5 万元出资额中,789.5 万元出资额

为转由张光英代公司职工持有;167 万元出资额为转让予张光英自己,由其自己

间接持有。

2008 年 3 月 31 日,张光英取王锋、王琳、冯宝春、曹建波、董毛华、刘占

东、王国梅、盛丽华等 8 人划分签订股权转让和谈,张光英将其代表职工持有玲

珑团体的股权全副转让给上述 8 名作做人。原次转让的详细状况如下:

序号 转让方 受让方 转让出资额(万元)

1 王锋 1,540.5

2 王琳 720

3 冯宝春 24

4 曹建波 15

张光英

5 董毛华 15

6 刘占东 24

7 王国梅 18

8 盛丽华 12

折计 2,368.5

原次股权转让完成之后,所有代持股全副转让予作做人股东,由股东自己

间接持有,玲珑团体股东中已不存正在代持股、委托持股的情形。

由于委托持股的职工人数较多,为了担保寡多职工能够实时足额与得股权

转让款项,防行个人之间因股权转让价款付出孕育发作纠葛,所以正在以股权转让方

式标准代持股的历程中,所有转股价款均按以下流程付出、支与:首先由玲珑

团体先止向职工垫付转股价款,职工均得到了股权转让价款;待玲珑团体取职

工结算完结后,由玲珑橡胶工会委员会或代持作做人(2006 年 8 月起,张光英

代职工持有玲珑团体股权)统一取股权受让方签署股权转让和谈并解决工商变更

登记手续;最后股权受让标的目的玲珑团体送还由玲珑团体垫付的股权转让款项。

截至 2008 年终,所有股权受让方均已向玲珑团体偿付完结由玲珑团体垫付的股

权转让款项。

经玲珑团体多方联络并于 2011 年 6 月 4、5、6 日正在《群寡日报》登载通告

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通知职工取玲珑团体联络完善代持股标准事宜,正在股权标准历程中退股的 1,075

人出具了书面确认函(除有 18 位职工已逝世及 97 名职工联络未果外)确认:“代

持股止为及股权转让是其自己的真正在意思默示,其权益未遭到损害,否认委托

持股期间玲珑团体的股权及注册原钱的改观,股权转让完成后未发作纠葛,且

未来亦不会因该等转股孕育发作潜正在的争议”。未签订书面确认函的退股人员占全

部退股人员(1,184 人)的比例为 9.71%。

经核对,保荐机构认为:正在职工代持股标准历程中,玲珑橡胶工会委员会

就转让代持股权履止了决定步调并得到了职工自己的赞成,张光英就转让代持

股权得到了职工自己的赞成,且股权转让价格均为职工自愿赞成的定价,股权

转让真正在;2001 年出资职工均已得到了股权转让价款,职工权益未遭到损害;

股权转让经工商打点部门登记,股权转让步调正当。颠终上述股权标准后,玲

珑团体股权明晰,不存正在代持、信托持股或违法不宜持股等影响股权不乱的情

形。

经核对,发止人律师认为:工会代持股止为及股权转让是当事人的真正在意

思默示;被代持职工否认委托持股期间公司的股权及注册原钱的改观;被代持

职工的股东权益未遭到损害;不存正在因股权转让而孕育发作的纠葛或争议;代持股

的处置惩罚惩罚方式、历程真正在、有效、正当,不存正在因而影响发止人股权不乱的情

形。

2、英诚贸易

截至原招股注明书签订日,英诚贸易持有公司 20,140 万股股份,占公司发

止前总股原的 20.14%。

英诚贸易创建于 2007 年 11 月 5 日;初始登记证号码:38665769-000-11-07-6;

注册地址:20A, Kiu Fu Commercial Building, 300 Lockhart Road, Wan Chai, Hong

Kong;法定股原:10,000 港元(已发止股份总数 100 股,每股面值 1.00 港元);

业务性量:真业投资。英诚贸易的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(港元) 持股比例(%)

1 王希成 51.00 51.00

2 王锋 30.00 30.00

3 王琳 19.00 19.00

折计 100.00 100.00

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英诚贸易最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:港元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 116,500,399.11

脏资产 115,417,506.90

名目 2015 年度

脏利润 21,719,944.04

3、机茂有限

截至原招股注明书签订日,机茂有限持有公司 4,770 万股股份,占公司发止

前总股原的 4.77%。

机茂有限创建于 2009 年 11 月 19 日;登记证号码:51634234-000-11-09-2;

注册地址:香港中环买卖广场 1 座 2701-03 室;法定股原:10,000 港元(已发止

股份总数 1 股,每股面值 1.00 港元);业务性量:真业投资。

机茂有限的惟一股东是 LC Fund IV, L.P.,其为正在境外创建的处置惩罚创业投资的

私募基金,给取国际通用的有限折资组织模式,由有限折资人取普通折资人构成。

LC Fund IV, L.P.的普通折资人(GP)为 LC Fund IV GP Limited,以自有境外资

金出资,出资份额为 1%;有限折资人(LP,次要出资人)为 38 家境外机构投

资者。LC Fund IV, L.P.受其惟一普通折资人 LC Fund IV GP Limited 控制,LC Fund

IV GP Limited 的股东为联想控股股份有限公司境外全资子公司 Right Lane

Limited(持有 20%股权),Best Vessel Limited(持有 10%股权),LC Fund IV GP

Limited 打点团队(持有 70%股权)。

机茂有限最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:港元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 196,563,230.68

脏资产 26,303,906.92

名目 2015 年度

脏利润 5,187,775.98

4、颖名有限

截至原招股注明书签订日,颖名有限持有公司 3,780 万股股份,占公司发止

前总股原的 3.78%。

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颖名有限创建于 2009 年 12 月 18 日;登记证号码:51640940-000-12-10-8;

注册地址:香港中环买卖广场 1 座 2701-03 室;法定股原为 10,000 港元(已发止

股份总数 1,000 股,每股面值 1.00 港元);业务性量:真业投资。

颖名有限的惟一股东励星有限公司是一家设立于 BVI 的公司;励星有限公

司惟一股东 Hony Capital Fund 2008, L.P 是一家设立于开曼群岛的有限折资企业,

其普通折资酬报 HonyCapital Fund 2008 GP, L.P.,有限折资人(LP,为次要出资

人)为 76 家境外机构投资者。Hony Capital Fund 2008, L.P.受其惟一普通折资人

Hony Capital Fund 2008 GP, L.P.控制;Hony Capital Fund 2008 GP, L.P.受其惟一普

通折资人 Hony Capital Fund 2008 GP Limited 控制;Hony Capital Fund 2008 GP

Limited 的惟一股东 Hony Capital Management Limited 为一家于开曼群岛注冊成

立的有限公司,其股东为联想控股股份有限公司的境外全资子公司 Right Lane

Limited(持有 20%股权)和赵令欢先生全资持有的公司 Hony Managing Partners

Limited(持有 80%股权)。

颖名有限最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:美圆

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 68,824,723.99

脏资产 68,824,723.99

名目 2015 年度

脏利润 17,650,841.86

5、丰隆团体

截至原招股注明书签订日,丰隆团体持有公司 1,890 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.89%。

丰隆团体创建于 2009 年 1 月 16 日;登记证号码:51320671-000-01-10-1;

注册地址:Suite 5501,55th Floor, Central Plaza, 18 Harbour Road, Hong Kong;法

定股原:10,000 港元(已发止股份总数 10,000 股,每股面值 1.00 港元);业务性

量:真业投资。

丰隆团体的股东为 SIGULER GUFF BRIC OPPORTUNITIES FUND Ⅱ, LP

(持有 79.86%股权)、SIGULER GUFF BRIC OPPORTUNITIES FUND Ⅱ(T),

LP(持有 16.78%股权)及 SIGULER GUFF BRIC OPPORTUNITIES FUND Ⅱ(M)

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LP(持有 3.36%股权)(以下折称尚高金砖四国机会基金)。尚高金砖四国机会基

金的打点者是美国尚高成原公司(英文:Siguler Guff&Company,LP),美国尚

高成原公司创建于 1991 年,是一家正在寰球领域内打点着约 100 亿美圆资产的私

有股权投资企业,总部位于纽约,并正在波士顿、芝加哥、上海、孟买、莫斯科等

都市设有处事处。尚高金砖四国机会基金次要正在金砖四国(中国、印度、俄国、

巴西)市场选择良好企业停行股权投资。

丰隆团体最近一年会计年度相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:美圆

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 11,366,522

脏资产 1,193,917

名目 2015 年 4 月 1 日-2015 年 12 月 31 日

脏利润 139,110

6、宏时投资

截至原招股注明书签订日,宏时投资持有公司 1,510 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.51%。

宏时投资创建于 2009 年 12 月 17 日;登记证号码:51622394-000-12-13-9;

注册地址:Room A, 12/F, Block 6, Sky Lodge, Dynasty Heights, 8 Yin Ping Road,

Kowloon, Hong Kong;法定股原:10,000 港元(已发止股份总数 1 股,每股面值

1.00 港元);主营业务:真业投资。叶志如持有宏时投资 100%的股权,叶志如为

香港永恒居民。叶志如任职状况如下:

序号 姓名 任职单位 职务

香港百利宏真业展开有限公司 董事长

1 叶志如

宏时投资 董事长

宏时投资最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:万美圆

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 817.37

脏资产 17.37

名目 2015 度

脏利润 0

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7、智诚东源(有限折资)

截至原招股注明书签订日,智诚东源持有公司 1,110 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.11%。

智诚东源创建于 2007 年 12 月 21 日;出资总额 11,700 万元;住所为舟山港

综折保税区企业效劳核心 301-896 室;执止折资人:深圳市智诚海威资产打点有

限公司(委派代表:卢伟强);运营领域:经济信息咨询,企业打点咨询(不含

限制名目);对未上市企业停行股权投资。

智诚东源的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 邱光平 8,190.00 70.00

2 郑怯 2,340.00 20.00

3 卢源 1,053.00 9.00

深圳市智诚海威资产打点有限公司

4 117.00 1.00

(普通折资人)

折计 - 11,700.00 100.00

深圳市智诚海威资产打点有限公司的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 卢源 100.00 10.00

2 卢伟强 100.00 10.00

3 张弩 100.00 10.00

4 冷国邦 600.00 60.00

5 车向前 100.00 10.00

折计 - 1,000.00 100.00

智诚东源上层作做人股东任职状况如下:

序号 姓名 任职单位 职务

1 邱光平 温州鸿志展具制造有限公司 董事长

2 郑怯 拜丽德团体有限公司 副总经理

3 卢源 深圳市智诚海威资产打点有限公司 总经理

4 卢伟强 深圳市智诚海威资产打点有限公司 财务总监

5 张弩 深圳市智诚海威资产打点有限公司 投资总监

6 冷国邦 深圳市智诚海威资产打点有限公司 董事长、总经理

7 车向前 深圳市智诚海威资产打点有限公司 监事

智诚东源最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

1-1-99

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 117,3561,068.43

脏资产 115,036,875.43

名目 2015 年度

脏利润 -1,867.73

8、元风创投

截至原招股注明书签订日,元风创投持有公司 1,110 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.11%。

元风创投创建于 2007 年 4 月 25 日;注册原钱为 5,600 万元;法定代表人林

向红;住所为苏州家产园区苏虹东路 183 号东沙湖股权投资核心 19 幢 2 楼 236

室;运营领域:创业投资业务;创业投资咨询(依法须经核准的名目,经相关部

门核准前方可生长运营流动)。元风创投的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州元禾控股有限公司 1,400.00 25.00

2 苏州家产园结折投资有限公司 1,120.00 20.00

3 苏州森联城建投资有限公司 672.00 12.00

4 江苏瑞华投资控股团体有限公司 672.00 12.00

5 苏州海汇投资有限公司 672.00 12.00

6 苏州家产园区锦丰企业团体有限公司 560.00 10.00

7 苏州华成团体有限公司 448.00 8.00

8 中新苏州家产园区创业投资有限公司 56.00 1.00

折计 - 5,600.00 100.00

(1)苏州元禾控股有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州家产园区国有资产控股展开有限公司 90,000.00 30.00

2 苏州家产园区经济展开有限公司 210,000.00 70.00

折计 - 300,000.00 100.00

苏州家产园区国有资产控股展开有限公司和苏州家产园区经济展开有限公

司为国有独资公司。

(2)苏州家产园区结折投资有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1-1-100

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

1 顾三官 4,600.00 92.00

2 倪桂云 400.00 8.00

折计 - 5,000.00 100.00

(3)苏州森联城建投资有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 中信信托有限义务公司 19,000.00 76.00

2 上海沃盈真业展开有限公司 3,000.00 12.00

3 上海甬林投资有限公司 3,000.00 12.00

折计 - 25,000.00 100.00

A、中信信托有限义务公司是中国中信团体公司控制的信托公司。

B、上海沃盈真业展开有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 汪宏 1,750.00 87.50

2 陶晓荣 250.00 12.50

折计 - 2,000.00 100.00

C、上海甬林投资有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 余群智 1,410.00 100.00

折计 - 1,410.00 100.00

(4)江苏瑞华投资控股团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 张建斌 4,923.4693 98.47

2 金晨 22.9999 0.46

3 刘海峰 0.3452 0.01

4 姚建军 11.50 0.23

5 樊一凡 25.00 0.50

6 张剑华 5.4397 0.11

7 吴吟文 2.0662 0.04

8 刘文伟 1.585 0.03

9 摘斌 1.2398 0.02

10 孔宁 0.4132 0.01

11 陆维祥 0.7585 0.02

12 杨一曦 3.604 0.07

13 尤可家 0.6688 0.01

14 于宁 0.7378 0.01

15 张明明 0.1726 0.00

1-1-101

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

折计 - 5,000.00 100.00

(5)苏州海汇投资有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州新海宜通信科技股份有限公司 9,900.00 99.00

2 苏州家产园区新海宜智能建立工程有限公司 100.00 1.00

折计 - 10,000.00 100.00

A、苏州新海宜通信科技股份有限公司系 A 股上市公司。

B、苏州家产园区新海宜智能建立工程有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州新海宜通信科技股份有限公司 3,000.00 100.00

折计 - 3,000.00 100.00

(6)苏州家产园区锦丰企业团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 李惠芳 7,975.00 79.75

2 严晓君 2,025.00 20.25

折计 - 10,000.00 100.00

(7)苏州华成团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 华成控股团体股份有限公司 6,000.00 100.00

折计 - 6,000.00 100.00

A、华成控股团体股份有限公司

序号 股东称呼 出资额(万港元) 持股比例(%)

1 蒋元生 10,800.00 60.00

2 张美萍 7,200.00 40.00

折计 - 18,000.00 100.00

(8)中新苏州家产园区创业投资有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州元禾控股有限公司(注) 173,000.00 100.00

折计 - 173,000.00 100.00

注:股东形成状况见上述“(1)苏州元禾控股有限公司”。

元风创投最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

1-1-102

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 89,374,902.73

脏资产 88,870,091.25

名目 2015 年度

脏利润 766,016.01

9、坤元投资

截至原招股注明书签订日,坤元投资持有公司 830 万股股份,占公司发止前

的总股原的 0.83%。

坤元投资创建于 2009 年 9 月 18 日;注册原钱为 1,000 万元;法定代表酬报

曹国熊;住所为杭州市下城区岳帅桥 10 号 1 幢 909 室;运营领域:投资咨询服

务,投资打点,经济信息咨询,企业打点咨询,企业形象策划(上述领域不含国

家法令法规制行、限制的名目)。坤元投资的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 曹国熊 650.00 65.00

2 林纳新 350.00 35.00

折计 - 1,000.00 100.00

坤元投资上层作做人股东任职状况如下:

序号 姓名 任职单位 职务

坤元投资 董事长、总经理

1 曹国熊

经纬(中国) 折资人

浙江瑞瀛投资有限公司 董事长

2 林纳新

坤元投资 董事

坤元投资最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 31,864,574,58

脏资产 13,552,674.58

名目 2015 年度

脏利润 789,675.82

10、亿和创投

截至原招股注明书签订日,亿和创投持有公司 1,110 万股股份,占公司发止

1-1-103

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

前总股原的 1.11%。

亿和创投创建于 2009 年 12 月 29 日;注册原钱为 5,000 万元;法定代表人

为唐少文;住所为张家港经济开发区国泰北路 1 号悦丰大厦;运营领域:创业投

资业务;代办代理其余创业投资企业等机构或个人的创业投资业务,创业投咨询业务,

为创业企业供给创业打点效劳(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可开

展运营流动)。亿和创投的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州宏盛投资(团体)有限公司 650.00 13.00

2 常熟德隆进出口有限义务公司 600.00 12.00

3 曹德根 600.00 12.00

4 上海东旺投资有限义务公司 600.00 12.00

5 张家港市曲属公有资产运营有限公司 500.00 10.00

6 阮方友 500.00 10.00

7 黄振清 500.00 10.00

8 金建平 500.00 10.00

9 宋介平 250.00 5.00

10 苏州融盛达投资控股有限公司 250.00 5.00

11 苏州亿文翻新成原打点有限公司 50.00 1.00

折计 - 5,000.00 100.00

(1)苏州宏盛投资(团体)有限公司的股权构造如下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 王江海 9,000.00 90.00

2 王谧 1,000.00 10.00

折计 - 10,000.00 100.00

(2)常熟德隆进出口有限义务公司的股权构造如下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 墨程 183.5314 36.71

2 冯敬平 68.42 13.68

3 张琳 15.873 3.17

4 褚薇芳 12.87 2.57

5 刘祝慧 15.873 3.17

6 沈仲明 57.8883 11.58

7 史惠香 7.9365 1.59

8 王诤谊 7.9365 1.59

1-1-104

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

9 江熹 7.9365 1.59

10 金键 11.9048 2.38

11 韩莲芬 7.9365 1.59

12 邓锋 7.9365 1.59

13 陶玉华 3.9683 0.79

14 黄辉 15.873 3.17

15 张科 3.9683 0.79

16 宋介平 70.1474 14.03

折计 - 500.00 100.00

(3)上海东旺投资有限义务公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 高振东 5,155.00 99.52

2 高凤贤 25.00 0.48

折计 - 5,180.00 100.00

(4)张家港市曲属公有资产运营有限公司为国有授权投资公司张家港市公有

资产打点委员会的全资子公司。

(5)苏州融盛达投资控股有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 利市团体有限公司 728.46 16.64

2 江苏科林团体有限公司 209.60 4.79

3 好运来团体有限公司 228.46 5.22

4 永鼎团体有限公司 228.46 5.22

5 东方恒信成原控股团体有限公司 209.60 4.79

6 炜华团体有限公司 228.46 5.22

7 新申团体有限公司 528.46 12.07

8 通鼎团体有限公司 528.46 12.07

9 吴江三联印染有限公司 228.46 5.22

10 苏州鼎峙房地产有限公司 528.46 12.07

11 秦惠春 730.56 16.69

折计 - 4,377.44 100.00

A、利市团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 崔根良 72,000.10 90.00

2 崔巍 7,999.90 10.00

折计 - 80,000.00 100.00

B、江苏科林团体有限公司

1-1-105

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 宋七棣 15,636.60 51.00

2 徐天平 5,292.00 17.26

3 张根荣 4,985.40 16.26

4 周兴祥 1,992.90 6.50

5 陈国忠 1,330.70 4.34

6 周和荣 735.70 2.40

7 吴建新 686.70 2.24

折计 - 30,660.00 100.00

C、好运来团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 吴江好运来汽车销售效劳有限公司 5,000.00 100.00

折计 - 5,000.00 100.00

D、永鼎团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 莫林第 5,913.671 49.56

2 莫林根 4,663.475 39.08

3 顾云奎 1,354.478 11.35

折计 - 11,931.624 100.00

E、东方恒信成原控股团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 蒋学明 35,000.00 70.00

2 沈建新 7,500.00 15.00

3 山惠兴 1,500.00 3.00

4 吴金祥 1,500.00 3.00

5 沈铜浩 1,500.00 3.00

6 金春根 1,500.00 3.00

7 屠建平 1,500.00 3.00

折计 - 50,000.00 100.00

F、炜华团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 炜华展开有限公司 6,101.4529 100.00

折计 - 6,101.4529 100.00

G、新申团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 李丛林 12,699.00 51.00

1-1-106

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

2 李建峰 5,727.00 23.00

3 李明勤 3,237.00 13.00

4 李海康 3,237.00 13.00

折计 - 24,900.00 100.00

H、通鼎团体有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 沈小平 20,526.06 93.44

2 钱慧芳 1,441.94 6.56

折计 - 21,968.00 100.00

I、吴江三联印染有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 沈龙根 533.23 38.50

2 马明华 436.27 31.50

3 奇伟(香港)有限公司 415.50 30.00

折计 - 1,385.00 100.00

J、苏州鼎峙房地产有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 凌剑锋 800.00 16.00

2 苏州鼎峙投资保证有限公司 1,200.00 24.00

3 凌金根 3,000.00 60.00

折计 - 5,000.00 100.00

K、苏州鼎峙投资保证有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 凌剑锋 4,900.00 50.00

2 凌金根 4,900.00 50.00

折计 - 9,800.00 100.00

(6)苏州亿文翻新成原打点有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 苏州国发投资打点有限公司 170.00 85.00

2 陆群怯 20.00 10.00

3 华仁根 10.00 5.00

折计 - 200.00 100.00

A、苏州国发投资打点有限公司

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1-1-107

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

1 唐少文 720.00 90.00

2 陆群怯 80.00 10.00

折计 - 800.00 100.00

亿和创投上层作做人股东任职状况如下:

序号 姓名 任职单位 职务

1 曹德根 苏州市天腾金属饰品有限公司 董事长

2 阮方友 - 自由职业者

3 黄振清 张家港顺昌化工有限公司 副总经理

4 宋介平 常熟德隆进出口有限义务公司 副总经理

江苏吴中真业股份有限公司 副总经理

5 金建平

江苏中吴置业有限公司 副董事长、总经理

亿和创投最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 76,965,718.15

脏资产 49,481,943.06

名目 2015 年度

脏利润 -1,544,213.84

11、开元投资

截至原招股注明书签订日,开元投资持有公司 1,390 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.39%。

开元投资创建于 2008 年 10 月 23 日;注册原钱为 76.50 亿元;法定代表人

张向阴;住所为上海市黄浦区广东路 689 号 26 楼 07-12 室;运营领域:运用自

有资金或设立曲投基金,对企业停行股权投资或股权相关的债权投资,或投资

取股权投资相关的其余投资基金;为客户供给取股权投资相关的财务照料、投

资打点、财务照料效劳;经中国证监会否认的其余业务(依法须经核准的名目,

经相关部门核准前方可生长运营流动)。

海通证券股份有限公司持有开元投资 100%的股权,为 A 股上市公司。

开元投资最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

1-1-108

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

总资产 14,185,047,596.93

脏资产 10,723,123,122.72

名目 2015 年度

脏利润 853,850,377.46

12、中基兰德

截至原招股注明书签订日,中基兰德持有公司 1,940 万股股份,占公司发止

前总股原的 1.94%。

中基兰德创建于 2009 年 7 月 16 日;注册原钱为 1,000 万元;法定代表人李

孟刚;住所为北京市海淀区高粱桥斜街 28 号 7 号楼 505;运营领域:投资打点;

资产打点;投资咨询。(依法须经核准的名目,经相关部门核准后依核准的内容

生长运营流动。)中基兰德的股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

中安兰德(北京)投资管

1 900.00 90.00

理有限公司

2 李孟刚 100.00 10.00

折计 - 1,000.00 100.00

中安兰德(北京)投资打点有限公司股东形成及持股比譬喻下:

序号 股东称呼 出资额(万元) 持股比例(%)

1 李孟刚 1,000.00 1,000.00

折计 - 1,000.00 100.00

中基兰德上层作做人股东任职状况如下:

序号 姓名 任职单位 职务

1 李孟刚 中基兰德 执止董事

中基兰德最近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 109,131,428.76

脏资产 6,503,693.47

名目 2015 年度

脏利润 -47,580.93

2010 年 2 月公司新进股东颖名有限、丰隆团体、宏时投资、智诚东源、元

风创投、坤元投资、亿和创投、开元投资及中基兰德取玲珑轮胎控股股东、真际

1-1-109

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

控制人、董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员、中介机构卖力人、签字人、

名目包办人及其远亲属不存正在亲属干系、联系干系干系、委托持股、信托持股或其余

所长输送安排;不存正在违法违规情形;不存正在违法或不宜投资的情形;其对玲珑

轮胎的投资为自有资金。

公司董事王能光由 2010 年 2 月新进股东机茂有限提名并中选,同时王能光

担当机茂有限董事,除此之外,机茂有限取玲珑轮胎控股股东、真际控制人、董

事、监事、高级打点人员、焦点技术人员、中介机构卖力人、签字人、名目包办

人及其远亲属不存正在亲属干系、联系干系干系、委托持股、信托持股或其余所长输送

安排;不存正在违法违规情形;不存正在违法或不宜投资的情形;其对玲珑轮胎的投

资为自有资金。

公司控股股东、真际控制人、董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员、

玲珑轮胎初度公然发止股票的中介机构卖力人、签字人、包办人员自己及其远亲

属取 2010 年新删股东(蕴含该等股东的各层法人、作做人股东)不存正在亲属关

系、联系干系干系、委托持股、信托持股或其余所长输送安排。

经核对,保荐时机谈发止人律师认为:除王能光为机茂有限提名且正在发止人

创设大会中选董事之外,2010 年 2 月新进法人股东的上层法人股东、作做人股

东取公司控股股东、真际控制人、董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员、

中介机构卖力人、签字人、名目包办人及其远亲属不存正在亲属干系、联系干系干系、

委托持股、信托持股或其余所长输送安排;不存正在违法违规情形;不存正在违法或

不宜投资的情形。

(二)持有发止人 5%以上股份的次要股东根柢状况

截至原招股注明书签订日,持有公司 5%以上股份的次要股东为玲珑团体和

英诚贸易,上述股东的根柢状况请拜谒原节“七、建议人、持有发止人 5%以上

股份的次要股东及真际控制人状况”之“(一)建议人根柢状况”。

(三)真际控制人根柢状况

原公司的真际控制酬报王氏家族,其成员为王希成、张光英、王锋和王琳,

此中王希成和张光英系伉俪干系,王希成取王锋、王琳系父子干系,张光英取王

锋、王琳系母子干系,王锋和王琳系兄弟干系。

1-1-110

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

王希成、张光英、王锋和王琳划分持有公司控股股东玲珑团体 51.00%、

4.425%、18.9625%和 10%的股权。另外,王希成、王锋和王琳还划分持有公司

股东英诚贸易 51%、30%和 19%的股权。王氏家族通过玲珑团体和英诚贸易曲接

控制玲珑轮胎 80.56%的股权。

王氏家族成员的根柢状况如下:

王希成先生,1948 年 11 月生,中国国籍,无永恒境外居留权,身份证号

码:37062419481130****,住所为山东省招远市泉山路 69 号。曾担当招远化工

厂副厂长、烟台轮胎厂厂长,1993 年 3 月至 2001 年 7 月任山东玲珑橡胶团体公

司总经理,2001 年 8 月至今任玲珑团体董事长。

张光英女士,1947 年 7 月生,中国国籍,无永恒境外居留权,身份证号

码:37062419470712****,住所为山东省招远市泉山路 69 号。

王锋先生,中国国籍,无永恒境外居留权,身份证号码:37068519720625****,

住所为山东省招远市泉山路 69 号,为原公司董事长、法定代表人。详细状况请

拜谒原招股注明书“第八节 董事、监事、高级打点人员取焦点技术人员”之“一、

董事、监事、高级打点人员取焦点技术人员的扼要状况”。

王琳先生,中国国籍,无永恒境外居留权,身份证号码:37068519750107****,

住所为山东省招远市泉山路 69 号,现任玲珑团体总裁。

(四)发止人控股股东及真际控制人控制的其余企业状况

1、玲珑热电

玲珑热电创建于 2004 年 4 月 26 日。截至原招股注明书签订日,玲珑热电注

册原钱 1,000 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为

山东省招远市玲珑镇芮里村南;运营领域:发电;售电;供热(依法须经核准的

名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑热电最近三年次要财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

资产总计 873,355,994 1,223,714,508 860,447,923

欠债折计 708,480.019 854,204,561 600,337,971

所有者权益折计 164,875,975 369,509,947 260,109,952

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

营业收出 413,927,409 533,706,373 509,329,364

营业利润 73,949,384 132,246,941 96,458,569

利润总额 86,419,230 145,892,086 109,205,782

脏利润 65,366,026 109,399,995 81,900,722

2、玲珑水泥

玲珑水泥创建于 2003 年 12 月 9 日。截至原招股注明书签订日,玲珑水泥注

册原钱 530 万元,玲珑热电持有其 100%的股权;法定代表人王琳;住所为山东

省招远市罗山河北、家产园东;运营领域:水泥制造销售、粉煤灰砖制造销售;

运营原企业自产产品及技术的出口业务和原企业所需本辅资料、机器方法、零配

件的进口业务,但国家法令、法规限制制行运营的除外。(依法须经核准的名目,

经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑水泥近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 45,161,213

脏资产 7,233,291

名目 2015 年度

脏利润 2,981,960

3、玲珑报关

玲珑报关创建于 2009 年 2 月 12 日。截至原招股注明书签订日,玲珑报关注

册原钱 150 万元,畅旺盛物流讯持有其 100%的股权;法定代表人王琳;住所为山

东省招远市金龙路 888 号;运营领域:代办代理报关、报检。(波及许诺运营的,凭

许诺证运营)。(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑报关近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 1,438,091

脏资产 1,433,385

名目 2015 年度

脏利润 -216,785

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4、中成英泰

中成英泰创建于 2008 年 6 月 2 日。截至原招股注明书签订日,中成英泰注

册原钱 1,000 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所:

北京市通州区中关村科技园区通州园金桥科技财产基地景盛中街 10 号;运营范

围:技术进出口、货色进出口、代办代理进出口;技术推广;软件开发;销售软件。

(依法须经核准的名目,经相关部门核准后依核准的内容生长运营流动。)

中成英泰近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 413,303,425

脏资产 1,540,644

名目 2015年度

脏利润 -4,794,792

5、山玲保证

山玲保证创建于 2007 年 8 月 20 日。截至原招股注明书签订日,山玲保证注

册原钱 10,000 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为

招远市金城路 170 号;运营领域:贷款保证;票据承兑保证;贸易融资保证;项

目融资保证;信毁证保证;诉讼保全保证;投标保证;预付款保证;工程履约担

保;尾付款如约偿付保证履约保证业务;取保证业务有关的融资咨询;财务照料

等中介效劳;以自有资金停行投资。(有效期限以许诺证为准)

山玲保证近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 70,246,694

脏资产 -69,990,136

名目 2015年度

脏利润 -3,434,762

6、玲珑仓储

玲珑仓储创建于 2006 年 12 月 15 日。截至原招股注明书签订日,玲珑仓储

注册原钱 200 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报郭进龙;住所

为山东省招远市金城路 88 号;运营领域:普通货运;货色公用运输(集拆箱);

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危险货色运输(3 类)(有效期限以许诺证为准);普通货色寄存;成品油零售(仅

限分公司运营)。(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑仓储近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 17,420,561

脏资产 -19,306,796

名目 2015年度

脏利润 -78,985

7、玲珑汽销

玲珑汽销创建于 2009 年 7 月 24 日。截至原招股注明书签订日,玲珑汽销注

册原钱 500 万元,全副由玲珑商贸出资;法定代表酬报郭进龙;住所为山东省招

远市普照路 186 号;运营领域:北京现代汽车及配件销售(有效期限以许诺证为

准);汽车配件的销售(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营

流动)。

玲珑汽销近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 48,007,821

脏资产 3,589,650

名目 2015年度

脏利润 -475,631

8、山玲汽销

山玲汽销创建于 2007 年 11 月 15 日。截至原招股注明书签订日,山玲汽销

注册原钱 500 万元,畅旺盛物流讯持有其 100%的股权;法定代表酬报郭进龙;住

所为山东省招远市金城路 88 号;运营领域:二类机动车培修(大中型货车培修)

(有效期限以许诺证为准)。汽车(不含小轿车)及零部件销售;路线保洁;垃

圾清运;河道清算;永磁产品销售(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方

可生长运营流动)。

山玲汽销近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

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单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 11,311,103

脏资产 1,817,891

名目 2015年度

脏利润 575,367

9、玲珑置业

玲珑置业创建于 2009 年 2 月 20 日。截至原招股注明书签订日,玲珑置业注

册原钱 5,000 万元,全副由玲珑团体出资;法定代表酬报王琳;住所为山东省招

远市金晖路西汽校南路北;运营领域:房地产开发运营;工程建材、供暖配套

物资批发零售;工程设想、监理、二手房买卖信息咨询;以下名目限分收机构

运营:城区供热;管路方法拆置。(以上经领域需经许诺运营的,须凭许诺证经

营)。(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑置业近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 319,054,988

脏资产 105,193,774

名目 2015年度

脏利润 16,014,465

2015 年 4 月 22 日,招远市住房和布局建立打点局出具证真:玲珑置业自成

立以来固守有关房地产开发的法令、法规及标准性文件,未因违背房地产开发

方面的法令、法规或规章而受四惩罚。

10、玲珑文娱

玲珑文娱创建于 2009 年 12 月 18 日,系由玲珑商贸和张光英划分出资 450

万元和 50 万元设立的有限折资企业,出资比例划分为 90%和 10%,此中玲珑商

贸为有限折资人,张光英为普通折资人;住所为山东省招远市玲珑路 88 号;经

营领域:综折体育娱乐;歌舞娱乐;网络游戏、信息查问(有效期限以许诺证为

准)。

玲珑文娱近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

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单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 109,648,100

脏资产 7,436,632

名目 2015年度

脏利润 14,324,934

11、山玲物资

山玲物资创建于 2007 年 5 月 11 日。截至原招股注明书签订日,山玲物资注

册原钱 800 万元,玲珑商贸持有其 100%的股权;法定代表酬报王希成;住所为

山东省招远市金城路 170 号;运营领域:煤炭、钢材批发零售(依法须经核准的

名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

山玲物资近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 8,061,696

脏资产 7,989,604

名目 2015年度

脏利润 1,555

12、玲珑物业

玲珑物业创建于 2010 年 7 月 28 日。截至原招股注明书签订日,玲珑物业注

册原钱 500 万元,玲珑商贸持有其 100%的股权;法定代表酬报张光英;住所为

山东省招远市金晖路西汽校南北路;运营领域:物业打点(凭天分运营)。(依法

须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑物业近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 8,494,908

脏资产 3,294,431

名目 2015年度

脏利润 1,185,689

2015 年 4 月 22 日,招远市住房和布局建立打点局出具证真:玲珑物业自成

立以来固守有关房地产开发的法令、法规及标准性文件,未因违背房地产开发方

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面的法令、法规或规章而受四惩罚。

13、英诚病院

英诚病院创建于 2010 年 8 月 3 日。截至原招股注明书签订日,英诚病院注

册原钱 5,000 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为

山东省招远市河东路 568 号;运营领域:预防保健科、内科、外科、妇产科、妇

女保健科(门诊)、儿科、儿童保健科(门诊)、眼科、耳鼻咽喉科、口腔科、感

染性疾病科、肿瘤科、急诊医学科、全愈医学科、麻醒科、病文科、皮肤科、中

医科、重症医学科、医学影像科、医学查验科(有效期限以许诺证为准)。

英诚病院近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 474,173,624

脏资产 -55,793,054

名目 2015年度

脏利润 -42,314,576

14、玲珑商贸

玲珑商贸创建于 2010 年 7 月 28 日。截至原招股注明书签订日,玲珑商贸注

册原钱 500 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为山

东省招远市泉山路 50 号;运营领域:日用百货、五金交电、建材、供暖配套物

资批发零售;蔬菜、食用菌、园艺做物、水果种植(依法须经核准的名目,经相

关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑商贸近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 180,089,851

脏资产 1,822,807

名目 2015年度

脏利润 -640,459

15、玲珑汽贸

玲珑汽贸创建于 2010 年 7 月 28 日。截至原招股注明书签订日,玲珑汽贸注

册原钱 500 万元,玲珑商贸持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为招

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远市普照路 186 号;运营领域:雪佛兰品牌汽车销售;二类机动车培修(小型车

辆培修有效期至 2017 年 11 月 21 日)。 有效期限以许诺证为准)。汽车配件销售;

二手车销售(波及许诺运营的,须凭许诺证运营)。(依法须经核准的名目,经相

关部门核准前方可生长运营流动)。

玲珑汽贸近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 30,184,671

脏资产 883,589

名目 2015年度

脏利润 601,154

16、德州科贸

德州科贸创建于 2011 年 3 月 25 日。截至原招股注明书签订日,德州科贸注

册原钱 500 万元,玲珑商贸持有其 100%的股权;法定代表酬报王琳;住所为武

城县经济技术开发区德商路西侧;运营领域:汽车零部件研发及使用,运营取原

企业有关的本料进出口业务;住宿、中餐类制售[含凉菜、不含裱花蛋糕、不含

生食海鲜产品](仅限分收机构运营)。(依法须经核准的名目,经相关部门核准

前方可生长运营流动)。

德州科贸近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 151,066,836

脏资产 -10,903,195

名目 2015年度

脏利润 -7,136,129

17、畅旺盛物流讯

畅旺盛物流讯创建于 2011 年 8 月 16 日。截至原招股注明书签订日,畅旺盛物

流注册原钱 5,000 万元,玲珑团体持有其 100%的股权;法定代表人王琳;住所

为山东省招远市招金路 777 号;运营领域:普通货运;货色公用运输(集拆箱);

大型货色运输(四类);货运站(场)运营(有效期限以许诺证为准);进出口业

务;经办货色仓储(不含危险化学品);陆路、海上国际货运代办代理业务(蕴含集

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拆箱、拆卸、加工包拆、配送)(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可

生长运营流动)。

畅旺盛物流讯近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 254,507,976

脏资产 21,525,313

名目 2015年度

脏利润 -14,136,682

18、武城英泰

武城英泰创建于 2012 年 7 月 23 日。截至原招股注明书签订日,武城英泰注

册原钱 1,000 万元,玲珑团体、中成英泰划分持有其 30%、70%的股权;法定代

表人王琳;住所为武城县古贝北路公路局东侧;运营领域:房地产开发、销售(以

上名目国家法令、法规限制和制行运营的除外,波及许诺证或天分证的凭许诺证

或天分证运营)(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

武城英泰近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 457,973,481

脏资产 11,767,480

名目 2015年度

脏利润 4,212,937

19、武城物业

武城物业创建于 2013 年 3 月 5 日。截至原招股注明书签订日,武城物业注

册原钱 50 万元,玲珑置业持有其 100%股权;法定代表人张光英;住所为武城县

古贝北路公路局东侧;运营领域:物业打点效劳。(以上名目国家法令、法规限

制和制行的不得运营,波及许诺证或天分证的凭许诺证或天分证运营)(依法须

经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

武城物业近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

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总资产 1,091,249

脏资产 130,646

名目 2015年度

脏利润 -328,236

20、招远汽商

招远汽商创建于 2013 年 9 月 5 日。截至原招股注明书签订日,招远汽商注

册原钱 500 万元,玲珑商贸持有其 100%股权;法定代表人王琳;住所为山东省

招远市普照路 186 号;运营领域:别克品牌汽车销售;二类机动车培修(小型车

辆培修)(有效期限以许诺证为准);汽车配件、二手车销售(依法须经核准的项

目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

招远汽商近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 35,373,282

脏资产 3,335,508

名目 2015年度

脏利润 635,463

21、欧典环保

欧典环保创建于 2013 年 11 月 19 日。截至原招股注明书签订日,欧典环保

注册原钱 1,000 万元,中成英泰持有其 100%的股权;法定代表人王琳;住所为

山东省德州市武城经济开发区德商路东、振华街南;运营领域:环保方法、供水

方法、空气脏气化方法销售。

欧典环保近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015年12月31日

总资产 17,941,278

脏资产 7,654,059

名目 2015年度

脏利润 -864,141

22、欧典物流讯

欧典物流讯创建于 2013 年 11 月 19 日。截至原招股注明书签订日,欧典物流讯

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山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

注册原钱 1,000 万元,中成英泰持有其 100%的股权;法定代表人王琳;住所为

山东省德州市武城经济开发区德商路西、振华街北;运营领域:普通货运、物流讯

效劳、仓储效劳、汽车配件、自然气、成品油销售(仅限分公司运营)。

欧典物流讯近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 36,783,770

脏资产 11,723,387

名目 2015 年度

脏利润 2,464,357

23、东方锁业

东方锁业创建于 2007 年 9 月 21 日。截至原招股注明书签订日,东方锁业注

册原钱 50 万元,王锋持有其 100%的股权;法定代表酬报路瑛;住所为山东省招

远市金城路 170 号;运营领域:锁具加工、销售。(依法须经核准的名目,经相

关部门核准前方可生长运营流动)。

东方锁业近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 500,081

脏资产 432,116

名目 2015 年度

脏利润 -

24、金峰锁业

金峰锁业创建于 1992 年 10 月 5 日。截至原招股注明书签订日,金峰锁业注

册原钱 1,158 万元,此中东方锁业、王琳划分出资 633 万元、525 万元,划分持

有其 54.66%和 45.34%的股权;法定代表酬报路瑛;住所为山东省招远市河东路

398 号;运营领域:出口企业消费的日用五金废品;进口原企业消费、科研所需

的本辅资料、呆板方法、仪器仪表及零配件;锁废品、锁具、日用五金、建筑五

金、皮革五金、机器配件制造。(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可

生长运营流动)。

金峰锁业近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

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单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 54,172,025

脏资产 -17,487,526

名目 2015 年度

脏利润 -

注:金峰锁业正正在解决注销登记。

25、玲珑小额贷款

玲珑小额贷款创建于 2014 年 2 月 28 日。截至原招股注明书签订日,玲珑小

额贷款注册原钱 10,000 万元;玲珑团体持股 51%;法定代表酬报王琳;住所为

山东省招远市金城路 170 号;运营领域:正在招远市区域内解决各项小额贷款;开

展小企业展开、打点、财务等咨询业务(依法须经核准的名目,经相关部门核准

前方可生长运营流动)。

玲珑小额贷款近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 112,468,215

脏资产 111,200,664

名目 2015 年度

脏利润 9,519,887

26、中亚试验场

中亚试验场创建于 2014 年 3 月 13 日。截至原招股注明书签订日,中亚试验

场注册原钱 19,000 万元,全副由玲珑团体出资;法定代表酬报王琳;住所为山

东省招远市辛庄镇滨海新区;运营领域:汽车及汽车产品的定型试验。(依法须

经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

中亚试验场近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 363,228,080

脏资产 183,545,897

名目 2015 年度

脏利润 -7,583,406

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27、临沂物流讯

临沂物流讯创建于 2014 年 4 月 4 日。截至原招股注明书签订日,临沂物流讯注

册原钱 12,000 万元;全副由玲珑团体出资;法定代表酬报王琳;住所为山东临

沂经济技术开发区沂河路 003 号临沂利达投资有限公司 6 楼 613 室;运营领域:

商业流通货仓、商业物流讯仓储、货场;货色、货仓内的货色拆卸效劳。(依法须

经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

临沂物流讯近一年相关财务数据如下(财务数据未经审计):

单位:元

名目 2015 年 12 月 31 日

总资产 121,134,356

脏资产 119,918,201

名目 2015 年度

脏利润 -22,115

28、英诚贸易

英诚贸易的根柢状况请拜谒原节“七、建议人、持有发止人 5%以上股份的

次要股东及真际控制人根柢状况”之“(一)建议人根柢状况”。

(五)控股股东、真际控制人持有公司股份的量押或其余有争议状况

公司控股股东玲珑团体持有的公司股份和真际控制人王氏家族通过玲珑集

团、英诚贸易曲接持有的公司股份均不存正在量押或其余有争议的状况。

八、发止人股原状况

(一)发止人原次发止前后股原状况

公司原次发止前总股原为 100,000 万股,原次拟发止人民币普通股 20,000

万股,全副为新股,不竭行老股转让。原次发止前后公司股权构造如下:

发止前 发止后

序号 股东称呼

股数(万股) 比例(%) 股数(万股) 比例(%)

1 玲珑团体 60,420.00 60.42 60,420.00 50.35

2 英诚贸易(外资) 20,140.00 20.14 20,140.00 16.78

3 机茂有限(外资) 4,770.00 4.77 4,770.00 3.98

4 颖名有限(外资) 3,780.00 3.78 3,780.00 3.15

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5 中基兰德 1,940.00 1.94 1,940.00 1.62

6 丰隆团体(外资) 1,890.00 1.89 1,890.00 1.58

7 宏时投资(外资) 1,510.00 1.51 1,510.00 1.26

8 开元投资 1,390.00 1.39 1,390.00 1.16

9 智诚东源 1,110.00 1.11 1,110.00 0.93

10 元风创投 1,110.00 1.11 1,110.00 0.93

11 亿和创投 1,110.00 1.11 1,110.00 0.93

12 坤元投资 830.00 0.83 830.00 0.69

13 原次拟公然发止股份 - - 20,000.00 16.67

折计 100,000.00 100.00 120,000.00 100.00

(二)前十名股东

请拜谒原节“八、发止人股原状况”之“(一)发止人原次发止前后股原情

况”。

(三)作做人股东及其正在发止人处担当的职务

原次发止前,公司不存正在作做人股东。

(四)原次发止前各股东间的联系干系干系及联系干系股东的各自持股比例

公司股东玲珑团体和英诚贸易存正在联系干系干系,均属于真际控制人王氏家族

控制的公司。王氏家族间接持有玲珑团体 84.3875%股权、间接持有英诚贸易

100%股权,玲珑团体和英诚贸易划分持有玲珑轮胎 60.42%及 20.14%股权。

除上述联系干系干系外,原次发止前各股东之间不存正在其余联系干系干系。

原次发止前公司各曲接股东之间的联系干系干系,请拜谒“第八节 董事、监

事、高级打点人员取焦点技术人员”之“二、董事、监事、高级打点人员取核

心技术人员及其远亲属正在发止前持有发止人股份状况”。

(五)原次发止前股东所持股份的流通限制和自愿锁定股份的答允

1、公司控股股东及联系干系股东答允

控股股东玲珑团体及联系干系股东英诚贸易答允:自公司股票正在证券买卖所上

市买卖之日起三十六个月内,不转让大概委托他人打点玲珑团体及英诚贸易曲

接或曲接持有的玲珑轮胎公然发止股票前已发止的股份(蕴含由该局部股份派生

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的股份,如通过送股、成原公积金转删股份等模式得到的股份,以下简称“派

生股份”),也不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股份);所持股票正在锁按期

满后两年内减持的,减持价格不低于发止价;公司上市后 6 个月内如公司股票

间断 20 个买卖日的支盘价均低于发止价,大概上市后 6 个月期终支盘价低于发

止价,持有公司股票的锁按期限主动耽误 6 个月。

若公司股票有派息、送股、成原公积金转删股原等除权、除息事项的,上

述发止价将停行除权、除息调解。

若违背上述股票锁按期答允,玲珑团体及英诚贸易将正在公司股东大会及中

国证监会指定报刊上公然就未履止股票锁按期答允向公司股东和社会公寡投资

者抱愧,并将正在折乎法令、法规及标准性文件规定的状况下 10 个买卖日内购回

违规卖出的股票,且自购回完成之日起主动耽误持有全副股份的锁按期 3 个

月。若玲珑团体及英诚贸易因违背或未履止上述答允而与得收出的,所得收出

归公司所有,玲珑团体及英诚贸易将正在与得收出的五日内将前述收出付出给公

司指定账户。假如因玲珑团体及英诚贸易违背或未履止上述答允事项给公司或

者其余投资者组成丧失的,玲珑团体及英诚贸易将向公司大概其余投资者依法

承当赔偿义务。

2、公司真际控制人答允

公司真际控制人王氏家族成员答允:自公司股票正在证券买卖所上市买卖之日

起三十六个月内,不转让大概委托他人打点自己间接或曲接持有的公司公然发

止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),也不禁公司回购该局部股份(蕴含派

生股份);上述锁按期限届满后,正在公司担当董事、监事或高级打点人员期间,

每年转让间接或曲接持有的公司股份不赶过 25%,且正在不再担当公司董事、监

事或高级打点人员后半年内,不转让该局部间接或曲接持有的公司股份。

3、公司其余股东答允

公司其余股东机茂有限、颖名有限、中基兰德、丰隆团体、宏时投资、开

元投资、智诚东源、元风创投、亿和创投、坤元投资答允:自公司股票正在证券

买卖所上市买卖之日起十二个月内,不转让大概委托他人打点其间接或曲接持

有的公司公然发止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),也不禁公司回购该部

分股份(蕴含派生股份)。

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4、公司其余董事、监事、高级打点人员答允

公司董事、监事、高级打点人员刘占村、王显庆、张琦、温波、杨科峰、

张正亮答允:自公司股票正在证券买卖所上市买卖之日起十二个月内,不转让或委

托他人打点曲接持有的公司公然发止股票前已发止的股份(蕴含派生股份),也

不禁公司回购该局部股份(蕴含派生股份);上述锁按期限届满后,正在公司担当

董事、监事或高级打点人员期间,每年转让间接或曲接持有的公司股份不赶过

25%,且正在不再担当公司董事、监事或高级打点人员后半年内,不转让间接或

曲接持有的公司股份。

九、工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股等状况

原公司不存正在工会持股、职工持股会持股、信托持股、委托持股或股东数

质赶过二百人的状况。

原公司控股股东玲珑团体汗青上曾存正在工会持股状况,详见原节“七、发

起人、持有发止人 5%以上股份的次要股东及真际控制人根柢状况”之“(一)

建议人根柢状况”之“1、玲珑团体”。

十、发止人员工及其社会保障状况

(一)员工状况

1、员工人数及厘革状况

光阳 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

总人数(人) 12,348 12,742 8,908

此中劳务调派人数 784 1,969 1,879

注:公司于 2015 年上半年同一控制下兼并玲珑机电,上表逃溯调解了 2013-2014 年数

据。

因公司劳动用工质较大,员工运动性较高,公司对局部非焦点技术岗亭,且

专业要求不高,抵消费的安宁性和牢靠性影响不大的岗亭给取劳务调派方式。劳

务调派方式具有劳务打点便利、用工机动活络的特点,公司可以比较便捷的依据

公司的用工需求,向劳务调派公司下达用工需求,由劳务公司调派工人。调派员

工的人为由公司代发,公司付出的调派员工社会保险(由调派公司为调派员工缴

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纳)和调派公司打点费给调派公司。公司按照取调派公司签署和谈,约定付出的

详细领域付出调派公司用度,劳务调派人员的人为由公司间接发放给调派员工,

报告期公司付出给调派公司的用度如下:

单位:万元

项 目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

付出给劳务调派公司的用度 51.38 192.43 100.48

付出给劳务调派公司的社会保险用度 423.13 1,493.08 1,282.99

报告期,公司劳务调派员工和非劳务调派员工的人为状况:

项 目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

劳务调派人员均匀人为(元) 3,380 3,365 3,361

非劳务调派的消费人员均匀人为(元) 3,840 3,792 3,623

均匀人为不同率(%) 13.61 12.66 7.79

注:因公司每月的员工人数不停改观,故给取报告期每个期间最后一个月均匀人为作

对照;均匀人为不同率=(非劳务调派的消费人员均匀人为-劳务调派人员均匀人为)/劳务派

遣人员均匀人为。

因为调派员工次要处置惩罚帮助性、久时性的岗亭,因岗亭差异,其比公司正式

消费员工人为略低。

截至 2015 年 12 月 31 日,公司员工折计 12,348 人,此中劳务调派人员 784

人,调派员工所处置惩罚的岗亭蕴含拆卸、包拆、保洁工、保温工、打磨、电梯

工、拉料、荡涤垫布、本料破碎工等。从公司取劳务调派公司竞争至今,从未

显现因劳务调派公司供给劳务用工不实时而影响一般消费的情形。

2014 年 1 月 24 日,中华人民共和国人力资源和社会保障部公布《劳务调派

久止规定》,该规定自 2014 年 3 月 1 日起真施。《劳务调派久止规定》对可采

用劳务调派模式用工的岗亭性量做出了详细规定,并且《劳务调派久止规定》第

28 条规定:“用工单位正在原规定真施前运用被调派劳动者数质赶过其用工总质

10%的,应该制订调解用工方案,于原规定真施之日起 2 年内降至规定比例。”

公司按该规定就岗亭性量停行了钻研,姑息帮助性岗亭取工会或职工代表

协商并履止单位内公示的步调。公司已依照上述规定的要求制订了劳务调派用

工调解方案,方案制订后,公司曾经依照施止方案稳步推进,至 2015 年 12 月公

司劳务调派人数已大幅减少,劳务调派人员占比降低。

经核对,保荐机构及发止人律师认为:发止人劳务调派用工折乎现止有效

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的有关劳务调派的法令、止政法规及标准性文件的规定。

2、报告期终员工专业构造

专业 人数(人) 比例

打点人员 1,302 10.24

技术人员 1,296 10.19

销售人员 312 2.45

财务人员 116 0.91

消费人员 9,322 73.31

折计 12,348 100.00

3、报告期终员工受教育程度

学历 人数(人) 比例

硕士钻研生及以上 171 1.34

原科 1,244 9.78

大专 2,666 20.97

中专及以下 8,267 65.02

折计 12,348 100.00

4、报告期终员工年龄分布

年龄 人数(人) 比例

25 岁以下 2,249 17.69

25-35 岁 5,555 43.69

35-45 岁 3,360 26.43

45 岁以上 1,184 9.31

折计 12,348 97.11

(二)发止人执止社会保障制度状况

依据《劳动法》、《劳动条约法》等有关法令法规规定,员工按劳动条约规定

享受势力和承当责任。公司已依据国家和处所政府的有关规定,为和公司签署劳

动条约的员工解决了根柢养老、医疗、赋闲、工伤、生育等社会保险和住房公积

金,给取劳务调派方式的员工,由劳务调派单位卖力交纳各项社会保险。

截至 2015 年 12 月 31 日,公司员工 12,348 人,此中和公司签署劳动条约有

11,564 人,由劳务调派 784 人。和公司签署劳动条约的员工,除返聘人员 28 人

曾经初步收付养老金,没必要再缴社会保险;真习生 53 人,正在外参保 27 人外,其

他所有员工曾经交纳社会保险;泰国籍玲珑员工依法正在当地交纳社会保险。

烟台市社会保险效劳核心于 2016 年 2 月 2 日出具证真:截至原证真出具之

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日,玲珑轮胎已按照有关法令法规及处所法规的规定定时足额为其全体职工交纳

了养老、赋闲、医疗、工伤和生育等社会保险费;玲珑轮胎不存正在违背国家及地

方相关法令、止政法规及其余有关规定的情形,亦不存正在因社会保险缴存事宜而

被原局逃缴或惩罚的情形。

烟台市住房公积金打点核心招远分核心 2016 年 1 月 29 日出具证真:玲珑轮

胎已按有关规定解决了住房公积金缴存登记,定时足额为其职工交纳住房公积

金,不存正在任何违背国家及处所住房公积金法令、法规和标准性文件的情形,也

不存正在因住房公积金缴存事宜而被逃缴或惩罚的情形。

武城县人力资源和社会保障局 2016 年 1 月 25 日出具证真:截至原证真出具

之日,德州玲珑已按照有关法令法规及处所法规的规定定时足额为其全体职工缴

纳了养老、赋闲、医疗、工伤和生育等社会保险费;德州玲珑不存正在违背国家及

处所相关法令、止政法规及其余有关规定的情形,亦不存正在因社会保险缴存事宜

而被原局逃缴或惩罚的情形。

德州市住房公积金打点核心武城县打点部 2016 年 1 月 25 日出具证真:德州

玲珑已按有关规定解决了住房公积金缴存登记,定时足额为其职工交纳住房公积

金,不存正在任何违背国家及处所住房公积金法令、法规和标准性文件的情形,也

不存正在因住房公积金缴存事宜而被逃缴或惩罚的情形。

烟台市社会保险效劳核心于 2016 年 2 月 2 日出具证真:截至原证真出具之

日,玲珑机电已按照有关法令法规及处所法规的规定定时足额为其全体职工交纳

了养老、赋闲、医疗、工伤和生育等社会保险费;玲珑机电不存正在违背国家及地

方相关法令、止政法规及其余有关规定的情形,亦不存正在因社会保险缴存事宜而

被原局逃缴或惩罚的情形。

烟台市住房公积金打点核心招远分核心 2016 年 1 月 29 日出具证真:玲珑机

电已按有关规定解决了住房公积金缴存登记,定时足额为其职工交纳住房公积

金,不存正在任何违背国家及处所住房公积金法令、法规和标准性文件的情形,也

不存正在因住房公积金缴存事宜而被逃缴或惩罚的情形。

柳州市社会事业打点局 2016 年 1 月 12 日出具证真:广西玲珑于 2014 年 7

月至 2015 年 12 月正在我核心加入保险并缴费,无欠缴保费。

柳州市住房公积金打点核心于 2016 年 1 月 25 日出具证真:广西玲珑已解决

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住房公积金缴存登记及职工住房公积金账户设立手续。自 2014 年 6 月至 2016

年 1 月,公司依法为公司正在职员工交纳住房公积金,当前汇缴职工人数为 413

人。公司无欠缴住房公积金状况,也无因违背国家和处所有关公积金法令、法规

及标准性文件被逃缴或受四惩罚的记录。

公司控股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易和真际控制人王氏家族答允:如

因社会保险打点机构或住房公积金打点机构要求玲珑轮胎补缴初度公然发止股

票及上市之前孕育发作的社会保险费及住房公积金,大概玲珑轮胎因社会保险或住房

公积金问题承当任何丧失或罚款的,答允人将怪异地、无条件地足额弥补玲珑轮

胎因而所发作的支入或所受丧失,防行给玲珑轮胎带来任何丧失或晦气影响。

十一、发止人及其真际控制人、持有 5%以上股份的次要股

东、发止人董事、监事、高级打点人员及中介机构做出的重要

答允

(一)对于股份锁定的答允

详见原节“八、发止人股原状况”之“(五)原次发止前股东所持股份的流

通限制和自愿锁定股份的答允”。

(二)对于防行同业折做的答允

详见原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”之“二、同业折做”。

(三)对于减少联系干系买卖和制行资金占用的答允

公司控股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易、真际控制人王氏家族和公司董

事、监事、高级打点人员等出具答允函,答允尽质标准、减少联系干系买卖;公司控

股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易、真际控制人王氏家族出具答允函,答允禁

行发作占用公司资金的止为。详见原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”

之“七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径”和“四、联系干系买卖”之“(四)公

司最近三年联系干系方应支、对付和往来状况”。

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(四)对于公司股价不乱门径的预案(答允)

1、公司不乱股价的门径

原公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日原公司股

票支盘价均低于原公司上一个会计年度终经审计的每股脏资产(每股脏资产=折

并财务报表中归属于母公司普通股股东权益折计数÷年终公司股份总数,下同)

情形时(若因除权除息等事项以致上述股票支盘价取原公司上一会计年度终经审

计的每股脏资产不具可比性的,上述股票支盘价应作相应调解),原公司将正在不

影响公司上市条件的前提下向社会公寡股东回购公司局部股票。原公司将按照

法令、法规及公司章程的规定,正在上述条件功效之日起三个买卖日内召开董事

会探讨不乱股价方案,并提交股东大会审议。详细施止方案将正在不乱股价门径

的启动条件功效时,原公司依法召开董事会、股东大会作出股份回购决定后公

告。

正在股东大会审议通过股份回购方案后,原公司将依法通知债权人,并向证

券监视打点部门、证券买卖所等主管部门报送相关资料,解决审批或立案手

续。但假如股份回购方案施止前原公司股价曾经不满足启动不乱公司股价门径

条件的,可不再继续施止该方案。

原公司回购股份的价格不赶过上一个会计年度终经审计的每股脏资产,回

购股份的方式为会合竞价买卖方式、要约方式或证券监视打点部门否认的其余

方式。运用的资金金额为上市之日起每十二个月内许多于 8,000 万元(资金起源

蕴含但不限于自有资金、银止贷款等方式)。

自原公司股票挂牌上市之日起三年内,若公司新聘任董事、高级打点人员

的,原公司将要求该等新聘任的董事、高级打点人员同样作出并履止公司上市

时董事、高级打点人员已做出的相应答允。

正在启动股价不乱门径的前提条件满足时,如原公司未回收上述不乱股价的

详细门径,原公司将正在股东大会及中国证监会指定报刊上公然注明未回收上述

不乱股价门径的详细起因并向股东和社会公寡投资者抱愧。

2、公司控股股东不乱股价的门径

公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日公司股票支

盘价均低于其上一个会计年度终经审计的每股脏资产情形时(若因除权除息等事

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项以致上述股票支盘价取公司上一会计年度终经审计的每股脏资产不具可比性

的,上述股票支盘价应做相应调解),玲珑团体将按照法令、法规及公司章程的

规定,正在不影响公司上市条件的前提下施止以下详细股价不乱门径:

(1)玲珑团体启动股价不乱门径将以删持公司股份的方式停行。如公司正在上

述需启动股价不乱门径的条件触发后启动了股价不乱门径,玲珑团体可选择取

公司同时启动股价不乱门径或正在公司股价不乱门径施止完结(以公司通告的施止

完结日为准)后其股票支盘价仍低于上一个会计年度终经审计的每股脏资产时再

止启动股价不乱门径。玲珑团体将正在有关股价不乱门径启动条件功效后三个交

易日内提出删持公司股份的方案(蕴含拟删持股份的数质、价格区间、光阳

等),正在三个买卖日内通知公司,公司应依照相关规定表露玲珑团体删持股份的

筹划。正在公司表露玲珑团体删持股份筹划的三个买卖日后,玲珑团体将依照方

案初步施止删持股份筹划。但假如公司表露玲珑团体删持筹划后三个买卖日内

其股价曾经不满足启动不乱公司股价门径的条件的,玲珑团体可不再施止上述

删持公司股份筹划。

(2)玲珑团体删持公司股份的价格不高于公司上一个会计年度终经审计的每

股脏资产。

(3)玲珑团体用于股份删持的资金为上市之日起每十二个月内许多于 3,000

万元(资金起源为自筹资金,蕴含但不限于自有资金、量押股票贷款等方式筹

集)。但正在不乱股价方案施止历程中公司股价曾经不满足继续施止不乱股价门径

条件的,玲珑团体可进止施止该方案。

正在启动股价不乱门径的条件满足时,如玲珑团体未依照上述预案回收不乱

股价的详细门径,将正在公司股东大会及中国证监会指定报刊上公然注明未回收

上述不乱股价门径的详细起因并向公司股东和社会公寡投资者抱愧;假如玲珑

团体未履止上述答允的,将自前述事项发作之日起进止正在公司处收付股东分

红,曲至玲珑团体施止完结上述不乱股价门径或公司股价曾经不满足继续施止

不乱股价门径条件时为行。

3、公司独立董事以外的董事、高级打点人员不乱股价的门径

公司股票挂牌上市之日起三年内,一旦显现间断二十个买卖日公司股票支

盘价均低于其上一个会计年度终经审计的每股脏资产情形时(若因除权除息等事

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项以致上述股票支盘价取公司上一会计年度终经审计的每股脏资产不具可比性

的,上述股票支盘价应作相应调解),且公司及控股股东施止完结股价不乱门径

(以公司通告的施止完结日为准)后,公司股票支盘价仍低于上一个会计年度终

经审计的每股脏资产时,公司董事、高级打点人员将按照法令、法规及公司章

程的规定,正在不影响公司上市条件的前提下施止以下详细股价不乱门径:

(1)公司董事、高级打点人员将通过二级市场以竞价买卖方式买入公司股份

以不乱股价。公司应依照相关规定表露公司董事、高级打点人员买入公司股份

的筹划。正在公司表露公司董事、高级打点人员买入公司股份筹划的三个买卖日

后,公司董事、高级打点人员将依照方案初步施止买入公司股份的筹划。但如

果公司表露公司董事、高级打点人员买入筹划后三个买卖日内公司股价曾经不

满足启动不乱公司股价门径的条件的,公司董事、高级打点人员可不再施止上

述买入公司股份筹划。

(2)公司董事、高级打点人员通过二级市场以竞价买卖方式买入公司股份

的,买入价格不高于公司上一个会计年度终经审计的每股脏资产。

(3)公司董事、高级打点人员将正在公司股票挂牌上市之日起每十二个月内使

用许多于公司董事、高级打点人员正在担当董事、高级打点人员职务期间上一会

计年度从公司处收付的税后薪酬或津贴(如有)累计额的 30%买入公司股份以稳

定股价。但正在不乱股价方案施止历程中公司股价曾经不满足继续施止不乱股价

门径条件的,公司董事、高级打点人员可进止施止该方案。

正在启动股价不乱门径的前提条件满足时,如公司董事、高级打点人员未采

与上述不乱股价的详细门径,公司董事、高级打点人员将正在公司股东大会及中

国证监会指定报刊上公然注明未回收上述不乱股价门径的详细起因并向公司股

东和社会公寡投资者抱愧;假如公司董事、高级打点人员未回收上述不乱股价

的详细门径的,则公司董事、高级打点人员将正在前述事项发作之日起 5 个工做

日内进止正在公司处收付薪酬或津贴(如有)及股东分成(如有),曲至公司董事、

高级打点人员施止完结上述不乱股价门径或公司股价曾经不满足继续施止不乱

股价门径条件时为行。

(五)对于招股注明书真正在性、精确性、完好性的答允书

1、公司答允

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原公司招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当法令义务。

如原公司招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,对判断原公

司能否折乎法令规定的发止条件形成严峻、原量影响的,原公司将依法回购首

次公然发止的全副新股。原公司将正在中国证监会认定有关违法事真确当日停行

通告,并正在三个买卖日内依据相关法令、法规及公司章程的规定召开董事会并

发出召开久时股东大会通知,正在召开久时股东大会并经相关主管部门核准/批准/

立案后启动股份回购门径;原公司答允按市场价格停行回购。公司上市后发作

除权除息事项的,上述回购股份数质应做相应调解。

如原公司招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者

正在证券买卖中遭受丧失的,将依法赔偿投资者丧失。

假如原公司未履止招股注明书表露的公然答允事项,原公司将正在股东大会

及中国证券监视打点委员会指定报刊上公然注明未履止的详细起因并向股东和

社会公寡投资者抱愧。假如因未履止相关公然答允事项给投资者组成丧失的,

原公司将依法向投资者赔偿相关丧失。

2、公司控股股东答允

发止人招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当个体和连带的法令义务。

如发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,对判断发止

人能否折乎法令规定的发止条件形成严峻、原量影响的,玲珑团体将推动发止

人依法回购初度公然发止的全副新股,并且玲珑团体将依法购回发止人初度公

开发止股票时玲珑团体公然出卖的股份。玲珑团体将正在中国证监会认定有关违

法事真确当日通过发止人停行通告,并正在上述事项认定后 3 个买卖日内启动购

回事项,给取二级市场会合竞价买卖、大宗买卖、和谈转让或要约支购等方式

购回发止人初度公然发止股票时玲珑团体公然出卖的股份。玲珑团体答允按市

场价格停行购回。发止人上市后发作除权除息事项的,上述购回价格及购回股

份数质应作相应调解。

发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者正在

证券买卖中遭受丧失的,玲珑团体将依法赔偿投资者丧失。

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若玲珑团体违背上述答允,则将正在发止人股东大会及中国证监会指定报刊

上公然就未履止上述赔偿门径向发止人股东和社会公寡投资者抱愧,并正在违背

上述答允发作之日起 5 个工做日内,进止正在公司处收付股东分成,同时玲珑集

团持有的发止人股份将不得转让,曲至玲珑团体按上述答允回收相应的购回或

赔偿门径并施止完结时为行。

3、公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员答允

发止人招股注明书不存正在虚假记实、误导性呈文或严峻遗漏,并对其真正在

性、精确性、完好性承当个体和连带的法令义务。

发止人招股注明书有虚假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,以致投资者正在

证券买卖中遭受丧失的,发止人真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员

将依法赔偿投资者丧失。

若公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员违背上述答允,则将

正在发止人股东大会及中国证监会指定报刊上公然就未履止上述赔偿门径向发止

人股东和社会公寡投资者抱愧;并正在违背上述赔偿门径发作之日起 5 个工做日

内,进止正在发止人处收付薪酬(如有)、津贴(如有)及股东分成(如有),同

时公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员持有的发止人股份(如有)

不得转让,曲至公司真际控制人及全体董事、监事、高级打点人员按上述答允

回收相应的赔偿门径并施止完结时为行。

4、中介机构的相关答允

发止人保荐机构安信证券答允:安信证券答允因其为发止人初度公然发止

股票制做、出具的文件有虚假性记实、误导性呈文或严峻遗漏,给投资者组成损

失的,将先止赔付投资者丧失。

发止人律师金杜答允:因金杜为发止人初度公然发止制做、出具的文件有虚

假记实、误导性呈文大概严峻遗漏,给投资者组成丧失的,经司法构制生效判

决认定后,金杜将依法赔偿投资者因金杜制做、出具的文件所载内容存正在虚假

记实、误导性呈文大概严峻遗漏而遭受的丧失。

发止人审计和验资机构答允:普华永道对发止人2015年度、2014年度及

2013年度的财务报表停行了审计,于2016年3月2日出具了普华永道中天审字

(2016)第11017号审计报告。原所审核了玲珑轮胎公司于2015年12月31日取财

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务报表相关的内部控制,于2016年3月2日出具了普华永道中天特审字(2016)第

0573号内部控制审核报告。原所对玲珑轮胎公司2015年度、2014年度及2013年

度的非常常性损益明细表执止了鉴证业务,于2016年3月2日出具了普华永道中

天特审字(2016)第0572号非常常性损益明细表专项报告。原所对玲珑轮胎公司

截至2016年3月31日行3个月期间的中期财务报表停行了核阅,于2016年5月17日

出具了报告号为普华永道中天阅字(2016)第019号的无糊口生涯结论的核阅报告。

普华永道确认,对原所出具的上述报告的真正在性、精确性和完好性按照有

关法令法规的规定承当相应的法令义务,蕴含假如原所出具的上述报告有虚假

记实、误导性呈文大概严峻遗漏,给投资者组成丧失的,将依法赔偿投资者损

失。

(六)持有公司 5%以上股份的股东的持股动向及减持动向

1、玲珑团体答允

玲珑团体正在锁按期满后两年内减持公司股份数质不赶过其正在公司初度公然

发止股份前持有公司股份数质的 10%;赶过上述期限拟减持公司股份的,将依

法依照《公司法》、《证券法》、中国证监会及上海证券买卖所相关规定解决。

若玲珑团体违背上述答允,玲珑团体将正在公司股东大会及中国证监会指定

报刊上公然就违背上述答允向公司股东和社会公寡投资者抱愧,并将正在折乎法

律、法规及标准性文件规定的状况下 10 个买卖日内回购违规卖出的股票,且自

回购完成之日起主动耽误持有全副股份的锁按期 3 个月。假如玲珑团体因未履

止上述答允事项而与得收出的,所得的收出归公司所有,玲珑团体将正在与得支

入的五日内将前述收出付出给公司指定账户;假如因玲珑团体未履止上述答允

事项给公司大概其余投资者组成丧失的,玲珑团体将向公司大概其余投资者依

法承当赔偿义务。

2、英诚贸易答允

英诚贸易答允正在锁按期满后两年内减持公司股份数质不赶过其正在公司初度

公然发止股份前持有公司股份数质的 10%;赶过上述期限拟减持公司股份的,

将依法依照《公司法》、《证券法》、中国证监会及上海证券买卖所相关规定解决。

若英诚贸易违背上述答允,英诚贸易将正在公司股东大会及中国证监会指定

报刊上公然就违背上述答允向公司股东和社会公寡投资者抱愧。假如英诚贸易

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因未履止上述答允事项而与得收出的,所得的收出归公司所有,英诚贸易将正在

与得收出的五日内将前述收出付出给公司指定账户;假如因英诚贸易未履止上

述答允事项给公司大概其余投资者组成丧失的,英诚贸易将向公司大概其余投

资者依法承当赔偿义务。

(七)其余重要答允

玲珑团体和英诚贸易划分对其所持股份起源做出答允:“答允人认购玲珑轮

胎的资金起源均为自有资金,答允人持有的玲珑轮胎股份均为其间接持有,不存

正在通过和谈、信托或其余方式代他人持有玲珑轮胎股份的状况,不存正在权属纠葛

或潜正在纠葛”。

针 对 公 司尚 未 告终 的 天 然 橡 胶买 卖 仲裁 和诉 讼 案 件 “ Regional Rubber

Trading Co. Pte Ltd.(元方树胶)申请承认取执止外国仲裁判决案”(烟民

三字第 17 号),公司控股股东玲珑团体、真际控制人王氏家族答允:假如正在公司

初度公然发止后,法院承认和执止上述判决,控股股东和真际控制人将承当玲珑

轮胎因而遭受的丧失和付出的用度。

公司控股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易和真际控制人王氏家族,针对公

司社会保险费及住房公积金交纳状况做出了相关答允,详见原节之“十、发止人

员工及其社会保障状况”。

公司及真际控制人王氏家族就募集资金不得用于房地产开发相关业务和企

业出具的答允:“玲珑轮胎原次发止上市募集所得资金不用于房地产开发相关

业务,原公司/自己不会回收任何动做促使或赞成玲珑轮胎将原次发止上市募集

所得资金用于房地产开发相关业务。”

针对上述四项答允以及对于防行同业折做、减少联系干系买卖的答允,相关承

诺人之控股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易、真际控制人王氏家族和公司董

事、监事、高级打点人员等做出答允:“若违背或未履止上述答允,原公司/原

人将正在玲珑轮胎股东大会及中国证监会指定报刊上公然就未履止或违背相关承

诺向玲珑轮胎股东和社会公寡投资者抱愧;若原公司/自己因违背或未履止上述

答允而与得收出的,所得收出归玲珑轮胎所有,原公司/自己将正在与得收出的五

日内将前述收出付出至玲珑轮胎指定账户;若因原公司/自己违背或未履止上述

答允事项给玲珑轮胎大概其余投资者组成丧失的,原公司/自己将向玲珑轮胎或

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者其余投资者依法承当赔偿义务。”

针对公司支购玲珑机电全副股权事宜,玲珑团体于2015年12月31日向公司

出具了《业绩弥补答允函》,详见原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”

之“七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径”之“(二)为减少联系干系买卖回收的

详细门径”之“4、支购玲珑机电”。依据普华永道对玲珑机电出具的2015年度

审计报告及非常常性损益明细表专项报告,2015年度玲珑机电(兼并)扣除非经

常损益后归属于母公司所有者脏利润划分为14,657.36万元,上述2015年度答允

脏利润已完成。

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第六节 业务取技术

一、发止人主营业务、次要产品及其厘革状况

公司是国内范围最大、效益最好的轮胎专业消费企业之一,消费全钢子午

线轮胎、半钢子午线轮胎及特种轮胎等 3,000 多个规格种类的轮胎产品,宽泛应

用于乘用车、商用车、工程机器等。依托公司正在技术研发、量质打点、销售体

系等方面的综折劣势,向中国一汽、中国重汽、陕西重汽、福田汽车、东风汽

车、长安福特、比亚迪、祥瑞、奇瑞、上汽通用五菱、厦门金龙、斗山工程机器

(本大宇重工)、印度塔塔等国内外 50 多家整车厂商供给轮胎配套,并已将产品

销往美国、欧洲等寰球大局部国家和地区。

公司领有国家级企业技术核心、通过中国国家实验室否认委员会否认的实验

检测核心、轮胎室内噪声试验室,领有轮胎企业博士后科研工做站、院士科研工

做站。“玲珑”商标被国家工商止政打点总局认定为“中国著名商标”;“玲

珑品牌”间断 11 届被世界品牌价值实验室评定为“中国 500 最具价值品牌”,

2015 年品牌价值达 202.95 亿元,稳居国内轮胎止业首位。

公司顺应低碳经济和绿色制造潮流,开发造成低转动阻力、环保、跑气保

用、雪地轮胎、低噪声、抗湿滑等高新技术产品系列,每年自止研制开发新产

品达 300 个以上,已有 20 多项新技术、新产品填补国内空皂,此中“超低断面

抗湿滑低噪音乘用子午线轮胎”荣获 2010 年度国家科技提高二等奖;“节油轮

胎用高机能橡胶纳米复折伙料的设想及制备要害技术”荣获国家科学技术缔造

二等奖。

公司宽泛使用海外一流轮胎厂商所给取的轮胎力学机能阐明技术及轮胎轮

廓劣化设想、温度场阐明、电子预硫化、动态印痕、斑纹雕琢设想等一系列新

技术,整体技术水平正在国内轮胎制造止业当先,局部产品技术水平曾经抵达国

际先进水平,填补了国内空皂。

原公司自设立以来,主营业务没有发作厘革。

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二、止业根柢状况

(一)轮胎产品概述

轮胎做为汽车的重要零部件,是展开汽车财产的根原。做为汽车财产重要

配套财产的轮胎止业,取我国经济展开互相关注。连年来,我国轮胎家产真现

快捷删加,自 2006 年以来稳居世界最大轮胎消费国和橡胶出产国,轮胎产质约

占世界总产质的四分之一。跟着中国交通运输、汽车机器等财产的不停展开,

轮胎止业正在黎民经济中的职位中央无望继续提升。

1、轮胎的分类

按构造设计分别,分为斜交轮胎和子午线轮胎。斜交轮胎具有胎面和胎侧

强度大的特点,但胎侧刚度较大,舒服性差。高速时帘布层间挪动取磨擦较

大,因而并分比方适高速止驶。子午线轮胎最早是由米其林公司于 1946 年缔造。

取普通斜交轮胎相比,子午线轮胎转动阻力小,附着机能好,弹性大,缓冲力

强,承载才华大,耐磨耐刺,但制造技术相对复纯,老原较高。子午线轮胎又

细分为全钢子午胎、半钢子午胎。

子午线轮胎构造图 斜交胎构造图

量料起源:北京橡胶家产钻研院

按有无内胎,分为有内胎轮胎和无内胎轮胎(又称本子胎或实空胎)。目前

无内胎轮胎已普遍给取,那种间接依靠轮辋密封轮胎气压的轮胎取钢轮组折方

式,打消了爆胎隐患,止驶更安宁,自重减轻,更省油。

按用途分别,分为汽车轮胎(含轿车及轻载(轻卡)胎、载重胎)、工程机

械轮胎、农用轮胎、家产车辆轮胎、力车胎、摩托车胎和航空轮胎等。

2、轮胎的机能

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正在交通运输中,为了进步车速,担保止驶颠簸安宁,必须按捺车辆正在止驶

中取空中孕育发作的攻击。跟着现代科技的不停提高,轮胎设想、资料配方、加工

工艺不停完善,轮胎机能不停进步。

轮胎的根天机能取影响因素如下:

根天机能 影响轮胎机能的次要因素

承载机能 轮胎的负荷才华取轮胎类型、轮胎的断面宽、轮胎气压等有间接干系

高速机能

受轮胎构造设想、胶料配方和制造工艺等方面因素影响

耐屈挠机能

胎面耐磨机能 取轮胎技术配方、斑纹设想、斑纹深度等因素有关,影响轮胎运用寿命

为改进缓冲机能,可降低充气压力、加大轮胎断面宽度和充气容积,适

乘坐舒服机能

当降低轮胎的径向刚度

轮胎的安宁机能要求不停进步,世界上多个国家均制订了安宁范例,通

安宁牢靠机能

过安宁检测合格并打上符号方可出厂

量料起源:公司技术核心

跟着汽车现代化对轮胎机能要求日益进步,轮胎正向高技术含质和精密化

产品的标的目的展开,由于经济型和环保型汽车的日益普及,节能和低噪声轮胎已

成为汽车轮胎展开的收流,抗湿滑、低转动阻力、高机能和多罪能轮胎正在轮胎

中所占比例不停加大,很多轮胎的构造设想和配方须要改制、调解,以适应市

场厘革和低碳环保的要求,那对轮胎制造提出了更高的技术要求。以轿车轮胎

为代表的汽车轮胎的晋级换代速度正在不停加速,已从已往的 3-5 年缩短至 1-2

年,机能劣良的新型轮胎产品存正在恢弘的市场空间。

3、轮胎的出产属性

轮胎止业展开取汽车家产高度相关,汽车止业受宏不雅观经济、粗俗需求景气

周期的影响比较鲜亮,但轮胎产品的非凡出产属性使得轮胎止业景气派又独立

于汽车止业。轮胎是汽车必不成少的部件之一,汽车产质和保有质决议了轮胎

的产质。正在展开初期,汽车保有质较少,轮胎需求次要受汽车产质影响;跟着保

有质逐步删多,轮胎交换需求赶过配套需求成为影响轮胎止业的次要因素。

轮胎不是一种可选出产品,而是一种必需出产品,其需求的刚性大于汽车

止业。就新车而言,轿车取轮胎的配套比例为 1:5,载重车取轮胎配套比例均匀

约为 1:11;正在交换市场,每辆轿车每年需交换 1.5 条轮胎,工程机器取载重机器

的交换系数高于轿车,轮胎止业 70%以上的需求由汽车保有质创造。正在汽车保

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有质仍然保持正删加的前提下,纵然汽车销质显现负删加,仍然会创造出恒暂

的换胎需求。

差异类型的车辆轮胎配套和交换数详细如下表:

轮胎类别 车辆类别 配套轮胎数(条) 交换系数(条/辆年)

轿车胎 轿车 5 1.5

中型载重卡车 11 15

重型载重卡车 16-22 10-20

载重胎

轻型载重卡车 7 4.2

大型客车 7-11 2-5

拆载机器 4 2

工程胎

运输工程机器 6 3

量料起源:中国橡胶家产协会

(二)止业类别、止业打点和止业政策

1、止业类别

公司所处止业是橡胶制造业中的轮胎制造业。依据中国证监会发表的《上市

公司止业分类指引》(2012 年订正)分类,公司属于橡胶和塑料废品业(代码:

C29)。依据国家统计局《黎民经济止业分类》(GB/T 4754-2011),原公司处置惩罚

的止业属于橡胶废品业中的轮胎制造(代码:C2911)。

2、止业主管部门取监禁体制

我国轮胎止业正在国家宏不雅观经济调控下,遵照市场化展开的止业打点体制,

国家展开和变化委员会、工信部、商务部做为止业止政打点部门卖力制订止业发

展布局、发表财产政策、审批名目等严峻问题,承当止业宏不雅观打点原能性能。中国橡

胶家产协会是止业的自律打点机构,次要卖力财产政策的钻研制订取推止、向

政府有关部门提出财产展开的政策倡议、政府沟通、技术交流、信息共享、活

动组织及止业自律等工做。中国橡胶家产协会下设轮胎分会,公司是中国橡胶

家产协会轮胎分会会员单位。

中国量质认证核心卖力轮胎产品强制认证(“CCC”认证)工做。国家量质

监视查验检疫总局和国家认证否认监视打点委员会发布《中华人民共和国施止强

制性产品认证的产品目录》,对列入目录内的商品,未与得强制性产品认证证书

和未施加中国强制性认证标识表记标帜的产品不得出厂、进口、销售,必须认证的轮胎

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产品蕴含:轿车轮胎(轿车子午线轮胎、轿车斜交轮胎)、载重汽车轮胎(微型

载重汽车轮胎、轻型载重汽车轮胎、中型/重型载重汽车轮胎)、摩托车轮胎。

3、连年来止业次要法令法规和政策

(1)2010 年 9 月,工信部发表《轮胎财产政策》工财产政策[2010]第 2 号)。

正在产品构造调解方面,激劝展开安宁、节能、环保的高机能子午线轮胎,巨型

工程子午线轮胎,宽断面、扁平化的乘用子午线轮胎以及无内胎载重子午线轮

胎。2015 年,乘用车胎子午化率抵达 100%,轻型载重车胎子午化率抵达 85%,

载重车胎子午化率抵达 90%。严格限制斜交轮胎展开,除航空轮胎外,不再新

删斜交轮胎产能。淘汰年产 50 万条及其以下的斜交轮胎和以自然棉帘子布为骨

架的轮胎消费线。限制展开有内胎载重子午线轮胎。

提出“依据经济社会展开须要,依照石化止业展开的总体布局和目的,通

过折并重组、劣化规划、控制总质、淘汰落后、技术改造、节能减排等门径,

积极推进轮胎财产构造调解,真现由大变强”的政策目的。

止业准入条件方面,要求新建、改扩建载重汽车子午线轮胎名目,一次形

成消费才华应抵达年产 120 万条以上;新建、改扩建轻型载重汽车子午线轮胎

和轿车子午线轮胎名目,一次造成消费才华应抵达年产 600 万条以上。

(2)2011 年 4 月,国家发改委发布《财产构造调解辅导目录(2011 年原)》

(国家展开和变化委员会[2011]第 9 号),将高机能子午线轮胎(蕴含无内胎载

重子午胎、低断面和扁平化(低于 55 系列)、大轮辋高机能轿车子午胎(15 吋

以上)、航空轮胎及农用子午胎)及配套公用资料、方法消费列入国家激劝类产

业;将新建斜交轮胎和力车胎(手推车胎)列入国家限制类财产;50 万条/年及

以下的斜交轮胎或以自然棉帘子布为骨架的轮胎消费线列入国家淘汰类财产。

(3)2012 年 1 月,家产和信息化部发布《新资料财产“十二五”展开布局》

(工信部规[2012]2 号),提出到 2020 年,使新资料财产成为黎民经济的先导产

业,次要种类能够满足黎民经济和国防建立的须要。该布局将先进高分子资料

之特种橡胶列为新资料财产的展开重点,共包孕 20 种细分橡胶资料产品。

(4)2012 年 10 月,国务院常务集会审议通过《缺陷汽车产品召回打点条

例》,明白将轮胎列入召回领域之内,规定自 2013 年 1 月 1 日起汽车产品出厂

时未随车拆备的轮胎存正在缺陷的,由轮胎的消费者卖力召回。

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(5)2013 年 8 月,国家量检总局、海关总署结折发布 2013 年第 109 号通告,

决议对《支收境查验检疫机构施止查验检疫的进出境商品目录》停行调解,对

1,507 个海关商品编码项下的正常家产制成品不再真止出口商品查验;2013 年 8

月 15 日起国家不再对轮胎等橡胶废品真止出口商品查验。

(6)山东省人民政府发布《对于贯彻国发〔2013〕41 号文件化解过剩产能

的施止定见》(鲁政发〔2014〕4 号),将轮胎止业列入山东省产能过剩止业,

要求出力敦促财产转型晋级,拓展财产展开空间,进步财产会合度。激劝三角、

玲珑、金宇、恒丰、兴源等轮胎企业加强焦点折做力,更好阐扬止业引领做用。

(7)为真现轮胎产品绿色制造和财产劣化晋级,提升止业节约能源和清洁生

产水平,并为施止绿色轮胎标签化供给技术范例,中国橡胶家产协会于 2014 年

2 月发布了备受轮胎止业关注的《绿色轮胎技术标准》(XXZB/LT-102-2014),

并于 3 月 1 日初步试止,为我国首部绿色轮胎止业自律范例。

(8)财政部、国家税务总局发布《对于调解出产税政策的通知》(财税〔2014〕

93 号),撤消汽车轮胎税目。

(9)2014 年 9 月,家产和信息化部发布了《轮胎止业准入条件》(2014 年 第

58 号),重点强调了节能环保,对轮胎企业提出了能耗、资源泯灭以及污染物

排放等硬目标要求;激劝展开节能、环保、安宁的绿色轮胎;规定了轮胎产品量

质必须折乎相关范例等。

(10)2015 年 10 月,中国橡胶家产协会正式发布了《橡胶止业“十三五”

展开布局辅导纲要》和《轮胎止业“十三五”展开布局辅导纲要》。提出了具有

计谋性、翻新性的新思路、新任务和新门径,以及对轮胎止业构造调解、转型升

级有严峻发止动用的新产品、新技术、新工艺,对“十三五”期间中国轮胎家产

的展开、收撑条件及市场前景做了有对照依据的预测,力争正在“十三五”终(2020

年)真现轮胎家产强国低级阶段的目的。

(三)轮胎止业市场情况

做为专业性较强的橡胶成品止业,轮胎制造业的展开与决于汽车家产的需

求,汽车保有质取新删需求质对轮胎止业的发止动用最为鲜亮。

1、国际轮胎市场轮廓

连年来,得益于兴隆国家弘大的汽车保有质取新兴展开中国家连续删加的

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新车需求质,寰球轮胎财产显现连续删加的展开势头,轮胎产品科技含质不停

提升,新产品层见叠出,涌现出高机能化、节能环保的趋势,大企业团体的真

力不停加强,寰球轮胎家产的核心向展开中国家地区转移。

(1)亚洲、欧洲和北美三足鼎峙,世界轮胎家产重心正逐步向亚洲区转移

据美国《橡胶取塑料新闻》周刊统计,2014 年世界轮胎止业销售额为 1,799

亿美圆,此中世界轮胎 75 强真现销售额 1,719 亿美圆,受上游次要本资料价格

下滑影响,较上年有所下降。从区域看,亚洲、欧洲、北美是世界轮胎止业的主

要消费区域和出产区域,依照企业总部所正在地,2014 年世界轮胎消费企业销售

额 75 强分布图如下:

轮胎家产属于成原、技术和劳动密集型财产。欧美等兴隆国家的高劳动力成

原影响产品的折做力,相对而言,亚洲地区具有低廉的较高原色的劳动力资源,

且消费轮胎所需本料、制造拆备曾经造成范围,寰球轮胎家产的重心和投资正向

亚洲地区展开中国家转移。1998-2014年世界前三大轮胎制造厂商的市场份额从

54.9%下滑到37.3%,同期世界轮胎75强中的中国制造商(含台湾)的寰球轮胎

市场份额从5.4%进步到18.2%。

世界次要轮胎制造商的1998年及2014年寰球轮胎市场份额厘革对照如下:

称呼 1998 年度 2014 年度

米其林 19.2% 13.7%

普利斯通 18.8% 14.5%

固特异 16.9% 9.1%

大陆 6.5% 6.6%

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倍耐力 4.5% 4.4%

住友 5.6% 3.8%

中国大陆和台湾(仅 75 强) 5.4% 18.2%

其余 23.1% 29.7%

折计 100.0% 100.0%

量料起源:美国《橡胶取塑料新闻》周刊

(2)轿车胎主导世界轮胎市场

汽车轮胎是轮胎家产的主导产品,轿车胎占据寰球汽车轮胎的次要产质,

次要起因为:一方面,正在欧美等成熟兴隆地区,轿车是人们出止的必备工具,

有着宏壮的私人轿车出产市场,属于刚性需求;另一方面,正在中国、印度等亚

太国家地区,跟着该区域经济的快捷删加,居民收出水平逐渐进步,轿车已从

豪侈品向耐用出产品改动,将来潜正在的私人轿车出产市场空间弘大。

(3)轮胎企业的大型化和团体化

寰球轮胎市场的展开,正在很急流平上由国际大型轮胎制造商引导,出格是

普利司通、米其林和固特异三家公司构成的“第一军团”,只管近些年来所占

市场份额有所下降,仍依靠雄厚的资金真力、先进的研发技术和壮大的品牌影

响力遥遥当先其余轮胎厂商。据美国《橡胶取塑料新闻》周刊统计,2014 年上

述三家企业的销售额折计抵达 670.69 亿美圆,占寰球轮胎市场的 37.28%;销售

额排名前十位的轮胎制造企业销售额折计抵达 1,133.17 亿美圆,占寰球轮胎市

场的 62.99%。由于轮胎止业固有的范围经济效应,可以预见将来轮胎企业会延

续大型化和团体化趋势。

(4)研发力度不停删强,翻新成绩不停呈现

为加强翻新才华,世界次要轮胎制造企业都正在不停加大科研力度,研发经

费投入也不停删多,轮胎止业新产品、新技术不停呈现,研发成绩的使用和推广

使得轮胎财产的消费效率和产品量质得以进步;轮胎承载机能、高速机能、乘

坐舒服机能、安宁机能等不停提升。

(5)世界轮胎巨头很是重视品牌建立

为进步产品的折做力和影响力,世界知名轮胎厂商十分器重品牌的建立和

推广,通过加入寰球汽车展览会和橡胶产品展览会、扶曲 F1 顶级赛事等多种方

式积极宣传所产轮胎产品,成立了劣秀的品牌形象。正在寰球轮胎市场折做中,

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世界知名轮胎厂商依靠品牌影响力占据了高端市场并与得超额利润。

2、国内轮胎市场轮廓

(1)造成比较完好的轮胎产品体系

我国轮胎止业尽管起步较晚,但是变化开放以来,跟着我国经济快捷展开

和路线建立的大幅提速,汽车家产、交通运输业和工程机器业获得快捷展开。

通过消化吸支或独立开发子午线轮胎消费线,我国已能够消费子午胎取斜交胎

两大构造类型的轿车轮胎、轻型载重汽车轮胎、载重汽车轮胎、工程机器轮

胎、家产车辆轮胎、航空轮胎和摩托车轮胎等七大类产品,根柢笼罩各规格系

列轮胎。国内轮胎止业已具备一定的开发才华和消费范围,正在山东、江苏、浙

江等地造成为了较为完善的轮胎消费体系,收撑着国内汽车业的快捷展开。

(2)成为世界第一大轮胎消费国

近几多年,中国汽车止业涌现劣秀展开态势,自 2009 年以来稳居寰球最大的

汽车消费国和新车出产市场,宏壮的汽车保有质和新删销售,发起轮胎止业快捷

展开。依据中国橡胶家产协会统计及测算,国内轮胎产质由 2005 年的 2.5 亿条

删至 2014 年的 5.62 亿条2。我国各类轮胎折计产质稳居世界之首,成为世界轮胎

消费大国。

(3)成为世界第一大轮胎出口国

正在经济寰球化的布景下,跟着我国轮胎消费技术的进步、轮胎企业巨头产

业转移和世界汽车家产的迅猛展开,我国轮胎出口质不停删多,稳居世界第一

大轮胎出口国。据中国海关统计,2014 年我国轮胎出口总额达 165 亿美圆,其

中轿车胎 61 亿美圆,卡客车胎 85 亿美圆。

(4)轮胎消费技术水颠簸步提升

连年来,我国轮胎消费技术不停进步,轮胎科技成绩不停呈现,许多工艺已

经濒临或抵达世界先进水平。轮胎产品的研发周期越来越短,各企业为删多市

场折做力,不停加大研发资金投入、扩充研发团队范围,敦促轮胎消费技术稳步

提升。以玲珑轮胎为例,超低断面抗湿滑低噪声乘用子午线轮胎真现了驾乘舒服

性、环保性、安宁性和操控性等四大冲破;GREEN-Max HP010、GREEN-Max

2

《轮胎家产》2012 年第 7 期,P387,该纯志是中国石油和化学家产协会主管、北京橡胶

家产钻研设想院主办,是中国轮胎止业发止质最大的专业性技术期刊,曾获第六届全国石油

和化工止业良好期刊一等奖;《中国橡胶》2015 年第 8 期,P8,该纯志是由中国橡胶家产协

会主办的,开办于 1985 年,系橡胶界重点期刊、焦点期刊。

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Eco Touring 等斑纹系列全副通过了欧盟 ECE 噪声认证,与得节油轮胎大奖,达

到国际先进水平;环保轮胎系列全副满足欧盟 REACH 法规要求;有 70 多个花

纹系列通过美国 SmartWay 认证。

(5)中国仍不是世界轮胎消费强国,将来财产晋级空间弘大

受企业范围、资金真力和科研水对等因素影响,取海外先进轮胎厂商比,原

土轮胎厂商研发投入较少,整体技术水平偏低,产品同量化状况重大。目前我国

轿车轮胎市场约 70%的市场份额由外资和折伙轮胎企业占据,且原土品牌产品

次要会合正在交换市场。

我国轮胎止业正在高品位、高技术含质、高附加值轮胎消费方面仍有很大的

展开空间,跟着国内轮胎制造厂商技术水平的进步和中国汽车家产的展开,未

来若干年内,国内轿车轮胎止业很可能教训连续的抢占世界轮胎巨头市场份额的

历程,通过研发扁平化、低噪声、低转动阻力的节能、安宁、环保绿色轮胎及市

场须要的短缺种类,逐步霸占轮胎市场制高点。

(四)轮胎止业市场容质

1、国际轮胎市场容质

据美国《橡胶取塑料新闻》周刊统计,寰球轮胎市场销售额从 2003 年的 828

亿美圆删至 2014 年的 1,799 亿美圆,间断第三年微降,橡胶等次要本资料价格

报告期内大幅下降招致轮胎价格走底,是销售额下降的次要起因。世界轮胎销质

仍然保持不乱删加态势。尽管连年来世界经济波动频繁,2009 年受 2008 年寰球

性金融危机影响寰球轮胎市场销售收出有所下降,但 2010 年以来寰球轮胎止业

再次得到较快删加,并保持正在较高的销售水平。

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2006-2014 年寰球轮胎销售额及同比删速走势

数据起源:美国《橡胶取塑料新闻》周刊

依据米其林 2010 年 10 月的统计数据:以亚洲为例,领有 5 倍于西欧和美国

的人口范围,每千人汽车保有质仅为 49 辆,不及兴隆国家的 1/103,弘大的市场

容质将有力发起轮胎家产的连续展开。依据 2014 年美国市场钻研机构弗里多尼

亚团体(Freedonia Group Inc)发布的报告,受亚洲出格是中国和印度市场删加

发起,至 2017 年,寰球对轮胎的需求每年将删加 4.3%,抵达 29 亿套。

2、国内轮胎市场容质

正在我国城市化进程稳步展开、人均可利用收出逐步进步以及外洋市场的不停

开拓等因素的影响下,汽车及其余工程机器车辆的需求及保有质不停攀升,发起

我国轮胎产质快捷删加。依据中国橡胶家产协会统计,国内轮胎产质由 2004 年

的 2.1 亿条删至 2014 年的 5.62 亿条,年均复折删加率约为 10.34%。

2004-2014 年我国轮胎产质走势

3

米其林《2010 ANNUAL AND SUSTAINABLE DEVELOPMENT REPORT》P23。

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量料起源:《中国轮胎》2014 年第 4 期(P2)4、《中国橡胶》2015 年第 8 期(P8)

将来几多年,轮胎止业市场容质将连续删加,次要源于以下两方面因素:

一是我国汽车家产范围不停扩充,汽车保有质和新删质连续删多。2015 年

我国汽车销质达 2,459.76 万辆,同比删加 4.7%,稳居世界第一。但我国汽车普

及率仍很是低,以截至 2015 年底国内汽车保有质 1.72 亿辆测算,国内每千人汽

车保有质约 125 辆,而兴隆国家大多高于 500 辆。汽车配套市场取交换市场的巨

大展开空间将发起轮胎止业市场容质继续删加。

2003-2015 年我国汽车年销质及同比删速走势

量料起源:中国汽车家产协会

二是我国轮胎出口质继续删多。连年来,世界汽车家产迅猛展开,国际市

场对轮胎的需求质鲜亮回升,我国轮胎性价比较高,正在国际市场有劣秀的口

碑,为轮胎出口供给劣秀机会和恢弘市场。依据中国橡胶家产协会轮胎分会对

46 家次要轮胎企业统计数据,2014 年度轮胎出口质删加 18.17%。

(1)国内子午线轮胎市场

依据中国橡胶家产协会统计,子午胎产质由 2004 年 1.1 亿条删至 2014 年的

5.11 亿条,年均复折删加率为 16.64%。依据《轮胎财产政策(2010)》,或许 2015

年,乘用车胎、轻型载重车胎和载重车胎的子午化率将划分抵达 100%、85%和

90%的水平。

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《中国轮胎》是由中国橡胶家产协会轮胎分会主办的一原内部发止的期刊,始办于 1985

年。

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2004-2014 年我国子午线轮胎产质厘革趋势

量料起源:中国橡胶家产协会、《中国橡胶》2015 年第 8 期(P8)

子午线轮胎分为全钢子午胎和半钢子午胎,此中全钢子午胎次要用做载重

轮胎,半钢子午胎次要用做轿车胎或轻卡胎(乘用胎)。

① 国内半钢子午线轮胎市场容质

依据中国汽车家产协会统计,我国乘用车销质由 2006 年的 517.6 万辆激删

至 2014 年的 1,970.06 万辆,乘用车销质和保有质的删多发起着半钢子午胎配套

市场和零售市场的快捷展开。我国半钢子午胎产质相应由 2006 年的 1.4 亿条删

至 2014 年的 3.99 亿条。

2006-2014 年我国半钢子午胎产质厘革趋势

量料起源:中国橡胶家产协会、《中国橡胶》2015 年第 8 期(P8)

② 国内全钢子午线轮胎市场容质

受宏不雅观经济调控影响,我国重卡汽车销售 2011-2012 年有所下滑,但我国载

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重胎产质总体保持删加态势,已由 2006 年的 0.39 亿条删至 2014 年的 1.12 亿条。

另外,我工程机器轮胎止业展开迅速,但子午化率有余 10%,正在勤勉进步工程

机器轮胎子午化率的止业政策布景下,工程机器轮胎将成为收撑全钢胎展开的

另一有力因素。

2006-2014 年我国全钢子午胎产质厘革趋势

量料起源:中国橡胶家产协会、《中国橡胶》2015 年第 8 期(P8)

(2)斜交轮胎市场

正在国家财产构造调解政策影响下,我国斜交胎产质逐年下降。但并非所有的

斜交胎产品都会萎缩,正在路况复纯的矿山、田地、山区等地,斜交工程家产轮

胎和斜交农业轮胎的劣势更为鲜亮。因而,斜交胎仍存正在一定的市场空间。

(五)国内轮胎市场展开趋势

1、轮胎子午化率继续攀升

从世界列国状况来看,目前欧美、日原等兴隆国家轿车轮胎的子午化率已

达 100%,载重轮胎子午化率已达 90%以上。2014 年我国轮胎子午化率抵达

90%。依据工信部 2010 年 9 月发表的《轮胎财产政策》,或许 2015 年乘用车胎

子午化率将达 100%,轻型载重车胎子午化率将达 85%,载重车胎子午化率将达

90%。子午胎仰仗其劣量的机能代替斜交胎的趋势已成必然,斜交胎将逐步被替

代,轮胎无内胎化、扁平化、高机能化将做为轮胎子午化根原上的改制标的目的。

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2004-2014 年我国轮胎子午化率趋势

量料起源:中国橡胶家产协会、《中国橡胶》2015 年第 8 期(P8)

2、止业构造连续调解,财产会合度将进一步进步

跟着国内市场需求连续删加,国内企业产能扩张迅速,加之许多跨国轮胎

企业陆续正在国内设立消费基地,原止业市场折做不停加剧。依据国家统计局统

计,目前范围以上轮胎企业有 600 多家,我国轮胎企业市场会合度很低,目前尚

未造成能够取世界一流品牌抗衡的自主品牌。

从世界轮胎家产展开来看,高会合度是财产展开重要趋势之一。受寰球轮胎

市场整体展开趋势敦促,我国轮胎止业龙头企业占全国总消费才华的份额不停

提升,活着界轮胎 75 强中的份额已由 2005 年中的 7.46%删至 2014 年的 19.02%,

占寰球轮胎销售总额的比例抵达 18.18%(该排名由美国《橡胶取塑料新闻》周

刊组织,依照取轮胎制造有联系干系的销售收出排名),从连年的展开趋势看,市场

占有率将来的提升空间仍然较大。世界轮胎 75 强销售额及厘革趋势特征详细如

下表所示:

单位:亿美圆

前三强折计 我国折计 此中台湾

年份 销售额

销售额 占比 销售额 占比 派系 销售额 占比 派系

2005 989 537.5 54.30% 73.77 7.46% 22 21.67 2.19% 5

2009 1,222.5 557.5 45.60% 200.81 16.43% 27 41.88 3.43% 5

2014 1,719 670.69 37.28% 327.01 18.18% 34 65.93 3.84% 5

3、研发真力将成为企业的焦点折做力

跟着汽车科技的快捷展开,市场对轮胎机能的要求日益进步,轮胎的技术

含质不停删多;目前跨国一流轮胎企业仰仗先进的技术,正在国内的轿车、轻型

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载重子午线轮胎市场等高端子午线轮胎市场占据绝对统治职位中央,原土轮胎企业

会合正在交换市场,正在配套市场占有率较低。国内企业若想正在取国际企业的折做

中得到安身之地,必须正在新产品开发上逐步缩小取世界先进企业之间的差距。

4、外洋规划进程加速

连年来国内轮胎企业加速了外洋规划。正在外洋(次要是东南亚地区)设立生

产基地,即有利于缩短本资料运输光阳、压低老原,又可以避让局部国家对华

贸易护卫政策的晦气影响。正在外洋设立研发核心,有利于吸引兴隆国家良好的

技术人才,提升研发水平。

(六)止业折做情况

1、止业市场化程度

我国轮胎止业企业寡多,目前范围以上轮胎企业有 600 多家,次要分布正在山

东、江苏、浙江和上海等地区,此中山东省领有逾 300 家。国内轮胎止业销售

额排名前 10 位的企业市场占有率约 30%,大大都厂商范围普遍偏小、技术水平

低、研发才华弱,财产会合度偏低,国内轮胎止业特别是中低端产品整体处于

丰裕折做形态。

2、止业折做款式

我国事寰球删加快度最快的轮胎市场,宏壮的经济总质和广大的经济区域

使得对各层次的轮胎产品均存正在较大需求,目前寰球次要轮胎消费企业已通过

建设区域工厂、并购国内企业或设立销售代办代理的方式进入中国市场,因而中国

轮胎止业涌现外资和折伙企业取国内原土企业共存、市场会合度不高的多层次

折做款式的特点。

正在国内轮胎中高端市场,原土企业只要 10 多家,而外资和外资控股企业已

有蕴含米其林、普利司通和固特异等正在内的 20 多家企业。跨国大型轮胎企业凭

借雄厚的资金、先进的技术,正在国内轿车、轻型载重子午线轮胎市场中占据了

绝对劣势。外资企业占有约 70%的轿车轮胎市场份额,原土企业仅分得约 30%

而且次要会合正在交换市场,正在配套市场占有率很低。

依照轮胎企业综折折做才华,国内轮胎制造企业可分为以下四个梯队:

梯队 次要企业

第一梯队 普利司通、米其林、固特异

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第二梯队 住友、横滨、韩泰等

第三梯队 杭州中策、三角轮胎、玲珑轮胎等

第四梯队 原土中小范围轮胎消费企业

量料起源:《轮胎家产》2009 年第 12 期、盖世汽车网:

第一梯队是以米其林、普利司通和固特异为代表的独资或折伙企业,依靠

其当先的技术研发和品牌劣势,通过国内消费基地规划,正在代表更高不乱性、

牢靠性和先进性的中高端产品市场中,仰仗技术及品牌劣势占据了当先职位中央,

并领有较强的市场定价才华,其劣势正在于高等轿车、轻型载重子午线轮胎市

场。

第二梯队为以住友、横滨、韩泰等为代表的独资或折伙企业,以消费中档

产品为主,参取中端市场折做为主,其劣势正在于中档轿车、轻型载重子午线轮

胎市场。

第三梯队为大型民族轮胎企业,劣势正在于重汽、工程机器轮胎市场;少数

原土当先企业不停加大资源投入,正在技术研发、拆备工艺、消费组织打点等各

方面濒临或抵达世界先进水平,正在轿车取轻卡细分市场中折做力较强,以至正在

所属市场中的折做力曾经逢上或赶过第二梯队企业。如玲珑轮胎对峙高水平的

研发投入,进步产品技术含质,成为中国一汽、中国重汽、通用汽车、比亚迪、

祥瑞、奇瑞、印度塔塔、长安福特、俄罗斯雷诺日产等国内外整车厂商轮胎配

套供应商,原公司的产品量质正逐步获得中高端市场客户的否认。

第四梯队为国内中小范围的轮胎企业,数质寡多,但轮胎产品出格是中高

端轮胎产品缺乏折做力,尚难以取大型轮胎企业抗衡。

(七)进入止业的次要壁垒

轮胎止业属于成原、技术和劳动密集型财产,范围效益特征鲜亮,特别是

代表轮胎展开趋势的子午线轮胎产品,具有较高的技术、资金和人才要求,进

入原止业的门槛较高。

1、强制性产品认证

我国对轮胎产品的消费制造回收 CCC 认证制度停行打点,规定对轿车轮

胎、载重汽车轮胎等轮胎产品确定统一折用的国家范例、技术规矩和施止程

序,对列入强制性产品认证目录的产品,必须经国家指定的认证机构认证折

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格,得到相关证书并加施认证标识表记标帜后,方能出厂、进口、销售和正在运营效劳场

所运用。因而得到止业 CCC 认证资格成为进入原止业最次要的阻碍之一。

另外,国内轮胎企业展开还依赖于海外市场的开拓,须要通过进口国制订

的各类产品认证,如美国 DOT 认证、欧盟标签法案、SMARTWAY 认证、ECE

认证、REACH 法规等。

2、财产政策

传统轮胎止业进入门槛低、投资老原低,加之市场信息沟通渠道不畅,盲

目投资景象较为普遍,止业低水平重复投资情况重大,轮胎止业存正在产品构造

性过剩。2010 年 9 月,工信部发表《轮胎止业财产政策》,控制总质的过度删

长,避免轮胎家产自发投资和低水平重复建立,载重汽车子午胎名目准入门槛

为单套 120 万条,轻型载重汽车子午胎和轿车子午胎名目准入门槛为 600 万条,

工程机器轮胎(巨型工程机器轮胎除外)名目准入门槛为 3 万条。山东省人民政

府《对于贯彻国发〔2013〕41 号文件化解过剩产能的施止定见》(鲁政发〔2014〕

4 号),轮胎止业被列入山东省产能过剩止业,出力敦促财产转型晋级,拓展产

业展开空间,进步财产会合度。以上财产政策的施止,进步了止业的进入标

准,轮胎止业的财产政策窗口辅导是止业进入门槛。

3、技术和研发

轮胎产品技术含质较高,研发设想历程中宽泛使用轮胎力学机能阐明技术

及轮胎皮相劣化设想、温度场阐明、六分力、电子预硫化、动态印痕、斑纹雕

刻设想等一系列新技术,并加以集成和使用,针对差异层次客户的需求停行产

品设想制造,轮胎产品从设想、试制、路试到批质消费须要由经历富厚的专业

化技术和打点团队执止。

连年来,跟着汽车家产的展开,轮胎正向高技术含质和精密化标的目的展开,扁

平化、抗湿滑、低转动阻力、低噪音的高机能取多罪能轮胎正在轮胎产品构造中所

占比例不停加大,同时具备技术研发、本资料及配方钻研、外不雅观设想等综折产品

研发才华的轮胎消费厂商才华够设想出新产品,满足罪能多样化和不异化的市

场需求。

4、资金、范围和老原控制

轮胎止业属于成原密集型止业,轮胎消费企业只要造成范围经济威力与得

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保留和展开的空间,止业进入风险会合表示为产品销售无奈补救大范围的成原

投入,详细体如今三个方面:

一是弘大的资金投入。企业造成范围经济须要投入巨额的资金用于采办密

炼机、压延机、裁断机、成型机、硫化机等消费方法,建立厂房货仓、环保设备

等牢固资产,取此同时,技术工艺不停提高要求企业连续投入人力、物力和财

力停行新产品、新技术、新工艺的钻研开发,而且须要大质运动资金以满足企

业日常运营流动需求,弘大的资金投入须要新进入企业领有较强的资金真力。

二是高门槛的范围经济范例。由于轮胎产品的开发取资金投入用度高,据

中国橡胶家产协会统计,全钢子午线轮胎的盈利平衡点正在 120 万条,企业消费

的轮胎产品市场销售额必须抵达以上范围,威力确保盈利。

三是老原控制才华。正在能源和劳动力老原不停回升及橡胶价格巨幅波动的

止业布景下,轮胎止业加快洗牌,止业日趋会合,只要具有较强老原控制才华

和范围劣势的企业威力正在猛烈的市场折做中保留下去。

5、天分壁垒

取大型汽车制造商建设中历久竞争干系,轮胎厂商除需抵达止业范例外,

还要颠终严格的供应商天分认定步调,蕴含实验测试、现场打点评审、试用、

小范围采购、大范围采购等,以验证产品的品量及供货的不乱性。因而,大型

汽车厂商但凡不会随意改换供应商,颠终多年的竞争展开,轮胎止业中一些有

真力的企业不只占有了较高的市场份额,也和汽车制造商建设了劣秀的竞争关

系,领有较高的客户虔诚度。新企业要与得客户的否认,往往须要一个较长的

历程,那对轮胎止业的新进入者形成为了较强的天分壁垒。

(八)止业利润水平的改观趋势及改观起因

连年来,汽车家产的兴旺展开发起轮胎止业快捷展开,但轮胎止业整体毛

利率取利润率总体保持正在较低水平。连年来,S 佳通、风神股份、双钱股份、

赛轮金宇、黔轮胎 A、青岛双星等 5 家轮胎止业上市公司(双钱股份于 2015 年

度完成向控股股东发止股份置办属下的能源化工、精密化工及化工效劳等板块

焦点资产,营业收出、营业利润大幅删多,故不思考双钱股份的影响)收出、利

润水平改观状况详细如下:

名目 2015 年度 2014 年度

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营业收出折计(万元) 2,702,407.06 3,282,467.97

营业利润折计(万元) 78,532.15 157,741.65

均匀毛利率(算术均匀) 18.84% 19.33%

数据起源:Wind 资讯。上表折计金额、均匀毛利率不蕴含双钱股份。

轮胎止业受本资料价格波动影响较大,目前自然橡胶取分解橡胶占轮胎成

原的40%摆布。由于轮胎产品价格很难取本资料价格保持同步波动,普遍具有

滞后性,本资料价格的回升将腐蚀止业利润水平。2011年2月自然橡胶价格抵达

汗青最高点,随后连续下跌,但2011年前3季度橡胶均价仍然处于汗青高位,原

止业企业整体利润大幅下滑。2011年4季度以来,跟着橡胶价格的逐步回落,并

受轮胎制造厂商的前期提价因素影响,轮胎止业毛利率水平逐年提升,运营业

绩鲜亮好转。但橡胶价格连续位于低位,使得轮胎产品单价普遍下滑,止业销售

收出普遍下滑,营业利润目标也逐步降低。

另外,轮胎止业利润水平取产品的技术含质互相关注,适应汽车现代化的

高机能轮胎将与得较高的利润率。

(九)影响止业展开的有利和晦气因素

1、有利因素

(1)国家政策引导止业展开

展开汽车家产是我国历久展开计谋。轮胎做为汽车最重要的构成零部件之

一,该止业受政府和止业主管部门的重点财产政策撑持。国家发改委发布的《产

业构造调解辅导目录(2011 年原)》(2013 年订正),将高机能子午线轮胎(包

括无内胎载重子午胎,低断面和扁平化(低于 55 系列)、大轮辋高机能轿车子

午胎(15 吋以上),航空轮胎及农用子午胎)及配套公用资料、方法消费列入

国家激劝类财产。国家工信部于 2010 年推出的《轮胎财产政策》明白了轮胎止

业的将来展开标的目的,即通过折并重组、劣化规划、控制总质、淘汰落后、技术

改造、节能减排等门径,积极推进轮胎财产构造调解,真现由大变强。

由于前几多年传统轮胎止业进入门槛低,折做猛烈,招致投资过度和产能结

构性过剩,而技术含质高的轮胎则相对满足不了需求,那种明白的财产构造调

整辅导将有效克制对传统轮胎止业的投资,激劝具有自主研发才华的大企业集

团展开。

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(2)汽车家产、交通运输业和根原工程建立对原止业的敦促做用

首先,汽车家产是黎民经济的收柱财产,国家将继续提升汽车出产水平,培

育以私人出产市场为主的汽车市场;其次,高速公路总里程的扩展、都市化进程

加速及旅游业的展开将极大地促进交通运输业的展开,不停删多的汽车保有质

为轮胎交换和轮胎止业的展开供给弘大的展开空间;第三,大范围根原设备建立

将发起对工程机器车辆的需求。那些因素都将曲接促进我国轮胎止业的展开。

(3)技术晋级换代

现代汽车设想对轮胎机能的技术要求日益进步,轮胎正向子午化、扁平化

和无内胎化标的目的展开,显现了抗湿滑、低转动阻力、全天候及节能环保等科技

含质更高的高机能轮胎,轮胎产品不停的更新换代,促停行业的快捷展开。目

前,我国当先的轮胎企业正在消化吸支国际子午胎先进技术的根原上,取国内外

出名高档院校停行产学研技术竞争,建设原人的研发核心和实验室,正在轮胎扁

平化、品级速度、产品种类和规格等技术层面都有大幅度进步,局部产品技术水

平曾经抵达国际先进水平。产品的研制开发及技术更新提升了我国轮胎企业参

取国际化折做的才华,有利于缩小取世界知名跨国轮胎公司的技术差距。

(4)世界轮胎财产向中国转移,为中国轮胎止业展开供给了弘大的市场

不停降低产品自制率、逐步真现寰球消费、寰球采购是跨国公司的重要发

展计谋。目前,寰球轮胎家产的展开趋势是向劳动力低廉和市场展开空间大的

展开中国家和地区转移轮胎消费线,蕴含世界轮胎三巨头(普利司通、米其林和

固特异)正在内的销售额排名世界前十位的轮胎厂商均已正在中国建设消费基地,并

删多了正在中国的采购质。我国轮胎产品制造已握别已往简略的测绘仿造,少数领

先的厂商已具备自主研发才华,寰球轮胎业向中国转移及跨国公司施止的寰球

采购计谋,为原土轮胎制造商供给劣秀的展开机会。

2、晦气因素

(1)本资料价格大幅波动的风险

自然橡胶是轮胎的次要本资料,正在轮胎总消费老原中比重较大,自然橡胶

价格波动对止业利润影响较大,对轮胎企业控制老原和进步盈利才华带来了一

定的难度。一方面,受天气、橡胶林病虫害及世界经济周期影响,连年来自然橡

胶价格波动幅度较大,出格是 2009 年至 2011 年 2 月自然橡胶价格一路攀升,加

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大了止业整体消费老原,对轮胎企业资金周转才华提出了更高的要求;另一方

面,尽管轮胎企业可以依据本资料价格的厘革调解轮胎销售价格,但提价的时

间和幅度要遭到市场供求干系的影响,轮胎销售价风格整的实时性和充沛性是

影响轮胎企业盈利才华的重要因素。

(2)贸易壁垒

连年来,我国轮胎出口删加迅速,但由于我国出口轮胎的品牌和产品量质良

莠不齐、价格较低,容易受到美国、欧盟等重要出口地的反倾销、反补贴盘问拜访等

贸易壁垒,此中影响较大的是美国轮胎特保案和美国反倾销和反补贴(简称“双

反”)盘问拜访法案。

另外,兴隆国家操做轮胎技术劣势,通过认证范例设置技术壁垒,如美国

DOT 认证、欧盟 ECE 认证、E-MARK 认证和标签法案等,应付达不到其技术标

准的轮胎产品施止强制召回制度,那应付研发真力较弱、技术水平较低的轮胎

企业形成更大的出口阻力。

(3)国内大大都企业研发才华处于起步阶段

我国轮胎企业颠终多年的消化吸支和自主研发,局部当先企业曾经具备一

定的科技翻新才华,他们消费的局部产品曾经濒临或抵达国际先进水平。但总

体而言,我国轮胎止业展开极不平衡,整体技术水平仍处于国际的低端水平,

专利次要会合正在少数大企业,我国企业正在专利的绝对数质及科技成绩财产化方

面取海外有较大差距,那对我国轮胎企业自主翻新才华及产品配套才华的进步

起到一定的制约做用。

(4)品牌出名度及折做力相应付国际大品牌尚处于弱势

目前,国内只要少数轮胎企业得到中国名牌产品的称号。我国轮胎企业品

牌意识普遍不强,大大都企业没有停行品牌策划,尽管有一定的产品出口,但

正在国际市场上还未造成有影响力的品牌,晦气于企业综折折做真力的提升。

(十)止业特点

1、止业技术水和善展开趋势

(1)止业技术水平

目前,我国已造成较为完好的轮胎财产体系,国内轮胎产品根柢能够满足

我国汽车家产的展开须要。颠终轮胎止业从业人员的勤勉,我国轮胎产品的品

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种、量质和技术水均匀抵达汗青最好水平,大幅缩小了取国际先进水平的差

距,并逐步展开到批质出口,产品量质逐渐获得市场的否认,我国已成为轮胎

产品的重要消费取出口基地。

但是,正在展开历程中,我国轮胎止业大都企业也露出出某些有余:一是自

主研发才华不强,研发投入较少,焦点技术仍次要来自海外知名轮胎制造商的

国产化;二是轮胎产品的量质不高,加工方法水平低,子午线、无内胎和扁平

化轮胎制造精度不高;三是代表将来展开标的目的的节能环保、高速度、低转动阻

力、抗湿滑的高机能轿车子午胎产品研发取海外差距较大。

综上所述,我国尽管是一个轮胎消费取轮胎出口大国,但目前的研发能

力、拆备工艺技术水平、品牌影响力取国际水平相比还存正在一定差距。

(2)止业技术展开趋势

①高机能。轮胎正向高技术含质和精密化产品的标的目的展开,以轿车轮胎为

代表的汽车轮胎的晋级换代速度正在不停加速。子午线、无内胎、扁平化、抗湿

滑、低转动阻力等高机能轮胎正在轮胎中所占比例不停加大。出产者对轮胎的节

能、舒服、静音和安宁刹车等提出了更高的要求,很多轮胎的构造设想和配方

须要改制、调解,以适应市场厘革和新环境的要求。

②节能环保。石油价格的不停上涨招致分解橡胶、炭黑、有机助剂以及化

纤帘布等轮胎本资料(石油粗俗产品)价格紧跟回升,应付 70%摆布本资料起源

于石油产品的轮胎业来说,追求勤俭资源和耽误轮胎寿命是当前及尔后的主攻

课题:一是轮胎应进一步向轻质化标的目的展开,以勤俭资料和节约能耗;二是开

拓石油资源和本资料,多给取可再生和非制约性资料,减少对石油的依赖度;

三是提升轮胎运用的牢靠性和持暂性,防行轮胎晚期损坏,耽误轮胎运用寿

命。由于环保意识的进步以及环保型汽车的日益普及,环保节能轮胎和静音轮

胎已成为汽车轮胎展开的收流。

③安宁和智能。高速公路不停删长和汽车长光阳高速止驶以及超载组成交

通事件发作的几多率不停删大,此中由于轮胎爆破而惹起的事件时有发作。缺气

保用和漏气照用的安宁轮胎深受出产者接待,曾经成为轮胎企业的展开重点。

同时,对轮胎气压主动报警并可以主动调理气压的智能轮胎连年来曾经问世,

次要用于非凡车辆和豪华型汽车,遭到了好评。

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2、止业运营形式

目前世界上约 75%的轮胎通过交换市场销售,约 25%的轮胎间接向各大整

车厂商销售,那就决议了经销和曲销是轮胎止业次要的运营形式。

经销形式:但凡回收“以销定产”形式。订单期限正常为一年,先止确定

一年内的供货种类和总供货质,详细交货时,按月订单执止。正在条约期内,轮

胎企业依据经销商的月订单状况确定轮胎消费的种类及数质。产品定价方式通

常为:正在签署条约时确定产品的根原价格,正在月供货时价格如有厘革,按月订

单执止。轮胎企业次要通过经销商向专业零售店、连锁店、专卖店、改拆厂等销

售门路流通至末端出产者;企业须要针对差异企业、国家或地区停行检测设

备、产品量质等方面的认证,威力进入相应的国家和地区停行经销销售。

曲销形式:但凡给取“定制消费”形式。轮胎企业取汽车厂商之间建设战

略竞争干系,轮胎企业销售部门得到赋性化极强的产品订单,差异厂家给取不

同工艺,纵然同类型产品也往往具有一定的不异性,消费部门依照订单规定的

产品规格、型号等目标组织消费,技术含质高,产品附加值较高。

另外,局部轮胎企业受托加工消费贴牌产品(OEM 形式)。受托方依照委

托方要求的设想和罪能品量停行轮胎加工并贴上委托方商标,完成后托付委托

方,委托方次要正在零售市场完成末端销售。正在此种形式下,轮胎制造商支与加

工费,但短少定价权,难以获得较高的产品销售利润率。

3、止业周期性、区域性和节令性

(1)周期性。轮胎止业展开取汽车家产高度相关,但是轮胎止业的非凡属性

决议了止业景气派独立于汽车止业,宏壮的汽车保有质市场仍然会创造出对轮

胎产品的历久旺盛需求,其需求的刚性大于汽车止业。因而,轮胎止业周期性

特征不鲜亮。

(2)区域性。我国轮胎止业次要企业次要会合正在山东、江苏、浙江、福建、

辽宁、河南、广东、上海等地,那些地区是轮胎家产的财产集群地。由于差异

的区域运输特色差异,比如西南地区(云、贵、川、渝等)以山区为主,矿山

多,对工程强载型轮胎需求质大;沿海经济兴隆地区和华夏地带如山东、河

北、河南、湖北、辽宁、广东等地,以近程高速型轮胎为主。

(3)节令性。汽车产品品种、车型较多,差异出产者选择置办取整修汽车的

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时机千差万别,轮胎消费的节令性波动不鲜亮。

(十一)原止业取高粗俗财产的联系干系性

1、上游止业展开情况及其对原止业影响

自然橡胶、分解橡胶、钢丝帘线、炭黑、橡胶助剂等是轮胎止业的次要本材

料,属上游财产,目前轮胎产品本资料老原形成中橡胶粗略占消费老原的

30-50%,橡胶和钢丝帘线价格的波动间接影响轮胎制造企业的消费老原,对轮

胎产品的销售价格有重要影响。

自然橡胶耐磨损,加工便捷,对环境污染小,但是产质有限;分解橡胶可以

代替自然橡胶的局部机能,但总体来看分解橡胶机能不如自然橡胶片面。全钢子

午胎运用自然橡胶比重高于半钢子午胎。由于自然橡胶和分解橡胶价格有一定的

联动性,因而自然橡胶的价格对轮胎老原影响很大。

(1)上游止业展开情况

①自然橡胶的提供情况

目前,寰球自然橡胶种植区域次要会合正在东南亚地区,种植面积约占世界

的90%,此中泰国、印度尼西亚、马来西亚三国折计总产质连年来正在寰球自然

橡胶产质中的比例接续保持正在70%摆布。

受2006年前后胶价大涨时,橡胶树种植面积扩充影响,连年来产质会合开释,

而橡胶需求删加乏力,自然胶价格连续下滑。依据ANRPC统计量料,2014年该

组织成员国自然橡胶总产质已达1,083.5万吨,同比减小3%。依据国际橡胶钻研

组织(IRSG)预测,2015年寰球自然橡胶供应过剩质为20.2万吨,较上年减少

46%。5

②寰球及我国自然橡胶、分解橡胶的需求情况

自然橡胶、分解橡胶的需求曲接反映经济体的家产化水和善出产水平,国

际橡胶出产会合度较高,前三位出产大国(中国、美国和日原)出产质占寰球消

费比重约50%。由于寰球制造业向中国转移以及中国出产总质回升和构造升

级,使得中国稳居世界第一大橡胶出产国和进口国。

近几多年,进口自然橡胶占我国橡胶出产质的比重不停回升,自然橡胶自给率

已下降到 20%,低于 1/3 的计谋安宁戒备线。跟着黎民经济的展开,我国对自然

5

量料起源:《橡胶科技》,2015 年第 4 期,P11,“我国自然橡胶市场 2014 年回想及 2015 年展望”。

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橡胶的需求将连续删多,但是,由于气候起因,我国宜胶地区很是有限,自然橡

胶产质删多迟缓,那决议了我国对自然橡胶的进口依存度仍将维持正在高水平。

③橡胶价格的波动状况

自然橡胶是根原家产本料,历久来讲其需求和价格取宏不雅观经济密切联络,也

遭到粗俗用胶止业展开以及分解橡胶的消费取使用的影响。做为自然橡胶的代替

本资料,分解橡胶的价格改观取自然橡胶价格波动密切相关。

我国橡胶价格取国际市场根柢同步。2009 年以来受寰球经济刺激筹划取发

展中国家汽车家产“井喷”的弘大需求影响,橡胶价格初步连续上涨,曲至 2011

年 2 月创下汗青最高位,随后,受寰球经济展开放缓、橡胶供需改观等因素影响,

橡胶价格逐步下降。自然橡胶价格的巨幅波动,既加大了轮胎制造企业的运营压

力,又为劣异企业供给了展开机会。

上海期货买卖所橡胶间断支盘价格走势

量料起源:上海期货买卖所

(2)上游止业的展开情况对原止业的影响

自然橡胶是轮胎最次要的本资料,且代替的可能性很小,橡胶价格受宏不雅观经

济、供需情况、天气厘革等诸多因素影响,波动幅度较大,频次较高。我国事世

界最大的自然橡胶出产国、进口国,并且出产和进口质依然保持较高删加快度。

相对橡胶价格改观而言,轮胎产品的价格粘性大,同时,我国对自然橡胶的进口

依存度仍将历久存正在,那将加大我国轮胎企业的老原管控压力,影响轮胎产品的

毛利水平。

2、粗俗止业展开情况及其对原止业影响

原公司次要为国内外汽车制造商供给差异规格系列的轮胎产品,公司的销售

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收出次要起源于汽车配套市场取交换市场对轮胎的需求,因而国内外汽车止业的

展开对公司产品的市场需求情况孕育发作间接影响。

(1)寰球汽车家产展开轮廓及展开趋势

汽车家产是世界上范围最大和最重要的财产之一,正在制造业中占有很大比

重,对家产构造晋级和相关财产展开有很强的发止动用,汽车财产是美、日、德、

法等家产兴隆国家黎民经济的收柱财产。

2003-2014 年寰球汽车产质状况

量料起源:国际汽车制造商协会(OICA)、国际汽车消费组织、中国汽车家产协会

连年来,寰球汽车家产总体涌现稳步展开趋势。2008 年受寰球金融危机影

响,出产需求下降招致汽车产销放缓,2009 年寰球汽车产质同比下降 13.53%,

但是汽车家产做为寰球重要的收柱财产之一,各次要汽车消费国均出台相应的

复兴取鼓舞激励门径,敦促汽车市场的积极出产,为汽车家产的后续展开供给有利

的政策收撑。2010 年以来汽车财产快捷回暖,2014 年寰球汽车产质再创汗青新

高,抵达 8,950 万辆。2015 年以来,寰球次要汽车消费国汽车产销质尽管仍处于

汗青高位区间,但受经济环境影响显现下滑态势。

美国汽车止业纯志 Wardsauto 公布,截至 2010 年底寰球汽车保有质已冲破

10 亿辆,寰球每千人汽车保有质约为 160 辆。国际能源署(IEA)发布的 2011

年度世界能源展望中预测,2035 年寰球乘用车保有质将达 17 亿辆。弘大的汽车

保有质取展开中国家快捷删加的汽车需求质为轮胎消费销售供给了恢弘的删加

空间。

(2)我国汽车止业展开现状

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我国汽车家产曾经成为收撑黎民经济展开的收柱财产,汽车产质删加迅速。

2009 年我国汽车产销质均赶过 1,300 万辆,初度赶过美国成为世界第一大汽车产

消国;2010 年,正在采办税劣惠、以旧换新、汽车下乡、节能惠民产品补贴等多

种激劝出产政策叠加效应的做用下,我国汽车产销质冲破 1,800 万辆;2015 年真

现汽车产质和销质 2,450.33 万辆和 2,459.76 万辆,间断七年保持世界首位,保持

连续删加态势。

2003-2015 年中国汽车产销质删加趋势

量料起源:中国汽车家产协会

跟着汽车产销质的不停删多,我国汽车保有质也涌现逐年回升的趋势。据

公安部传递,2015 年底全国汽车保有质达 1.72 亿辆。然而,我国汽车普及率仍

很是低,每千人汽车保有质约 125 辆,而截至 2010 年底世界均匀水平已达 160

辆,此中兴隆国家大多高于 500 辆,将来几多年汽车的产质仍无望保持正在汗青高位

区间。6

① 乘用车市场

国内经济的快捷删加和居民收出的大幅进步促进国内乘用车市场快捷发

展。我国乘用车销质从 2003 年的 285 万辆删至 2015 年的 2,114.63 万辆,年均复

折删加率达 18.18%。特别是 2009 年以来,跟着国内经济复苏取居民出产水平提

高,乘用车市场需求旺盛,销质范围连续保持正在较高水平。

6

量料起源:中国地方人民政府网站,

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2003-2015 年中国乘用车市场销售状况

量料起源:中国汽车家产协会

② 商用车市场

国内经济的快捷展开和根原建立的连续投资,发起商用车的产销质整体快

速删加。我国商用车销质从 2003 年的 135.47 万辆删至 2015 年的 345.13 万辆,

年均复折删加率为 6.95%。2010 年以来,商用车销质总体呈下滑趋势,次要是受

国内外宏不雅观经济环境因素的影响,但正在“新常态”经济形势下,商用车市场或许

将涌现销售范围大而稳的特点。

2003-2015 年中国商用车市场销售状况

量料起源:中国汽车家产协会

商用车次要蕴含重型卡车、中型卡车、轻型卡车及客车,此中重型卡车和轻

型卡车是商用车轮胎的次要配套市场取交换市场。

A、重型卡车市场:连年来中国经济快捷删加,根原设备的建立发起大质固

定投资,高速公路总里程的扩展极大地促进了交通运输业的展开,加之计重支费、

治理超载、物流讯业务的迅速展开等因素,收撑了市场对重卡的旺盛需求。

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B、轻型卡车市场:跟着国内物流讯业短途运输的展开,轻卡以经济型和活络

性劣势保持不乱删加,受汽车下乡、以旧换新、环保节能等政策鼓舞激励,轻卡逐渐

成为产销质最大的商用车。

(3)汽车止业展开对原止业影响

依据国家交通运输部公布的《2014 年交通运输止业展开统计公报》,截至

2014 年终全国公路总里程达 446.39 万公里,比上年终删多 10.77 万公里,此中

高速公路通车总里程约 11.19 万公里。相比而言,中国汽车家产仍处于成历久,

汽车均匀保有质水平仍远低于欧、美、日等兴隆国家水平,市场远未抵达饱和

形态,将来另有很大展开潜力。汽车家产是我国黎民经济的收柱财产,国家将

继续提升汽车家产的展开水平,培养以私人出产市场为主的汽车市场,将汽车

出产由豪侈品向必需品改动,我国汽车家产的展开将为轮胎止业供给恢弘的市

场展开前景。

(十二)止业出口状况

1、产品进口国的有关进口政策

兴隆国家操做轮胎技术劣势,通过认证范例设置技术壁垒,如美国 DOT 认

证、欧盟标签法案、ECE 认证及 REACH 法规等,局部展开中国家也制订了折乎

国情的相关认证,如巴西 INMETRO、尼日利亚 SONCAP、乌拉圭 LATU、朱西

哥 NOM、海湾 GCC、印度尼西亚 SNI、印度 BIS 等认证,应付达不到其技术标

准的轮胎产品施止强制召回制度,那应付研发真力较弱、技术水平较低的轮胎企

业形成更大的出口阻力。

2、贸易摩擦对轮胎产品出口的影响

连年来,我国轮胎出口删加迅速。依据中国橡胶家产协会对 43 家次要轮胎

消费企业轮胎产质的统计,轮胎出口对我国轮胎销售收出的奉献率为 34.9%7。

由于我国出口轮胎的品牌和量质芜纯无章,价格较低,容易受到美国、欧盟等主

要进口地的反倾销盘问拜访等贸易壁垒。

1)2009 年美国轮胎特保案,即自 2009 年 9 月 26 日起对从中国进口的所有

小轿车和轻型卡车轮胎施止为期三年(至 2012 年)的处罚性关税,税率划分为

35%、30%和 25%。2)2014 年 7 月 22 日,美国国际贸易委员会初阶裁定,自中

7

量料起源:《中国橡胶》2013 年第 4 期,第 29 卷,P5。

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国进口的乘用车和轻型卡车轮胎对美国财产组成原量性侵害。据此,美国商务

部对中国轮胎开展反倾销和反补贴(简称“双反”)盘问拜访,依据反补贴初裁状况,

将对中国轮胎征支 12%摆布的处罚性关税。3)欧洲、巴西、埃及、印度、哥伦

比亚等国家和地区针对轮胎产品也曾出台限制进口的贸易护卫政策或停行反倾

销制裁。

公司打点层认为上述贸易壁垒将加快止业分化取整折,挑战取机会并存。贸

易摩擦删多了贸易老原,耽误了发货周期,但进步门槛的同时也把一些量质不过

关的产品挡正在门外,减少了低档产品对公司产品的攻击。如公司针对美国轮胎特

保案及欧盟标签法案,对准国际同类产品水平,自主研发的新产品 GREEN-Max

UHP 轮胎系列,抗湿滑机能提升 20%,通过噪音降低 1 分贝,彻底满足兴隆国

家的要求,2011 年完成整系列开发片面推向欧美市场。

3、进口国同类产品折做状况

跟着世界一体化进程的加速,世界轮胎财产其真不存正在独立的折做环境,次要

轮胎进口国的折做状况取我国类似。由于中国出口轮胎产品次要供应中、低端市

场或交换市场,而兴隆国家次要轮胎消费企业的同类产品次要供应高端市场或配

套市场,两者间接的折做干系其真不突出。

三、发止人正在止业中的折做职位中央

(一)公司市园职位中央、市场占有率及改观趋势

公司依托技术研发、量质打点、销售体系等方面的综折劣势,正在全钢载重子

午胎、轿车及轻卡子午胎等规模具有鲜亮确当先劣势,公司取国内外出名整车厂

商建设了结实的计谋协做干系,综折折做才华居国内同止业前列。

公司主营业务展开迅速,年销售额正在国内同止业首屈一指。据美国《橡胶取

塑料新闻》周刊统计,2008-2014 年公司间断七年进入世界轮胎止业前 20 强。据

中国橡胶家产协会统计,2014 年公司轮胎综折产质、半钢胎产质、出口质及出

口交货值、销售收出等目标均位居全国前 5 位,此中半钢胎产质仅次于中国佳通,

位居全国第二位。8

公司专注于轮胎止业多年,具备鲜亮的先发劣势和多年积攒的技术劣势。随

8

量料起源:《中国橡胶》,2015 年第 5 期,P4,“2014 年轮胎止业评析”。

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着国家加大对高技术含质、高附加值轮胎国产化政策的敦促力度,公司正在高机能

乘用子午胎以及节能环保轮胎等规模的市场占有率无望进一步稳固和提升。

(二)公司焦点折做劣势

基于正在运营累积中造成的综折折做劣势,近期公司先后通过通用、福特的量

质打点体系资格评审,进入其供应商体系,研制的配套产品曾经或行将质产;通

过俄罗斯雷诺日产汽车的量质打点体系资格评审,成为其供应商;研制的高机能

轮胎 CrossWind 乐成为高端红旗轿车 L5、L7 以及首款 SUV LS5 配套;研制的

GREEN-Max HP010、GREEN-Max EcoTouring、GREEN-Max VAN、GREEN-Max

WINTER HP 等半钢胎系列的寡多规格产品彻底折乎欧洲标签法案,并已多质质

投放欧盟市场。那讲明,公司正在设想研发、消费、量检、售后效劳等方面已获得

世界收流汽车厂商或零售企业的否认,为公司产品品位不停提升、新减产能消化

以及公司可连续展开奠定了坚真根原。公司的次要折做劣势详细如下:

1、技术研发和自主翻新劣势

公司领有完善的研发体系和壮大的新产品开发才华,能确保公司满足整车厂

商对轮胎产品罪能取量质的最新要求。公司已先后开发了涵盖全钢子午胎、半钢

子午胎等规模 3,000 多个规格的轮胎种类,产品系列位居国内同止前列。公司顺

应低碳经济和绿色制造潮流,开发了低转动阻力、环保、跑气保用、雪地轮胎、

低噪声、抗湿滑等高新技术产品系列。超低断面抗湿滑低噪声乘用子午线轮胎真

现了驾乘舒服性、环保性、安宁性和操控性等四大冲破;GREEN-Max HP010、

GREEN-Max Eco Touring 等斑纹系列均通过了欧盟 ECE 噪声认证;环保轮胎系

列全副满足欧盟 REACH 法规要求;旗下品牌产品有 70 多个斑纹系列通过美国

SmartWay 认证。

公司目前领有境内专利 399 项、境外专利 1 项,此中缔造专利 8 项、真用新

型专利 74 项。

仰仗突出的轮胎产品技术研发和自主翻新劣势,公司多次被授予“中国企业

新记载良好创造单位”、“中国汽车止业自主翻新奖”、“中国化工止业技术翻新示

范企业”等荣毁称号。

(1)研发取自主翻新环境

2005 年,公司实验检测核心通过中国国家实验室否认委员会否认。

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2008 年,经国家人力资源和社会保障部核准创建博士后科研工做站和院士

科研工做站;建成轮胎室内噪声实验室,初阶建设轮胎噪声数据库。

2010 年,建立了止业前沿科技检测平台转动阻力实验室,依托多年的技术

积攒,片面开展转动阻力测试钻研,迎折世界节能、低碳、环保展开趋势,引导

轮胎市场新的出产趋势,打造新的市场折做力。

2011 年 11 月,公司被国家发改委、科技部、财政部、海关总署和国家税务

总局结折认定为国家级企业技术核心。目前,公司技术核心下设综折打点及信息

化办公室、半钢设想室、全钢特胎设想室、工艺工拆钻研取打点室、配方钻研室、

轮胎钻研室、轮胎/整车机能测试钻研室等部门。

2012 年 2 月,经山东省科技厅评审,公司获批生长省重点实验室建立工

做。公司实验室次要卖力新产品焦点技术的预开发、预使用和模拟测试。实验

室配备了先进的控制方法 500 多套,此中大质方法正在家产主动化规模抵达国际

先进水平。

2013 年 7 月,公司欧洲试验检测办公室正在西班牙塔拉戈纳 IDIADA 试验场

揭牌,标识表记标帜着公司欧洲研发国际化计谋展开正式开启。

公司取美国 STL 和 SMITHERS 实验室、吉林大学汽车仿实取控制国家重点

实验室、哈尔滨家产大学、北京化工大学等科研机构停行技术竞争或签订历久

计谋竞争和谈,造成研发、试验、消费和销售的完好财产链。

公司技术研发的其余状况,详见原节之“七、发止人的技术及研发状况”。

(2)近几多年研发规模得到的次要效果、严峻冲破

年度 研发规模次要成绩

研制的 GREEN-Max UHP 轮胎正在干湿地牵引力、低转动阻力、噪音、舒服性和磨

耗等六项次要目标对照测试中,有五项超越、一项等同于欧洲当前市场收流品牌

2009 年 研制的 WL905、HP102 等 6 个斑纹系列轮胎产品全副通过欧盟 ECE 噪声认证

研制的 305/30R26 109W 超高机能轿车子午线轮胎荣获“山东省技术翻新良好新产

品一等奖”

公司取北京化工大学、吉林大学竞争研发的“超低断面抗湿滑低噪音乘用子午线

轮胎”名目,被认定为山东省严峻翻新成绩,荣获“山东省科技提高一等奖”、

“中国石油和化工协会科技提高一等奖”和“国家科技提高二等奖”,名目成绩

2010 年

抵达国际先进水平,成为我国轮胎规模的一项严峻冲破

正在“首届中国年度轮胎”评比中,INFINITY INF-040 轮胎荣获 2010 年“中国年度

动力性轮胎”称号

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正在年度驾趣轮胎评比中荣获“2011 年度最佳轮胎技术奖”,消费的 GREEN-Max

UHP 轮胎荣获“2011 年度最具驾趣湿地轮胎”称号

2011 年 据芬兰世界测试公司9早先发布的 2011 年夏季轮胎测试报告,正在寰球 12 个有代表

性的轮胎品牌参取的测试中,公司新一代 GREEN-Max UHP 轮胎以 7.6 分综折得分

位列第四位,取米其林、邓禄普等八两半斤,是历次测试中暗示最好的中国轮胎

玲珑 L788 轮胎正在《汽车取活动》纯志主办的“2012 年度驾趣轮胎评比”中,获评

2012 年 “最具驾趣绿色节能轮胎”

半钢子午胎 GreenMax 系列于 2012 年与得中国汽车报“年度节油轮胎”

乐成开发 DO983 矿山混折路系列产品,胎圈持暂性、胎冠耐刺扎、胎体强度、胎

肩抗变形等机能大幅提升,助力公司进一步开拓矿山市场

“高耐磨抗湿滑节油轮胎要害技术及财产化使用”名目荣获中国石油取化学家产

2014 年

结折会科技提高一等奖

德国汽车纯志《AUTO BILD》对寰球 50 个品牌轮胎停行了 2014 年夏季轮胎测试

对照,公司 ATLAS 轮胎与得“良好”评估,测试结果劣于多个国际一线轮胎品牌

中近程重载挂车公用产品 AR973 投放市场,全新“STRONG-MAX”胎冠专利技

2015 年

术使用,冠部强度提升 20%以上,胎肩持暂机能提升 10%

“节油轮胎用高机能橡胶纳米复折伙料的设想及制备要害技术”荣获国家科学技术

2016 年

缔造二等奖

(3)起草大质国家及止业范例

连年来,公司先后参取大质国家及止业范例的起草工做,此中 2011 年以来

主持或参取制订的次要国家或止业范例如下:

内容 停顿

1 GB/T 18861-2012《汽车轮胎和摩托车轮胎转动阻力试验办法 多点试验 》 完成

2 GB/T 29041-2012《汽车轮胎路线磨耗试验办法》 完成

3 GB/T 29042-2012《汽车轮胎转动阻力限值》 完成

4 GB/T 29449-2012《轮胎单位产品能源泯灭限额》 完成

5 GB/T 29609-2013《橡胶苯酚和双酚 A 的测定》 完成

6 GB/T 18505-2013《汽车轮胎动平衡试验办法》 完成

7 GB/T 18506-2013《汽车轮胎平均性试验办法》 完成

8 GB/T 30193-2013《工程机器轮胎持暂机能试验办法》 完成

9 GB/T 30195-2013《汽车轮胎耐碰击机能试验办法》 完成

9

芬兰世界测试公司(Test World Oy, Finland)是一家公允独立的权威测试机构,该公司受

欧洲八个国家的权威汽车媒体委托,每年向那些媒体供给夏季轮胎和冬季轮胎的测试报

告,并统一刊发结果。

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10 GB/T 30198-2013《汽车轮胎不圆度试验办法》 完成

11 HG/T 4625-2014《轮胎垫带》 完成

12 XXZB/LT-102-2014《绿色轮胎技术标准》 完成

13 GB/T 2981-2014《家产车辆充气轮胎技术要求》 完成

14 GB 9743-2015《轿车轮胎》 完成

15 GB 9744-2015《载重汽车轮胎》 完成

(4)近几多年承当或参取多项严峻研发名目

年度 名目内容

国家科学技术部核准的国家火把筹划名目“超低断面抗湿滑低噪声子午线轮

2010 年

胎”,名目编号:2010GH031203

国家 863 筹划“废旧橡胶间断动态脱硫及制备子午线轮胎技术”,名目编号:

2012 年

2012AA062615

国家重点新产品名目“绿色高机能轿车子午胎”,名目编号:2013GR606002

国家火把筹划“轮胎高机能化用纳米弹性体复折伙料范围制备”,名目编号:

2013 年

2013GH031169

国家科技收撑筹划“芳纶高机能子午胎制造钻研开发取使用”

2、拆备及工艺技术劣势

公司领有从炼胶、挤出、压延、裁断、钢丝圈、成型、硫化和成品检测等一

整套完好且先进的消费方法,那些方法蕴含:差异规格的大中型进口密炼机、挤

出机、压延机、裁断机、钢丝圈消费线、成型机、硫化机等。那些方法均处于国

际或国内当先水平。先进的方法担保了轮胎消费工艺的不乱性,对进步轮胎产品

品量,出格是对进步复纯的高精度、高机能轮胎产品的量质品量方面阐扬重要做

用,使得公司正在硬件方面具备参取国际轮胎止业折做的真力。

(1)本资料检测。引进欧洲、北美等国家制造的拉力试验机、红外光谱仪、

熔点测定仪、阿尔法粘度仪、硫化仪以及气相色谱-量谱仪、液相色谱仪、激光

衍射粒度阐明仪、范例型热重阐明仪、快捷塑性计等,对本资料的各类理化目标

停行阐明、检测,确保各类本资料的精度和量质。

(2)炼胶工艺是轮胎消费的头道工序也是要害工序,公司给取德国克虏伯和

国内出名品牌的密炼机,共同罪能壮大的软件控制系统,使炼胶方式抵达多样化

和全主动运止,消费的混炼胶品量不乱。公司正在附属拆备上停行大质的改革,既

进步了消费效率又降低了收配者劳动强度。完善的检测方法可监控每车胶料的量

质,为各类高机能轮胎供给有力的品量担保。

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(3)子午线轮胎各半部件的压延、挤出、钢丝圈成型,抵消费历程、半部件

量质均可真现全主动控制。钢丝帘布和纤维压延机压延机、零度挤出消费线以及

胎体、带束层裁断消费线给取国际及国内先进方法;内衬层给取德国进口的先进

挤出压延消费方法,压出部件平整、密真、无气泡;钢丝圈消费给取美国进口的

六角型钢丝圈环绕纠缠联动线,既可满足设想要求,又能担保产品量质。

(4)压支工序运用德国、意大利或国内先进的三复折挤出机和双复折挤出机,

工艺控制上引进正在线真时监测、离线检测方法,严格控制半成品尺寸和分质,劣

化胶部件卷与工艺,降低胶部件支缩,正在担保胶部件折乎范例的前提下进步了胶

部件不乱性和消费效率。

(5)引进海外全主动一次法成型机,正在提升消费效率、担保历程不乱的同

时,大大提升了半钢子午线轮胎的动平衡/平均性水平,轮胎的乘坐舒服性有了

量的奔腾。自主研发的LCZ-2J1420一次法半钢子午胎成型机,正在设想理念、整

机构造、制造工艺、人机工程、安宁范例等方面,已处于国内当先水平,正在动

平衡性战争均性、大规格轮胎成型、三维动态模拟真时监控方面也抵达国际同

类产品的水平。公司自主改进的内衬胶、胎体帘布的主动连贯方法,大大减轻

了收配者的劳动强度,方法收配更显人性化。

(6)硫化给取国际当先的氮气硫化工艺,领有国际先进的德国和韩国进口液

压硫化机,真现了方法的主动化消费,可对硫化条件停行正确控制,所有硫化机

均乐成运止计较机群控系统,真现了消费筹划、硫化工艺和方法参数的远程控制

和传输,担保工艺控制和产品量质的不乱。

(7)硫化后的成品胎运输给取先进的主动化检测输送线,担保了轮胎不落地、

无需员工搬运,真现了轮胎从割毛、外检、检测、入库的联动控制和正在线检测,

减轻了收配者劳动强度同时可曲不雅观地不雅察看方法的运止状况,确保轮胎量质控制。

(8)领有国内先进的动平衡、平均性及 X 光机主动检测方法,如:德国进

口的全息无损气泡检测机、X 光机,日原进口的动平衡、平均性试验机,担保了

产品量质检查和跟踪。

3、产品量质劣势

公司执止国际先进的量质打点体系范例,正在消费中给取先进的工艺、配方及

控制流程,使产品各项技术机能目标获得牢靠保障,公司已通过 ISO9001、

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ISO/TS16949 量质打点体系认证。

仰仗过硬的产品量质和劣良的产品机能,公司通过的国内外轮胎产品认证包

括:中国 CCC、美国 DOT、美国 SMARTWAY、欧洲 REACH 法规、欧盟 ECE、

巴西 INMETRO、海湾 GCC、印度尼西亚 SNI、印度 BIS、乌拉圭 LATU、尼日

利亚 SONCAP、古巴 RCB 等,为公司拓展海内外市场奠定了根原。

公司产品量质与得客户的宽泛否认,近几多年与得的荣毁或效果次要有:

年度 产品量质方面的荣毁

2007 年 被山东省人民政府授予“山东省量质打点奖”(鲁量奖 200717)

顺利通过出口免验审查,成为出口免验重启后率先与得出口免验资格的企业之一

2011 年 正在“3.15 国际出产者权益日”流动中荣获“全国量质诚信答允良好示范企业”

通过通用、福特汽车的量质打点体系资格评审,进入其供应商采购体系

通过俄罗斯雷诺日产的量质打点体系评审,成为其俄罗斯工厂的正式供应商

通过中国人民解放军总拆备部通用拆备保障部的评审,成为军品承制单位

2012 年

间断多年被评定为“全国百佳汽车零部件供应商”,荣膺“良好车身附件、通用

件供应商”称号

“全钢子午线无内胎轮胎”荣获“2014 年度中国橡胶家产协会引荐品牌产品”

2014 年 轮胎止业首家与得 C-TPAT“中华人民共和国海关总署 美国海关取边境护卫局联

折验证证书”(中美联验[2014]71 号)

4、品牌劣势

公司自创建以来很是器重品牌建立,删强技术研发取自主翻新,严控产品量

质,策划严峻营销理论,片面提升售后效劳,重视企业社会义务和公益事业,经

过若干年的培养,公司已成为止业内最具品牌出名度和佳毁度的企业之一,品牌

价值间断多年稳居原土轮胎止业首位。

公司通过多种扶曲流动来扩充玲珑轮胎正在国内外汽车止业的影响力,如

2007年组建了玲珑轮胎女子赛车队,多次加入汽车拉力锦标赛;成为中国女排

国家队2011-2013年扶曲商;扶曲德甲沃尔夫斯堡足球俱乐部、澳大利亚布里斯

班足球队、保加利亚爬山队等。公司近几多年正在品牌建立方面得到的效果次要

有:

年度 品牌建立方面得到的效果

2007 年 “玲珑及图”商标被国家工商止政打点总局评为“中国著名商标”

“玲珑品牌”被中国化工谍报信息协会授予“2009 中国化工最具国际折做力品牌

2009 年

60 大”称号,正在山东省委省政府举行的建国 60 周年影响山东经济的品牌评比活

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动中荣获“60 年 60 品牌”称号

“玲珑轮胎”间断两年正在驾趣轮胎评比中被评为“年度最佳自主品牌”

被中国汽车汽配用品止业结折会、国家汽车零部件量质监视查验核心等授予“中

2012 年

国汽车用品止业十大领军企业”称号和“中国汽车用品止业十大著名品牌”

被山东省商务厅选定为 2012-2013 年山东重点培养和展开国际出名品牌

2014 入围世界品牌实验室 2014 年“亚洲品牌 500 强”榜单,排名第 353 位

被评比为金橡奖“10 大影响力品牌奖”

“玲珑品牌”自 2004 年以来间断十一届被世界品牌实验室评定为“中国 500 最具

2015 年

价值品牌”,品牌价值从上榜时的 38.26 亿元迅速删加至 202.95 亿元,继续稳居

国内轮胎止业首位

5、营销取客户渠道劣势

针对国内外市场的差异特点,公司回收了活络多样的渠道拓展形式、不异化

的渠道打点战略和赋性化的销售形式,公司领有一收高水平的市场营销部队,通

过多年市场培养,已成为公司各系列产品乐成开拓国内外市场的要害因素。

(1)完善的营销渠道

国内市场方面,公司回收以一级经销商为重点,二级销售网点为补充的两

级销售渠道建立形式,真现了国内销售渠道和效劳网络的快捷规划。目前公司

将全国分别为 8 大营销区域,领有 200 多家一级经销商。

公司自 2006 年 7 月份就入手停行“玲珑家苑”品牌形象店的策划和推广工

做,“玲珑家苑”品牌店建立是公司推出的轮胎统一零售、效劳店,以展示品

牌形象、不乱销售价格、专业化和范例化效劳为本则,重视顾主最佳置办体

验,加强客户的折意度和虔诚度。依照公司的布局,正在将来若干年内,将正在全

国领域逐步建设“玲珑家苑”品牌店,以此架构笼罩全国的标准化销售网络和

效劳体系。

公司将外洋市场细分为北美、欧洲、中东、非洲和亚太等市场停行销售渠

道打点,领有外洋一级经销商 300 多家,轮胎产品远销世界绝大局部国家和地

区,曾经构建了较为完善的境外销售网络规划。2013 年度、2014 年度和 2015

年度,公司轮胎出口质划分为 2,010 万条、2,026.70 万条和 1,961.02 万条,正在国

内轮胎企业中首屈一指。

(2)劣秀的售后效劳

公司以“劣异、高效、诚信”为效劳方针,依托末端销售网点建设起笼罩全

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国的宏壮售后效劳网络,对各代办代理商或整车厂商停行每月一次的常规自动走访服

务,借助第三方物流讯加速产品周转,建设专业的销售效劳系统,为经销商供给市

场沟通、辅导、帮扶、撑持的有效平台,公司还为经销商供给高效培训效劳,提

高其业务水平。

公司借助品牌形象店那一新式载体对末端客户的效劳进一步作精、作细,为

用户供给蕴含培训、宣传、用胎辅导及保养、毛病胎查验等多元化、全方位的服

务名目,最急流平进步顾主折意度。

公司联结国家和止业的相关范例,并针对原身特点和劣势假制了《子午线轮

胎理赔规定》和《斜交轮胎理赔规定》,以此作为原身产品对客户的量质答允。

(3)取客户劣秀的竞争搭档干系

由于粗俗大型出名整车厂商对上游轮胎部件供应商有着严格的资格认证,通

过认证后,还要停行年度审核、历程审核和名目审核,选择良好供应商,整车厂

商改换上游轮胎部件供应商的转换老原高且周期长,因而单方造成为了双向依赖的

计谋竞争搭档干系。

公司已为中国一汽、中国重汽、陕西重汽、福田汽车、东风汽车、比亚迪、

祥瑞、奇瑞、上汽通用五菱、厦门金龙、烟台斗山工程机器、印度塔塔等国内外

50 多家整车厂商供给配套,成为某销售额排名世界前三的轮胎厂商寰球采购平

台的重要供应商,并通过通用、福特等跨国汽车厂商的供应商评审。公司先后被

中国一汽、中国重汽、陕西重汽、福田汽车、东风汽车、上海通用五菱、厦门金

龙、烟台斗山工程机器、山东五征、安徽华菱、安徽江淮等十几多家出名汽车厂商

授予各种“良好供应商”称号。不乱、劣异的客户资源有效敦促了公司新业务的

生长和产品品量的提升,将进一步稳固和删强原公司正在同止业中确当先劣势。

(4)顺应“互联网+”趋势,推进电子商务,真现营销网络内的高效互动

通过业务打点平台系统,将粗俗配套、曲销及经销客户、一线轮胎出产者

等所有业务竞争方,融合到平台当中,借助互联网,真现各方的信息共享、高

效互联。通过电子商务,一方面有助于客户真时查问订单执止、货运配送、账

务结算等现真状况,有利于单方竞争的高效推进;另一方面可以真时会萃所有

客户末端,蕴含一线用户的应声信息,防行显现止业信息通报失实、失时等问

题,有助于公司更有针对性地制订营销战略和研发战略。

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6、不乱的打点团队和专业化的人才部队劣势

公司焦点打点团队由业内资深工程师、渠道经营专家构成,要害高级打点人

员具备轮胎止业专业布景和多年从业经历,对止业的展开水和善展开趋势有深化

的体验和认知。公司专业精湛、不乱诚信的打点团队是公司保持折做劣势和可持

续展开的重要担保。控股股东玲珑团体仰仗公司正在打点方面的突出折做力,于

2014 年荣获第三届山东省企业打点翻新成绩奖。

公司颠终多年的团队建立,领有一批经历富厚、翻新才华强、专业形成折法,

具有较强科研翻新才华的轮胎产品研发专业技术人才。截至报告期终,公司研发

取工程技术团队现领有成员 1,296 名,此中博士 4 人,硕士 124 人,原科生 582

人,原科以上学历占比 54.78%,外聘专家 48 名,涵盖产品设想、工艺工拆、本

辅资料钻研、配方、试验检测、轮胎力学阐明、有限元仿实模拟、三维设想软件

开发、消费正在线及实验室支罗检测数据的统计取阐明等规模,公司已根柢造成技

术研发才华雄厚的研发团队。

人才劣势是原公司能够开发并制造高机能轮胎产品最牢靠的担保,也是能够

逐步把握轮胎止业当先技术并不停向前展开的最坚真的根原。

7、消费范围劣势

轮胎财产属于典型的成原、技术和劳动密集型财产,具有显著的范围经济特

性。公司属大型轮胎制造厂商,具备成熟的消费工艺和较大的消费范围,先后多

年被评为“中国橡胶成品止业最具折做力 50 强企业”、“中国家产止业排头兵企

业”、“中国企业 500 强”和“首届化工橡胶止业金橡奖‘2014 年度十大领军企

业’”等。据美国《橡胶取塑料新闻》周刊统计,2008-2014 年公司间断七年进入

世界轮胎止业前 20 强。据中国橡胶家产协会统计,2014 年公司轮胎综折产质、

销售收出、利润总额等目标均位居全国前 5 位。

跟着汽车财产的国际化和会合度的提升,国内轮胎企业只要具备一定消费规

模,威力抵达对收流整车厂商的不乱供货。大质中小企业因消费范围小、品量不

不乱、成品率低,产品名毁不高,大多不具备为粗俗整车厂商配套消费的才华。

加之连年来自然橡胶等本资料价格的大幅波动对轮胎企业的资金周转和老原控

制组成严重的考验,国内很多中小企业因资金链断裂而停产,公司抓住展开机会,

进一步扩充产能,范围劣势愈加突出。

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8、区域和财产集群劣势

财产集群是我国轮胎业展开的重要特征,从地区分布看,山东省轮胎产

能、产质、科技研发才华位居全国首位,此中轮胎产质、出口质约占全国的一

半。山东省《对于加速全省轮胎家产改造提升促进轮胎止业又好又快展开的意

见》(鲁政办发[2008]41 号)提出培养半岛地区集群、鲁北地区财产集群、鲁西

南橡胶助剂消费集群等三大轮胎财产集群。

公司次要消费运营职位中央于前述半岛地区集群,天文位置和运输条件相对劣

越,具有完好的高粗俗财产链和敦促轮胎止业展开的劣秀外部环境。此中青岛

港的橡胶本资料及产品吞吐质占全国的 60%以上。集群经济曾经成为我国传统

轮胎业走向集约化、专业化的重要模式,有助于中国轮胎企业参取国际折做,为

正正在成长的自主品牌轮胎企业供给了弘大的展开机会。

(三)公司折做优势

1、只管公司目前的研发整体真力处于国内当先职位中央,但做为一家努力于成

为国际一流轮胎制造商的企业,公司正在产品开发、新资料钻研、本资料检测、成

品检测及试验、虚拟仿实以及机能钻研等方面取国际前三大轮胎企业相比,依然

存正在较大差距。

2、公司新项宗旨建立、新产品的开发、高端人才的引进等方面都须要巨额

资金撑持,由于公司融资渠道单一,尚不能满足公司展开的须要;取国际次要轮

胎企业相比,公司正在资金真力、消费范围等方面存正在较大差距。

(四)次要折做对手

1、日原普利司通(Bridgestone)

株式会社普利司通创设于 1931 年,总部位于日原东京,次要消用度于轿

车、卡车和巴士、自止车、地铁、轻轨、飞机等运输工具的轮胎,销售区域遍

布寰球 150 多个国家,设有 50 家轮胎工厂,122 家轮胎联系干系及其余工厂,领有

东京、阿克伦、罗马、无锡、横滨、曼谷等六家技术开发核心,是世界上最大的

轮胎制造厂商之一。(量料起源:)

2、法国米其林(Michelin)

米其林公司创立于 1889 年的法国克莱蒙费郎,颠终 100 多年的展开,领有

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五大洲的业务经营以及位于欧洲、北美和亚洲的研发核心,正在寰球赶过 170 个国

家中停行产品营销,寰球领有 11.2 万名员工、68 家工厂,是世界上最大的轮胎

制造厂商之一。2001 年 12 月,米其林(中国)投资有限公司设立,正在中国领有

4 家工厂。(量料起源:)

3、美国固特异(Goodyear)

固特异轮胎橡胶公司创建于 1898 年,总部位于美国俄亥俄州阿克隆市,主

要处置惩罚轮胎制造,橡胶产品和相关化学产品的研制,寰球员工总数已赶过 6.9 万

名,正在全世界 22 个国家设有 50 多个相关机构,其市场业务的确遍布寰球,是世

界上最大的轮胎制造厂商之一。于 1994 年率先进入中国市场;目前已签约 1,000

多家固特异品牌零售店。(量料起源:)

4、德国大陆(Continental)

大陆马牌轮胎公司隶属于德国大陆团体,创建于 1871 年,总部位于德国汉

诺威,是世界上最大的轮胎制造厂商之一,次要为乘用车取轻卡、卡车、公交

车取工程车以及两轮车供给轮胎产品和片面轮胎处置惩罚惩罚方案。业务广泛寰球,并

设有 22 个消费取研发基地。大陆马牌轮胎贸易(上海)有限公司创建于 2006

年。(量料起源:)

5、日原住友(Sumitomo)

住友橡胶株式会社始建于 1917 年,总部位于日原神户,次要消费轮胎、工

业橡胶产品等。正在中国设有两大公司,住友橡胶(常熟/苏州)有限公司,建于

2002 年 ; 住 友 橡 胶 ( 湖 南 ) 有 限 公 司 , 建 于 2010 年 。 ( 资 料 来 源 :

6、意大利倍耐力(Pirelli)

倍耐力公司创建于 1872 年,总部位于意大利米兰市,是当今世界享有盛名

的轮胎公司之一,正在全世界领域内领有 24 家工厂,业务机构广泛寰球 160 多个

国家,领有约 10,000 家经销商及零售商。倍耐力是一级方程式大奖赛 2011-2013

年间的官方轮胎供应商。(量料起源:)

7、韩国韩泰(HANKOOK)

韩泰轮胎总部位于韩国,创建于 1941 年,是寰球最大、删加最快的轮胎制

造商之一,消费乘用车、轻型卡车、卡客车用子午线轮胎,正在寰球设 5 个区域总

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部和 5 个研发核心,正在寰球 180 个国家设有销售网络,雇员人数约 2.1 万人。于

1996 年进入中国,正在江苏淮安、浙江嘉兴、重庆等地建设消费基地,向 30 多家

汽车厂商配套。(量料起源:)

8、台湾正新

正新橡胶股份有限公司建于 1956 年,总部位于台湾彰化县,次要消费轿

车、卡客车、机车及自止车轮胎,正新正在台湾领有七座工厂,并正在美国、加拿

大、泰国、越南等地投资建厂,正在大陆设有中国上海正新橡胶公司和厦门正新

橡胶公司。(量料起源:)

9、杭州中策

杭州中策橡胶有限公司始建于 1958 年,次要消费各类规格的子午线轮胎、

载重轮胎、轿车轮胎、家产轮胎、农业轮胎、摩托车胎、自止车胎、手推车胎、

橡胶履带、胶管和橡胶纯件等产品,是目前我国最大的轮胎消费企业。(量料来

源:)

10、三角轮胎

三角轮胎创建于 2001 年,业务领域笼罩高机能商用车胎、乘用车胎、斜交

工程胎、子午工程胎和子午工程巨胎五大类产品规模,有近 4,200 个轮胎种类,

年制造才华达 2,000 多万条,已成为国内产品最齐全的轮胎制造商和供应商之一。

(量料起源:三角轮胎股份有限公司预表露招股注明书(陈述稿))

四、发止人主营业务状况

(一)次要产品及用途

公司主营业务为汽车轮胎设想、开发、制造和销售,次要产品分为全钢子

午线轮胎、半钢子午线轮胎等 3,000 多个规格种类,宽泛使用于乘用车、商用

车、工程机器等。公司已造成以“玲珑”、“山玲”、“利奥”、

“BENCHMARK”、“INFINITY”、“ATLAS”等多个品牌产品系列。公司顺

应低碳经济和绿色制造潮流,造成低转动阻力、环保、跑气保用、雪地轮胎、

低噪声、抗湿滑等高新技术产品系列。

公司自主研发的局部产品展示(技术核心)

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按照轮胎产品的详细用途,公司次要产品可分别为轿车及轻卡子午线轮胎、

载重子午线轮胎、工程机器轮胎、农业轮胎、家产车辆轮胎、摩托车轮胎等类别,

详细状况如下:

按配套

产品

机器分 图例 产品系列 用途

类别

轿车子

午线轮 超高机能轿车胎、商用游览车轮胎、雪

次要用于轿车、越野车、

胎及轻 地胎、高机能轿车胎、活动型车&轻卡

轿车轮 轻型载重汽车及小吨位

型载重 (LTR/SUV)、商用轻卡用轮胎、拖

胎 拖挂车上轮胎的配用及

汽车子 车胎(ST)等系列,共 300 多个规格,

交换

午线轮 2000 多种产品

普通断面有内胎系列、普通断面无内

载重汽 胎系列;低断面无内胎 85、80、75、 次要用于载重货车、客

车子午 70、65、60、55、45 系列;普通断面 车、小型货车、特种车辆

线轮胎 13/14/15 寸系列,60 几多个规格,900 多 的配套及交换

种产品

载重汽

车轮胎

载重汽 12.00-20 、 11.00-20 、 10.00-20 、

次要用于中短距离工程

车斜交 9.00-20,共计 100 多个规格,300 多种

自卸车

轮胎 产品

工程机

械斜交 次要为块状斑纹,胎面接

轮胎和 空中积大,具有劣秀的耐

工程机 17.5-25、18.00-25、20.5-25、21.00-35, 磨、耐切割、耐刺扎机能,

工程机 械子午 23.5-25、26.5-25、29.5-25、35/65-33、 出格是正在环境顽优的路

械轮胎 线轮胎、 29.5-29、27.00-49 共计 40 多个斜交轮 面上有劣良的耐切割耐

工程车 胎和子午线轮胎规格,80 多种产品 磨机能,产品用于压路

辆轮胎、 机、拆载机、重型自卸车

林业机 及井下做业的特种车辆

械轮胎

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次要用于农业和林业用

农业轮 农业子 280/85R24、460/85R38、520/85R42 等

拖拉机等车辆上轮胎的

胎 午胎 18 个规格的 85 系列农业子午胎

配用及交换

家产车 家产叉车配套和交换胎

家产车 8.15-15、28*9-15、7.00-12、6.50-10、

辆充气 的首选,适折工厂、船埠、

辆轮胎 18*7-8 等

轮胎 矿山等各类做业环境

2.25-17、2.50-17、2.50-18、2.75-14、 用于两轮或整车整备量

摩托车 摩托车

2.75-18、3.00-17、3.00-18、3.00-20、 质不赶过 400kg 的三轮

轮胎 轮胎

3.25-16、3.50-10、4.00-8 等 机动车的轮胎

(二)次要产品的工艺流程

轮胎产品的次要工艺流程蕴含:密炼、钢丝圈环绕纠缠、胶部件压出、压延及

裁断、成型、硫化及成品检测等,次要产品类别消费工艺流程图如下:

1、全钢子午线轮胎工艺流程图

钢丝压延 裁断

胶片纵裁

胶片/内衬层压型

本 胶

材 料

料 混

检 炼

验 胶部件压出

钢丝圈环绕纠缠 钢丝圈贴折

轮 轮 外 类

X

胎 胎 光 不雅观 入 出

成 硫 检 检 库 厂

型 化 验 验 包

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2、半钢子午线轮胎工艺流程图

钢丝 钢丝圈消费线 钢丝圈贴折

混炼胶 压出消费线

胎面、胎侧

内衬层

内衬层消费线

胶条

纤维压延 一分二消费线 多刀裁断

0°带束层

胎体帘布

90°裁断消费线

钢丝带束层

钢压大卷 15°裁断消费线

返修

格 外 动 成

成 胚胎 硫 性平

不雅观 检衡 品

型 合格 化 检 查均 入

查 库

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3、斜交胎工艺流程图

外 压出 定长 称质

生胶 制

做 压延 裁断 贴折 成型 烘胎

塑炼 艺

程 胎圈制做

胶料混炼

共同 垫

带 过滤 加硫 挤出 定长 接头

辅料 流

入库 包拆 检查 硫化 定型

4、轮胎次要消费工艺流程注明

(1)炼胶工序

依据橡胶的工艺配方,操做密炼机上铺机系统和小料配料称质系统对炼胶本

资料炭黑、自然橡胶、分解橡胶、油料、添加剂、助剂等正确配置,并主动投入

密炼机停行胶料的智能炼制,为后续工序筹备各类胶料。所有的本资料正在进入密

炼机之前,必须停行测试,合格前方可运用。

(2)轮胎部件消费工序

① 胶部件压出:操做炼胶工序供给的胶料,通过复折挤出机消费出供成型

运用的半成品胶部件,如胎面、胎侧、填充胶、垫胶等。

② 钢丝圈挤出:将镀铜钢丝敷胶后,按一定断面外形(六角形、方形、圆

形等)布列制成刚性环的历程。

③ 内衬层:将两种差异的胶料划分压型,再组折正在一起,是保持轮胎气压

的重要局部。

④ 压延:将用于包布、胎体层及小角度带束层的钢丝帘线或纤维按一定的

密度,正在四锟压延机上覆胶,获得轮胎消费所需的骨架资料。

⑤ 裁断:将压延的钢丝帘布或纤维帘布按所要求的宽度和角度停行裁切,

次要用于消费轮胎蒙受载荷和抗攻击的次要部件,如子口、胎体、带束层等。

(3)轮胎成型工序

该工序系轮胎消费的要害工序,将上一道工序消费的差异机能的半成品部件

依照轮胎的技术标准正在成型机上组拆成胎胚,属断续、群组式消费历程,工艺较

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为复纯,对方法加工和定位精度要求较高。

(4)硫化工序

将成型后的胎胚,放正在模具里,给取电子束辐射预硫化和氮气硫化工艺,使

胶料孕育发作交联反馈,造成具备图案、字体及胎面斑纹等外不雅观的成品轮胎。

(5)成品检测工序

将硫化的成品轮胎停行量质查验和综折判级。该工序须要给取轮胎平衡试验

机主动化技术系统、轮胎平均性检测及数据办理系统、轮胎不圆度检测及数据处

理系统、全息照像和 X 光查验机等系统停行查验,以确保每一条出厂轮胎都安

全、不乱和牢靠。

(三)次要运营形式

1、采购形式

公司对峙会合统一和范例化的自主采购形式,采购类别蕴含:自然橡胶、折

成橡胶、钢丝帘线、炭黑等本辅资料,详细工做次要由采购部卖力,量质打点部

卖力对采购产品停行量质查验。公司已取敷裕折做力的供应商建设了历久劣秀折

做干系,公司本资料供应渠道不乱。

(1)采购流程

每年年初,公司依据客户年度订货筹划及其预测的市场情况制订公司年度生

产资料耗用筹划,供应链筹划打点部依据年度资料耗用筹划假制全年采购筹划,

公司依据此筹划取供应商签署年度采购框架和谈。每月终,供应商筹划取打点部

依据安宁库存质及真际库存质假制每月资料采购筹划,提交采购申请,经采购部

长及主管副总经理核准前方可向供应商采购,本资料入库前由量质打点部停行验

支,合格本资料入库。采购流程图详细如下:

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NO

采购筹划折成 审核 YES 签署条约或订单 供应商打点流程

跟踪条约或订单

录入ERP系统

的执止历程

显现变更时

条约或订单执止

供应商进货

发支收库通知单

NO 进货查验 进货查验流程

本资料入库 物资入库流程

索赔流程 取供应商协商 提出办理申请

退货办理 ERP验退系统生成退货单 NO 评审

YES

退货拆车确认

签发分比方格本资料处

理通知单

盖出门章 盖出门章

入库

完毕

(2)采购价格确真定

公司次要本资料自然橡胶是重要的家产本料和大宗商品,价格正常以新加坡

商品买卖所、东京商品买卖所、上海期货买卖所的买卖价格为参考,按照市场价

格协商确定。应付采购的炭黑、钢丝帘线、帘子布、氧化锌等其余本资料,原公

司和供应商按照市场价格协商确定。

(3)供应商打点制度

公司建设了完善的供应商打点制度并严格依照制度对供应商施止打点。采购

部卖力初选供应商,技术核心卖力供给本资料验支范例,采购部、技术核心、量

质打点部怪异卖力样品否认,样品批质试用合格的供应商应依照公司要务施止供

应商体系开发筹划:取产品非凡特性有关的本资料供应商必须通过 TS16949 体

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系三方认证(市场把持、止业出名企业、客户指定供应商除外),其余本资料供

应商必须通过 ISO9001 体系三方认证。公司选定合格供应商后,取其签署年度

采购条约取月度采购筹划,公司有势力依据消费筹划的变更实时变更采购筹划,

并实时通知供应商。为避免显现合格供应商不能满足告急状况下的本资料供应,

公司但凡会确定一定数质的折乎供应商打点制度的候补供应商。

公司采购部、量质打点部依据考核结果对供应商停行分级,对良好供应商,

公司将正在订货份额及新产品订购时劣先思考;应付分比方格供应商,公司要求其限

期整改,达不到整改要求,公司将取其末行供货干系。

2、消费形式

公司真止“以销定产”的自主消费组织形式,由于配套市场取交换市场的销

售对象差异,因而消费形式也有所差异。

配套市场:由于差异整车厂商对轮胎产品的外不雅观、机能目标、技术参数有不

同要求,因而公司依据取客户签署的订单停行组织消费。

交换市场:首先公司取客户签署年度销售框架条约,由销售部门依据客户的

月度订单并联结产成品的库存状况,假制月度预测筹划,运营销部门、消费打点

部门等评审后,由营销部门确定次月消费筹划,再由消费打点部安排组织消费。

如销售订单有所变更,由营销部门提交筹划调解通知单,经消费打点部门确认后,

调解消费做业筹划。

3、销售形式

(1)经销商销售形式(交换市场)

公司正常取经销商签署年度销售条约,条约规定:经销商年度内销售目的(以

金额计较)、经销产品品牌系列、经销市场区域领域、详细的订货方式、交货地

点、开票价格及结算方式等条款。

A、国内市场

公司回收“区域经销商销售形式”,由国内营销部卖力国内交换市场的销售。

公司将全国分别为 8 大营销区域,各区域依照产品系列设置一级经销商,再通过

一级经销商向下分销的方式停行销售,真现了国内销售渠道和效劳网络的快捷布

局。目前,公司已领有 200 多家一级经销商,根柢造成笼罩全国轮胎县级区域的

完善的营销网络。

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公司自连年来入手停行“玲珑家苑”品牌形象店的策划和推广工做,“玲

珑家苑”品牌店建立是公司最新推出的轮胎统一零售、效劳店,以展示品牌形

象、不乱销售价格、专业化和范例化效劳为本则,重视顾主最佳置办体验,删

强客户的折意度和虔诚度。

B、外洋市场

公司外洋经销商销售及售后效劳由公司外洋营销部卖力,外洋营销部正在各

地市场依据运营才华和市场信费用选择具有一定经济真力和物流讯配送才华,有

牢固的运营场所和仓储条件的经销商,取之达成和谈,许诺其正在一定区域内销

售原公司产品。公司依据销售条约向经销商配送产品,辅导其参照各区域市场

制订零售价,单方依据竞争条约执止公司统一制订的品牌营销战略。

目前,公司领有 300 多家外洋一级经销商,产品销售领域笼罩世界绝大部

分国家和地区。公司将外洋市场细分为美洲、欧洲、中东、非洲和亚太等市场

停行区域打点。公司间接将产品卖给经销商,经销商依照销售条约价格付出货款

给公司,经销商正在其细分区域市场内自止销售。

C、报告期内各期经销商的形成及改观状况

公司制订了一系列经销商打点制度,建设对经销商的动态考核机制,考核

经销商的销售才华,造成区域经销商的劣胜优汰机制,对业绩暗示不佳的经销

商停行改换。颠终多年的展开,公司取各地经销商建设起互惠互利的历久竞争

搭档干系。

报告期内各期,公司新删经销商销售及占比状况详细如下:

类 别 2015 年度 2014 年度 2013 年度

期终经销商总数 384 290 221

国内经销商变

当年新删经销商派系 128 129 83

动状况

当年减少经销商派系 34 60 51

期终经销商总数 323 235 243

外洋经销商变

当年新删经销商派系 105 21 40

动状况

当年减少经销商派系 17 29 27

D、报告期内销售返利政策状况

公司次要针对国内经销商依照产品种类制订了销售返利政策。全钢子午胎、

半钢子午胎返利政策蕴含月度和年度返利,斜交胎返利政策蕴含季度和年度返

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利。公司依据国内经销商的销售筹划完成状况和销售回款状况计较完成比率,以

销售金额和销售回款金额做为返利基数乘以相应完成的比率计较返利金额。

销售返利的执止次要是通过计入销售合扣取合让并冲减对应经销商的应支

账款的模式停行兑付,即为经销商开具删值税发票时做为销售合扣表示。公司具

体办理方式,每期(月/季/年)终依据制订的返利政策及经销商完成状况计较当

期(月/季/年)返利金额并停行久估入账,即计入销售合扣取合让并冲减对应经

销商的应支账款。次期初,对久估返利停行冲销,并按公司流程经各级签批后兑

现销售返利。

(2)曲销销售形式(配套市场)

公司国内配套部卖力向国内整车厂商(曲销客户)销售配套产品,将全国划

分为北方区取南方区;公司外洋配套部卖力向海外整车厂商销售配套产品。目前,

公司国内曲销客户蕴含中国一汽、中国重汽、陕西重汽、福田汽车、东风汽

车、长安福特、比亚迪、祥瑞、奇瑞、上汽通用五菱、厦门金龙、斗山工程机器

等全国 50 多家整车厂商;海外曲销客户蕴含俄罗斯雷诺日产、印度塔塔、伊朗

霍德罗、凯斯纽荷兰、巴基斯坦日野等整车厂商。

公司间接面向各区域整车厂商,保持取末端客户的面劈面沟通并供给倏地服

务。公司对曲销客户正常是依照年度及月份订单停行定制消费,公司支到客户的

订单后,依据订单规定的产品规格组织消费部门评价并组织安排消费,完成销售。

(3)差异销售形式下公司取客户之间详细的结算方式及收出确认方式

国内销售:A、应付经销商,正常回收“先支款后发货”的方式。B、应付

大型配套厂商,正常回收“先发货后支款”的方式,应付历久竞争且信用较好的

客户,给以 3-6 个月不等的信毁期限。公司支款的方式次要为支与银止承兑汇票

和银止转账付款。

公司取内销零销客户及配套客户签订的销售条约中但凡约定产品的次要风

险和工钱转移时点为货到签支,因而公司依照产品运抵境内客户且客户签支的时

点确认销售收出。取局部内销配套客户签订的销售条约中但凡约定产品的次要风

险和工钱转移时点为产品上线拆置,因而公司依照产品由客户领用的时点确认销

售收出。

外洋销售:外洋经销商会按月向公司提交采购订单。A、应付新客户或是订

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单不不乱的外洋客户,正常回收“先支款后发货”的方式结算,或要求对方预付

局部货款,且提单原来正在支到对方付出全副剩余货款后寄出。B、应付历久竞争

的次要客户,正常回收“先发货后支款”的方式结算,给以 30-90 天的信毁期,

应付范围较大、信用较好的海外客户给以更长的信毁期。客户次要付款方式为电

汇付款和信毁证付款。

公司取外销客户签订的销售条约中但凡约定产品的次要风险和工钱转移的

时点为 FOB(拆运港船上交货),因而公司依照产品拆船的时点确认外洋销售支

入。

(四)次要产品销售状况

1、报告期内公司次要产品产能、产质、销质及产能操做率状况

单位:万条

光阳 产品类别 产能 产质 销质 产销率 产能操做率

半钢子午胎 3,634 3,136.78 3,028.48 96.55% 86.32%

全钢子午胎 550 460.32 473.22 102.80% 83.69%

2015 年度

斜交胎 100 89.21 89.70 100.55% 89.21%

折计 4,284 3,686.31 3,591.40 97.43% 86.05%

半钢子午胎 3,438 3,175.97 2,988.05 94.08% 92.38%

全钢子午胎 610 533.03 513.53 96.34% 87.38%

2014 年度

斜交胎 120 98.85 98.80 99.95% 82.38%

折计 4,168 3,807.85 3,600.38 94.55% 91.36%

半钢子午胎 3,000 2,938.62 2,870.34 97.68% 97.95%

全钢子午胎 581 560.18 537.43 95.94% 96.42%

2013 年度

斜交胎 157 119.67 120.94 101.06% 76.22%

折计 3,738 3,618.47 3,528.71 97.52% 96.80%

报告期内,一方面,受益于乘用车市场的稳步展开和产品品量的不停提升,

公司半钢子午胎产品产销质连续删多;另一方面,受国内外宏不雅观经济环境影响,

商用车销质连续下滑,使得公司全钢胎销质涌现下滑态势。2013-2015 年度,公

司半钢子午胎、全钢子午胎销质的复折删加率划分抵达 2.72%、-6.16%。

连年来,公司子午胎产销质保持不乱展开的同时,产能操做率水平整体上保

持正在较高水平。报告期内,为满足连续删加的客户需求,减少物流讯用度,以及应

对“美国双反”等,公司正在招远总部(含原次募集资金投资名目)、山东德州、

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广西柳州、泰国等地陆续投资建厂。

公司半钢胎产能操做率正在 2013 年度保持正在 97%以上,2014 年以来半钢胎销

质删速低于产能删速,产能操做率有所降低。

德州玲珑全钢胎名目于 2012 年后逐步投产后,使得产能操做率有所下滑,

2013 年跟着客户订单质的连续删加,产能操做率有所提升。但受国内外经济环

境影响,2014-2015 年全钢子午胎销质有所下滑,使得产能操做率较往年偏低。

基于国内外经济环境取美国双反政策,公司 2015 年转移局部消费线至泰国,并

对局部消费线停行了调解改造。

报告期内,公司斜交胎产销质连续下降且局部年度产能操做率较低,次要本

因是:(1)国家财产构造调解政策激劝展开高机能子午线轮胎,严格限制斜交

轮胎展开,淘汰年产 50 万条及其以下的斜交胎;(2)公司的业务运营形式为

“以销定产”,公司目前的次要产品系列为半钢子午胎和全钢子午胎,对斜交

胎的营销推广力度逐渐转移,市场销质的萎缩决议了产质的相应减少;(3)为配

折国家节能减排、调解劣化产品构造的政策要求,公司通过原次募集资金投资

名目建立,正逐步淘汰 300 万条/年斜交胎落后产能,交换为 300 万条/年高机能

轿车子午线轮胎产能,进一步提升高机能轮胎产品比例。

2、报告期内公司次要产品销售收出及其占主营业务收出的比例状况

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别 金额 占比 金额 占比 金额 占比

(万元) (%) (万元) (%) (万元) (%)

全钢子午胎 327,751.92 38.02 451,596.38 44.60 551,158.16 48.83

半钢子午胎 500,707.12 58.09 515,416.29 50.90 515,629.57 45.68

斜交胎 33,482.19 3.88 45,517.19 4.50 62,001.13 5.49

折计 861,941.23 100.00 1,012,529.86 100.00 1,128,788.86 100.00

连年来,公司专注于全钢子午胎取半钢子午胎的研发、消费取销售。

跟着轿车需求质、保有质的逐年回升,以及公司半钢子午胎产品品量、品牌

影响力的稳步提升,半钢子午胎销售比重从 2013 年度的 45.68%逐步回升到 2015

年度的 58.09%,赶过全钢子午胎销售额。

全钢子午胎技术成熟、量质牢靠,深受宽广出产者否认,2015 年度真现支

入占公司主营业务收出的比例为 38.02%。

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斜交胎由于机能较差,加之国家财产政策调解,公司逐步淘汰相关落后产能,

其销售收出及占比逐年下降。

3、报告期内公司主营业务内外销状况

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

销售区域

金额 占比 金额 占比 金额 占比

外洋销售 475,475.75 55.16% 544,198.40 53.75% 611,978.21 54.22%

国内销售 386,465.48 44.84% 468,331.46 46.25% 516,810.65 45.78%

折计 861,941.23 100.00% 1,012,529.86 100.00% 1,128,788.86 100.00%

公司整体销售战略为:稳步推进国内销售,鼎力拓展外洋市场。报告期内,

公司轮胎产品内外销状况改观趋势较为不乱。

公司国内轮胎市场次要蕴含配套和交换两个市场,配套市场需求次要与决于

新车产质,受粗俗汽车市场的影响较大;交换市场需求取汽车保有质相关性较大,

需求相对不乱,全国领域内,约 70%以上的需求由汽车保有质创造,其受经济周

期的影响也远小于配套和出口市场。跟着公司研发水平的提升,产品量质的进步

以及品牌出名度的进步,公司为寰球出名整车厂商配套才华逐步加强。

4、报告期内公司次要产品均匀价格厘革状况

单位:元/条

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别

均价 删幅 均价 删幅 均价 删幅

全钢子午胎 692.60 -21.24% 879.40 -14.25% 1,025.54 -9.32%

半钢子午胎 165.33 -4.15% 172.49 -3.98% 179.64 -12.55%

斜交胎 373.27 -18.98% 460.70 -10.14% 512.66 -0.32%

从上表可以看出,取轮胎止业价格改观趋势一致,公司产品销售价格自 2012

年以来连续下滑。次要是因为:橡胶价格自 2011 年创下汗青新高后连续回落,

公司依据轮胎市场止情对各规格产品的销售价格停行了相应调解。

5、报告期内公司前五名客户销售状况

公司产品次要使用于汽车止业,波及轿车及轻卡、载重汽车、工程机器、工

业车辆、农业机器等多个规模,产品销售对象次要为国内外整车厂商及轮胎经销

商。公司报告期向前五名客户销售状况及占当期主营业务收出的比譬喻下:

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产品 销售收出 占比

光阳 前五名客户 数质(条)

类别 (万元) (%)

上汽通用五菱汽车股份有限公司 半钢胎 5,073,854 81,139.64 9.41

半钢胎 1,204,188

BATAIS TRADING CO.(L.L.C.) 全钢胎 265,155 38,723.74 4.49

斜交胎 120,031

半钢胎 435,816

北汽福田汽车股份有限公司 34,577.08 4.01

全钢胎 273,726

2015

半钢胎 850,840

年度

东风汽车股份有限公司 全钢胎 129,845 26,833.28 3.11

斜交胎 612

半钢胎 1,560,718

EUROPEAN TIRE DISTRIBUTORS BV 全钢胎 56,112 26,290.96 3.05

斜交胎 10,560

折计 - - 207,564.70 24.08

上汽通用五菱汽车股份有限公司 半钢胎 5,287,651 80,457.40 7.89

半钢胎 347,737

北汽福田汽车股份有限公司 全钢胎 311,472 57,906.68 5.68

斜交胎 69

半钢胎 1,992,397

AL DOBOWI LTD. 全钢胎 129,937 53,681.66 5.27

2014

斜交胎 17,923

年度

全钢胎 343,353

一汽解放汽车有限公司 39,788.35 3.90

斜交胎 229

半钢胎 678,473

BATAIS TRADING CO.(L.L.C.) 全钢胎 189,220 32,872.49 3.22

斜交胎 84,274

折计 - - 264,706.58 25.97

上汽通用五菱汽车股份有限公司 半钢胎 5,004,200 80,242.73 7.05

半钢胎 2,185,405

AL DOBOWI LTD. 全钢胎 127,152 57,582.04 5.06

斜交胎 24,120

全钢胎 450,063

一汽解放汽车有限公司 56,464.56 4.96

斜交胎 646

2013

半钢胎 392,808

年度

北汽福田汽车股份有限公司 全钢胎 304,546 53,109.88 4.67

斜交胎 3,887

半钢胎 1,826,129

EUROPEAN TIRE DISTRIBUTORS BV 全钢胎 57,834 39,477.72 3.47

斜交胎 8,334

折计 - - 286,876.93 25.21

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公司报告期前五大客户较为不乱,根柢状况如下:

(1)上汽通用五菱汽车股份有限公司:创建于 2002 年 11 月 18 日,现为国

内最大的微型车消费厂商之一,目前年产才华为 131 万整车和 105 万台带动机,

次要股东为上海汽车团体股份有限公司、通用汽车(中国)投资有限公司、柳州

五菱汽车有限义务公司。

(2)AL DOBOWI LTD.:创建于 1995 年 1 月 2 日,总部位于阿联酋迪拜市,

次要处置惩罚橡胶和聚氨酯产品、汽车电池和家产电池等的制造取销售,次要市场范

围为中东、欧洲和非洲地区,次要股东为 Surender Kandhari 父子。

(3)一汽解放汽车有限公司:创建于 2003 年 1 月 18 日,主导产品是解放

品牌中重型系列载货汽车,整车年消费才华 20 万辆,系中国第一汽车团体公司

的子公司。

(4)北汽福田汽车股份有限公司(证券代码 600166):创建于 1996 年 8 月

28 日,系北京汽车团体有限公司控股的上市公司,现为中国种类最全、范围最

大的商用车企业之一。

(5)EUROPEAN TIRE DISTRIBUTORS B.V.:创建于 1973 年 10 月 16 日,

总部位于荷兰,次要处置惩罚轮胎采购取销售,销售区域以欧洲为主,次要股东为

MARCUS REEDIJIK。

(6)BATAIS TRADING CO.(L.L.C.):创建于 1998 年 6 月 21 日,总部位

于阿联酋,次要处置惩罚轮胎、电池等汽车配件的销售,次要股东为 Balkhair Mubarak

Salem Batis 兄弟二人。

(7)东风汽车股份有限公司(证券代码 600006):创建于 1999 年 7 月 21

日,系东风汽车有限公司控股的上市公司,次要处置惩罚设想、制造和销售东风系列

轻型商用车、东风康明斯带动机及相关零部件的公司。

公司报告期不存正在向单个客户的销售比例赶过总额的 50%或重大依赖于少

数客户的情形。

公司报告期前五名客户中无公司联系干系方,公司董事、监事、高级打点人

员、焦点技术人员、次要联系干系方及持有公司 5%以上股份的股东正在上述客户中均

无权益。

经核对,保荐机构认为:公司报告期前五名客户取公司及其董事、监事、

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高级打点人员、焦点技术人员及持有公司 5%以上股份的股东不存正在联系干系干系。

6、报告期公司外洋交换市场的经销商销售状况

公司的外洋销售次要给取经销商销售形式,报告期公司产品正在外洋获得市场

较好认同,销售状况劣秀,公司对外洋经销商的销售收出占比状况如下:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

对外洋经销商销售收出 467,911.33 541,242.21 600,822.80

主营业务收出 861,941.23 1,012,529.86 1,128,788.86

外洋经销商销售占比 54.29% 53.45% 53.23%

公司已取次要外洋经销商建设起互惠互利的历久竞争搭档干系,但凡给取买

断方式将产品销售给外洋经销商,正在销售条约中未约定三包大概产品退回条款。

报告期公司对次要外洋经销商销售状况列示如下:

单位:万元

占外洋经销商

期间 客户称呼 国家 销售类型 销售收出

收出比例

BATAIS TRADING CO.(L.L.C.) 阿联酋 自主品牌 38,723.74 8.28%

2015 EUROPEAN TIRE DISTRBUTORS BV 荷兰 自主品牌+贴牌 26,290.96 5.62%

年度 AL DOBOWILTD. 阿联酋 自主品牌 25,147.69 5.37%

折计 - - 90,162.39 19.27%

AL DOBOWI LTD. 阿联酋 自主品牌 53,681.66 9.92%

2014 BATAIS TRADING CO.(L.L.C.) 阿联酋 自主品牌 32,872.49 6.07%

年度 EUROPEAN TIRE DISTRBUTORS BV 荷兰 自主品牌+贴牌 30,376.81 5.61%

折计 - - 116,930.96 21.60%

AL DOBOWI LTD. 阿联酋 自主品牌 57,582.04 9.58%

2013 EUROPEAN TIRE DISTRIBUTORS BV 荷兰 自主品牌+贴牌 39,477.72 6.57%

年度 BATAIS TRADING CO.(L.L.C.) 阿联酋 自主品牌 36,863.29 6.14%

折计 - - 133,923.05 22.29%

外洋经销商从公司采购自主品牌轮胎或贴牌消费的轮胎产品,外洋经销商一

般会依据橡胶价格波动状况保有 1-2 个月的库存。公司销往外洋的产品次要销往

美国、阿联酋、英国、荷兰、澳大利亚、巴西、俄罗斯等地。

经核对,保荐机构认为:报告期内公司产品正在外洋交换市场获得较好认同,

表示了劣秀的市场折做力,外洋经销商库存状况一般,外洋交换市场的末端销售

情况劣秀,销售状况失真。

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(五)次要产品的本资料和能源及其供应状况

1、报告期内次要本资料和能源的供应状况

原公司消费轮胎产品的次要本资料为自然橡胶、分解橡胶、帘线、炭黑等,

所需能源动力次要为电力和蒸汽。多年来公司已取多家供应商建设了怪异展开、

互相依存的竞争干系,能够担保本资料和能源的不乱供应。

报告期内,公司次要本资料和能源采购状况及其占消费老原的比譬喻下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

老原名目

金额 占比 金额 占比 金额 占比

资料老原 481,404.44 73.01% 641,170.69 77.13% 738,783.73 82.46%

此中:自然橡胶 142,530.73 21.62% 213,218.56 25.65% 315,266.29 35.19%

分解橡胶 55,424.25 8.41% 83,342.84 10.03% 96,983.52 10.83%

炭黑 47,132.78 7.15% 71,304.52 8.58% 75,029.17 8.37%

钢丝帘线 40,350.16 6.12% 58,905.88 7.09% 58,285.35 6.51%

纤维帘布 25,953.12 3.94% 32,555.39 3.92% 33,582.55 3.75%

间接人工 49,346.40 7.48% 49,836.69 6.00% 34,444.45 3.84%

燃料及动力 46,800.18 7.10% 57,481.73 6.91% 52,389.13 5.85%

此中:电力 29,886.52 4.53% 38,657.05 4.65% 32,819.44 3.66%

蒸汽 13,014.21 1.97% 16,281.19 1.96% 18,230.92 2.03%

制造用度 81,840.55 12.41% 82,793.54 9.96% 70,272.90 7.84%

折计 659,391.57 100.00% 831,282.65 100.00% 895,890.21 100.00%

注:电力和蒸汽为公司对外采购的次要燃料及动力,德州玲珑、泰国玲珑消费所需蒸

汽系通过采购电力、煤炭、自然气后自止消费。

2、报告期内次要本资料和能源的采购价格厘革状况

2015 年度 2014 年度 2013 年度

类别

均价 删幅 均价 删幅 均价 删幅

自然橡胶(元/千克) 9.22 -24.61% 12.23 -29.88% 17.44 -12.67%

分解橡胶(元/千克) 10.17 -19.48% 12.63 -14.26% 14.73 -16.64%

炭黑(元/千克) 4.63 -12.97% 5.32 0.95% 5.27 -4.36%

钢丝帘线(元/千克) 8.52 -0.58% 8.57 -6.24% 9.14 -6.26%

纤维帘布(元/千克) 19.94 -7.30% 21.51 0.14% 21.48 -7.29%

能源-电力(元/度) 0.68 -2.86% 0.70 1.45% 0.69 -1.43%

能源-蒸汽(元/吨) 168.14 0.00% 168.14 0.39% 167.48 -0.23%

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3、报告期内能源泯灭质取产品产质的婚配性阐明

报告期内,公司轮胎产品消费历程中能源泯灭质的改观趋势取轮胎产质的变

动趋势保持一致,次要能源泯灭质、轮胎产质的改观状况详细如下:

期间 电力泯灭质(千瓦时) 蒸汽泯灭质(吨) 轮胎产质(万条)

2015 年度 436,154,124 1,002,815 3,686.31

2014 年度 524,265,496 1,151,513 3,807.85

2013 年度 461,179,666 1,172,280 3,618.47

注 1:上述数据中扣除了皂炭黑、钢丝、橡塑消费中耗用的电力、蒸汽质;

注 2:德州玲珑、泰国玲珑消费历程中须要的蒸汽系通过采购电力、自然气、煤炭后

自止消费,为保持数据可比性消费蒸汽而耗用的电力已扣除、自产蒸汽质已正在泯灭质中删

加,下表同。

由上表,2014年度、2015年度,公司轮胎产质划分较上年度删加5.23%、

-3.19%,累计删加1.87%;电力泯灭质划分较上年度删加13.68%、-16.81%,累

计删加-5.43%;蒸汽泯灭质划分较上年度删加 -1.77%、 -12.91%,累计删加

-14.46%。报告期内,公司轮胎产质根柢保持不乱,能源泯灭质有所下降。

报告期内,公司每万条轮胎耗用的次要能源数质及改观趋势如下:

期间 每万条电力泯灭质(千瓦时/万条) 删幅 每万条蒸汽泯灭质(吨/万条) 删幅

2015 年度 118,317.27 -14.06% 272.04 -10.04%

2014 年度 137,680.19 8.03% 302.41 -6.66%

2013 年度 127,451.57 0.65% 323.97 1.88%

(1)差异产品类别产质占比改观对单位产品能耗的总体影响

半钢胎取全钢胎、斜交胎相比,单位分质较小,耗用电力、蒸汽质低。以

2015 年公司消费运营数据测算,公司每消费一条全钢子午胎的电力和蒸汽泯灭

均质约为半钢胎的 4.38 倍和 4.51 倍;每消费一条斜交胎的电力和蒸汽泯灭均质

约为半钢胎的 2.37 倍和 4.68 倍。因而,单位分质较小,耗电、耗汽质低的半钢

胎占比改观是影响单位轮胎耗能改观的次要起因。

2015 年度每万条轮胎蒸汽的泯灭质相比 2013 年度下降 16.03%,每万条轮胎

电力的泯灭质相比 2013 年度下降 7.17%。

报告期内,公司轮胎细分产品产质及占比改观趋势如下:

产品类别 2015 年度 2014 年度 2013 年度

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产质 占比 产质 占比 产质 占比

(万条) (%) (万条) (%) (万条) (%)

半钢子午胎 3,136.78 85.09 3,175.97 83.41 2,938.62 81.21

全钢子午胎 460.32 12.49 533.03 14.00 560.18 15.48

斜交胎 89.21 2.42 98.85 2.60 119.67 3.31

折计 3,686.31 100.00 3,807.85 100.00 3,618.47 100.00

(2)差异产品类别删速不同、新减产能投放等因素对单位产品电力取蒸汽

耗用质的详细影响

公司半钢胎产质占比尽管连续提升,但每万条轮胎电力和蒸汽泯灭质各期删

幅其真不总是下降。详细阐明如下:

① 2013 年度每单位产品电力、蒸汽能耗微删的起因

报告期内,除斜交胎外,公司全钢胎、半钢胎产质尽管总体均有所删多,但

删加比例有所差异。2013 年度公司每万条轮胎电力和蒸汽泯灭质取 2012 年度相

比划分回升了 0.65%和 1.88%,次要是因为单位耗能较高的全钢胎产质删速迅猛,

抵达 28.31%,赶过半钢胎删幅。取此对应,全钢胎删速 2012 年度较为和缓,且

2014 年度显现了下滑。

② 2014 年度每单位产品电力能耗较高的起因

2014 年度,公司每万条轮胎电力泯灭质较 2013 年度回升 8.03%,次要是因

为:A.半钢胎产品构造的调解是电力泯灭回升的重要起因,跟着公司研发才华的

不停进步,高机能轮胎产质占比不停提升,此类轮胎中因为运用了更多的皂炭黑、

溶聚丁苯胶等,删多了炼胶段数,招致耗电质删长。特别是销往欧洲的满足欧盟

标签法案要求的半钢胎产品由 2013 年的 400 多个规格删多至目前的 700 多个规

格,该类轮胎对胶料炼制要求较高,需颠终 6-7 段炼制;B.公司删设了新的密炼

分厂,投产初期的拆置调试及试产等阶段耗电质删多;C.泰国玲珑、德州玲珑部

分消费线试车及投产初期,单位产品耗电质高于成熟消费线耗电质。

取此同时,轮胎蒸汽泯灭质应付上述细分产品构造、新减产能取配套等影响

因素的改观敏感性远低于电力泯灭质,故公司正在半钢胎产质占比提升的同时,单

位产品蒸汽能耗下降、电力泯灭删多。

③ 2015 年度每单位产品电力、蒸汽能耗均下降较多的起因

A.单位能耗较高的全钢胎产质正在轮胎产质形成中下降 1.51 个百分点,半钢

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胎产质占比连续回升;B.2014 年泰国、德州等新设消费线多处于调试或消费初

期阶段,2015 年趋于不乱,单位产品耗电耗汽质濒临成熟消费线能耗质。此中

泰国产质较上一年度删加了近 3 倍,单位能耗显著降低;C.公司内部删强老原管

理,厉止节能降耗,动力站兼并,能源会合供应,单位能源耗用质连续下降。

综上,公司电力、蒸汽泯灭取产品产质的改观趋势相婚配,公司能源泯灭的

改观是折法的。

4、报告期内公司向前十名供应商采购状况10

占采购额

期间 前十名供应商 采购内容 数质(吨) 金额(万元)

比例

青岛雅凯橡胶有限公司

自然橡胶 54,044 49,601.63 9.16%

凯丰投资有限公司

SRI TRANG INTERNATIONAL PTE. LTD 自然橡胶 33,628 33,884.96 6.26%

中化国际(控股)股份有限公司 自然橡胶 27,987 24,368.39 4.50%

贝卡尔特(山东)钢帘线有限公司 钢丝帘线 22,269 21,411.73 3.95%

2015 LANXESS PTE, LTD. 分解橡胶 11,530 19,916.40 3.68%

年度 LG CHEM.,LTD. 分解橡胶 26,644 18,632.34 3.44%

江苏兴达钢帘线股份有限公司 钢丝帘线 16,741 14,286.18 2.64%

卡博特(中国)投资有限公司 炭黑 26,674 13,024.25 2.40%

张家港市骏马钢帘线有限公司 钢丝帘线 17,410 12,832.39 2.37%

龙星化工股份有限公司 炭黑 27,793 12,516.69 2.31%

折计 - - 220,474.96 40.71%

青岛雅凯橡胶有限公司

自然橡胶 61,062 78,378.06 10.56%

凯丰投资有限公司

SRI TRANG INTERNATIONAL PTE. LTD 自然橡胶 35,295 40,350.45 5.44%

LANXESS PTE, LTD. 分解橡胶 15,267 35,342.50 4.76%

卡博特(中国)投资有限公司 炭黑 43,794 28,881.65 3.89%

2014

锦湖石油化学贸易(上海)有限公司青岛

年度 分解橡胶 22,578 24,602.64 3.31%

分公司

LG CHEM.,LTD. 分解橡胶 21,113 23,904.04 3.22%

江西黑猫炭黑股份有限公司 炭黑 35,931 21,586.68 2.91%

贝卡尔特(山东)钢帘线有限公司 钢丝帘线 16,709 18,553.92 2.50%

普惠国际贸易(香港)有限公司 自然橡胶 14,312 18,352.84 2.47%

10

为便捷原招股注明书浏览了解,将公司对外采购的复折橡胶、自然橡胶统一表述为自然

橡胶,复折橡胶指自然胶含质正在95%-99.5%,并添加少质硬脂酸、丁苯橡胶、顺丁橡胶、异

戊橡胶、氧化锌、炭黑或塑解剂等经混炼复折而成的橡胶。

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山东俱进化人为料有限公司 炭黑 25,366 17,268.56

2.44%

招远市聚力橡胶资料有限公司 促进剂 344 813.25

折计 - - 249,433.31 33.60%

青岛雅凯橡胶有限公司

自然橡胶 47,596 75,712.31 9.43%

凯丰投资有限公司

普惠国际贸易(香港)有限公司 自然橡胶 24,493 37,358.05 4.65%

LG CHEM., LTD. 分解橡胶 24,414 30,990.63 3.86%

LANXESS PTE, LTD. 分解橡胶 10,903 30,349.14 3.78%

锦湖石油化学贸易(上海)有限公司青岛

2013 分解橡胶 24,518 29,583.82 3.68%

分公司

年度

江西黑猫炭黑股份有限公司 炭黑 43,415 26,290.76 3.27%

JADE SACHS INT’L TRADING CO., LTD 自然橡胶 13,306 22,308.86 2.78%

湖北福星新资料科技有限公司 钢丝帘线 19,014 19,734.11 2.46%

神马真业股份有限公司 帘子布 6,024 17,873.56 2.23%

卡博特(中国)投资有限公司 炭黑 28,515 17,834.73 2.22%

折计 - - 308,035.97 38.36%

注:以上仅列示次要采购内容,此中向青岛雅凯橡胶有限公司、凯丰投资有限公司、

中化国际(控股)股份有限公司等供应商采购内容另有少质助剂、分解橡胶;向锦湖石油化

学贸易(上海)有限公司等供应商采购内容另有少质助剂。

公司报告期内的前10大供应商的根柢状况如下:

(1)青岛雅凯橡胶有限公司:创建于2000年11月15日,次要处置惩罚化工、橡

胶、塑料本料及其废品的批发、零售和贸易,年橡胶销售质稳居山东省前列,其

全资子公司青岛雅凯国际贸易有限公司亦为公司供应商。凯丰投资有限公司

(KAIFENG INVESTMENT COMPANY LIMITED):创建于2008年3月25日,

注册于英属维尔京群岛(BVI)托托拉岛,次要处置惩罚橡胶贸易。该等公司的真际

控制人均为作做人赵立新。

(2)SRI TRANG INTERNATIONAL PTE. LTD.:诗董国际创建于2002年,

总部设正在新加坡,次要处置惩罚东南亚橡胶贸易,其控股股东Sri Trang Agro-Industry

Plc系泰国上市公司(股票代码STA)为泰国自然橡胶规模中最大的消费商和出

口商之一。

(3)LANXESS PTE, LTD.:创建于2008年3月14日,注册地新加坡,次要

处置惩罚化学品贸易。朗盛团体是一家运营非凡化学品的德国上市公司,总部及次要

业务经营位于科隆。做为寰球当先的非凡化学品供应商,正在大中华区领有多个产

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销基地。

(4)卡博特(中国)投资有限公司:创建于2003年12月10日,美国卡博特

公司亚太地区总部机构,做为一家专业消费非凡化工产品和特种化人为料的寰球

性跨国公司,炭黑总产质的位居世界当先。

(5)锦湖石油化学贸易(上海)有限公司:创建于2008年5月19日,次要从

事塑料资料及其废品(自然橡胶除外)销售贸易业务,其曲接控股股东锦湖石油

化学株式会社(KKPC)系大型分解橡胶、分解树脂等化工产品制造商,真际控

制人锦湖韩亚团体系韩国十大企业团体之一。

(6)LG CHEM., LTD.:LG化学创建于2001年4月3日系韩国LG团体旗下最

大的财产资料事业部,并于2004年11月11日正在国家工商总局登记设立外功令国法王法人独

资企业乐金化学(中国)投资有限公司。

(7)普惠国际贸易(香港)有限公司(PMB INTERNATIONAL TRADING

(HK) LIMITED):创建于2011年1月27日,次要处置惩罚贸易业务,作做人杨贵

雨持有其100%的股权。

(8)贝卡尔特(山东)钢帘线有限公司:创建于2003年10月9日,次要处置惩罚

消费、销售橡胶加用钢帘线和钢丝产品。贝卡尔特团体系总部设正在比利时的大型

跨国公司,正在钢丝废品、钢帘线废品、先进资料和镀膜技术的开发、消费及销售

方面保持寰球当先职位中央。

(9)江西黑猫炭黑股份有限公司(A股证券代码002068):创建于2001年7

月12日,次要消费各种炭黑产品及其尾气,炭黑产品畅销全国橡胶轮胎企业,并

远销海外。产销质间断多年位居国内同止业之首,世界炭黑止业前列。控股股东

为景德镇市焦化家产团体有限公司。

(10)青岛世平投资有限公司(已于2012年11月改名为青岛华信中胶基地有

限公司):创建于2009年12月11日,次要处置惩罚国际贸易取投资业务,取马来西亚、

泰国、印尼等次要橡胶供应商有着间接、不乱、劣秀的历久竞争干系。

(11)JADE SACHS INT’L TRADING CO., LTD(嘉盛国际贸易):创建于

2011年11月16日,总部设正在马绍尔群岛,次要处置惩罚橡胶国际贸易业务,其控股股

东为作做人申雨。

(12)湖北福星科技股份有限公司(A股证券代码000926):创建于1993年

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6月8日,次要处置惩罚子午轮胎钢帘线、镀锌钢丝、回火胎圈钢丝等系列金属废品的

消费销售、地产开发、商品房销售,“福星”牌钢丝、钢帘线被评为年度中国橡

胶家产协会引荐品牌产品,次要股东为福星团体控股有限公司。

(13)神马真业股份有限公司(A股证券代码600810):创建于1992年12月

9日,次要处置惩罚尼龙66浸胶帘子布及尼龙66家产丝的消费和销售,止业职位中央突出。

控股股东为中国平煤神马能源化工团体有限公司。

(14)中化国际(控股)股份有限公司(A股证券代码600500):创建于1998

年12月14日,次要正在化工品物流讯、橡胶、农化、化工品分销、精密化工、冶金能

源等规模处置惩罚物流讯、分销、真业投资、贸易等国际化运营的大型国有控股上市公

司,控股股东为中国中化股份有限公司。

(15)山东俱进化人为料有限公司:创建于2002年11月12日,法定代表人王

希安及其女儿王晓燕折计持有俱进化工100%的股权,次要处置惩罚炭黑、橡胶加强

剂消费销售业务。招远市聚力橡胶资料有限公司:前身招远市玲珑橡胶助剂总厂

创建于1996年12月6日,系位于招远市玲珑镇虎王村的集团所有制企业,次要从

事炭黑、橡胶助剂的消费销售,2013年革新为有限义务公司,革新完成后真际控

制人变更为王晓燕,持有其100%的股权。故此后的供应商统计时予以兼并计较。

(16)江苏兴达钢帘线股份有限公司:创建于1998年3月27日,次要处置惩罚子

午线轮胎用钢帘线、胎圈钢丝、高压胶管钢丝等橡胶骨架资料和精细切割钢丝等

的消费和销售,钢帘线销质正在中国市场居于龙头职位中央。

(17)张家港市骏马钢帘线有限公司:创建于2003年7月22日,次要处置惩罚钢

丝、钢丝帘线、钢丝绳的消费和销售,止业职位中央突出。

(18)龙星化工股份有限公司(A股证券代码6002442):创建于2004年8月

4日,次要处置惩罚炭黑的消费和销售,消费范围、盈利才华和消费工艺方面均处于

国内炭黑止业当先水平。控股股东、真际控制酬报刘江山。

公司报告期前十名供应商改观的次要起因为:① 因供应商差异年度采购额

而改观孕育发作的排名不同,相比报告期期初竞争状况,未有属于新删多竞争的供应

商;② 连年来,橡胶、钢丝帘线、炭黑等次要本资料的价格波动较大,特别是

橡胶价格下滑幅度较大,各本资料雷同采购质对应的采购额改观幅度不同较大;

③ 公司正在保持次要供应商总体不乱,本资料品量附近的前提下(如自然橡胶、

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分解橡胶次要供应商的品量不同较小),亦会通过供应商之间的良性折做控制采

购老原;④ 连年来,公司对峙产品研发高范例投入,所产轮胎品量不停提升,

高机能子午胎产销占比稳步删多,那对所需本资料(如炭黑、钢丝帘线及局部品

类分解橡胶等)的品量提出了更高要求,因而,应付能满足供给更高品量要求的

供应商,采购份额提升较快。综上,尽管公司报告期前十名供应商有所厘革,但

差异本资料的次要供应商依然保持不乱且多为各自止业内确当先企业,公司已取

次要供应商建设了不乱竞争干系。

公司次要本资料均为大宗商品,市场供应充沛。公司报告期不存正在向单个供

应商的采购比例赶过总额的50%或重大依赖于少数供应商的情形。公司取次要供

应商保持不乱竞争干系,有利于保障次要本资料的足额、高品量、实时供应,有

利于加强议价才华,降低消费老原。

公司报告期前十名供应商取公司不存正在联系干系干系,公司董事、监事、高级

打点人员、焦点技术人员、次要联系干系方及持有公司 5%以上股份的股东正在上述供

应商中均无权益。

经核对保荐机构认为:报告期公司前十名供应商取公司及其董事、监事、

高级打点人员、焦点技术人员及持有公司 5%以上股份股东不存正在联系干系干系。

(六)安宁消费和环境护卫状况

公司很是器重安宁消费取环境护卫,建设了一套齐备的安宁消费打点控制制

度和环境护卫制度,以及取此相关的安宁消费、环保设备。公司将来将继续保持

取消费运营范围相适应的安宁消费和环境护卫资金投入。

1、公司报告期内正在安宁消费及环境护卫方面的支入状况

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

安宁消费 1,283.71 1,364.64 1,325.08

环境护卫 1,211.53 1,379.34 1,403.64

折计 2,495.24 2,743.98 2,728.72

2、公司的安宁消费状况

公司对峙“安宁第一、预防为主、综折治理”的方针,依照国家安宁消费法

律法规及相关政策,严格落真安宁消费义务制,回收多种门径预防安宁风险的发

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生,细心排查和打消各种安宁隐患,制定了各种方法的收配、检修、维护保养规

程,对员工停行按期或不按期的安宁卫生教育和岗亭方法收配培训,积极引进先

进工艺、方法,作好劳动护卫,对峙安宁监测、监控。

招远市安宁消费监视打点局出具证真文件,确认:公司及玲珑机电自创建以

来着真履止安宁消费打点职责,固守安宁消费相关法令、法规和标准性文件,未

发作严峻消费安宁事件,也未因违背安宁消费方面的法令、法规遭到止政惩罚。

武城县安宁消费监视打点局出具证真文件,确认:德州玲珑报告期内着真履

止安宁消费打点职责,固守安宁消费相关法令、法规和标准性文件,未发作较大

消费安宁事件,也未因违背安宁消费方面的法令、法规遭到止政惩罚。

柳州市柳东新区安宁消费监视打点局出具证真文件,确认:广西玲珑自创建

以来着真履止安宁消费打点职责,固守安宁消费相关法令、法规和标准性文件,

未发作严峻消费安宁事件,也未因违背安宁消费方面的法令、法规遭到止政惩罚。

但公司子公司泰国玲珑 2015 年发作一起火灾事件,详细状况如下:

2015 年 2 月 1 日,子公司泰国玲珑因厂区内发作火灾招致局部存货、衡宇

建筑物及呆板方法等资产发作严峻丧失,思考保险公司承当的赔偿后,原次事件

的脏丧失为人民币 7,410.02 万元。详细状况拜谒原招股注明书“第十五节 其余

重要事项”之“七、其余严峻事项”。

依据泰国春武里府思拉差县BOWIN差人局供给的案件盘问拜访报告及相关结案

资料,原次火灾起因推理为:因某种火花惹起,或是某种可燃物惹起,或是起火

点位置积攒高温惹起;原次事件无人员伤亡,外部人员或是周边领域内的财务未

遭受丧失;原次事件为不成抗拒力因素,非用心止为的刑事案件。

事件发作后,公司迅速生长后续各项整改工做,顺利通过泰国家产园区管

理局、勘查局等主管部门的现场核对、验支,并已规复消费。受火灾影响,泰国

玲珑停产12天。

为进一步删强防备,公司自上而下组织停行防火培训;订正并下发了安宁防

范条例,严控赐顾帮衬炊火、塑料袋等易燃物品进厂;施止驻外机构例止检查制度,

每月或每季度,总部安排人员到驻外机构现场检查安宁环保状况,并计入部门考

核。

3、公司的环境护卫状况

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(1)环境护卫轮廓

公司高度器重环境护卫工做,消费历程中,公司将固体废料会合寄存、妥

善办理,严格控制废水排放,对噪音污染源回收严格的隔音、断绝门径,消费

历程中排放的废气、废水和厂界噪声抵达国家规定的排放范例。报告期内,公

司不存正在遭到环保部门惩罚的情形。

公司已建设起一套折乎原身运营特点的环境护卫打点运营体系,为环境保

护工做生长奠定了根原,并已通过ISO14001环境打点体系认证和GB/T28001职

业安康安宁体系认证。

(2)环境护卫部生长上市环保核对状况

依据本国家环境护卫总局《对于对申请上市的企业和申请再融资的上市企业

停行环境护卫核对的通知》(环发[2003]101号),公司属于化工止业中的轮胎

制造业,属于重污染止业,需停行上市环保核对。2011年6月23日,山东省环境

护卫厅出具《对于山东玲珑轮胎股份有限公司上市环境护卫核对的定见》(鲁环

[2011]403号),准则赞成公司通过上市环保核对。

正在公司原次发止申请文件审核期间,公司消费运营范围连续展开强大。其

中子公司广西玲珑拟于广西柳州新建子午线轮胎消费名目(目前广西玲珑处于建

设期,尚未投产)。故波及跨省处置惩罚化工止业的消费运营,凭据本上市环保核对

相关规定须要与得环境护卫部的上市环保核对定见。故发止人据此履止了相关

步调,次要历程如下:

经向省级环保部门申请停行上市环保核对,山东省环境护卫厅、广西壮族

自治区环境护卫厅划分于2014年1月和3月完成各自核对工做,并将初核定见报

送至环境护卫部。

2014年3月,公司向环境护卫部报送《对于对山东玲珑轮胎股份有限公司开

展上市环保核对的申请》(轮胎字﹝2014﹞13号),申请上市环保核对。

2014年4月,环境护卫部召开了评审会,随后下发《对于山东玲珑轮胎股份

有限公司环保问题的函》。

公司针对该函中提出的问题积极生长整改工做或回复注明,并正在要求期限

内整改完成。随后,公司于2014年7月上报《对于对山东玲珑轮胎股份有限公司

环保问题的复函》(轮胎字[2014]21号)以及《山东玲珑轮胎股份有限公司初度

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申请上市环保核对申请报告》。

(3)环境护卫部进止受理及生长上市环保核对状况

2014年10月19日,环境护卫部发布《对于变化调解上市环保核对工做制度的

通知》(环发﹝2014﹞149号),自该通知发布之日起,国家环境护卫部进止受

理及生长上市环保核对,国家环境护卫部已印发的对于上市环保核对的相关文

件予以废行,其余文件中对于上市环保核对的要求不再执止;处所各级环保部

门亦进止受理及生长上市环保核对工做。

2014年10月21日,环境护卫部办公厅就此向发止人下发《对于山东玲珑轮胎

股份有限公司上市环保核对申请的复函》(环办函﹝2014﹞1350号),发止人上

市环保核对工做进止生长。

(4)保荐机构及发止人律师核对状况

基于公司主营业务特点及消费历程中孕育发作的次要污染物类别,保荐机构及

发止人律师通过真地查察、访谈、查阅方法采办单据、查阅污染物从事和谈取

用度支入凭证、核阅废水、废气、噪声监测报告、出具答允函等方式对公司环

境护卫状况停行了专项核对。

保荐机构及发止人律师认为:截至原招股注明书签订日,发止人正在建、拟建

名目执止了环境影响评估制度和“三同时”制度;发止人次要环保设备及方法

运行一般,消费运营排放的废气、废水和厂界噪声均能抵达国家规定的排放标

准,排放总质折乎当地污染物排放总质控制筹划的要求;发止人对正常固体废

物停行了折法从事,并已委托具备必要天分的机构折法从事危险废料;发止人

不存正在因违背环境护卫相关规定而受四惩罚的情形。

五、发止人次要牢固资产和有形资产

(一)次要牢固资产

截至报告期终,公司的次要牢固资产状况如下:

单位:万元

类别 牢固资产本值 累计合旧 成新率 减值筹备 账面价值

地皮(注) 15,265.24 / / - 15,265.24

衡宇、建筑物 288,456.49 40,207.08 86.06% - 248,249.41

呆板方法 835,454.03 255,639.07 69.40% 312.57 579,502.40

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模具 67,475.53 46,270.38 31.43% - 21,205.16

运输工具 5,237.00 2,395.99 54.25% - 2,841.01

电子方法及办公方法 12,298.75 5,513.27 55.17% - 6,785.48

折计 1,224,187.05 350,025.79 71.41% 312.57 873,848.69

注:泰国玲珑于 2013 年购入三宗无限定运用寿命的地皮,正在持有期间内未停行摊销。

1、地皮

截至报告期终,泰国玲珑持有如下《地皮势力契据》,该等地皮势力无限定

运用寿命,详细蕴含:第 173713 号《地皮势力契据》,该契据项下地皮面积为

306 莱 1 颜 28 平方佤(即 1,960,112 平方米);第 156491 号登科 179889 号《土

阵势力契据》,该等契据项下地皮面积共计 27 莱 84 平方佤(即 173,136 平方米);

第 102719 号《地皮势力契据》,该等契据项下地皮面积共计 11 莱(即 17,600 平

方米)。此中,第 173713 号取第 156491 号《地皮势力契据》项下地皮已抵押给

KASIKORNBANK Public Company Limited 以保证泰国玲珑对该银止的债务。

2、衡宇建筑物

截至报告期终,公司领有的衡宇建筑物状况,详细如下:

他项

序号 证书编号 势力人 用途 座落 建筑面积(㎡)

势力

招房权证罗峰字第 家产 罗峰路西 38 号家产用

1 玲珑轮胎 3,754.84 无

96110017933 号 用房 房

招房权证罗峰字第 家产 罗峰路西 35、36、37

2 玲珑轮胎 16,179.90 无

96110017932 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 33 号、

3 玲珑轮胎 24,294.04 无

96110017931 号 用房 34 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 31 号工

4 玲珑轮胎 4,618.00 无

96110017928 号 用房 业用房

招房权证罗峰字第 家产 罗峰处事处南炉村 32

5 玲珑轮胎 986.71 无

96110017922 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 26 号工

6 玲珑轮胎 930.86 无

76130017879 号 用房 业用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 30 号工

7 玲珑轮胎 750.84 无

76130017878 号 用房 业用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 27、28

8 玲珑轮胎 3,847.76 无

76130017877 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 14、15

9 玲珑轮胎 849.84 无

76130017874 号 用房 号家产用房

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他项

序号 证书编号 势力人 用途 座落 建筑面积(㎡)

势力

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 11、12、

10 玲珑轮胎 1,106.87 无

76130017873 号 用房 13 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 19、20

11 玲珑轮胎 10,635.89 无

76130017872 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 16、17、

12 玲珑轮胎 769.77 无

76130017871 号 用房 18 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 9、10 号

13 玲珑轮胎 261.51 无

76130017870 号 用房 家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 6、7、8

14 玲珑轮胎 5,091.07 无

76130017869 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 4、5 号

15 玲珑轮胎 4,134.75 无

76130017868 号 用房 家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 1、2、3

16 玲珑轮胎 9,190.54 无

76130017867 号 用房 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 24、25

17 玲珑轮胎 1,575.02 无

76130017866 号 用房 家产用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路 170 号 21、22、

18 玲珑轮胎 3,747.41 无

76130017865 号 用房 23 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 泉山路 41 号 40、41、

19 玲珑轮胎 8,124.36 无

76110022082 号 用房 42 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 泉山路 41 号 43、44、

20 玲珑轮胎 9,574.60 无

76110022080 号 用房 45 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产 泉山路 41 号 46、47、

21 玲珑轮胎 4,907.50 无

76110022079 号 用房 48 号家产用房

温泉街道 处事处芮里

招房权证开发区字 家产

22 玲珑轮胎 村东 50 号、51 号家产 33,795.21 抵押

第 96430020282 号 用房

用房

招房权证开发区字 家产 温泉街道 处事处芮里

23 玲珑轮胎 6,649.56 抵押

第 96430020280 号 用房 村东 41 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

24 玲珑轮胎 6,339.91 无

第 96410017956 号 用房 44、45 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

25 玲珑轮胎 9,006.22 无

第 96410017955 号 用房 53 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

26 玲珑轮胎 1,856.25 无

第 96410017954 号 用房 55 号家产用房

招房权证开发区字 家产

27 玲珑轮胎 埠后东路芮里村 46 号 20,286.00 无

第 96410017953 号 用房

招房权证开发区字 家产 埠后东路芮里村 47、

28 玲珑轮胎 46,206.28 无

第 96410017952 号 用房 48、49 号

招房权证开发区字 家产 温泉街道 处事处芮里

29 玲珑轮胎 11,485.98 抵押

第 96410017930 号 用房 村 43 号家产用房

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他项

序号 证书编号 势力人 用途 座落 建筑面积(㎡)

势力

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

30 玲珑轮胎 2,705.77 无

第 76440017912 号 用房 33 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事处芮里村 30

31 玲珑轮胎 74,931.97 无

第 76440017911 号 用房 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

32 玲珑轮胎 166,073.81 抵押

第 0002055 号 用房 13 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

33 玲珑轮胎 90,458.54 抵押

第 76430017968 号 用房 22 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事处芮里村南 1

34 玲珑轮胎 6,870.63 无

第 76430017910 号 用房 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事处芮里村南 2

35 玲珑轮胎 7,842.50 无

第 76430017909 号 用房 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

36 玲珑轮胎 13,301.98 无

第 76430017908 号 用房 26、27 号家产用房

招房权证开发区字 家产 埠后东路芮里村 20 号

37 玲珑轮胎 14,601.50 无

第 76430017906 号 用房 家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

38 玲珑轮胎 2,251.84 无

第 76430017903 号 用房 35 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

39 玲珑轮胎 3,875.39 无

第 76430017888 号 用房 29 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

40 玲珑轮胎 8,147.43 无

第 76430017887 号 用房 32 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

41 玲珑轮胎 22,898.82 无

第 76430017886 号 用房 21 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

42 玲珑轮胎 27,044.38 抵押

第 76430017885 号 用房 36 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

43 玲珑轮胎 4,404.73 无

第 76430017884 号 用房 34 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事处芮里村南 3

44 玲珑轮胎 54,601.62 无

第 76430017883 号 用房 号家产用房

招房权证开发区字 集团 温泉处事 处芮里村南

45 玲珑轮胎 7,151.27 无

第 76430017882 号 宿舍 28 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

46 玲珑轮胎 17,831.66 抵押

第 76430017881 号 用房 31 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

47 玲珑轮胎 11,935.09 无

第 76430017880 号 用房 19 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

48 玲珑轮胎 4,994.07 无

第 76430017876 号 用房 11 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处芮里村南

49 玲珑轮胎 1,990.13 无

第 76430017875 号 用房 12 号家产用房

1-1-210

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

他项

序号 证书编号 势力人 用途 座落 建筑面积(㎡)

势力

招房权证开发区字 家产 玲珑镇寨子村 3 号家产

50 玲珑轮胎 14,183.10 无

第 76420019839 号 用房 用房

招房权证开发区字 家产

51 玲珑轮胎 玲珑镇张格庄村 2,546.69 无

第 76420019838 号 用房

招房权证开发区字 家产 玲珑镇寨子村 17、18、

52 玲珑轮胎 554.58 无

第 76410022083 号 用房 19 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处张格庄村

53 玲珑轮胎 95.57 无

第 76410022081 号 用房 南 24、25 号家产用房

温泉处事 处张格庄村

招房权证开发区字 家产

54 玲珑轮胎 南 6、7、23 号家产用 3,309.50 无

第 76410022075 号 用房

招房权证开发区字 家产 温泉处事 处张格庄村

55 玲珑轮胎 1,183.22 无

第 76410022172 号 用房 南 26 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉街道 处事处芮里

56 玲珑轮胎 6,961.41 无

第 96430020281 号 用房 村东 42 号家产用房

招房权证开发区字 家产 温泉街道 处事处芮里

57 玲珑轮胎 49,198.04 抵押

第 96430020283 号 用房 村东 52 号家产用房

招房权证罗峰字第 家产

58 玲珑机电 金城路 33 号 3 号房 5,900.18 无

0004868 号 用房

招房权证罗峰字第 家产

59 玲珑机电 金城路 33 号 2 号房 2,194.10 无

0004869 号 用房

招房权证罗峰字第 家产 金城路西,南外环路北

60 玲珑机电 3,495.26 无

0004863 号 用房 家产用房 17 号楼

招房权证罗峰字第 家产 金城路西,南外环路北

61 玲珑机电 1,767.02 无

0004864 号 用房 家产用房 16 号楼

招房权证罗峰字第 家产

62 玲珑机电 金城路 33 号 4 号房 252.67 无

0004865 号 用房

招房权证罗峰字第 家产

63 玲珑机电 金城路 33 号 5 号房 325.46 无

0004866 号 用房

招房权证罗峰字第 家产

64 玲珑机电 金城路 33 号 1 号房 2,194.10 无

0004867 号 用房

招房产证罗峰字第 家产 金城路西,南外环路北

65 玲珑机电 14,293.40 无

06120022329 号 用房 11 号家产用房

招房产证罗峰字第 家产 金城路 33 号 12 号家产

66 玲珑机电 8,820.60 无

06120022330 号 用房 用房

招房产证罗峰字第 家产 金城路以西,郭家埠村 10,328.52

67 玲珑机电 无

06120022331 号 用房 北 13 号 14 号家产用房 7,059.52

招房产证罗峰字第 家产 金城路西 15 号家产用

68 玲珑机电 2,249.03 无

06120022332 号 用房 房

69 武字第 21520 号 德州玲珑 车间 振华街北德商路东 17,621.95 无

70 武字第 21521 号 德州玲珑 车间 振华街北德商路东 12,632.07 无

1-1-211

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

他项

序号 证书编号 势力人 用途 座落 建筑面积(㎡)

势力

71 武字第 21523 号 德州玲珑 车间 振华街北德商路东 6,343.22 无

72 武字第 21524 号 德州玲珑 车间 振华街北德商路东 17,469.67 无

3、次要消费方法

公司次要消费方法蕴含密炼机、挤出机、裁断机、成型机、硫化机等,局部

方法从美国、日原、德国、意大利等引进,处于同止业先进水平,公司消费方法

的其余状况请拜谒原节“三、发止人正在止业中的折做职位中央”。

截至报告期终,公司次要消费方法运用情况劣秀,详细如下:

方法称呼 数质 本值(万元) 脏值(万元) 成新率

65 寸液压硫化机 130 24,743.56 21,017.84 84.94%

48 寸液压硫化机 63 13,858.84 13,568.25 97.90%

1218 成型机 24 11,906.04 11,668.21 98.00%

全钢午夜成型机 22 10,181.79 8,684.77 85.30%

48 寸液压硫化机 42 8,958.61 8,741.29 97.57%

一次法成型机 6 8,339.11 8,077.76 96.87%

370 密炼机 14 7,554.66 4,627.67 61.26%

48 寸液压硫化机 34 6,709.23 6,134.05 91.43%

15 度钢丝裁断机 4 6,026.10 5,296.50 87.89%

钢丝帘布裁断机 19 5,912.60 5,796.25 98.03%

48 寸液压硫化机 26 5,555.27 5,448.19 98.07%

52 寸液压硫化机 21 4,838.28 4,748.40 98.14%

一次法成型机 5 4,677.40 4,570.08 97.71%

660 压片机 43 4,663.65 2,919.71 62.61%

复折挤出消费线 4 4,536.76 3,881.69 85.56%

一次法成型机 3 4,319.37 3,995.42 92.50%

一次法成型机 3 4,319.37 3,995.42 92.50%

270 密炼机 12 4,119.46 2,694.74 65.41%

48 寸液压硫化机 18 4,024.35 3,279.84 81.50%

一次法成型机 3 3,857.45 3,143.84 81.50%

轮胎动平衡试验机 6 3,822.40 2,416.78 63.23%

370 密炼机 17 3,815.85 3,766.69 98.71%

48 寸液压硫化机 15 3,764.46 3,068.05 81.50%

1-1-212

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

方法称呼 数质 本值(万元) 脏值(万元) 成新率

一次法成型机 3 3,757.45 3,056.39 81.34%

1218 成型机 9 3,645.16 3,369.28 92.43%

52 寸液压硫化机 17 3,489.09 3,256.67 93.34%

90 度和 15 度裁断机 2 3,276.80 2,080.79 63.50%

成品轮胎检测输送线 2 3,272.44 2,910.81 88.95%

52 寸液压硫化机 15 3,243.59 3,016.53 93.00%

48 寸液压硫化机 14 3,201.73 2,705.45 84.50%

52 寸液压硫化机 15 3,096.15 2,817.50 91.00%

一次法成型机 3 3,035.01 2,637.52 86.90%

一次法成型机 2 2,985.23 2,701.66 90.50%

48 寸液压硫化机 15 2,974.87 2,692.25 90.50%

纤维压延机 1 2,907.65 1,599.22 55.00%

48 寸液压硫化机 12 2,896.40 2,389.53 82.50%

90 度钢丝裁断机 4 2,846.34 2,471.78 86.84%

一次法成型机 1 2,802.14 1,919.49 68.50%

钢丝帘布裁断机 1 2,682.81 1,784.10 66.50%

成品轮胎检测输送线 3 2,663.52 1,548.16 58.12%

全钢午夜成型机 4 2,618.88 864.21 33.00%

48 寸液压硫化机 11 2,519.36 2,116.26 84.00%

一次法成型机 2 2,461.92 2,043.40 83.00%

全钢午夜成型机 4 2,451.28 1,519.78 62.00%

挤出机 3 2,403.32 2,377.17 98.91%

轮胎平均性试验机 5 2,395.17 2,126.10 88.77%

370 密炼机 5 2,379.04 2,063.86 86.75%

全钢午夜成型机 4 2,338.46 1,531.71 65.50%

纤维压延机 1 2,311.99 2,231.07 96.50%

一次法成型机 2 2,238.97 1,884.37 84.16%

全钢午夜成型机 3 2,214.10 874.59 39.50%

一次法成型机 2 2,195.42 1,844.15 84.00%

一次法成型机 2 2,195.42 1,800.24 82.00%

48 寸液压硫化机 9 2,180.08 1,820.37 83.50%

15 度钢丝裁断机 1 2,140.72 1,177.41 55.00%

48 寸液压硫化机 9 2,126.02 1,764.60 83.00%

1-1-213

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

方法称呼 数质 本值(万元) 脏值(万元) 成新率

钢丝帘布裁断机 1 2,108.04 1,444.02 68.50%

钢丝帘布裁断机 1 2,108.04 1,444.02 68.50%

平均性试验机 4 2,090.16 2,017.07 96.50%

轮胎动平衡试验机 8 2,089.93 1,839.98 88.04%

一次法成型机 2 2,079.84 1,830.25 88.00%

钢丝帘布裁断机 1 2,026.18 1,347.40 66.50%

轮胎动平衡试验机 4 2,024.13 1,265.10 62.50%

(二)有形资产

公司领有的有形资产次要蕴含商标、专利、地皮运用权、非专利技术及软件

等。截至报告期终,公司有形资产状况如下:

单位:万元

名目 本价 累积摊销 减值筹备 期终数

地皮运用权 55,918.69 5,941.74 - 49,976.95

软件 4,684.42 1,919.02 - 2,765.40

折计 60,603.10 7,860.75 - 52,742.35

1、商标

截至报告期终,公司领有的境内注册商标及次要境外注册商标状况如下:

序号 商标图样 注册号 分类号 注册有效期 得到方式

1 11153155 12 2013.11.21-2023.11.20 申请

2 11153099 12 2014.01.07-2024.01.06 申请

3 11152988 12 2014.01.07-2024.01.06 申请

4 9956222 12 2012.11.14-2022.11.13 申请

5 9956221 12 2012.11.14-2022.11.13 申请

6 8704592 12 2013.09.07-2023.09.06 申请

7 1257638 12 2009.03.21-2019.03.20 受让

8 1442355 12 2010.09.07-2020.09.06 受让

9 3313422 12 2013.09.07-2023.09.06 受让

1-1-214

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

序号 商标图样 注册号 分类号 注册有效期 得到方式

10 3313423 12 2013.11.28-2023.11.27 受让

11 3313424 12 2013.11.28-2023.11.27 受让

12 3331304 12 2013.09.14-2023.09.13 受让

13 4883851 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

14 4884073 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

15 4884074 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

16 4884075 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

17 4884076 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

18 4884077 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

19 4884078 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

20 4884082 12 2008.08.28-2018.08.27 受让

21 5041267 12 2008.11.28-2018.11.27 受让

22 5041268 12 2008.11.28-2018.11.27 受让

23 5041270 12 2008.11.28-2018.11.27 受让

24 5041271 12 2008.11.28-2018.11.27 受让

25 5041272 12 2008.11.28-2018.11.27 受让

26 5439377 12 2009.11.21-2019.11.20 受让

27 5603057 12 2009.07.07-2019.07.06 受让

28 6325955 12 2010.02.21-2020.02.20 受让

29 6325956 12 2010.02.21-2020.02.20 受让

30 6325957 12 2010.02.21-2020.02.20 受让

1-1-215

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

序号 商标图样 注册号 分类号 注册有效期 得到方式

31 6772284 12 2010.04.14-2020.04.13 受让

32 6824752 12 2010.04.14-2020.04.13 受让

33 6857644 12 2010.05.07-2020.05.06 受让

34 7290725 12 2010.08.14-2020.08.13 受让

35 7632530 12 2010.11.21-2020.11.20 受让

36 6721495 12 2012.01.07-2022.01.06 申请

37 13000175 12 2014.12.14-2024.12.13 申请

38 12999936 12 2014.12.14-2024.12.13 申请

39 12999842 12 2014.12.14-2024.12.13 申请

40 7966961 12 2011.02.28-2021.02.27 申请

41 7382380 7 2010.08.21-2020.08.20 申请

42 7382357 9 2010.12.14-2020.12.13 申请

43 6585474 7 2011.09.21.2021.09.20 申请

44 1432508 9 2010.08.14-2020.08.13 受让

45 1042756 12 2007.06.28-2017.06.27 受让

46 3561548 12 2015.03.28-2025.03.27 受让

47 3561549 12 2015.03.28-2025.03.27 受让

48 3561550 12 2015.05.14-2015.05.13 受让

49 981528 12 2008.08.26-2018.08.25 受让

50 979819 12 2008.08.26-2018.08.25 受让

51 975650 12 2008.08.26-2018.08.25 受让

1-1-216

山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

序号 商标图样 注册号 分类号 注册有效期 得到方式

52 985028 12 2008.11.04-2018.11.3 受让

53 981441 12 2008.08.22-2018.08.21 受让

54 1015573 12 2009.09.08-2019.09.07 受让

55 1042694 12 2010.05.10-2020.05.09 受让

56 ROADONE 3163195 12 2011.10.24-2021.10.23 受让

57 EVENT 12 2010.04.26-2020.04.25 受让

58 3843686 12 2010.07.09-2020.07.08 受让

59 10.096311 12 2010.04.09-2020.04.08 受让

ATLAS TIRES

01361026

60 RIDE.WINGS 12 2014.12.29-2024.12.28 申请

6

61 1560424 12 2014.08.16-2024.08.15 申请

62 18403 12 2010.07.27-2020.07.26 申请

63 PROVIDER 3977440 12 2010.10.28-2020.10.27 受让

64 830733 12 2004.7.26-2024.7.26 受让

65 2527224 12 2009.9.29-2019.9.28 受让

66 813633 12 2010.4.8-2020.4.7 受让

注 1:公司领有的上述第 49-66 项商标系正在境外注册的商标;

注 2:上述商标的势力人均为公司及其子公司,受让方式得到的商标次要受让自玲珑集

团;

注 3:“玲珑及图”(1257638)被国家止政打点总局商标局评为“中国著名商标”。

2、专利

截至报告期终,公司领有境内专利 399 项、境外专利 1 项,此中缔造专利 8

项、真用新型专利 74 项,别的为外不雅观设想专利。取公司当前消费运营干系较为

密切的专利列示如下:

序号 专利号 专利类型 专利称呼 授权通告日 有效期至

1 ZL200510042223.5 缔造 低断面微型强载子午胎制造办法 2009.07.22 2025.03.19

1-1-217

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序号 专利号 专利类型 专利称呼 授权通告日 有效期至

一种阶梯式斑纹沟直纹载重斜交轮

2 ZL200810013994.5 缔造 2011.01.05 2028.01.29

3 ZL201110293479.9 缔造 塑料纸剥离安置 2015.02.04 2031.10.07

4 ZL201310466329.2 缔造 胶片与样安置 2015.08.26 2033.10.08

5 ZL201110366856.7 缔造 一种压接头的方法 2015.09.30 2031.11.17

具有复折构造胎面的轮胎及其制造

6 ZL201210343442.7 缔造 2016.01.20 2032.09.16

办法

给取集成橡胶加工轮胎胎面胶的胶

7 ZL201210291833.9 缔造 2016.01.06 2032.08.15

料及其混炼办法和使用

8 ZL201210291865.9 缔造 工程胎的全分解橡胶胎面胶料 2016.01.20 2032.08.15

9 ZL201520093638.4 真用新型 轮胎胎胚运输车 2015.06.24 2025.02.09

一种供变压器线圈退出绕线模的线

10 ZL201420808011.8 真用新型 2015.04.29 2024.12.18

圈脱模安置

一种出息上出线的低压抽出式成套

11 ZL201420807949.8 真用新型 2015.04.29 2024.12.18

开关柜

用于轮胎模具钢片加工铜电极的夹

12 ZL201420807971.2 真用新型 2015.05.06 2024.12.18

用于加工轮胎模具斑纹块空刀的夹

13 ZL201420807963.8 真用新型 2015.05.13 2024.12.18

14 ZL201420807962.3 真用新型 卸刀扳手 2015.06.03 2024.12.18

15 ZL201420190653.6 真用新型 内胎硫化充气安置 2014.10.08 2024.04.18

16 ZL201520110320.2 真用新型 一种四立柱硫化机机器手 2015.07.01 2025.02.14

17 ZL201520137777.2 真用新型 一种新型轮胎裁切安置 2015.07.08 2025.03.10

18 ZL201520389643.X 真用新型 拆胎机器手对中检测安置 2015.12.09 2025.06.08

19 ZL201520544981.6 真用新型 一种轮胎三角胶芯 2015.11.11 2025.07.23

20 ZL201520544985.4 真用新型 一种轮胎带束层构造 2015.12.09 2025.07.23

21 ZL201520358917.9 真用新型 尾撑摆臂机构 2015.09.16 2025.05.28

22 ZL201520567834.0 真用新型 轮胎定型后充气控制安置 2015.11.11 2025.07.30

一种液压硫化机下开式灵活模向心

23 ZL201520567950.2 真用新型 2015.11.11 2025.07.30

机构

24 ZL201520537840.1 真用新型 一种轮胎后充气定型安置 2015.11.18 2025.07.22

25 ZL201520599668.2 真用新型 一种胎侧横向裁断安置 2015.11.25 2025.08.10

26 ZL201520537787.5 真用新型 一种轮胎内胎主动定型安置 2015.12.09 2025.07.22

27 ZL201520923570.8 真用新型 压辊控制系统 2016.03.16 2025.11.18

28 ZL201520909091.0 真用新型 铁心夹件定位工拆 2016.03.02 2025.11.15

29 ZL201420550009.5 真用新型 一种钢片横向气孔加工安置 2014.12.31 2024.09.22

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序号 专利号 专利类型 专利称呼 授权通告日 有效期至

半钢子午线轮胎一次法成型机同步

30 ZL201420467172.5 真用新型 2014.12.10 2024.08.18

带涨紧安置

半钢子午线轮胎一次法成型机胎体

31 ZL201420467175.9 真用新型 2014.12.31 2024.08.18

鼓分折过载护卫安置

一种半钢子午线轮胎成型机导开小

32 ZL201420465526.2 真用新型 2014.12.10 2024.08.17

用于轮胎消费中接头部位的主动压

33 ZL201520799075.0 真用新型 2016.02.10 2025.10.15

折安置

34 ZL201520759466.X 真用新型 一种轮胎胎圈构造 2016.03.02 2025.09.28

35 ZL201520759974.8 真用新型 一种子午线轮胎胎圈 2016.03.02 2025.09.28

36 ZL201430038107.6 外不雅观设想 轮胎 2013.06.11 2023.05.03

37 ZL201430038107.6 外不雅观设想 轮胎 2014.06.18 2024.02.27

38 ZL201430038022.8 外不雅观设想 轮胎 2014.06.18 2024.02.27

39 ZL201430038094.2 外不雅观设想 轮胎 2014.06.18 2024.02.27

40 ZL201430296653.X 外不雅观设想 轮胎(六十一) 2014.11.19 2024.08.19

41 ZL201430297909.9 外不雅观设想 轮胎(六十二) 2014.12.31 2024.08.20

42 ZL201430297888.0 外不雅观设想 轮胎(六十三) 2014.12.31 2024.08.20

43 ZL201430297868.3 外不雅观设想 轮胎(六十四) 2014.12.31 2024.08.20

44 ZL201430295262.6 外不雅观设想 轮胎(SY61) 2014.12.31 2024.08.18

45 ZL201430294987.3 外不雅观设想 轮胎(SY63) 2014.12.31 2024.08.18

46 ZL201430295322.4 外不雅观设想 轮胎(SY64) 2014.12.31 2024.08.18

47 ZL201430295321.X 外不雅观设想 轮胎(SY65) 2014.12.31 2024.08.18

48 ZL201430295320.5 外不雅观设想 轮胎(SY66) 2014.12.31 2024.08.18

49 ZL201430300489.5 外不雅观设想 轮胎(SY68) 2014.12.31 2024.08.21

50 ZL201430295258.X 外不雅观设想 轮胎(SY25) 2014.12.31 2024.08.18

51 ZL201430295187.3 外不雅观设想 轮胎(SY28) 2014.12.31 2024.08.18

52 ZL201430295026.4 外不雅观设想 轮胎(SY26) 2015.03.18 2024.08.18

53 ZL201430295821.3 外不雅观设想 轮胎(五十九) 2015.03.18 2024.08.19

54 ZL201430295820.9 外不雅观设想 轮胎(五十八) 2015.03.18 2024.08.19

55 ZL201430299747.2 外不雅观设想 轮胎(SY72) 2015.04.08 2024.08.20

56 ZL201430299409.9 外不雅观设想 轮胎(SY71) 2015.04.08 2024.08.20

57 ZL201430299182.8 外不雅观设想 轮胎(SY70) 2015.04.08 2024.08.20

58 ZL201430299589.0 外不雅观设想 轮胎(SY73) 2015.04.08 2024.08.20

59 ZL201430299629.1 外不雅观设想 轮胎(SY74) 2015.04.08 2024.08.20

60 ZL201430380204.3 外不雅观设想 轮胎 2015.03.25 2024.10.09

61 ZL201430380332.8 外不雅观设想 轮胎 2015.03.25 2024.10.09

1-1-219

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序号 专利号 专利类型 专利称呼 授权通告日 有效期至

62 ZL201430380125.2 外不雅观设想 轮胎 2015.03.25 2024.10.09

63 ZL201430300538.5 外不雅观设想 轮胎(SY69) 2015.03.11 2024.08.21

64 ZL201430300488.0 外不雅观设想 轮胎(SY67) 2015.03.11 2024.08.21

65 ZL201430296690.0 外不雅观设想 轮胎(六十) 2015.02.25 2024.08.19

66 ZL201430295325.8 外不雅观设想 轮胎(SY62) 2015.02.18 2024.08.18

67 ZL201530071268.X 外不雅观设想 轮胎(GY4) 2015.06.03 2025.03.23

68 ZL201530071289.1 外不雅观设想 轮胎(GY1) 2015.06.03 2025.03.23

69 ZL201430380096.X 外不雅观设想 轮胎 2015.05.06 2024.10.09

70 ZL201430380097.4 外不雅观设想 轮胎 2015.05.06 2024.10.09

71 ZL201430380015.6 外不雅观设想 轮胎 2015.06.10 2024.10.09

72 ZL201530071417.2 外不雅观设想 轮胎(GY3) 2015.06.03 2025.03.23

73 ZL201430300538.5 外不雅观设想 轮胎(SY69) 2015.03.11 2024.08.21

74 ZL201430300488.0 外不雅观设想 轮胎(SY67) 2015.03.11 2024.08.21

75 ZL201430296690.0 外不雅观设想 轮胎(六十) 2015.02.25 2024.08.19

76 ZL201430295325.8 外不雅观设想 轮胎(SY62) 2015.02.18 2024.08.18

77 ZL201530071268.X 外不雅观设想 轮胎(GY4) 2015.06.03 2025.03.23

78 ZL201530071289.1 外不雅观设想 轮胎(GY1) 2015.06.03 2025.03.23

79 ZL201430380096.X 外不雅观设想 轮胎 2015.05.06 2024.10.09

80 ZL201430380097.4 外不雅观设想 轮胎 2015.05.06 2024.10.09

81 ZL201430380015.6 外不雅观设想 轮胎 2015.06.10 2024.10.09

82 ZL201530071417.2 外不雅观设想 轮胎(GY3) 2015.06.03 2025.03.23

83 ZL201530200071.1 外不雅观设想 轮胎(FUTURUM HP) 2015.10.07 2025.06.16

84 ZL201530199869.9 外不雅观设想 轮胎(DO986) 2015.10.07 2025.06.16

85 ZL201530199953.0 外不雅观设想 轮胎(AU601) 2015.10.07 2025.06.16

86 ZL201530200030.2 外不雅观设想 轮胎(FUTURUM GP) 2015.10.07 2025.06.16

87 ZL201530199784.0 外不雅观设想 轮胎(DL178) 2015.10.07 2025.06.16

88 ZL201530199775.1 外不雅观设想 轮胎(DR971) 2015.10.07 2025.06.16

89 ZL201530199771.3 外不雅观设想 轮胎(DR988) 2015.10.07 2025.06.16

90 ZL201530199696.0 外不雅观设想 轮胎(TL863) 2015.10.07 2025.06.16

91 ZL201530236196.X 外不雅观设想 轮胎(DL176) 2015.11.04 2025.07.05

92 ZL201530200029.X 外不雅观设想 轮胎(LIMUS) 2015.10.07 2025.06.16

93 ZL201530199951.1 外不雅观设想 轮胎(TL869) 2015.10.07 2025.06.16

94 ZL201530200120.1 外不雅观设想 轮胎(LR451) 2015.10.14 2025.06.16

95 ZL201530200077.9 外不雅观设想 轮胎(DR629) 2015.10.14 2025.06.16

96 ZL201530200084.9 外不雅观设想 轮胎(ECOTREK) 2015.10.14 2025.06.16

97 ZL201530200070.7 外不雅观设想 轮胎(HT1) 2015.10.14 2025.06.16

1-1-220

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序号 专利号 专利类型 专利称呼 授权通告日 有效期至

98 ZL201530200028.5 外不雅观设想 轮胎(LMS401) 2015.11.04 2025.06.16

99 ZL201520387268.5 外不雅观设想 一种高压断路器及高压中置柜 2015.09.02 2025.06.07

100 ZL201520344970.3 外不雅观设想 成型机通报环 2015.09.16 2025.05.25

101 ZL201520345251.3 外不雅观设想 手动倒角安置 2015.09.16 2025.05.25

102 ZL201520411403.5 外不雅观设想 一种三相电力变压器 2015.09.16 2025.06.15

103 ZL201520349238.5 外不雅观设想 半钢子午线轮胎胎筒成型鼓 2015.09.16 2025.05.26

104 ZL201520349219.2 外不雅观设想 护卫安置 2015.09.23 2025.05.26

105 ZL201520475422.4 外不雅观设想 一种变压器及变压器铁芯 2015.10.07 2025.07.05

106 ZL201520345228.4 外不雅观设想 一种钢管主动液压合弯安置 2015.10.07 2025.05.25

107 ZL201420489654.0 外不雅观设想 高压分接护卫盒 2015.01.28 2024.08.27

108 ZL201420489621.6 外不雅观设想 HF 后充气卡盘连贯安置 2015.01.28 2024.08.27

109 ZL201420562984.8 外不雅观设想 一种配电变压器低压引线引出构造 2015.01.14 2024.09.27

110 ZL201520567734.8 外不雅观设想 液压硫化机控制系统 2015.11.11 2025.07.30

111 ZL201520588386.2 外不雅观设想 一种胎胚输送安置 2015.11.18 2025.08.06

112 ZL201520578632.6 外不雅观设想 一种成型机通报环 2015.11.25 2025.08.04

113 ZL201520602463.5 外不雅观设想 一种刀具夹具及电火花加工方法 2015.11.25 2025.08.11

114 ZL201520537956.5 外不雅观设想 风力发电用箱式变电站油箱 2015.12.02 2025.07.22

115 ZL201520632256.4 外不雅观设想 一种 T 形块的加工夹具 2015.12.02 2025.08.20

116 ZL201420489677.1 外不雅观设想 组折式后压辊滚压机构 2015.02.04 2024.08.27

117 ZL201430152372.7 外不雅观设想 轮胎(SY57) 2014.09.17 2024.05.26

118 ZL201430152375.0 外不雅观设想 轮胎(SY56) 2014.09.17 2024.05.26

119 ZL201430152383.5 外不雅观设想 轮胎(SY52) 2014.09.17 2024.05.26

120 ZL201430152385.4 外不雅观设想 轮胎(SY54) 2014.09.17 2024.05.26

121 ZL201430152432.5 外不雅观设想 轮胎(SY50) 2014.09.17 2024.05.26

122 ZL201430152463.0 外不雅观设想 轮胎(SY58) 2014.09.17 2024.05.26

123 ZL201430152471.5 外不雅观设想 轮胎(SY51) 2014.09.17 2024.05.26

124 ZL201430059218.5 外不雅观设想 轮胎(SY53) 2014.09.17 2024.03.20

125 ZL201430017283.1 外不雅观设想 轮胎(SY46) 2014.06.25 2024.01.21

126 ZL201430017285.0 外不雅观设想 轮胎(SY43) 2014.06.25 2024.01.21

127 ZL201430017294.X 外不雅观设想 轮胎(SY44) 2014.06.25 2024.01.21

注1:上表所列示专利的势力酬报玲珑轮胎或其子公司;

注2:上述专利中第2项系公司无偿受让自玲珑团体,别的均为自主申请得到。

3、地皮运用权

截至报告期终,公司领有的地皮运用权状况,详细如下:

1-1-221

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序 得到 他项

证书编号 势力人 座落 面积(㎡) 末行日期

号 方式 势力

1 招国用(2010)2171 号 玲珑轮胎 招远市金城路 170 号 308 2050.08.10 转让 无

2 招国用(2010)2172 号 玲珑轮胎 招远市老罗峰路西 31,798 2049.12.14 转让 无

3 招国用(2010)2173 号 玲珑轮胎 招远市泉山路 41 号 21,942 2050.08.10 转让 无

4 招国用(2010)2174 号 玲珑轮胎 招远市埠后东路芮里村 55,533 2050.06.08 转让 无

5 招国用(2010)2175 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村南 55,775 2052.06.18 转让 无

6 招国用(2010)2176 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村南 30,738 2052.06.18 转让 无

7 招国用(2010)2178 号 玲珑轮胎 招远市罗峰办南炉村 5,281 2028.09.28 转让 无

8 招国用(2010)2179 号 玲珑轮胎 招远市金城路 170 号 10,160 2045.09.06 转让 无

9 招国用(2010)2180 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村 80,291 2056.06.08 转让 无

10 招国用(2010)2181 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村南 254,539 2051.12.30 转让 抵押

11 招国用(2010)2182 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村 50,345 2056.06.08 转让 抵押

12 招国用(2010)2183 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村东 162,667 2056.06.08 转让 抵押

13 招国用(2010)2184 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村南 63,185 2047.04.01 转让 无

14 招国用(2010)2185 号 玲珑轮胎 招远市温泉办芮里村南 53,618 2052.01.21 转让 无

15 招国用(2010)2186 号 玲珑轮胎 招远市温泉办张格庄村 110,000 2053.03.07 转让 无

16 招国用(2010)2187 号 玲珑轮胎 招远市金城路 170 号 66,432 2050.08.10 转让 无

17 招国用(2010)3004 号 玲珑轮胎 招远市玲珑镇寨子村 52,939 2053.03.07 转让 无

18 招国用(2010)3005 号 玲珑轮胎 招远市温泉办张格庄村南 35,344.8 2053.03.07 转让 无

19 招国用(2011)2177 号 玲珑轮胎 招远市埠后东路东 66,910 2056.06.08 转让 无

20 招国用(2015)0074 号 玲珑轮胎 招远市金龙路西芮里村东 189,758.30 2060.12.21 出让 无

21 烟国用(2012)第 10329 号 玲珑轮胎 烟台出口加工区 D5 小区 11,974.13 2052.12.19 出让 无

22 武国用(2012)第 010 号 德州玲珑 武城县振华街北德商路东 419,330 2062.03.06 出让 抵押

23 武国用(2012)第 651 号 德州玲珑 振华街北德商路东侧 341,827 2062.10.18 出让 抵押

柳州市鱼峰区雒容镇冠东

24 柳国用(2012)第 113824 号 广西玲珑 250,312.7 2062.03.31 出让 无

路1号

柳州市柳东新区曙光大道

25 柳国用(2013)第 101607 号 广西玲珑 287,395.9 2062.10.25 出让 无

南面 L-11-08 地块

柳州市柳东新区荷塘大道

26 柳国用(2014)第 112454 号 广西玲珑 158,923.96 2064.06.10 出让 无

南面 L-13-12 地块

柳州市柳东新区荷塘大道

27 柳国用(2014)第 113901 号 广西玲珑 28,101.50 2064.06.10 出让 无

南面 L-13-11 地块

招远市罗峰处事处郭家埠

28 招国用(2011)第 1302 号 玲珑机电 6,935.63 2059.12.30 出让 无

村北、电镀厂西

招远市金城路西、南环路

29 招国用(2011)第 1296 号 玲珑机电 181,622 2050.04.28 出让 无

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序 得到 他项

证书编号 势力人 座落 面积(㎡) 末行日期

号 方式 势力

30 招国用(2011)第 1297 号 玲珑机电 招远市金城路 33 号 8,965.9 2050.04.28 出让 无

招远市罗峰处事处郭家埠

31 招国用(2011)第 1299 号 玲珑机电 14,233 2052.01.20 出让 无

村北、金城路西

32 招国用(2011)第 1300 号 玲珑机电 招远市金城路西 9,406 2045.12.16 出让 无

招远市金城路西、郭家埠

33 招国用(2011)第 1301 号 玲珑机电 36,453.3 2050.05.18 出让 无

村北

柳州市柳东新区荷塘大道

34 柳国用(2015)第 117100 号 广西玲珑 110,892.26 2065.05.15 出让 无

L-14-28 地块

柳州市柳东新区博园大道

35 柳国用(2015)第 127688 号 广西玲珑 取盛东大道交叉口东南面 39,957.61 2065.10.27 出让 无

L-15-11 地块

柳州市柳东新区曙光大道

36 柳国用(2015)第 127687 号 广西玲珑 南面、焦点区纵二十二路 36,656.15 2065.10.27 出让 无

西面 S-15-6 地块

青房地权市字第 201585318 黄岛区南港区大涧山路东

37 雅凯物流讯 66,684 2064.1.9 出让 无

号 侧

注:上述地皮运用权的地皮用途均为“家产用地”。

六、特许运营权

截至原招股注明书签订日,发止人无特许运营权。

七、发止人的技术及研发状况

(一)次要产品的消费技术取水平

公司领有多年轮胎产品研发和制造汗青,制造技术成熟,消费技术国内领

先,产品规格齐全,已涵盖全钢子午胎、半钢子午胎、工程机器胎及工程子午

胎、农业子午胎、斜交胎等。

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公司子午线轮胎主动化消费线

公司制造工艺各节点技术水平的详细状况请拜谒原节之“三、发止人正在止业

中的折做职位中央”中对于公司焦点折做劣势的引见,差异产品正在消费技术和工艺水

平方面其余状况如下:

1、全钢子午线轮胎产品

(1)高速标载系列:给取新型超高耐磨胎面胶配方及非凡的斑纹设想等,提

高轮胎高速机能和强度,高耐磨,防偏磨,重复创新。

(2)工程载重系列:正在胎圈、带束层等方面给取非凡设想,加强胎圈持暂,

降低轮胎肩空,强载重,高耐磨,防圈爆。

(3)矿猴子用轮胎:针对矿山顽优的做业环境,给取自主研发的矿猴子用配

方,轮胎胎面抗刺扎、抗崩花掉块,删强型施工设想,提升轮胎承载率。

(4)冬季轮胎系列:给取自主研发的低温胎面胶料和非凡的斑纹设想,进步

轮胎正在冰雪路面的抓出力。

(5)客车轮胎系列:针对公交车的详细的运用环境和运用需求(市区劣秀路

面、低速止驶、弯路多、频繁起动刹车、挨近路沿等),开发了符折公交车公用

的 275/70R22.5 U801、11R22.5 LAU802 规格轮胎,产品具备高安宁、低油耗等

特点。

(6)宽基轮胎系列:产品具备资料泯灭低、止驶机能好,不乱性、安宁性

好,综折经济效益较高的特点,该系列产品畅销欧美等兴隆国家。

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2、半钢子午线轮胎产品

(1)高机能(HP)轮胎系列:机能抵达欧盟标签法案滚阻-C、湿抓出力-

B、通过噪声-2 级别以上,整体机能均衡,而且舒服性和车内外噪音与得极高

评估,满足了国内外市场对静音和舒服性轮胎的要求。新一代产品机能可以抵达

B-A-1 品级,目前正正在完善产品系列,行将推向市场。依据独立测试机构芬兰测

试世界公司发布的《2011 年夏季轮胎测试报告》,公司相关产品多名目标位居各

测试品牌产品前列。

(2)SUV 轮胎系列:纵向取横向斑纹的计较机劣化设想,配以肩部柔美的

圆弧化办理,赋予轮胎具有超强的动力机能取操控机能,同时满足欧美客户的个

性化需求。

(3)冬季轮胎系列:公用的雪地胎胎面配方,确保轮胎正在极低温度下杰出

的冰面抓出力;大斜度单导向斑纹沟供给雪地操控机能,确保止车安宁;不等直

率的胎面劣化弧度设想,接空中压力分布更平均,操控更颠簸。如玲珑雪地胎

Commercial 系列 GREEN-Max Winter Van 湿地抓出力强,湿滑目标 1.41,抵达

欧盟标签 A 品级(A 品级领域:≥1.40)

(4)轻卡轮胎系列:针对北美市场,应用有限元 FEA 劣化皮相设想和应力

-应变分布,进步持暂机能;胎面给取高耐磨配方,确保较好磨耗里程。

(5)备胎系列:正在斑纹、沟槽设想方面回收非凡设想,供给劣越的操控性

能、湿地抓住机能,降低噪音,进步驾乘舒服感。

3、工程轮胎产品

(1)拆载、推土做业轮胎:高强力尼龙胎体构造承载才华更强,胎面给取

折营的配方,具有更好的耐磨、抗切割机能,符折建筑、市政施工、土石方做业

等环境。折用车型:大型拆载机、铲运车。

(2)重型自卸车轮胎:针对矿区拆载做业,给取全新的配方工艺,具有较

好的低生热、耐磨、耐切割特性;高强力尼龙胎体构造承载才华更强;无向性花

纹使轮胎具有劣秀的牵引机能和防滑机能。

(3)平地机轮胎:轮胎斑纹抓着机能好,给取折营的配方,具有更好的抗

切割机能,折用于公路、机场和农田/丛林等大面积空中平整和刮坡、松土和除

雪等做业,做业时负荷相对不乱,最高运输速度 40km/h。

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(4)港口轮胎:胎面配方给取低生热胶料,轮胎胎圈部位删强;正罕用于

港口、铁路、集拆箱等中转站的集拆箱搬运取拆卸。折用车型:正面吊、集拆箱

叉车、龙门吊等。

4、农业子午胎

农业子午线轮胎是农业机器轮胎的展开标的目的,折用于大型拖拉机和农机具

车辆,具有驱动力大,省油舒服,环保节能,对土壤誉坏小等劣点。公司针对农

业子午胎的做业环境,给取现有的成熟配方,进步轮胎的抓着、抗裂口、耐刺扎

机能;构造上胎体运用高强度帘线,缓冲运用新型资料,给取子午构造,进步

轮胎的性价比。

5、斜交胎

(1)轻载、载重轮胎系列:给取劣化皮相设想新技术,给取低生热、高耐磨

配方,进步轮胎运用寿命 30%以上,创新才华好,有利于环境护卫。

(2)农业轮胎系列:给取耐磨性好、抗刺扎、抗裂口、不掉块的新配方,设

计的新斑纹具有牵引力大、自洁性好、止驶颠簸等特点。

(3)家产车辆轮胎系列:给取皮相平、宽止驶面窄沟块状斑纹和强健胎体设

计,配用耐磨、抗撕裂配方胎面胶,适折工厂、船埠、矿山等各类做业环境,耐

磨、抗裂口和抗刺扎机能强,承载力大,安宁耐用。

(二)钻研取开发状况

1、技术核心设置状况

公司于 2011 年 11 月被国家发改委、科技部、财政部、海关总署和国家税务

总局结折认定为“国家级企业技术核心”,公司技术核心次要卖力公司的技术研

发和产品设想,组织架构如下图所示:

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玲珑轮胎技术核心 技术核心委员会

技术核心办公室 山东技术核心 北京/上海办公室 北美办公室 欧洲办公室

招远技术核心 泰国/烟台技术核心

轮胎/整车机能测试 工艺工拆钻研取

半钢设想室 全钢特胎设想室 配方钻研室 轮胎钻研室

钻研室 打点师

2、研发取工程技术人员形成状况

截至报告期期终,公司研发取工程技术团队现领有成员1,296名,此中博士4

人,硕士124人,原科生582人,原科以上学历占比54.78%。公司焦点技术人员正在

各自的钻研规模有着富厚的从业经历,并得到了突出的功效,详见原招股注明

书“第八节 董事、监事、高级打点人员取焦点技术人员”之“一、董事、监

事、高级打点人员及焦点技术人员的扼要状况”。

3、研发工做流程

依据市场需求制订新产品机能目标

轮胎钻研室 斑纹设想

胎面配方和 NO

配方钻研室

资料劣化

计较机帮助设想及劣化

设想室

室内试验

构造设想开发首规格

OK 投产

品牌对照研 室外实验(中国、 能否满足预约

究取试验 北美、欧洲) 机能目的

4、次要产品的焦点技术

(1)轮胎构造设想

公司正在轮胎构造设想方面的焦点折做力次要体如今轮胎力学阐明环节。公

司以自主研发为主,以取清华大学、北京化工大学、青岛科技大学、青岛理工

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大学等正在橡胶成品止业研发才华突出的知名院校竞争为辅,给取国际先进的有

限元阐明技术停行轮胎皮相劣化设想,阐明轮胎应力分布、刚度、模态、转动阻

力、动态印痕、温度场阐明、磨耗、六分力等机能,同时依据主机厂机能要求,

生长 PRAT、舒服性、Groove Wander、车辆动力学等仿实阐明,为构造设想供给

技术撑持:

① 依照轮胎各部位差异的资料特性,模拟其静态、稳态、动态等工况条

件,对轮胎的外形、应力-应变、接空中积和接地压力分布、生热温度场、转动

阻力等停行预测阐明。

② 针对轮胎量质缺陷、工艺问题,建设相应的轮胎有限元模型,通过对其

稳态及动态工况停行有限元模型阐明及对照评估,平衡轮胎内部资料的应力-应

变状况,给取试验验证的办法处置惩罚惩罚各种胎圈及胎肩部誉坏景象,进步产品量质。

③ 针对轮胎皮相设想问题,对轮胎停行差异施工参数及资料参数调解扭转

带束层角度、橡胶资料、帘线资料、密度计反包高度的阐明钻研,操做有限元

阐明系统停行差异高气压、差异载荷、差异皮相设想的对照模拟阐明,对照研

究轮胎印痕、压力分布以及内部的应力-应变状况,停行轮胎参数劣化,建设具

有自主知识产权的轮胎皮相设想真践。

譬喻,公司研制乐成 GREEN-Max、CROSSWIND、L688 等斑纹系列共 100

多个规格 UHP 轮胎,初创高反包胎体构造,造成 UHP 轮胎构造设想技术,缔造

一种低断面制造工艺,处置惩罚惩罚了低断面轮胎侧部位直挠重大、胎侧裂口那一要害

性技术难题。

(2)胎面资料配方

轮胎各类机能的上下很急流平上与决于各类资料配方的选用及配置比例,

各类新型本资料的不停推出激发了轮胎技术的一次又一次的革命。公司正在技术

翻新方面始末走正在国内同止的前列。

① 高机能胎面胶。使用新型高苯乙烯含质的聚折物开发设想出高机能胎面

胶,正在荷兰停行的同类测试中11(湿牵引性、干地牵引、哄骗性)取国际一流品

牌整体机能相当以至超出。

② 绿色环保胎面胶。使用新型官能化的溶聚丁苯胶及高结合性皂炭黑取新

11

量料起源:独立测试机构芬兰测试世界公司(Test World Oy,Finland)发布的《2011 年夏季轮胎测试报告》。

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的混炼工艺,开发设想绿色环保轮胎胎面配方,正在担保其他机能的前提下,降

低轮胎的转动阻力,同时保持轮胎正在干、湿路面的抓着机能,正在国内品牌竞标测

试中首屈一指。

③ 低温胎面胶。正在东欧等凛冽地区冬季冰雪路面较多,应付普通的胎面配

方胶料不能正在低温下保持橡胶的特性,抓出力降低。公司使用新型低玻璃化温

度的删塑资料及高顺式的分解聚折伙料设想了正在-50℃仍可一般运用的冰雪路面

公用胶,配以特有斑纹设想,正在欧洲的测试中取国际一流的轮胎产品媲美。

④ 新型的芳纶冠带的使用,芳纶冠带强度大于钢丝,但密度比钢丝小,可

降低轮胎的自重,从而降低油耗同时进步高速持暂性光阳 15%以上。

⑤ 高耐磨胎面胶。使用稀土为催化剂溶液聚折的聚折物,给取高构造炭

黑,进步了轮胎的磨耗里程,都市出租车等乘用车可抵达 10 万公里以上的止驶

寿命。

⑥ 纳米技术的使用钻研。正在自然橡胶和填充资料上生长多个操做纳米技术

改性的新型资料钻研课题环境,正在进步资料机能的同时,降低了老原和环境的影

响。分解橡胶方面也生长了多种新型胶种如集成橡胶、稀土橡胶的使用钻研,部

分已乐成使用于轮胎一般消费中。

(3)轮胎外不雅观设想(斑纹设想)

斑纹设想是轮胎焦点技术之一,由于之前国内轮胎企业缺乏噪声测试和分

析技能花腔,斑纹设想只是参照海外大公司的斑纹停行。为此,公司一方面建成轿车

轮胎噪声试验室,为斑纹设想取噪声钻研供给平台;另一方面,聘请世界一流的

轮胎噪声测试工程师,并取同济大学保持竞争。目前,公司曾经造成低噪声轮胎

设想技术,经国际权威机构检测,新开发的低噪声轮胎抵达国际先进水平。

公司研发新斑纹时,将光面轮胎雕琢斑纹后停行室内噪声测试、频谱分

析,钻研差异斑纹及构造对噪声的影响。以公司研发的 265/35R22 规格产品为

例,正在高机能轮胎斑纹设想上得到以下翻新:

① 横 向 斑纹 沟 宽 度设 计 。 普 通轿 车 轮 胎肩 部 横 向 斑纹 沟 平 均宽 度 为

7.1mm,原产品为 4.6mm,有效降低斑纹沟槽孕育发作的气泵声及由此孕育发作的噪

声,改进轮胎转向操控机能;通过加宽纵向斑纹沟宽度处置惩罚惩罚横向沟槽减小反抗

湿滑机能的影响。

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② 横向斑纹沟角度设想。传统的轮胎斑纹设想给取近 90 度的横向沟,花

纹沟取空中之间造成的正压或负压大,孕育发作的气泵声及噪声大。原产品给取 71

度的横向沟,斑纹沟取空中逐渐接触,斑纹沟取空中之间造成的气压通过未接

触的斑纹沟排出,孕育发作的气泵声及噪声大大减小。

③ 斑纹节距设想。传统的轿车轮胎斑纹设想给取 2-3 种节距,原产品给取

了 5-7 种斑纹节距,错开了最大和最小节距连贯正在一起,节距布列给取无理数比

率,能降低噪声峰值,使轮胎噪声频谱愈加平顺,降低轮胎噪声。

(4)轮胎操控机能仿实

高速哄骗安宁性是高机能轮胎最重要的运用机能,传统的轮胎高速操控安

全性评估常由试车手真车驾驶测试,那种办法受光阳和场地的限制,老原高、时

间长。

公司通过取外部研发团队竞争研发,造成为了具备较强折做力的轮胎操控性

能仿实技术。次要成绩蕴含:正在国内率先建设了整套仿实钻研体系;提出了轮胎

高速哄骗安宁性客不雅观评估真践,为轮胎的配方和构造劣化设想供给了重要的客

不雅观按照;乐成开发了折乎国标的虚拟试车场。通过路线试验验证讲明上述轮胎高

速哄骗安宁性客不雅观评估体系的评估结果取路线试验的相关性达 90%以上。通过

仿实阐明对轮胎构造设想停行劣化,进步轮胎操控机能,可缩短开发光阳 5 个

月。

5、目前正正在处置惩罚的新产品开发名目

公司目前正正在研发的局部次要新产品状况如下:

停顿状况 目的

类别 钻研标的目的

(已投产规格除外) 市场

新一代的 SUV_UHP 轮胎更重视湿地抓着、噪 欧洲

半钢胎 SUV_UHP 模具已发包,模具厂加工中

音和转动阻力 国内

21 个规格模具加工,1 个规格试

全钢胎 近程高速 高耐磨、防偏磨 国内

制中

中短途高重 重载持暂才华强、载持暂才华强;驱动,制动, 1 个规格皮相设想, 个规格正正在

全钢胎 国内

载 抓地才华劣良 模具加工,3 个规格大试

轻卡载重产 6 个规格皮相设想, 个规格正正在

全钢胎 重载持暂才华强、不切口爆、防抽丝、防侧空 国内

品 模具加工,2 个规格大试

17 个规格皮相设想,1 个规格正

全钢胎 美国产品 低生热,可创新 北美

正在试制

全钢胎 宽基胎系列 单胎替双胎 1 个规格正正在停行大试 欧洲

耐切割 耐刺扎,劣良的载重性,高强度载重

全钢胎 矿山系列 2 个规格中试,1 个规格小试 国内

机能,壮大的驱动机能,抓地性,爬坡才华和

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自洁性

近程客车产 系列化 2 个规格,一项已完成投

全钢胎 高耐磨、防偏磨、舒服、安宁 国内

品 产,一项正正在加工模具

经济型产品 系列化 3 个规格,2 项投产,2

全钢胎 低老原,低油耗,节能环保 国内

开发 项加工模具

特种胎 自卸车产品 载重机能劣良,耐磨耗,抗刺扎 3 个规格模具加工 国内

FE853 标签品级 B/B/2;DE852

标签品级 B/B/3,滚阻为驱动轮最

欧盟计谋产 欧盟计谋产品 A/A/1 开发(第一阶段观念胎开 好水平;TE851 标签品级 A/B/2,

全钢胎 欧盟

品 发) 数目前最高品级,滚阻初度抵达

最高级别 A;FE853、TE851 大

工程胎 全钢工程胎 填补公司全钢工程机器子午线戈壁胎空皂 1 个规格正正在试制 国内

710/70R42、710/70R38 模具回厂,

删多公司农业子午线轮胎产品,使我司产品系

520/85R42167A8 、 480/65R24 、

特种胎 农业胎 列化 国内

440/65R28 完成小试

批改为:龟龄命,耐磨耐切割

批改为:4 个规格模具加工

特种胎 港口胎 填补产品空皂 2 个规格模具加工 国内

特种胎 拆载机 耐切割,防刺丝,防侧脱 2 个规格模具加工 国内

特种胎 家产车辆胎 新外不雅观,遐龄命 2 个规格模具加工 国内

6、取其余单位竞争研发状况

公司对峙走产、学、研相联结研发理念,先后取吉林大学、同济大学、哈尔

滨家产大学、青岛科技大学、山东大学、青岛理工大学、美国 STL 实验室等多

所高校和科研机构竞争。此中,公司取北京化工大学于 2010 年建议设立“玲珑

——北化轮胎新资料使用结折钻研核心”构建起深度竞争的平台,单方于 2012

年签订了《计谋竞争框架和谈》,竞争研发内容波及轮胎消费的多个层面,和谈

对竞争单方的势力责任、竞争方式、知识产权等均做出约定,有效期 10 年。上

述竞争各方劣势互补,得到大质研发成绩,为公司产品技术翻新供给了有力的

技术收撑。

截至报告期期终,尚正在竞争研发期限内的次要名目如下:

称呼 废旧橡胶间断动态脱硫及制备子午线轮胎技术

竞争方 北京化工大学(乙方)

系统钻研绿色无污染间断挤出动态脱硫技术及含再生胶的子午线轮胎的制备技

详细内容

术,万吨级挤出脱硫制备再生胶及再生胶正在轮胎止业中使用的多项共性焦点技

和安排

术,目的与得自主知识产权,最末造成财产示范。

参研单位共享基于原课题竞争钻研所与得成绩及知识产权,但不蕴含各单位独

产权归属

立自主开发的技术。

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称呼 轮胎斑纹网格分别主动化

竞争方 山东大学(乙方)

2015年4月至2017年4月,对轮胎斑纹网格分别主动化停行开发。乙方组织人员

详细内容

停行轮胎斑纹网格分别主动化有关调研真践阐明、建模、系统开发,系统集成,

和安排

并担保24个月内完成轮胎斑纹网格分别主动化软件开发任务。

该技术的成绩归甲乙单方共有。该技术正在甲方施止历程中,乙方自主改制的成

产权归属 果仍归乙方,甲方可无偿运用;甲方正在此根原上自主改制的有创造性的技术成

果归甲方;单方竞争怪异改制的技术成绩归甲乙单方共有。

(三)钻研用度占营业收出的比例

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

钻研取开发费(万元) 33,357.42 45,504.19 50,817.29

营业收出(万元) 873,370.12 1,027,818.53 1,154,797.93

研发用度占营业收出的比例 3.82% 4.43% 4.40%

(四)保持技术翻新的机制和技术储蓄

公司对峙专业化、系统化、标准化的研发标的目的,活着界领域内雇用轮胎各

技术规模的尖端领军人才,组建高水平、多专业层次、不乱的研发团队,使公司

的研发才华和研发打点水平不停提升。目前公司已具备参取国内次要本拆胎折做

的才华,初阶造成有选择地参取国际本拆胎的折做才华。另外,公司取寡多国

内外科研机构建设历久计谋竞争干系,劣势互补,造成协力,加速新产品的开

发和新技术的积攒,为公司的技术当先劣势供给有力撑持。

公司建设起了以有限元阐明、三维设想帮助开发系统等计较机帮助设想为基

础,以胶料组分阐明、印痕、刚度、转动阻力、磨耗、制动、方法工拆工艺等试

验使用钻研为技能花腔,以噪声、操控不乱性、振动等机能钻研使用为目的的完好

的研发体系。

公司研发团队正在环绕满足客户需求的根原上,确定了从绿色环保和生物基

资料钻研到绿色制造,废旧轮胎循环操做等整个产品生命周期各个环节的研

究,造成为了一批重点钻研课题。

公司目前的技术储蓄次要蕴含以下几多个方面:

1、进步轮胎对空中的附出力,出格是湿地抓出力

改 善 后 的 高性 能 环 保轮 胎 采 用 国家 标 准 “汽 车 操 纵 不乱 性 试 验方 法 ”

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(GB/T6323.1-6)停行测试,其哄骗机能评估目标满足“汽车哄骗不乱性目标限

值取评估办法”(QC/T480-1999)的要求。通过配方设想的调解和构造设想的劣

化以及轮胎斑纹的改进,轮胎正在单调路面制动距离缩短 15%,大幅进步制动平

均减速度,正在湿路面的抓着机能进步 9%。

2、进步轮胎平顺性,出格是高速止驶的哄骗不乱性

降低轮胎的振动,改进轮胎的平均性,打消内部振源,有效改进轮胎的乘

坐舒服性;降低轮胎胎体振动,并使其共振频次取车辆悬架的共振频次错开,

防行由此孕育发作的整车激振景象,按照国家范例“汽车平顺性试验办法”(GB/T

4970-2009)的要求停行测试,使新研发的高机能环保轮胎的平顺性濒临国际先

进水平。

3、降低轮胎的止驶噪声和转动阻力

低噪声轮胎正在构造设想上须要满足欧洲轮胎轮辋技术组织范例手册

(ETRTO)、轿车轮胎范例(GB9743-2007)、机动车辆和挂车用充气轮胎认证的

统一范例(ECE R30)等。通过改进轮胎的噪声声压值将其控制正在整车噪声值声

压的 25%以内,研制的低噪声轮胎较目前的普通斑纹轮胎的室内近场声压级低

2-3 分贝、整车匀速止驶噪声声压级低 2-3 分贝。给取新的配方设想和混炼工艺,

改进胎面胶的特性,使得新的高机能环保轮胎的转动阻力降低 28%,油耗降低

4%摆布。

4、新型本资料的钻研

本资料对轮胎产品的机能影响较大,因而要连续生长对新型环保、高效的

本资料停行根原钻研和使用钻研工做,公司回收技术竞争或委托开发及原身研

究等多种方式停行本资料的钻研。如自然橡胶的纳米改性、新胶种的摸索、新

型分解橡胶使用、分解橡胶新牌号开发、新型填充资料的钻研、皂炭黑结合机

理和效率的提升、新型骨架资料的开发及使用、各类助剂效率劣化等钻研工做。

5、计较机信息化系统的开发和使用

公司正正在积极推进信息化进程。产品生命周期打点系统(PLM)、实验室数

据打点系统正正在依照筹划推进。PLM 系统的开发使用,不只可以进步设想工做

效率,进步产品研发量质,还可以取 SAP、MES 数据串接,把产品设想、配方

设想取制造消费、销售、采购、老原控制等有机联结,真现公司片面信息化的战

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略目的。

6、计较机仿实技术的钻研和使用

公司器重计较机仿实技术的钻研取使用,投入大质的人力取物力,建设有限

元团队,生长技术钻研,出格是轮胎的要害机能:轮胎的哄骗机能、舒服机能、

燃油经济性、磨耗机能的钻研开发,同时生长整车动力学、劣化技术、仿实系统

的钻研取开发,并逐渐使用正在产品开发和量质提升方面,片面提升轮胎的产品性

能和量质,公司将继续加大投入,进一步删强计较机仿实技术储蓄。

八、发止人正在境外停行消费运营及领有境外资产的状况

公司境外子公司香港天成、泰国玲珑、美国玲珑、凯德科贸的详细状况请参

见“第五节 发止人根柢状况”之“六、发止人子公司状况”。

九、发止人次要产品的量质控制状况

(一)次要产品执止的量质控制范例

公司轮胎产品目前执止的次要国家范例、止业范例详细如下:

分类 编号 称呼

GB 9743-2015 轿车轮胎

GB 9744-2015 载重汽车轮胎

GB/T 2977-2008 载重汽车轮胎规格、尺寸、气压取负荷

GB/T 2978-2014 轿车轮胎规格、尺寸、气压取负荷

GB/T 2979-2008 农业轮胎规格、尺寸、气压取负荷

GB/T 2980-2009 工程机器轮胎规格、尺寸、气压取负荷

国 GB/T 4501-2008 载重汽车轮胎机能室内试验办法

GB/T 519-2008 充气轮胎物理机能试验办法

准 GB/T 1190-2009 工程机器轮胎技术要求

GB/T 4502-2009 轿车轮胎机能室内试验办法

GB/T 26276-2010 工程机器子午线轮胎无损查验办法 X 射线法

GB/T 26277-2010 轮胎电阻测质办法

GB/T 18861-2012 汽车轮胎和摩托车轮胎转动阻力试验办法 多点试验

GB/T 29040-2012 汽车轮胎转动阻力试验办法 单点试验和试验结果相关性

GB/T 29041-2012 汽车轮胎路线磨耗试验办法

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分类 编号 称呼

GB/T 29042-2012 汽车轮胎转动阻力限值

GB/T 29449-2012 轮胎单位产品能源泯灭限额

GB/T 29614-2013 硫化橡胶中多环芳烃含质的测定

GB/T 29608-2013 橡胶废品邻苯二甲酸酯盐类的测定

GB/T 29609-2013 橡胶苯酚和双酚 A 的测定

GB/T 29644-2013 硫化橡胶 N-苯基-β 萘胺含质的测定 高效液相色谱法

GB/T 18505-2013 汽车轮胎动平衡试验办法

GB/T 18506-2013 汽车轮胎平均性试验办法

GB/T 30193-2013 工程机器轮胎持暂机能试验办法

HG/T 2186-2012 轮胎水压试验办法

止 HG/T 2443-2012 轮胎静负荷机能试验办法

SB/T 10468.2-2012 轮胎理赔技术标准

准 SB/T 10936-2012 轮胎网上买卖效劳运营标准

XXZB/LT-102-2014 绿色轮胎技术标准

(二)量质控制门径

公司建设了严格的量质打点体系,公司设立量质打点部卖力公司产品的量质

控制工做,量质打点部正在各厂区差异消费环节配置检查员近千人,并径自设置

化验室、物理室,量质义务是公司对部门和个人考核的重要目标。

为确保要害工序加工产品的量质,公司引进大质先进方法,同时强化对员

工的技能培训取考核,对外引进高水平工程技术人员、查验人员,各工序均配

备了品种齐全、技术先进的查验试验方法,抵消费全历程停行真时量质监控。

从本资料进厂查验、到消费历程控制、再到成品检测出厂,造成为了严格的自

检、抽检、互检制度,而且成立了下道工序便是上道工序用户的市场打点法

则,造成制约机制。公司以信息化技能花腔来提升量质打点水平,2008 年度获中国

企业信息化 500 强,正在线打标誉坏、离线检测报警、电脑智能纠错、方法主动防

错、消费间断号、产品条形码、MES 控制系统,铸成一道紧密的量质防线。

通过各项量质控制门径的施止,公司产品量质水颠簸步进步,产品量质获

得 国 内 外 客 户 的 肯 定 和 好 评 。 公 司 轮 胎 产 品 通 过 了 CCC 、 DOT 、 ECE 、

SMARTWAY 、 REACH 法 规 、 GCC 、 INMETRO 、 LATU 、 SNI 、 BIS 、

SONCAP、RCB 等认证,量质打点体系通过了 ISO9001、ISO/TS16949 认证,并

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被授予“中国量质诚信会员企业”,目前公司量质打点正正在向以预防为主和持

续改制标的目的展开。公司正在产品量质方面的所得到的其余效果, 请拜谒原节

“三、发止人正在止业中的折做职位中央”中对于公司焦点折做劣势的引见。

(三)产品量质纠葛

截至原招股注明书签订日,公司不存正在严峻产品量质纠葛的状况。

招远市市场监视打点局出具证真文件,确认:公司消费的产品折乎国家及

处所有关量质技术监视的法令、法规和标准性文件,不存正在任何违背国家及地

方量质技术监视法令、法规和标准性文件的情形,亦不存正在遭到原局止政惩罚的

情形。

武城县量质技术监视局出具证真文件,确认:自德州玲珑创建以来其消费

的产品折乎国家及处所有关量质技术监视的法令、法规和标准性文件,不存正在

任何违背国家及处所量质技术监视法令、法规和标准性文件的情形,亦不存正在

遭到该局止政惩罚的情形。

柳州市量质技术监视局出具证真文件,确认:2013年至今,广西玲珑未发

现因违背量监法令法规遭到该局惩罚的记录。

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第七节 同业折做和联系干系买卖

一、公司独立运止状况

原公司创建以来,严格依照《公司法》、《证券法》等有关法令、法规和《公

司章程》的要求标准运做,建设了独立完好的采购、消费和销售系统,正在资产、

业务、人员、财务、机构等方面取现有股东彻底离开,具备间接面向市场独立

运营的才华,不存正在其他须要依赖控股股东或真际控制人及其控制的其余企业

停行消费运营流动的状况。

(一)资产完好状况

公司系由玲珑有限整体变更设立,本玲珑有限的所有资产均由公司正当继

承,并已解决了相关资产的权属变更手续。公司领有的商标、专利、地皮运用

权等有形资产以及房产、次要消费运营方法等牢固资产,具备完好、正当的财

产权属凭证,权属明晰,不存正在法令纠葛或潜正在纠葛。

原公司具备取消费运营有关的次要消费系统、帮助消费系统和配套设备,

正当领有取消费运营有关的次要地皮、厂房、呆板方法以及商标、专利、非专

利技术的所有权大概运用权,具有独立的本料采购和产品销售系统。

(二)业务独立

公司控股股东或真际控制人及其控制的其余企业业务均取原公司差异,公

司具有完好的业务流程、独立的消费运营场所以及独立的采购、销售系统,主

营业务收出和业务利润不存正在依赖于控股股东或真际控制人及其控制的其余企

业的联系干系买卖,不存正在受制于公司控股股东或真际控制人及其控制的其余企业

的状况,具备间接面向市场独立运营的才华。

(三)人员独立

公司董事、监事及高级打点人员均依正当步调选举或聘任,不存正在控股股

东或真际控制人超越公司董事会和股东大会职权作出的人事任免决议。公司总

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经理、副总经理、董事会秘书、财务总监、总工程师等高级打点人员均专职正在

原公司工做并收付工钱,不存正在正在控股股东、真际控制人及其控制的其余企业

中担当除董事、监事以外的其余职务,也不存正在正在控股股东、真际控制人及其

控制的其余企业领薪的状况。

(四)财务独立

公司设立后,已依照《企业会计本则》的要求建设了一套独立、完好、标准

的财务会计核算体系和财务打点制度,并施止严格的财务监视打点。公司设立

了独立的财务部门,配备了专职财务人员;公司正在银止径自开立账户,领有独

立的银止账号;公司做为独立纳税人,依法独立纳税;公司独立作出财务决

策,独立对外签署条约,不受股东或其余单位干取干涉或控制。

(五)机构独立

公司领有独立于控股股东的消费运营场所和机构,不存正在取控股股东混折

运营、折署办公的情形。公司依照《公司法》的要求,建设健全了股东大会、董

事会、监事会和运营打点层的组织构造体系,取联系干系企业正在机构上彻底独立。

公司机构设置不存正在受控股股东及其余任何单位或个人干取干涉的情形。股东凭据

《公司法》和公司章程的规定提名董事参取公司的打点,其真不间接干取干涉公司的生

产运营流动。

经核对,保荐机构认为上述内容真正在、精确、完好。

二、同业折做

(一)发止人取控股股东及其控制的其余企业之间不存正在同业折做的状况

公司的主营业务为汽车轮胎设想、开发、制造和销售,子公司德州玲珑、广

西玲珑、泰国玲珑的主营业务为轮胎、橡胶废品消费、销售,子公司香港天成的

主营业务为投资贸易,子公司美国玲珑的主营业务为轮胎销售、开发。

原公司控股股东玲珑团体及其间接或曲接控制的其余企业未取公司造成同

业折做。截至原招股注明书签订日,该等公司的次要产品及业务状况如下:

序号 称呼 次要产品及业务

1 玲珑团体 投资控股

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2 玲珑热电 火力发电、供热

3 山玲汽销 汽车及零部件销售

4 玲珑汽销 北京现代汽车及配件销售

5 玲珑置业 房地产开发

6 玲珑报关 代办代理报关、报检

7 玲珑仓储 仓储运输

8 畅旺盛物流讯 仓储运输

9 招远汽商 汽车及配件销售;机动车培修

10 玲珑水泥 消费水泥废品

11 山玲保证 投资保证

12 山玲物资 钢材批发零售

13 中成英泰 技术、货色进出口;软件开发销售

14 武城英泰 房地产开发、销售

15 玲珑物业 物业打点效劳

16 英诚病院 医疗效劳

17 玲珑商贸 商品贸易;蔬菜、园艺、水果种植

18 玲珑汽贸 汽车(不含小轿车)销售

19 玲珑文娱 文化娱乐

20 武城物业 物业打点效劳

21 德州科贸 汽车零配件研发;住宿、中餐类制售

22 欧典环保 环保方法、供水方法、空气脏气化方法销售

23 欧典物流讯 仓储物流讯

24 玲珑小额贷款 招远市区域解决各项小额贷款

25 中亚试验场 汽车及汽车产品的定型试验

26 临沂物流讯 仓储物流讯

控股股东玲珑团体及其间接或曲接控制的其余企业的详细状况拜谒原招股

注明书“第五节 发止人根柢状况”之“七、建议人、持有发止人 5%以上股份的

次要股东及真际控制人根柢状况”。

(二)发止人取真际控制人及其控制的其余企业之间不存正在同业折做的情

原公司真际控制人王氏家族及其控制的其余企业未取公司造成同业折做。截

至原招股注明书签订日,王氏家族及其控制的其余企业的次要产品及业务如下

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表:

序号 称呼 次要产品及业务

1 英诚贸易 投资持股原公司,无其余业务运营

2 东方锁业 锁具制造

3 金峰锁业(正正在解决注销) 锁具制造

王氏家族及其控制的其余企业详细状况拜谒原招股注明书“第五节 发止人

根柢状况”之“七、建议人、持有发止人 5%以上股份的次要股东及真际控制人

根柢状况”。

(三)拟投资名目取控股股东、真际控制人及其控制的其余企业之间不存

正在同业折做的状况

公司拟投资建立的“年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技术改造名目”

为公司主营业务的延续,而原公司控股股东、真际控制人及其控制的其余企业均

不处置惩罚取原公司拟投资名目雷同或附近的业务。因而,原公司拟投资名目取原公

司股东、真际控制人及其控制的其余企业不存正在同业折做干系。

(四)防行同业折做的答允

原公司控股股东玲珑团体就防行同业折做,答允事项如下:“原公司及原公

司控制的其余企业目前均未处置惩罚取玲珑轮胎雷同或附近的业务,未间接或曲接从

事、参取或停行取玲珑轮胎消费、运营相折做的任何运营流动;原公司及原公司

控制的其余企业正在未来的消费运营中也不处置惩罚取玲珑轮胎雷同或相似的业务,避

免可能显现的同业折做;原公司及原公司控制的其余企业未来不新设立或支购取

玲珑轮胎有雷同或相似业务领域的附属企业、控股公司;如原公司及原公司控制

的其余企业取玲珑轮胎显现有雷同、或相似、或相折做业务的状况,则原公司承

诺将回收蕴含但不限于以下列示的方式打消取玲珑轮胎的同业折做:(1)由玲珑

轮胎支购原公司或相关企业领有的雷同、或相似、或相折做业务;(2)原公司或

相关企业将领有的该局部雷同、或相似、或相折做业务转让给无联系干系的第三方。

同时原公司答允,正在同业折做打消前原公司或相关企业孕育发作的利润归玲珑轮胎所

有。”

原公司真际控制人王希成、王锋、王琳及张光英就防行同业折做,答允事项

如下:“自己及自己控制的其余企业目前均未处置惩罚取玲珑轮胎雷同或附近的业务,

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未间接或曲接处置惩罚、参取或停行取玲珑轮胎消费、运营相折做的任何运营流动;

自己及自己控制的其余企业正在未来的消费运营中也不处置惩罚取玲珑轮胎雷同或相

似的业务,防行可能显现的同业折做;自己及自己控制的其余企业未来不新设立

或支购取玲珑轮胎有雷同或相似业务领域的附属企业、控股公司;如自己及自己

控制的其余企业取玲珑轮胎显现有雷同、或相似、或相折做业务的状况,则自己

答允将回收蕴含但不限于以下列示的方式打消取玲珑轮胎的同业折做:(1)玲珑

轮胎支购自己或相关企业领有的雷同、或相似、或相折做业务;(2)自己或相关

企业将领有的该局部雷同、或相似、或相折做业务转让给无联系干系的第三方。同时

自己答允,正在同业折做打消前孕育发作的利润归玲珑轮胎所有。”

(五)发止人正在《公司章程》中的相关规定

《公司章程(草案)》第三十九条规定:

“公司的控股股东、真际控制人员不得操做其联系干系干系侵害公司所长。违背

规定的,给公司组成丧失的,应该承当赔偿义务。

公司控股股东及真际控制人对公司和公司社会公寡股东负有诚信责任。控股

股东应严格依法止使出资人的势力,控股股东不得操做利润分配、资产重组、对

外投资、资金占用、告贷保证等方式侵害公司和社会公寡股东的正当权益,不得

操做其控制职位中央侵害公司和社会公寡股东的所长。”

三、联系干系方及联系干系干系

依据《公司法》、《企业会计本则》等相关规定,公司存正在的联系干系方及其联系干系

干系如下:

(一)原公司控股股东、真际控制人

原次发止前,玲珑团体持有公司股份60,420万股,占公司总股原的60.42%,

为公司控股股东。

原次发止前,王氏家族通过玲珑团体、英诚贸易持有公司股份80,560万股,

占公司总股原的80.56%,为原公司真际控制人。

公司控股股东、真际控制人的详细状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止

人根柢状况”之“三、发止人股原造成及厘革和严峻资产重组状况”、“七、建议

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人、持有发止人5%以上股份的次要股东及真际控制人根柢状况”。

(二)原公司除控股股东外,持股 5%以上或对原公司形成严峻影响的其余

股东

序号 联系干系方姓名/称呼 联系干系干系

1 英诚贸易 持有原公司 20.14%股权

2 机茂有限 持有原公司 4.77%股权,领有原公司董事会席位

以上联系干系方详细状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止人根柢状况”之“七、

建议人、持有发止人5%以上股份的次要股东及真际控制人根柢状况”。

(三)控股股东、真际控制人控制的其余企业

序号 联系干系方称呼 联系干系干系

1 玲珑热电 玲珑团体持有 100%股权

2 山玲汽销 畅旺盛物流讯持有其 100%的股权

3 玲珑汽销 玲珑商贸持有其 100%的股权

4 玲珑置业 玲珑团体持有 100%股权

5 玲珑报关 畅旺盛物流讯持有 100%的股权

6 玲珑仓储 玲珑团体持有 100%股权

7 畅旺盛物流讯 玲珑团体持有 100%股权

8 招远汽商 玲珑商贸持有其 100%股权

9 玲珑水泥 玲珑热电持有其 100%的股权

10 山玲保证 玲珑团体持有其 100%的股权

11 山玲物资 玲珑商贸持有其 100%的股权

12 中成英泰 玲珑团体持有 100%股权

13 武城英泰 玲珑团体持有 30%股权,中成英泰持有 70%股权

14 玲珑物业 玲珑商贸持有其 100%的股权

15 英诚病院 玲珑团体持有 100%股权

16 玲珑商贸 玲珑团体持有其 100%的股权

17 玲珑汽贸 玲珑商贸持有其 100%的股权

玲珑商贸为有限折资人、张光英为普通折资人的有限折资企业,

18 玲珑文娱

出资比例划分为 90%和 10%

19 武城物业 玲珑置业持有 100%股权

20 德州科贸 玲珑商贸持有 100%股权

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21 欧典环保 中成英泰持有 100%股权

22 欧典物流讯 中成英泰持有 100%股权

23 东方锁业 王锋持有 100%股权

24 金峰锁业 东方锁业持有 54.66%股权,王琳持有 45.34%股权

25 玲珑小额贷款 玲珑团体持有 51%股权

26 中亚试验场 玲珑团体持有 100%股权

27 临沂物流讯 玲珑团体持有 100%股权

以上其余联系干系方的详细状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止人根柢状况”

之“七、建议人、持有发止人5%以上股份的次要股东及真际控制人根柢状况”。

(四)原公司的子公司

序号 联系干系方姓名/称呼 联系干系干系

1 广西玲珑 原公司持有 100%股权

2 香港天成 原公司持有 100%股权

3 北京天诚 原公司持有 100%股权

4 德州玲珑 原公司持有 100%股权

原公司控制 100%股权(玲珑轮胎持有 99.98%股权,广西玲珑

5 泰国玲珑

持有 0.01%股权,香港天成持有 0.01%股权)

6 美国玲珑 原公司控制 100%股权(香港天成持有 100%股权)

7 玲珑机电 原公司持有 100%股权

8 凯德科贸 玲珑机电持有 100%股权

9 雅凯物流讯 凯德科贸持有 90%股权

10 凯德模具 凯德科贸持有 100%股权

玲珑机电为玲珑团体于2002年2月以10,700万元出资创建的全资子公司。

2015年6月12日,公司取玲珑团体签署股权转让和谈,公司以人民币67,107.09万

元从玲珑团体支购玲珑机电100%的股权,玲珑机电成为公司子公司。

凯德科贸为2013年9月玲珑机电出资998万美圆正在香港创建的全资子公司。公

司支购玲珑机电之后其成为公司的曲接子公司。

雅凯物流讯为2013年11月由凯德科贸、玲珑团体划分出资90%和10%创建的公

司。注册原钱为3,000万美圆。公司支购玲珑机电之后其成为公司的曲接子公司。

凯德模具为2013年12月由凯德科贸出资1,000万美圆出资正在烟台创建的全资

子公司。公司支购玲珑机电之后其成为公司的曲接子公司。

以上联系干系方详细状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止人根柢状况”之“六、

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山东玲珑轮胎股份有限公司初度公然发止股票并上市申请文件 招股注明书

发止人子公司状况”。

(五)原公司的董事、监事、高级打点人员

原公司董事、监事、高级打点人员对外投资状况请拜谒原招股注明书“第八

节 董事、监事、高级打点人员取焦点技术人员”。

(六)其余联系干系方

1、大华环境

烟台大华环境建立有限公司创建于 1988 年 4 月 22 日,注册地址为烟台经济

技术开发区天山路 19 号,法定代表人王希华,注册原钱 1,088 万美圆,运营范

围:消费环保方法、高强紧固件、金属构件,土木、钢构造工程建筑、管道方法

拆置(凭天分运营),并销售上述所列公司自产产品(依法须经核准的名目,经

相关部门核准前方可生长运营流动)。王希成之兄王希华持有大华环境 52.09%的

股权。

2、洪伟建筑

招远市洪伟建筑工程有限公司创建于 1986 年 1 月 31 日,注册地址为招远市

罗峰处事处西坞党村东,法定代表人迟洪茂,注册原钱 600 万元,运营领域:房

屋建筑工程施工(依法须经核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。

原公司董事张琦之妹的配偶迟少伟持有洪伟建筑 22.00%股权并担当总经理。

3、洪伟建材

招远市洪伟新型建材有限公司创建于 2003 年 11 月 18 日,注册地址为招远

市大秦家镇龙青路庞家村西,法定代表人迟洪茂,注册原钱 50 万元,运营领域:

前置许诺运营名目:无;正常运营名目:尾矿粉加汽砌块消费、销售(依法须经

核准的名目,经相关部门核准前方可生长运营活)。原公司董事张琦之妹的配偶

迟少伟持有洪伟建材 20%股权并担当监事。

四、联系干系买卖

报告期内,公司波及联系干系买卖蕴含常常性联系干系买卖和偶发性联系干系买卖两类。

常常性联系干系买卖次要蕴含:采购动力能源、呆板方法,出租办公场所,承受餐饮、

物业打点、物流讯运输、工程建立和拆置培修及劳务等。偶发性联系干系买卖次要蕴含:

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承受保证,付出薪酬,销售抵账车、票据及钱币资金等额替换等。

(一)常常性联系干系买卖

1、采购商品

原公司次要处置惩罚轮胎消费销售,报告期内向玲珑热电采购消费所需动力能源

等。此类买卖金额及占同类买卖比譬喻下:

2015 年度

序号 联系干系方 买卖内容

金额(万元) 比例(%)

1 玲珑热电 置办动力 34,348.80 71.62%

续上表:

2014 年度 2013 年度

序号 联系干系方 买卖内容

金额(万元) 金额(万元)金额(万元) 比例(%)

1 玲珑热电 置办动力 46,947.17 82.91 44,472.54 83.65

注:公司于 2015 年 6 月从玲珑团体支购玲珑机电 100%的股权,由于公司、玲珑机电

支购前后均受玲珑团体控制且该控制并非暂时性,对玲珑机电支购兼并后造成的报告主体

正在报告期内接续存续。由于上述兼并领域的厘革,报告期内取玲珑热电、玲珑仓储等发作

的联系干系买卖金额及比例均有所厘革,下同。

(1)向玲珑热电采购电力、蒸汽、水、煤

报告期玲珑热电的营业收出,及取公司之间的联系干系买卖金额(不含税)占玲

珑热电营业收出的比譬喻下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

联系干系方称呼

营业收出 占比 营业收出 占比 营业收出 占比

玲珑热电 41,392.74 82.98% 53,370.64 87.96% 50,932.94 87.32%

①2001 年轮胎家产园建立时,该地区没有电力、热源配套才华

蒸汽和电为轮胎企业消费所必需的能源,但是公司所处招远市经济技术开发

区及右近区域内 2001 年没有电力、热源,招远市政府审批赞成玲珑团体新建热

电厂为招远开发区供给电力、蒸汽及招远市城东区冬季居民供暖。因而玲珑团体

筹资自建了玲珑热电。

②供水买卖为当地市政供水公司打点须要

公司消费取办公区位于玲珑家产园内,自来水总表业主为玲珑热电。应招远

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市自来水公司的要求,同一家产园区需以一个总水表取其停行自来船脚的结算,

即由玲珑热电为蕴含公司正在内的玲珑家产园内企业代支代缴船脚,公司依据自来

水真际用质取玲珑热电予以结算。

③承当市政供暖职责

玲珑热电地处招远市东北部玲珑家产园,为招远市最大的热电企业之一。玲

珑热电次要业务除为玲珑家产园内及周边企业供给电力、蒸汽、消费糊口用水(代

支费)外,还承当了招远市东部城区冬季会合供暖的社会原能性能。

④环保政策改观带来关停风险

国家展开和变化委员会、能源办于 2007 年 1 月公布的《对于加速关停小火

电机组的若干定见》,要求正在“十一五”期间,正在大电网笼罩领域内逐步关停单

机容质 5 万千瓦以下的常规火电机组。

玲珑热电现有 2 台 1.2 万千瓦、1 台 2.5 万千瓦热电联产机组,但玲珑热电

属于热电联产,属于上述《定见》中规定的“属于上述关停领域,但承铛铛地主

要供热任务且其所正在地 10 公里以内没有其余热源点或其机能劣于该领域内其余

热源点的热电联产机组”,经政府部门评价失真后,可久缓关停。

上述《定见》同时规定,省(区、市)人民政府对原地区小火电机组关停工

做负总责,要依据展开变化委确定的关停目的,卖力制定原地区小火电机组关停

方案和年度关停筹划,向社会公布并组织施止;发电企业是小火电机组关停工做

的间接义务人,应依照各省(区、市)人民政府制定的小火电机组关停方案和年

度关停筹划,对原企业所属机组施止关停。

截至目前,玲珑热电未被归入山东省小火电机组关停方案及年度关停筹划,

未支到政府部门有关关停其小火电机组的任何通知、要求,但不能排除将来因热

电财产政策改观而被归入关停领域的可能性。

据此,玲珑热电取公司之间的联系干系买卖,基于地区配套有余及市政打点的需

要,具有必要性。另外,由于汗青起因承当的局部社会原能性能,分比方适归入公司业

务体系。

报告期,玲珑热电取联系干系方的自来水买卖为代支代缴;对外供应电力的价格

执止政府定价;井水为玲珑热电阐扬既有水、电、蒸汽能源打点上的方便及既有

管网的劣势,向右近村镇会合采购后,老原价供应给发止人;供应蒸汽的价格,

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参照烟台市物价局 2010 年 1 月 26 日印发的《对于调解市区蒸汽价格的通知》 烟

价〔2010〕7 号)执止。依据 2015 年 1 月 12 日招远市物价局出具的注明,“自

上述《通知》印发至今,烟台市物价局未对蒸汽价格作过调解。因而,招远玲珑

热电有限公司蒸汽价格,接续参照上述通知的规定执止。”

向公司供给的次要产品(电力、蒸汽和自来水)买卖金额占玲珑热电同类交

易的比譬喻下表所示:

买卖 2015 年度

内容 买卖金额(万元) 占比(%)

电力 20,861.26 94.79

蒸汽 13,017.84 92.08

自来水 351.52 88.85

续上表

买卖 2014 年度 2013 年度

内容 买卖金额(万元) 占比(%) 买卖金额(万元) 买卖金额(万元)

电力 29,840.46 95.45 25,322.32 94.54

蒸汽 16,292.88 95.04 18,236.12 97.60

自来水 509.01 92.89 514.40 89.00

报告期玲珑热电向公司及其余客户供给电力、蒸汽、水和煤的数质、单价和

金额(不含税)汇总如下表:

2015 年度

买卖内容

发止人 其余客户 不同率

均价(元/度) 0.67 0.66 1.36%

电力 数质(度) 309,778,507 17,375,704 -

总金额(元) 208,612,607 11,464,437 -

均价(元/吨) 168.14 168.14 -

蒸汽 数质(吨) 774,219 66,587 -

总金额(元) 130,178,416 11,196,118 -

均价(元/吨) 3.41 3.30 10.73%

自来水 数质(吨) 1,031,743 133,623 -

总金额(元) 3,515,231 440,928 -

均价(元/吨) 1.45 1.47 -1.97%

井水

数质(吨) 636,462 518,045 -

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总金额(元) 925,885 763,835 -

均价(元/吨) 406.82 - -

煤 数质(吨) 422 - -

总金额(元) 171,822 - -

其余 84,057.79 - -

续上表:

2014 年度 2013 年度

买卖内容

发止人 其余客户 不同率 发止人 其余客户 不同率

均价(元/度) 0.70 0.69 1.43% 0.70 0.69 1.43%

数质(度) 429,016,152 20,720,714 - 364,058,944 21,218,480 -

总金额(元) 298,404,565 14,219,711 - 253,223,220 14,612,334 -

均价(元/吨) 168.14 168.14 0.08% 167.48 167.65 0.10%

数质(吨) 969,000 50,581 - 1,088,847 26,769 -

总金额(元) 162,928,807 8,497,333 - 182,361,174 4,487,731 -

自 均价(元/吨) 3.41 3.41 - 3.28 3.12 4.88%

来 数质(吨) 1,493,987 114,389 - 1,565,925 203,914 -

水 总金额(元) 5,090,133 389,732 - 5,143,979 635,736 -

均价(元/吨) 1.49 - - 1.49 - -

数质(吨) 747,648 - - 744,464 - -

总金额(元) 1,113,215 - - 1,106,601 - -

均价(元/吨) 445.61 - - 489.77 - -

煤 数质(吨) 1,910 - - 1,418 - -

总金额(元) 850,947 - - 694,608 - -

其余 1,084,023 - - 2,195,822 - -

注:2013 年初步玲珑热电向其余客户销售的电力含民用电,民用电定价低于家产用

电,故向发止人销售的电力均价高于其余客户。

(2)公司已完成玲珑机电施止支购

公司已于 2015 年 6 月从玲珑团体支购玲珑机电 100%的股权。由于公司、玲

珑机电支购前后均受玲珑团体控制且该控制并非暂时性,该支购为同一控制下企

业兼并,对玲珑机电支购兼并后造成的报告主体正在报告期内接续存续。公司取玲

珑机电之间的买卖将不再归入联系干系买卖范畴。

2、承受劳务

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报告期内,公司常常性联系干系买卖中承受联系干系方供给劳务状况及占当期同类交

易的比譬喻下表:

2015 年度

联系干系方 买卖内容

金额(万元) 比例(%)

玲珑团体 物业效劳、餐饮住宿 698.28 21.27

玲珑仓储 物流讯运输效劳 137.73 0.52

畅旺盛物流讯 物流讯运输效劳 3,748.66 14.07

大华环境 基建施工效劳 1,838.71 5.98

洪伟建筑 土建施工效劳 150.00 0.12

续上表:

2014 年度 2013 年度

联系干系方 买卖内容

金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%)

玲珑团体 物业效劳、餐饮住宿 780.69 20.98 467.86 18.92

玲珑仓储 物流讯运输效劳 1,166.79 3.71 8,612.92 29.01

畅旺盛物流讯 物流讯运输效劳 6,228.65 19.82 882.83 2.97

大华环境 基建施工效劳 8,925.41 8.88 10,792.82 8.10

洪伟建筑 土建施工效劳 - - - -

(1)承受玲珑团体供给园区物业效劳

公司地处招远市玲珑家产园,目前园区内企业蕴含原公司均由玲珑团体供给

保洁、安保、绿化养护等园区物业效劳,该等效劳以效劳所发作真际老原确定价

格,价格折理。因而,公司将此类物业效劳交由玲珑团体供给是基于方便取经济

所长思考。

(2)承受玲珑团体供给餐饮住宿效劳

玲珑团体畅旺浩大酒店为一家营业性三星级酒店,是公司控股股东玲珑团体

设立的分公司。公司所处玲珑家产园位于招远市东北郊,玲珑团体畅旺浩大酒店

为玲珑家产园内唯逐个家可供给餐饮住宿效劳的星级酒店,目前园区内企业蕴含

原公司所需局部餐饮住宿效劳均由玲珑团体畅旺浩大酒店供给。因而,公司因为

业务须要安排餐饮住宿时,原着就近方便和经济高效的准则,将人员住宿取商务

宴存候排于此。报告期内,公司发作的此类买卖价格取其余企业、个人正在玲珑集

团畅旺浩大酒店出产的价格雷同。

(3)承受玲珑仓储及畅旺盛物流讯供给的物流讯运输效劳

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①汗青起因造成

公司运营轮胎业务,须要大质频繁的公路交通运输效劳。如轮胎产品的境内

销售正常为销货方卖力运输到客户所正在地,公司境内客户广泛除新疆、西藏的绝

大局部地区,外洋销售全副为海运,需销售方运输至相应的出境港口;本资料采

购取销售状况相似,大质境外进口的自然橡胶、分解橡胶需购货方正在货色到岸港

口自提。而正在公司快捷展开的初期,招远市尚未建设起能够满足公司宏壮需求的

物流讯运输体系。正在那一布景下,公司控股股东玲珑团体投资设立玲珑仓储取其余

物流讯运输供应商怪异为公司供给相应效劳,可正在运力紧张时期保障产品销售及本

资料采购的实时性,又可造成多家供应商折做压低效劳价格的折做款式。

②物流讯止业独立于公司且运营形式不同大

尽管报告期内玲珑仓储、畅旺盛物流讯为公司供给运输效劳占公司运输效劳总

额的比例较高,但正在目前物流讯业高速展开的大环境下,公司能够从市场上与得第

三方物流讯效劳,故对玲珑仓储并没有依赖性。其次,运输止业一般老原以外的支费、

罚款支入很难控制,故玲珑仓储运营形式为公司司机承包各自车辆,径自核算自

负盈亏。那种形式打点难度大、经营风险较高,假如归入公司体系内晦气于消费

运营的不乱。

因而,玲珑仓储、畅旺盛物流讯取公司之间的物流讯运输买卖具有必要性,定价

亦折理,但是如将其归入公司体系内则晦气于公司消费运营风险的控制。

真际买卖的收配中,运输效劳的“运率”(即差异车型正在差异里程状况下的

每吨×公里运价或范例集拆箱差异里程状况下的单、双程价格)相对牢固,只正在

影响运输效劳老原的严峻因素如路桥用度、成品油价格孕育发作大幅改观时,由一方

以折法理由建议运率变更申请,经另一方赞成后做出变更。公司除玲珑仓储、兴

隆盛物流讯外的其余物流讯运输供应商的效劳价格也回收了雷同的价格确定法子及

变更流程。

报告期,玲珑仓储、畅旺盛物流讯向公司供给效劳取向其余第三方供给效劳的

价格的对照状况:

单位:万元

单位 名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

畅旺盛物流讯取玲珑轮胎运率 0.38 0.40 0.40

畅旺盛物流讯

畅旺盛物流讯取第三方运率 0.38 0.40 -

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玲珑轮胎取第三方 0.38 0.41 0.38

玲珑轮胎取畅旺盛之间买卖额 3,748.66 6,228.65 882.83

玲珑轮胎原年发作的全副运费及仓储费 29,217.32 31,424.99 29,680.05

畅旺盛物流讯原期全副收出 3,847.10 6,335.16 882.83

同类占比 13% 19.82% 2.97%

营支占比 97.44% 98.32% 100.00%

玲珑仓储取玲珑轮胎运率 0.38 0.40 0.40

玲珑仓储取第三方运率 0.38 0.40 0.40

玲珑轮胎取第三方 0.38 0.41 0.38

玲珑轮胎取玲珑仓储之间买卖额 137.73 1,166.79 8,612.92

玲珑仓储

玲珑轮胎原年发作的全副运费及仓储费 29,217.32 31,424.99 29,680.05

玲珑仓储原期全副收出 139.7687 1,171.87 8,981.42

同类占比 0.47% 3.71% 29.02%

营支占比 98.54% 99.57% 95.90%

注 1:除公司外,承受玲珑仓储的物流讯仓储效劳的企业,均为玲珑团体控制的属下企

业,真止统一的运率。畅旺盛物流讯有少质物流讯效劳供给给独立第三方。

注 2:“同类占比”为公司取玲珑仓储、畅旺盛物流讯买卖金额占同类业务的比例;下

注 3:“营支占比”为公司取玲珑仓储、畅旺盛物流讯买卖金额占玲珑仓储、畅旺盛物

流营业收出的比例。

(5)承受大华环境的基建施工效劳

①保障建立速度、节约资金

公司正在 2001 年后主营业务进入快捷展开期,出格是 2004 年以来产能扩张迅

猛,而相应厂房、车间、货仓的建立使公司对土建、钢构造施工工程效劳的需求

大质孕育发作。公司为保障建立速度并节约资金,正在报告期给取同名目报价比较的方

式确定历久竞争施工建立供应商,即同一工程名目承受多家供应商报价正在综折各

类因素确定供应商后,要求对方按公司承受的最低报价执止,并正在后期其余同类

工程名目中按此价格构成的本资料单价、人工用度、利润加成等计较确定同类工

程的估算价款。只正在影响工程建立老原的严峻因素如钢材价格等显现大幅改观

时,依据严峻因素改观状况协商变动计较范例。公司取大华环境此类买卖价格的

确定取其余非联系干系方建立施工效劳供应商雷同,并由第三方中介机构停行工程预

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决算确认工程总额,联系干系买卖价格折理。

②不乱施工建立量质

烟台大华设立于烟台市技术开发区,具有工程总承包天分和钢构造乙级设想

天分,为中国建筑金属构造协会定点加工企业、山东省勘察设想协会常务理事单

位。大华环境做为烟台地区效劳水准较高的建立施工单位,是公司建立施工效劳

供应商之一。大华环境所处的天文位置及建立才华能够为公司实时供给高量质的

施工建立效劳,满足公司产能快捷扩张的需求。

③止业差异、运营形式不同大

大华环境运营领域为:消费环保方法、高强紧固件、金属构件、土木、钢结

构工程建筑、管道方法拆置,并销售上述所列公司自产产品(依法须经核准的项

目,经相关部门核准前方可生长运营流动)。其所处置惩罚的业务取公司处置惩罚的轮胎

业务属于彻底独立的两个止业,各自有差异的运营形式取市场拓展方式;仅仅是

因为公司产能扩张的同时,须要停行厂房等基建立施的扩建,才须要其供给相应

的建立施工效劳。

综上所述,公司取大华环境之间的联系干系买卖,是因为产能不停高速扩张所致,

存正在一定的必要性;基于止业、运营形式的弘大不同,大华环境分比方适归入公司

消费体系内。

大华环境取玲珑轮胎之间的次要买卖内容为钢构造工程。差异的钢构造工

程,随建造高度、防腐办理等技术要求的差异,工程单价会存正在较大不同。

报告期,大华环境取玲珑轮胎(母公司)之间的钢构造工程效劳均匀单价,

2015 年度,大华环境取玲珑轮胎(母公司)未发作联系干系买卖,2014 年度为 456.81

元/m2,2013 年度为 598.04 元/m2。2014 年,大华环境取玲珑轮胎(母公司)之

间的买卖次要为货仓等简易工程,故工程均匀单价低于当地均匀值。

依据第三方机构出具的证真文件,上述期间内,招远市当地的钢构造工程平

均价格区间,2014 年度为 500 元/m2-550 元/m2,2013 年度为 580 元/m2-610 元

/m2。

大华环境取原公司子公司德州玲珑的的钢构造工程效劳均匀单价,2015 年

度,大华环境取德州玲珑未发作联系干系买卖,2014 年度为 519.30 元/m2,2013 年

度为 606.26 元/m2;大华环境取原公司子公司广西玲珑的钢构造工程效劳均匀单

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价,2015 年度为 502 元/ m2,2014 年度为 577.00 元/m2。取供给给玲珑轮胎(母

公司)之间的工程效劳相比,因工程差异,建造高度、防腐办理等技术要求差异

组成的价格不同外,招远市、德州市及柳州市的地区间人工老原及资料运费也存

正在不同。依据第三方机构出具的证真文件,德州市当地的钢构造工程均匀价格区

间,2014 年为 510 元/m2-560 元/m2,2013 年度为 600 元/m2-640 元/m2,2012 年

度为 610 元/m2-650 元/m2。柳州市依照当地钢构造均匀价格区间,2015 年度为

520/ m2-590/ m2,2015 年度,大华环境取广西玲珑之间的买卖次要为货仓等简

易工程,故工程均匀单价低于当地均匀值。

(6)承受洪伟建筑的施工效劳

洪伟建筑主营业务是衡宇建筑工程施工,报告期内为公司供给土建、混凝土

土垫、耐磨空中铺设及相关的水电施工。

①高耐磨空中铺设工程价款是依照公司该类工程统一的定价公式鉴定每平

米的综折造价,正在此根原上单方协商确定最末价格。详细的定价公式为:

每平米综折造价 P=每平米资料费+1 元/M2 养护费+0.3 元/M2 割缝费+15 元

/M2 人工费+5.40%*P 的税金+8.00%*P 的利润。

报告期除洪伟建筑外,公司还承受山东荣海涂拆工程有限公司(以下简称“山

东荣海”)的高耐磨空中铺设工程效劳,价格对照数据如下:

资料单价 定价公式鉴定综折造价 最末价格

施工方 每平米耗用资料不同 不同率

(元/千克) (元/M2) (元/M2)

巴斯夫进口 MASTERTOP200

洪伟建筑 8.75 92.58 91.5 1.17%

铁和钢骨料 7.3 千克

山东荣海 巴斯夫 410C 硅铁折金骨料 8 千克 4.00 55.77 55.5 0.48%

公司取山东荣海及联系干系方洪伟建筑的“最末价格”,取各自“定价公式鉴定

综折造价”之间的不同率正在 1%摆布。

②其余取洪伟建筑之间的工程是相关造价软件(如:“广联达”、“英特”、“新

天宇”等品牌的造价软件)以《山东省建筑工程泯灭质定额》(鲁建标字[2003]3

号)为范例,依据施工图及工程质主动阐明出单位工程质须要的“人工工日”、

“机器台班”及“资料耗用质”,并按照条约约定的“人工费”及“下浮系数”

鉴定工程总的造价。上述鉴定工程造价的 5 个要害参数,“人工工日”、“机器台

班”及“资料耗用质”的单价是由工程所正在地建立范例造价打点部门统一发布,

详细文件为《对于发布二〇一〇年上半年建立工程资料参照价格的通知》(招建

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[2010]40 号)和《对于发布二〇一二年建立工程资料参照价格的通知》(招建

[2012]37 号);按照第三方烟台永泰有限义务会计师事务所依据其以往供给工程

造价咨询业务统计数据出具的证真文件,公司取洪伟建筑之间土建工程条约所确

定的人工费及下浮系数正在上述折法区间内。

3、出租办公场所

2011 年 6 月 23 日,玲珑团体取公司从头签订《衡宇租赁条约》,租赁公司

办公大楼的一楼东半局部、四楼全层、九楼全层折计 3,369 平方米做为办公运用,

租赁期间从 2011 年 7 月 1 日至 2012 年 7 月 1 日,依据招远市同地段写字楼租金

价格确定季租金总计 50,535 元,按季度付出。

玲珑团体正在报告期内逐步缩减向公司租赁的办公场所。自 2012 年 7 月 2 日

起,公司不再取玲珑团体续签租赁条约。

4、报告期内常常性联系干系买卖的影响

报告期内公司取联系干系方次要的置办类常常性联系干系买卖占当期老原用度总额

的比例:

2015年度

联系干系方 买卖内容 买卖金额 比例

(万元) (%)

玲珑热电 置办电力、蒸汽、水 34,348.80 4.41

玲珑团体 餐饮住宿效劳、物业效劳 698.28 0.09

玲珑仓储 物流讯运输效劳 137.73 0.02

畅旺盛物流讯 物流讯运输效劳 3,748.66 0.48

大华环境 基建施工效劳 1,838.71 0.24

洪伟建筑 土建施工效劳 150.00 0.02

折计 40,922.18 5.26

续上表:

2014年度 2013年度

联系干系方 买卖内容 买卖金额 比例 买卖金额 比例

(万元) (%) (万元) (%)

玲珑热电 置办电力、蒸汽、水 46,947.17 5.11 44,472.54 4.36

玲珑团体 餐饮住宿效劳、物业效劳 780.69 0.08 467.86 0.05

玲珑仓储 物流讯运输效劳 1,166.79 0.13 8,612.92 0.84

畅旺盛物流讯 物流讯运输效劳 6,228.65 0.68 882.83 0.09

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大华环境 基建施工效劳 8,925.41 0.97 10,792.82 1.06

折计 64,048.71 6.97 65,228.97 6.40

报告期,公司业务进入高速展开期,产能快捷扩张,对电力蒸汽水等动力能

源、物流讯运输效劳及厂房扩建施工效劳等需求也相应回升,因而报告期公司取玲

珑热电、玲珑仓储、大华环境之间的联系干系买卖占比相对较高。2012年,子公司德

州玲珑局部厂房竣工,初步采购机器方法构建消费线。2014年,子公司泰国玲珑

工程名目建立进度加速,初步大质采购机器方法构建消费线。因而自2012年始,

公司取大华环境之间的买卖额取同期相比回升幅度较大。

上述情形的显现,有汗青起因及公司地处玲珑家产园的地域起因,更是公司

基于降低运输老原、缩短交货周期须要而做出的折法选择,正在确保供货量质和价

格折理的前提下,便于快捷真现范围化消费,正在市场折做中占据有利职位中央,会合

资源展开焦点的轮胎技术研发、消费取销售业务。跟着公司联系干系买卖制度的建设

及标准联系干系买卖意识的强化,零星且没必要要的联系干系采购将末行。

报告期内公司取联系干系方之间的常常性买卖价格折理,对原公司的主营业务、

财务情况和运营成绩未形成严峻晦气影响。

保荐机构经核对后认为:报告期发止人常常性联系干系买卖价格折理。

(二)偶发性联系干系买卖

1、保证

报告期,公司支购玲珑机电前,玲珑机电曾为玲珑团体供给保证,截至 2015

年 6 月 30 日,玲珑机电为联系干系方告贷供给的保证均已履止完结。除此之外公司

不存正在为联系干系方供给保证的状况。公司承受联系干系方保证的严峻条约请拜谒原招股

注明书“第十五节 其余重要事项”之“二、重要条约”。

2、向山玲汽销销售第三方抵账车辆

公司取局部属游整车消费客户签署和谈,整车厂商用自产的车辆抵扣对付公

司的货款。因公司的运营领域中不蕴含机动车零售,也不具备零售机动车的销售

才华和条件,难以通过向末端客户销售机动车真现资产变现,所以公司陆续将该

等车辆转让予山玲汽销,山玲汽销则做为主营机动车销售的专门企业向末端客户

销售该等车辆。公司取山玲汽销之间不存正在轮胎产品的买卖。

2013 年度,公司向山玲汽销销售第三方抵账车辆价格(不含税)对照:

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数质 公司发售给山玲汽销均价 山玲汽销对外销售均价

型号 不同率

(台) (元/台) (元/台)

HN3310P34DLM3J 12 275,381.25 276,164.33 0.28%

福田 H 系列 1 96,377.00 97,232.00 0.89%

福田迷迪 1 55,897.00 56,752.00 1.53%

BJ6830U6LFB 4 273,932.00 274,786.25 0.31%

BJ6115U7AJB-1 3 438,462.00 438,462.00 0.00%

ZZ4257N3247C1 3 235,373.00 235,943.00 0.24%

HN4250G37CLM3 2 197,751.00 198,605.50 0.43%

2014 年度,公司向山玲汽销销售第三方抵账车辆价格(不含税)对照:

数质 公司发售给山玲汽销均价 山玲汽销对外销售均价

型号 不同率

(台) (元/台) (元/台)

福田汽车 1 264,103 264,957 0.32%

LVCD4BDB9DM011

1 212,821 213,675 0.40%

718

LVCD4BDBODM011

1 212,821 213,675 0.40%

719

华泰汽车 1 58,718 59,573 1.43%

陕汽自卸车 4 276,581 277,436 0.31%

2015 年度,公司向山玲汽销销售第三方抵账车辆价格(不含税)对照:

数质 公司发售给山玲汽销均价 山玲汽销对外销售均价

型号 不同率

(台) (元/台) (元/台)

金龙客车 1 145,556 146,410 0.58%

3、支购玲珑机电

公司于 2015 年 6 月向玲珑团体支购了玲珑机电 100%的股权。有关支购玲珑

机电的详细状况请拜谒原节“七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径”之“(二)

为减少打点买卖回收的详细门径”相关内容。

(三)玲珑机电取联系干系方买卖状况

公司于 2015 年 6 月向玲珑团体支购了玲珑机电 100%的股权,该支购为同一

控制下企业兼并,因而报告期内玲珑机电取联系干系方的买卖均视同联系干系方买卖。报

告期内,玲珑机电取联系干系方买卖状况如下:

1、销售商品

报告期内,玲珑机电向联系干系方销售占当期同类买卖的比譬喻下表:

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2015 年度

联系干系方 买卖内容

金额(万元) 比例(%)

玲珑热电 销售变压器及备品备件 4.89 0.08

英诚病院 备品备件 1.71 0.97

玲珑团体 销售铸件 111.58 37.70

续上表

2014 年度 2013 年度

联系干系方 买卖内容

金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%)

玲珑热电 销售变压器及备品备件 648.89 9.75 167.96 1.38

英诚病院 备品备件 121.06 1.82 148.68 1.22

玲珑团体 销售铸件 20.11 6.89 13.16 0.91

2、玲珑机电为联系干系方保证

单位:万元

联系干系方 2015 年度 2014 年度 2013 年度

玲珑团体 - 28,815.00 45,050.00

3、玲珑机电为联系干系方供给资金

单位:万元

联系干系方 2015 年度 2014 年度 2013 年度

玲珑团体 19,154.51 32,294.05 16,345.20

玲珑热电 - 5,000.00 -

玲珑水泥 - 200.00 -

折计 19,154.51 37,494.05 16,345.20

4、玲珑机电承受联系干系方资金

单位:万元

联系干系方 2015 年度 2014 年度 2013 年度

玲珑团体 17,528.70 - -

5、玲珑机电向联系干系方付出票据支与钱币资金

2014 年度、2015 年度,玲珑机电向联系干系方付出票据支与钱币资金金额划分

为 5,925.00 万元、885.25 万元。

6、玲珑机电向联系干系方租赁

单位:万元

租赁用度

出租方 承租方 品种 定价按照

2015 年度 2014 年度 2013 年度

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玲珑团体 玲珑机电 衡宇 租赁条约 125.58 254.15 -

保荐机构核对后认为:报告期发止人偶发性联系干系买卖价格折理。

(四)公司最近三年联系干系方应支、对付和往来状况

报告期内,公司取联系干系方应支、对付和往来余额状况:

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 余额 比例 余额 比例 余额 比例

(万元) (%) (万元) (%) (万元) (%)

其余非运动资产

洪伟建筑 - - - - 300.00 1.09

折计 - - - - 300.00 1.09

对付账款

玲珑热电 215.90 0.18 681.73 0.54 5,419.38 3.60

玲珑仓储 6.08 0.01 131.72 0.11 752.03 0.50

畅旺盛物流讯 374.66 0.31 575.59 0.46 639.28 0.42

折计 596.64 0.50 1,389.04 1.11 6,810.69 4.52

其余对付款

大华环境 3,692.94 5.02 7,063.09 7.85 3,801.87 5.38

洪伟建筑 678.76 0.92 677.95 0.75 522.08 0.74

注1

玲珑团体 8,919.36 12.12 - - - -

折计 13,291.07 18.07 7,741.04 8.61 4,323.95 6.12

其余应支款

玲珑团体 - - 70,831.22 95.68 38,820.35 96.92

折计 - - 70,831.22 95.68 38,820.35 96.92

注 1:截至 2015 年 12 月 31 日,其余对付玲珑团体款项余额 8,919.36 万元,此中

8,600.00 万元为玲珑机电被原公司支购前取玲珑团体的往来款项,截至原招股注明书签订

日,该款项已结清。

注 2:因原公司支购玲珑机电,该支购为同一控制下企业兼并,因而报告期内玲珑机

电取联系干系方的其余应支款余额均视同原公司的其余应支款余额。截至 2015 年 12 月 31 日,

其余应支玲珑团体款项无余额。

原公司真际控制人王希成、张光英、王锋、王琳就制行资金占用答允事项

如下:“自己(一)不哄骗利润分配、资产重组、对外投资、资金占用、告贷担

保等方式侵害玲珑轮胎和其社会公寡股股东的正当权益,不哄骗控制职位中央侵害

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玲珑轮胎和其社会公寡股股东的所长;(二)严格限制自己及自己控制的其余关

联方正在取玲珑轮胎发作运营性资金往来历程中占用玲珑轮胎资金,不要求玲珑

轮胎为自己垫收任何用度,代自己承当任何老原和其余支入;(三)不要求玲珑

轮胎以下列方式将资金间接或曲接地供给给自己及自己控制的其余联系干系方使

用:1、有偿或无偿地装借玲珑轮胎的资金给自己及自己控制的其余联系干系方使

用;2、通过银止或非银止金融机构向自己及自己控制的其余联系干系方供给委托贷

款;3、委托自己及其控制的其余联系干系方停行投资流动;4、为自己及自己控制

的其余联系干系方开具没有真正在买卖布景的商业承兑汇票;5、代自己及自己控制的

其余联系干系方送还债务或为该等债务供给保证。”

原公司次要股东玲珑团体、英诚贸易就制行资金占用答允事项如下:“原

公司(一)将严格依法止使做为玲珑轮胎出资人的势力,不哄骗利润分配、资产

重组、对外投资、资金占用、告贷保证等方式侵害玲珑轮胎和其社会公寡股股

东的正当权益,不哄骗控制职位中央侵害玲珑轮胎和其社会公寡股股东的所长;

(二)严格限制原公司及原公司控制的其余联系干系方正在取玲珑轮胎发作运营性资金

往来历程中占用玲珑轮胎资金,不要求玲珑轮胎为原公司垫收任何用度,代原

公司承当任何老原和其余支入;(三)不要求玲珑轮胎以下列方式将资金间接或

曲接地供给给原公司及原公司控制的其余联系干系方运用:1、有偿或无偿地装借玲

珑轮胎的资金给原公司及原公司控制的其余联系干系方运用;2、通过银止或非银止

金融机构向原公司及原公司控制的其余联系干系方供给委托贷款;3、委托原公司及

其控制的其余联系干系方停行投资流动;4、为原公司及原公司控制的其余联系干系方开

具没有真正在买卖布景的商业承兑汇票;5、代原公司及原公司控制的其余联系干系方

送还债务或为该等债务供给保证。”

五、联系干系买卖和谈

2010年11月8日,公司取玲珑团体及其控制的其余企业划分签署了框架性协

议,并于2010年第一次久时股东大会审议通过。2012年12月19日,公司2012年

第二次久时股东大会审议通过了新的框架性联系干系买卖和谈。2013年4月16日,公

司2012年度股东大会审议通过了玲珑机电取泰国玲珑的联系干系买卖框架和谈议

案。2014年4月8日,公司2013年年度股东大会审议通过新签订框架性联系干系买卖

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和谈。应付局部已到期的框架和谈,2015年5月8日,公司2014年度股东大会审

议通过了新签订的框架性联系干系买卖和谈。

序号 买卖单方 买卖内容 有效期

采购呆板方法、

1 玲珑轮胎、德州玲珑、广西玲珑、泰国玲珑 玲珑机电 2年

培修和技术效劳

2 玲珑轮胎 玲珑热电 采购动力能源 2年

3 玲珑轮胎、德州玲珑、广西玲珑、泰国玲珑 畅旺盛物流讯 物流讯运输效劳 2年

4 玲珑轮胎、德州玲珑、广西玲珑、泰国玲珑 玲珑仓储 物流讯运输效劳 2年

5 玲珑轮胎 玲珑团体 餐饮物业效劳 2年

2012年2月1日,2012年第一次久时股东大会审议通过了2012年过活常联系干系

买卖筹划的议案。2013年4月16日,公司2012年度股东大会审议通过了2013年度

日常联系干系买卖筹划。2014年4月8日,公司2013年年度股东大会审议通过了2014

年过活常联系干系买卖筹划。2015年5月8日,公司2014年度股东大会审议通过了

2015年过活常联系干系买卖筹划。

六、发止人联系干系买卖决策步调及执止状况

(一)联系干系买卖决策势力取步调的规定

原公司正在《公司章程(草案)》、《股东大集会事规矩》、《董事集会事规

则》、《联系干系买卖打点制度》、《独立董事工做细则》等内部规章制度中,规定

了联系干系股东、联系干系董事对联系干系买卖的回避制度,明白了联系干系买卖折理决策的程

序,回收必要的门径对其余股东的所长停行护卫。上述规章制度中的相关内容

蕴含:

1、《公司章程(草案)》中的相关规定

第三十九条规定:公司的控股股东、真际控制人员不得操做其联系干系干系损

害公司所长。违背规定的,给公司组成丧失的,应该承当赔偿义务。

公司控股股东及真际控制人对公司和公司社会公寡股东负有诚信责任。控

股股东应严格依法止使出资人的势力,控股股东不得操做利润分配、资产重

组、对外投资、资金占用、告贷保证等方式侵害公司和社会公寡股东的正当权

益,不得操做其控制职位中央侵害公司和社会公寡股东的所长。

第四十一条规定:公司下列对外保证止为,须经股东大会审议通过。

(一)原公司及原公司控股子公司的对外保证总额,抵达或赶过最近一期经

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审计脏资产的50%以后供给的任何保证;

(二)公司的对外保证总额,抵达或赶过最近一期经审计总资产的30%以后

供给的任何保证;

(三)为资产欠债率赶过70%的保证对象供给的保证;

(四)单笔保证额赶过最近一期经审计脏资产10%的保证;

上述股东大会的职权不得通过授权的模式由董事会或其余时机谈个人代为

止使。公司不得为股东、真际控制人及联系干系方供给保证。

第五十六条规定:股东大会拟探讨董事、监事选发难项的,股东大会通知

中将丰裕表露董事、监事候选人的具体量料,至少蕴含以下内容:

(1)教育布景、工做教训、兼职等个人状况;

(2)取原公司或原公司的控股股东及真际控制人能否存正在联系干系干系;

(3)表露持有原公司股份数质;

(4)能否受过中国证监会及其余有关部门的惩罚和证券买卖所惩戒。

除回收累积投票制选举董事、监事外,每位董事、监事候选人应该以单项

提案提出。

第七十九条规定:股东大会审议有关联系干系买卖事项时,联系干系股东不应该参

取投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数;股东大会决

议应该丰裕表露非联系干系股东的表决状况。

第九十八条规定:董事应该固守法令、止政法规和原章程,不得操做其关

联干系侵害公司所长。董事违背原条规定所得的收出,应该归公司所有;给公

司组成丧失的,应该承当赔偿义务。

第一百一十一条规定:董事会应该确定对外投资、支购发售资产、资产抵

押、对外保证事项、委托理财、联系干系买卖的权限,建设严格的审查和决策程

序。

第一百一十九条规定:董事取董事会集会决定事项所波及的企业有联系干系关

系的,不得对该项决定止使表决权,也不得代办代理其余董事止使表决权。该董事

会集会由过对合的无联系干系干系董事出席便可举止,董事会集会所做决定须经无

联系干系干系董事过对合通过。出席董事会的无联系干系董事人数有余3人的,应将该事

项提交股东大会审议。

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第一百四十一条规定:监事不得操做其联系干系干系侵害公司所长,若给公司

组成丧失的,应该承当赔偿义务。

第一百九十二条规定:联系干系干系,是指公司控股股东、真际控制人、董

事、监事、高级打点人员取其间接大概曲接控制的企业之间的干系,以及可能

招致公司所长转移的其余干系。

2、《股东大集会事规矩》中的规定

第五条规定:股东大会审议核准公司的严峻联系干系买卖事。

第二十条规定:股东大会拟探讨董事、监事选发难项的,股东大会通知中

应该丰裕表露董事、监事候选人的具体量料,至少蕴含取公司或其控股股东及

真际控制人能否存正在联系干系干系。

第三十八条规定:公司对股东、真际控制人及其联系干系方供给的保证须经股

东大会审议通过。

第四十条规定:股东大会审议有关联系干系买卖事项时,联系干系股东不应该参取

投票表决,其所代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数;股东大会的决

议应该丰裕表露非联系干系股东的表决状况。

第四十七条规定:股东大会对提案停行表决前,应该推举两名股东代表参

加计票和监票。审议事项取股东有短长干系的,相关股东及代办代理人不得加入计

票、监票。

3、《董事集会事规矩》中的规定

第十三条规定:委托和受托出席董事会集会审议联系干系买卖事项时,非联系干系

董事不得委托联系干系董事代为出席;不得承受非联系干系董事的委托。

第二十条规定:显现董事取集会提案所波及的企业有联系干系干系或其余情形

而须回避的,董事应该对有关提案回避表决。正在董事回避表决的状况下,有关

董事会集会由过对合的无联系干系干系董事出席便可举止,造成决定须经无联系干系关

系董事过对合通过。出席集会的无联系干系干系董事人数有余三人的,不得对有关

提案停行表决,而应该将该事项提交股东大会审议。

4、《联系干系买卖打点制度》中的规定

第一章 正通例定中规定:

原公司《联系干系买卖决策制度》依据《公司法》、《证券法》、《上市公司治

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理本则》、《上海证券买卖所股票上市规矩》、《公司章程》等法令、法规和规

范性文件的规定,联结原公司的真际状况制订,系统规定了联系干系人、联系干系关

系、联系干系买卖的认定。

第二章 联系干系买卖的决策步调中规定:

公司股东大会审议的联系干系买卖蕴含(1)公司取联系干系人发作的买卖金额正在

3,000万元以上,且占公司最近一期经审计脏资产绝对值5%以上的联系干系买卖;

(2)公司为联系干系人供给保证;(3)虽属于董事会有权审议并施止的联系干系买卖,

但出席董事会的非联系干系董事人数有余三人的。

公司董事会有权判断并施止上述股东大会审议权限外的其余联系干系买卖事

项。联系干系买卖金额正在300万元人民币以上大概占公司最近一期经审计脏资产绝对

值的0.5%以上的,必须经二分之一以上独立董事事先否认后,提交董事会讨

论。

需股东大会审议通过的联系干系买卖,应事先由独立董事否认后,提交董事会

探讨;独立董事作出判断前,可以聘请中介机构出具独立财务照料报告,做为

其判断的按照。

独立董事应该对下列事项颁发独立定见:公司的股东、真际控制人及其关

联企业对公司现有或新发作的总额高于300万元或高于公司最近一期经审计脏资

产绝对值的0.5%的告贷或其余资金往来,以及公司能否回收有效门径回支欠

款。

5、《独立董事工做细则》中的规定

第一条规定:为进一步完善公司法人治理构造,改进董事会成员构造,强

化对内部董事及经理层的约束和监视机制,护卫中小股东及所长相关者的权

益,促进公司的标准运做,依据中国证监会《对于正在上市公司建设独立董事制度

的辅导定见》、《上市公司治理本则》和《对于删强社会公寡股股东权益护卫的

若干规定》的要求,公司建设独立董事制度,并制定原细则。

第十二条规定:独立董事除应该具有《公司法》和其余相关法令、法规赋予

董事的职权外,还具有以下出格职权:公司拟取联系干系人达成的总额高于300万元

或高于公司最近经审计脏资产值的5%的联系干系买卖应由独立董事否认后,提交董

事会探讨;独立董事做出判断前,可以聘请中介机构出具独立财务照料报告,

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做为其判断的按照。

第十三条规定:独立董事应对公司的股东、真际控制人及其联系干系企业对公

司现有或新发作的总额高于人民币300万元或高于公司最近经审计脏资产值的

5%的告贷或其余资金往来,以及公司能否回收有效门径回支欠款向董事会或股

东大会颁发独立定见。

(二)报告期内联系干系买卖制度的执止状况

2013年4月16日公司2012年度股东大会审议通过了2013年过活常联系干系买卖计

划,同时还审议通过了玲珑机电取泰国玲珑的联系干系买卖框架和谈议案。

2014年4月8日,公司2013年年度股东大会审议通过了2014年过活常联系干系交

易筹划。

2015年5月8日,公司2014年度股东大会审议通过了新的联系干系买卖框架和谈

议案,同时通过了2015年过活常联系干系买卖筹划。

(三)独立董事定见

独立董事对报告期联系干系买卖颁发如下定见:“公司于报告期内的联系干系买卖

是基于一般的市场买卖条件及有关和谈的根原上停行的,折乎商业老例,联系干系

买卖定价折理,遵照了公平、公然、公允的市场准则;该等联系干系买卖折乎公司

的真际须要,未侵害公司所长和中小股东所长;公司的联系干系买卖事项履止了相

关的公司内部核准步调,步调折乎《公司法》、《公司章程》和其余的公司制度

的规定。”。

七、发止人减少和标准联系干系买卖的门径

(一)制度性安排

原公司依照《公司法》等法令法规,制订了《公司章程》、《股东大集会事

规矩》、《董事集会事规矩》、《联系干系买卖打点制度》、《防备控股股东及联系干系

方占用公司资金打点制度》等规章制度,建设了标准健全的法人治理构造。

(二)为减少联系干系买卖回收的详细门径

原公司另有针对性地施止了以下门径,以减少和标准联系干系买卖。

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1、公司制定了《公司章程》、《股东大集会事规矩》、《董事集会事规矩》、

《联系干系买卖打点制度》、《防备控股股东及联系干系方占用公司资金打点制度》等规

章制度均对联系干系买卖的决策制度和审批权限、联系干系董事和联系干系股东的回避、独

立董事的定见等做出具体规定,从步调上保障联系干系买卖公平、公允和折理。

2、公司设有专门的采购部门,通过按期招标、取相应企业签署供货条约等

方式停行次要本资料采购,本资料采购环节独立于控股股东及其余各联系干系方,

买卖定价以市场化准则为根原,取第三方采购价格无鲜亮不同。

3、原公司正在报告期内取次要联系干系方签订了框架性买卖条约,对发作的联系干系

买卖停行标准;对2013年、2014年及2015年可能发作的联系干系买卖停行详尽预测

造成买卖筹划,并以此做为议案提交股东大会审议通过。

4、支购玲珑机电

(1)决定状况

由于报告期内公司向玲珑机电采购橡胶机器、承受其培修劳务等买卖金额

逐年删加,为了担保公司资产完好和业务独立性,公司于2015年4月16日第二届

董事会第九次集会审议通过《支购山东玲珑机电有限公司股权》的议案,并由

2015年5月8日召开的2014年年度股东大会核准施止。依据该议案,原公司拟支

购玲珑团体持有的玲珑机电100%股权。

(2)玲珑机电的审计评价状况

依据普华永道于2015年6月8日出具的审计报告,截至2014年12月31日,玲

珑 机 电 资 产 总 额 为 171,441.93 万 元 、 负 债总 额 为 143,454.21 万 元、 脏 资 产 为

27,987.72万元。依据具有证券期货业务资格的评价机构北京天圆开资产评价有

限公司于2015年6月10日出具了天圆开评报字[2015]第1033号评价报告,截至评

估基准日2014年12月31日,给取资产根原法确定玲珑机电脏资产评价值为

31,672.11万元。天圆开评报字[2015]第1033号评价报告只给取资产根原法一个

办法对玲珑机电的全副股东权益价值停行评价,其时未选择支益法是思考被评

估单位次要客户为联系干系单位。依据中国证监会于2013年发布的《会计监禁风险提

示第5号——上市公司股权买卖资产评价》及相关评价本则的规定和要求,正在持

续运营前提下,准则上应该给取两种以上办法停行评价。颠终细心阐明,公

司、评价机构、保荐机构认为2015年6月10日出具的天圆开评报字[2015]第1033

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号评价报告支益法不折用的论断相对过于保守,其时仅思考了内部联系干系买卖的

占比,没有思考假如联系干系买卖价格折理的前提下支益法也是折用的。故2015年

12月,玲珑轮胎委托北京天圆开资产评价有限公司删多给取其余评价办法停行

评价。公司、评价机构、保荐机构从头阐明了玲珑机电的汗青运营状况、将来

支益可预测状况、所获与评价计料的丰裕性以及将来承当风险水对等因素,认

为玲珑机电具有独立市场化的运营才华,据此,北京天圆开资产评价有限公司

于2015年12月24日出具的天圆开评报字[2015]第1207号评价报告,给取支益法

对玲珑机电停行评价,截至评价基准日2014年12月31日,玲珑机电的脏资产评

估价值为66,333.79万元。经阐明认为,选择更能表示企业整体支益才华的支益

法评价结果66,333.79万元,做为最末评价结论更具折法性。2015年度,玲珑机

电真际运营业绩取按照评价如果或许的运营业绩根实相符,玲珑机电给取支益

法按照评价如果或许的将来运营业绩具有可真现性。

(3)股权转让工商变更

2015年6月12日,玲珑团体取原公司签订玲珑机电股权转让和谈,玲珑团体

将其持有的玲珑机电100%股权以67,107.09万元的价格转让给原公司。6月17

日,玲珑机电解决完成股权变更的工商登记手续。

(4)定价按照及价格折理性

公司以6.71亿元的价格支购玲珑团体持有的玲珑机电100%股权,该买卖价

格是公司、玲珑团体以及机茂有限公司等公司10家小股东正在资产根原法评价价

值的根原上,基于玲珑机电将来的展开,取机茂有限公司等10家小股东颠终多

次协商后确定。除参考资产根原法评价价值外,原次买卖定价时还思考了以下

因素:

①玲珑机电2013年和2014年划分销售成型机36台和41台、硫化机235台和

254台,2013年度和2014年度的兼并脏利润划分约为9,200万元和9,680万元,经

营流动现金的脏流入划分约为1.57亿元和1.33亿元。

②玲珑机电(为高新技术企业)的前期研发投入较大,自2012年至2014年每

年计入用度的研发投入划分为:989万元,2,914万元和3,629万元,那局部的研

发投入正正在陆续造成公司的知识产权,截至2015年6月10日,玲珑机电领有已获

批的专利总计19项,已受理待授权的专利20项。截至目前,领有获批专利共计

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49项,此中真用新型专利48项,缔造专利1项,曾经申请待授权缔造专利6项,

那些已获批专利或待获批的专利,能为公司后续的展开供给有力的收撑。此

外,支购前,单方业务受限于联系干系买卖金额,买卖仅限于成型机、硫化机和简

易工拆等,机电公司的胶囊硫化机、高速持暂试验机、密炼机大修、成品主动

入库输送机、智能化工厂4.0的晋级改造无奈造成产品投入运用,企业劣势未能

获得丰裕表示,支购后,技术劣势将得以丰裕操做。

③玲珑机电主营业务为硫化机、成型机等橡胶机器的消费和销售,同止业

上市公司次要蕴含软控股份(002073)、赛象科技(002337)、蓝英拆备(300293)

等。上述同止业上市公司2015年1-4月均匀市脏率区间为3.23-9.14倍。依照玲珑

机电的支购价格除以经审计的玲珑机电2014年12月31日脏资产计较的市脏率取

上述同止业上市公司均匀市脏率区间较为濒临。

④支购玲珑机电的定价思考了支购之后对公司所孕育发作的协同效应:

A、并购之前,为控制联系干系买卖的类别及金额,单方仅正在董事会、股东大

会审批通过的框架和谈之下停行商品交易竞争。并购之后,玲珑轮胎取玲珑机

电可以真现两大止业的劣势互补,竞争可以进一步拓展至技术研发规模。一方

面,玲珑轮胎可以借此最大限度地进步方法的主动化,真现降低老原、进步效

率的宗旨;另一方面,玲珑机电可以借此进步拆备制做水平,丰裕阐扬焦点技

术团队的业务才华。

B、完成并购后,正在公司将来的新减产能或现有产能晋级改造历程中,可

带来减少投资额、降低利息用度和合旧老原的成效。

原次支购买卖经2015年4月16日第二届董事会第九次集会董事会及2015年5

月8日召开的2014年度股东大会审议通过,联系干系董事和联系干系股东均回避表决。公

司的小股东机茂有限公司全程参取买卖价格确真定历程,小股东正在定价历程中

丰裕表达了其想法和思考,并取控股股东就支购价格达成一致,赞成以约6.71

亿元的价格支购玲珑机电。公司的独立董事也对上述联系干系买卖价格的折理性发

表了定见。

(5)玲珑团体对玲珑机电业绩弥补答允

2015年12月31日,玲珑团体向公司出具《业绩弥补答允函》,次要内容如

下:

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“一、原次买卖的业绩答允期为原次买卖施止完成当年起的三个会计年度

(即2015年、2016年及2017年,以下简称业绩答允期)。

二、玲珑团体答允,玲珑机电正在业绩答允期内真际真现的脏利润(扣除非经

常性损益后)不低于天圆开评报字[2015]第1207号《山东玲珑轮胎股份有限公司

拟支购玲珑团体有限公司持有的山东玲珑机电有限公司股权名目评价报告》确定

的相应年度的脏利润预测值,即2015年度、2016年度、2017年度脏利润划分不

低于12,245.14万元、10,799.35万元、11,973.16万元,否则玲珑团体将按如下方

式对玲珑轮胎停行现金弥补,详细如下:

(一)玲珑团体弥补现金数 = 截至当期期终累积答允脏利润数-截至当期

期终累积真际脏利润-已弥补现金数。正在各年计较的现金弥补金额小于零时,

按零与值,即曾经弥补的现金不冲回。

(二)正在业绩答允期内的每个会计年度完毕后4个月内,玲珑轮胎聘请的具

有证券期货相关业务从业资格的会计师事务所对该年度内玲珑机电的财务报表

出具专项审鉴定见,以确定正在该年度内玲珑机电真际脏利润。上述真际脏利润

以扣除非常常性损益后的脏利润为计较按照。

(三)玲珑团体应于上述弥补现金数确定后30日内付出给玲珑轮胎。

三、正在业绩答允期届满后,玲珑轮胎将聘请具有证券期货业务资格的审计

机构,正在业绩答允期最后一年的玲珑轮胎年度审计报告出具之前或之日出具相

应的标的资产减值测试审核报告。

四、依据减值测试审核报告,业绩答允期届满时,假如标的资产期终减值

额>已弥补金额,玲珑团体将对玲珑轮胎另止弥补,另止应弥补的金额= 标的

资产期终减值额-正在答允期内因真际脏利润未达答允脏利润已付出的弥补额。

前述标的资产期终减值额为标的资产买卖价格减去期终标的资产的评价值并扣

除弥补期限内玲珑机电股东删资、减资、承受赠取以及利润分配的影响。

五、玲珑团体依据原函予以弥补的现金总额不赶过原次买卖中标的资产的

买卖价格。

六、如玲珑轮胎依据原函确定原公司应履止弥补责任,则正在原公司履止完

毕原函项下弥补责任前,假如玲珑轮胎施止现金分成,原公司将不收付该等现

金分成,并将该等现金分成支益间接付出予玲珑轮胎以履止原公司对玲珑轮胎

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应履止而未履止的弥补付出责任。

七、原公司将严格履止上述答允,上述答允均为无条件、不成与消、不成

变动之答允。”

依据普华永道对玲珑机电出具的2015年度审计报告及非常常性损益明细表

专项报告,2015年度玲珑机电(兼并)扣除非常常损益后归属于母公司所有者脏

利润划分为14,657.36万元,上述2015年度答允脏利润已完成。

保荐机构经查阅发止人对于原次支购的董事会、股东大会决定、独立董事

对于联系干系买卖价格折理性定见、评价机构出具的评价报告、玲珑机电的知识产

权权属证真及支购后的相关测算草稿;对发止人公司控股股东、真际控制人、

其余次要股东停行访谈;对发止人评价机构停行访谈;对评价办法的适当性、

原次联系干系买卖定价的定价按照、折理性停行了核对。

保荐机构经核对后认为:1、2015年6月10日出具的天圆开评报字[2015]第

1033号评价报告支益法不折用的论断相对过于保守,其时仅思考了内部联系干系交

易的占比,没有思考假如联系干系买卖价格折理的前提下支益法也是折用的;发止

人已依据中国证监会于2013年发布的《会计监禁风险提示第5号——上市公司股

权买卖资产评价》及相关评价本则的规定和要求,委托北京天圆开资产评价有限

公司给取其余评价办法停行评价。2、基于玲珑机电的真际盈利才华,基于将来

市场的预期支益、现金流质状况,选择更能表示企业整体支益才华的支益法评

估结果做为最末评价结论更具折法性。3、原次支购定价是公司、玲珑团体以及

机茂有限公司等公司10家小股东正在资产根原法评价价值的根原上,综折思考玲

珑机电消费利润率较高、赢利才华较强、技术劣势突出、同止业上市公司的估

值等因素后达成一致,协商确定。4、上述联系干系买卖业经董事会及股东大会审议

通过,联系干系董事和联系干系股东回避表决,独立董事对联系干系买卖价格的折理性颁发

了定见,步调正当折规,买卖价格折理。

保荐机构对上述原次支购定价以及评价办法的适当性、买卖做价的折法性

和联系干系买卖价格的折理性的核对定见承当相应的法令义务。

评价机构认为:天圆开评报字[2015]第1207号评价报告折乎《资产评价本则

——企业价值》的规定和要求,评价办法的选与是适当的,评价机构答允就原次

股权支购评价办法的适当性承当相应的法令义务。

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(三)对于减少和标准联系干系买卖的答允函

原公司真际控制人王希成、张光英、王锋、王琳就对于减少和标准联系干系买卖

答允事项如下:“自己及自己所控制的企业将尽可能防行、减少取玲珑轮胎及其

控股子公司之间的联系干系买卖,应付不成防行的联系干系买卖将严格固守《公司法》、

中国证监会的有关规定以及该公司《公司章程》和《联系干系买卖打点制度》的有关

规定,遵循正常市场买卖规矩依法停行,不侵害玲珑轮胎及其控股子公司的利

益。”

原公司次要股东玲珑团体、英诚贸易划分就对于减少和标准联系干系买卖答允事

项如下:“原公司及原公司所控制的企业将尽可能防行、减少取玲珑轮胎及其控

股子公司之间的联系干系买卖,应付不成防行的联系干系买卖将严格固守《公司法》、中

国证监会的有关规定以及该公司《公司章程》和《联系干系买卖打点制度》的有关规

定,遵循正常市场买卖规矩依法停行,不侵害玲珑轮胎及其控股子公司的所长。

如违背答允招致该公司及其子公司遭受丧失的,原公司将承当赔偿义务。”

原公司全体董事、监事、高级打点人员就对于减少和标准联系干系买卖答允事

项如下:“自己及自己所控制的公司将尽可能防行、减少取玲珑轮胎及其控股

子公司之间的联系干系买卖,应付不成防行的联系干系买卖将严格固守《公司法》、中国

证监会的有关规定以及该公司《公司章程》和《联系干系买卖打点制度》的有关规定,

遵循正常市场买卖规矩依法停行,不侵害该公司及其控股子公司的所长。”

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第八节 董事、监事、高级打点人员取焦点技术人

一、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员的扼要状况

原公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员,除高级技术照料墨相

烈为韩国国籍以外,其余均为中国国籍,无永恒境外居留权。原公司董事、监

事任期三年,董事任期届满可连选连任,独立董事连任不得赶过 6 年,原届任

期至 2016 年 6 月 20 日。

(一)董事会成员

原公司董事会由 9 名董事构成,此中独立董事 3 名。

王锋先生,1972 年 6 月生,博士钻研生学历。1993 年 8 月至 1998 年 11 月

任玲珑橡胶车间主任、副厂长;1998 年 12 月至 2001 年 6 月任招远市蚕庄镇党

委委员;2001 年 7 月至 2007 年 12 月任玲珑橡胶总经理、党委布告、董事;2008

年 1 月至 2009 年 3 月任招远利奥董事、总经理;2009 年 4 月至 2010 年 5 月任

玲珑有限董事、总经理;2010 年 6 月至今任玲珑轮胎董事长、总经理,玲珑集

团副董事长。专任中国企业结折会、中国企业家协会理事会副会长。曾与得多

项中国企业翻新荣毁;2005 年,其主持设想开发的“425/65R22.5 重型载重子午

线无内胎轮胎”被科技部认定为国家火把筹划重点名目;2007 年 12 月,其主持

设想开发的“245/35ZR2095YL688 高机能轿车子午线轮胎”,获山东省科技进

步三等奖;2010 年 5 月,其主持开发的“超低断面抗湿滑低噪音乘用子午线轮

胎名目”获山东省科技提高一等奖、国家科技提高二等奖。

王能光先生,1958 年 3 月生,钻研生学历。1975 年 4 月至 1979 年 10 月就

职于河北昌黎化肥厂;1979 年 11 月至 1984 年 10 月就任于北京广安门礼品厂;

1984 年 11 月至 1987 年 4 月就读于北京农工商总公司职工大学;1987 年 5 月至

1991 年 7 月任北京左安门礼品厂财务科科长;1991 年 8 月至 1992 年 7 月任广电

总局中国唱片公司财务经理;1992 年 8 月至 2001 年 2 月任联想团体总部财务总

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经理;2001 年 3 月至今任联想投资有限公司董事总经理、财务总监;2010 年 1

月至 2010 年 5 月任玲珑有限董事;2010 年 6 月至今任玲珑轮胎董事。

刘占村先生,1951 年 3 月生,大专学历。1970 年 12 月至 1984 年 3 月任招

远化肥厂团收部布告、车间副主任;1984 年 4 月至 1986 年 9 月任招远化工公司

消费技术科科员;1986 年 10 月至 1987 年 11 月任招远轮胎制修厂副厂长;1987

年 12 到 1990 年 10 月任招远轮胎厂副厂长;1990 年 11 到 1993 年 3 月任烟台轮

胎厂副厂长;1993 年 4 到 2007 年 11 月任玲珑橡胶副总经理、党委委员、董事;

2007 年 12 到 2009 年 3 月任招远利奥董事;2009 年 4 月至 2010 年 5 月任玲珑有

限董事;2009 年 12 月至今任玲珑团体党委委员、董事;2010 年 6 月至今任玲珑

轮胎董事;2015 年 5 月至今担当公司副总经理。

王显庆先生,1957 年 9 月生,大专学历。1975 年 6 月至 1984 年 1 月就任于

招远轮胎制修厂,1984 年 2 月至 1987 年 11 月任招远轮胎制修厂车间副主任、

主管会计、财务科副科长;1987 年 12 月至 1990 年 10 月任招远轮胎厂财务科副

科长、科长;1990 年 11 月至 1993 年 3 月任烟台轮胎厂财务科科长、财务随处

长;1993 年 4 月至 2007 年 12 月任玲珑橡胶财务随处长、总会计师、副总经理、

党委委员、董事;2008 年 1 月至 2009 年 3 月任招远利奥董事、副总经理;2009

年 4 月至 2010 年 5 月任玲珑有限董事、副总经理;2010 年 6 月至今任玲珑轮胎

董事、副总经理,此中 2010 年 10 月至 2013 年 5 月专任玲珑轮胎财务总监。

张琦先生,1973 年 6 月生,大学原科学历。1991 年 9 月至 1993 年 4 月任招

远市委办公室科员;1993 年 5 月至 2005 年 6 月招远市国税局分局股长、市局科

长;2005 年 7 月至 2009 年 11 月历任玲珑橡胶政治部部长、党委副布告、纪委

布告、任政治部部长;2009 年 12 月至今任玲珑团体党委副布告、纪委布告兼政

务办主任;2010 年 6 月至今任玲珑轮胎董事。

杨科峰先生,1969 年 8 月生,大专学历。1988 年 9 月至 1990 年 10 月就任

于招远轮胎厂;1990 年 11 月至 1992 年 11 月任烟台轮胎厂科员;1992 年 12 月

至 1993 年 1 月任烟台轮胎厂调治室副主任;1993 年 2 月至 1994 年 6 月任玲珑

橡胶调治室副主任;1994 年 7 月至 2009 年 3 月历任招远利奥调治室副主任、车

间主任、副厂长兼消费随处长、副总经理先后兼三、四、二、一厂厂长;2009

年 4 月至 2009 年 11 月玲珑有限副总经理专任一厂厂长;2009 年 12 月至 2010

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年 5 月份玲珑有限副总经理、企管部部长;2010 年 6 月至 2013 年 5 月任玲珑轮

胎副总经理;2013 年 6 月至今任玲珑轮胎董事、副总经理。

孙月焕女士,独立董事,1945 年 5 月生,大学原科学历,注册资产评价

师。1968 年 1 月至 1978 年 12 月任中国人民解放军山西军区宣传做事;1979 年

1 月至 1985 年 12 月任北京东城区组织部干部;1986 年 1 月至 1993 年 12 月任国

家审计署纪检随处长;1994 年 1 月至 1995 年 12 月任中国诚信证券评价公司止

政副总经理;1996 年 1 月至 1996 年 12 月任中华企业咨询公司评价部副总裁;

2002 年 9 月至今任北京中企华咨询有限义务公司执止董事、总经理;2004 年 12

月至今任星空电讯科技展开(北京)有限公司董事长;1997 年 1 月至今任北京

中企华资产评价有限义务公司执止董事。

宋健先生,独立董事,1957 年 6 月生,博士钻研生学历。1982 年 7 月至 1992

年 11 月任北京第二汽车制造厂设想科工程师;1990 年 9 月至 1992 年 9 月任日

原五十铃汽车公司大型车钻研试验部钻研员;1992 年 11 月至今任清华大学汽车

工程系教授。

苏波先生,独立董事,1966 年 10 月生,原科学历。1990 年 9 月至 1997 年

7 月任山东政法学院讲师;1997 年 7 月至 2001 年 7 月为山东法正园律师事务所

涉外业务部主任;2001 年 8 月至 2003 年 7 月为山东金孚律师事务所折资人、主

任;2003 年 7 月至 2011 年 4 月为山东齐鲁律师事务所高级折资人、主任;2011

年 4 月至今为山东律师协会会长;2014 年 6 月至今担当独立董事。

(二)监事会成员

公司监事会由 3 名监事构成,此中 1 名职工监事。

温波先生,1953 年 5 月生,大专学历,监事会主席。1972 年 8 月至 1987

年 11 月任招远化工厂车间主任、方法科科长、调治室主任;1987 年 12 月至

1990 年 10 月任招远轮胎厂副厂长;1990 年 10 月至 1993 年 3 月任烟台轮胎厂副

厂长;1993 年 3 月至 1993 年 5 月任玲珑橡胶副厂长;1993 年 6 月至 2007 年 12

月任玲珑橡胶副总经理、党委委员;2001 年 6 月至 2009 年 11 月任玲珑橡胶董

事;2008 年 1 月至 2009 年 3 月任招远利奥董事;2009 年 4 月至 2010 年 5 月任

玲珑有限董事;2009 年 12 月至今任玲珑团体副总裁、党委委员、董事;2010

年 6 月至今任玲珑轮胎监事会主席。

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李伟先生,1972 年 4 月生,大专学历。1994 年 8 月至 2005 年 12 月任建立

银止招远收止筹划信贷科副科长;2006 年 1 月至 2011 年 11 月任玲珑团体名目

办主任;2011 年 11 月至今任玲珑团体副总经理;2013 年 6 月至今任公司监事。

陈雪梅女士,1970 年 1 月生,中专学历。1996 年 7 月至 2009 年 3 月历任招

远利奥技术处副处长、量保处副处长、量质打点部副部长;2009 年 4 月至 2009

年 11 月任玲珑有限量质打点部副部长;2009 年 12 月至 2012 年 12 月任玲珑轮

胎量质打点部部长;2010 年 6 月至今任玲珑轮胎监事,2013 年 1 月至 2014 年 2

月任玲珑轮胎总经理助理,2014 年 3 月至今任玲珑轮胎高级经理。

(三)高级打点人员

公司现有高级打点人员 7 人。

王锋先生,董事长、总经理,详见董事引见。

王显庆先生,董事、副总经理,详见董事引见。

杨科峰先生,董事、副总经理,详见董事引见。

刘占村,董事、副总经理,详见董事引见。

张正亮,1964 年 7 月生,大专学历。1984 年 10 月至 1997 年 5 月任招远机

床附件厂分度头车间主任;1997 年 6 月至 2004 年 12 月人招远机电方法有限公

司厂长;2005 年 1 月至 2009 年 12 月任玲珑橡胶副总经理;2010 年 1 月至 2014

年 8 月任玲珑机电总经理;2014 年 9 月至 2015 年 4 月任玲珑团体副总经理;2015

年 5 月至今任公司副总经理。

吕晓燕女士,中国国籍,1967 年 9 月生,硕士学历。1994 年至 2004 年历任

固特异大连财务止政经理、固特异新加坡名目经理、固特异亚太区财务阐明师、

固特异大连财务总监、董事会副主席;2004 年 1 月至 2009 年 12 月任美国 CTS

公司电子零部件、EMS 事业部寰球财务总监;2009 年 12 月至 2011 年 4 月任美

国 Thermo Fisher LPG 事业部亚太区财务总监,2011 年 4 月至 2013 年 5 月任玲

珑轮胎总经理助理;2013 年 6 月至今任玲珑轮胎财务总监。

孙松涛先生,中国国籍,1979 年 9 月生,大专学历。1999 年 4 月至 2014

年 2 月历任玲珑橡胶车间工人、总经理秘书,玲珑团体办公室副主任;2014 年 2

月至 2015 年 10 月任玲珑轮胎办公室副主任;2015 年 11 月至今任玲珑轮胎董事

会秘书。

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(四)焦点技术人员

公司现有焦点技术人员 2 人。

王锋先生,见董事引见。

墨相烈先生,韩国国籍,1966 年 12 月生,大学原科学历。1992 年 12 月至

2009 年 6 月历任韩国韩泰轮胎研发核心 UHP 轮胎研发工程师、量质控制工程

师、轻卡胎、SUV 胎研发经理、OE 轮胎名目研发经理、欧洲技术核心总经理;

2009 年 7 月至 2010 年 5 月任玲珑有限高级技术照料;2010 年 6 月至今任玲珑轮

胎高级技术照料、半钢设想室副主任。1989 年 12 月获韩国人力源展开效劳处非

誉坏性试验工程师品级证书,1992 年 5 月获韩国人力资源展开效劳处机器工程

师品级证书。

(五)董事、监事、高级打点人员的提名及聘选状况

原公司董事、监事均由股东大会选举孕育发作(职工代表监事是通过职工代表大

会选举孕育发作),选聘步调公然、公平、公允、独立。

1、董事的提名取选聘状况

2013 年 6 月 21 日,公司召开 2013 年第一次久时股东大会,选举王锋、王

能光、刘占村、王显庆、张琦、杨科峰、孙月焕、赵金先、宋健为第二届董事会

董事,此中孙月焕、赵金先、宋健为独立董事。2013 年 6 月 21 日,公司召开第

二届董事会第一次集会选举王锋为公司董事长。公司独立董事赵金先因个人起因

告退,2014 年 6 月 8 日,公司召开 2014 年第三次久时股东大会选举苏波为独立

董事。

2、监事的提名取选聘状况

2013 年 6 月 21 日,公司召开 2013 年第一次久时股东大会,选举温波、李

伟为公司监事;2013 年 6 月 5 日,公司第一届职工代表大会第四次集会选举陈

雪梅为职工代表监事,上述人员怪异构成第二届监事会。

3、高级打点人员的提名及选聘状况

2013 年 6 月 21 日,公司召开第二届董事会第一次集会聘任王锋为公司总经

理;依据总经理提名,聘任王显庆、曹建波、杨科峰、王国梅为公司副总经理,

聘任夏训茂为公司总工程师,聘任于洪发为公司董事会秘书,聘任吕晓燕为公司

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财务总监。2014 年 8 月 16 日,公司召开第二届董事会第七次集会,对公司高级

打点人员停行调解,曹建波、王国梅不再担当公司副总经理职务,划分调任泰国

玲珑副总经理和美国玲珑副总经理。2015 年 4 月 16 日,公司第二届董事会第九次

集会,调解公司高级打点人员,夏训茂不再担当公司总工程师。2015 年 5 月 8

日,公司第二届董事会第十次集会,调解公司高级打点人员,刘占村、张正亮任

副总经理。2015 年 10 月 28 日,公司第二届董事会第十二次集会,聘任孙松涛

为董事会秘书。

二、董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员及其远亲属正在

发止前持有发止人股份状况

(一)间接持股状况

截至原招股注明书签订日,公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人

员无间接持有原公司股份的状况。

(二)曲接持股状况

截至原招股注明书签订日,公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人

员通过持有玲珑团体、英诚贸易股权曲接持有原公司股份,玲珑团体、英诚贸

易划分持有公司 60.42%和 20.14%的股份,详细状况如下:

姓名 正在玲珑团体的出资额(万元) 持有玲珑团体股权比例(%)

王 锋 2,275.50 18.9625

刘占村 240.00 2.00

王显庆 240.00 2.00

温 波 240.00 2.00

张 琦 90.00 0.75

杨科峰 70.50 0.59

张正亮 150.00 1.25

姓名 正在英诚贸易的出资额(港元) 持有英诚贸易股权比例(%)

王 锋 30.00 30.00

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(三)董事、监事、高级打点人员、焦点技术人员的远亲属间接或曲接持

股状况

公司董事长兼总经理王锋的父亲王希成正在玲珑团体出资 6,120 万元,出资比

例 51%,正在英诚贸易出资 51 港元,出资比例 51%,从而曲接持有玲珑轮胎股份。

公司董事长兼总经理王锋的母亲张光英正在玲珑团体出资 531 万元,出资比例

4.425%,从而曲接持有玲珑轮胎股份。

公司董事长兼总经理王锋的弟弟王琳正在玲珑团体出资 1,200 万元,出资比例

为 10%,正在英诚贸易出资 19 港元,出资比例 19%,从而曲接持有玲珑轮胎股份。

(四)最近三年所持股份删减改观状况

1、间接持股改观状况

报告期内,公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员无间接持有原

公司股份的状况。

2、曲接持股改观状况

公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员通过持有玲珑团体曲接持

有玲珑轮胎的股份,报告期内其对玲珑团体出资的未发作改观。

(五)最近三年所持股份量押或冻结状况

报告期内,公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员间接或曲接持有

的公司股份不存正在量押或冻结状况。

三、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员对外投资状况

截至原招股注明书签订日,原公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术

人员的对外投资取原公司不存正在所长斗嘴,次要的对外投资状况如下:

出资金额 持股比例

姓名 现任职务 其余对外投资公司

(万元) (%)

玲珑团体 2,275.50 18.9625

王 锋 董事长、总经理 东方锁业 50.00 100.00

英诚贸易 30.00 港元 30.00

刘占村 董事、副总经理 玲珑团体 240.00 2.00

王显庆 董事、副总经理 玲珑团体 240.00 2.00

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张 琦 董事 玲珑团体 90.00 0.75

杨科峰 董事、副总经理 玲珑团体 70.50 0.59

张正亮 副总理 玲珑团体 150.00 1.25

星空电讯科技展开(北京)有限公司 400.00 35.92

孙月焕 独立董事 北京中企华资产评价有限义务公司 320.00 32.00

北京中企华咨询有限义务公司 350.00 70.00

宋 健 独立董事 北京创鑫恒源科技有限公司 9.50 95.00

温 波 监事会主席 玲珑团体 240.00 2.00

四、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员的薪酬

(一)正在原公司收付收出的状况

2015 年度,原公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员正在原公司领

与薪酬状况如下:

姓名 职务 正在原公司收付收出(万元)

王 锋 董事长、总经理 73.78

王能光 董事

刘占村 董事、副总经理 24.80

王显庆 董事、副总经理 70.69

张 琦 董事

杨科峰 董事、副总经理 44.59

张正亮 副总经理 19.14

孙月焕 独立董事 6.00

宋 健 独立董事 6.00

苏 波 独立董事 6.00

温 波 监事会主席

李 伟 监事

陈雪梅 监事(职工监事) 43.08

孙松涛 董事会秘书 7.94

吕晓燕 财务总监 71.51

墨相烈 焦点技术人员 60.00

2010年11月8日,经公司2010年第一次久时股东大会决定核准,原公司的独

立董事的年度津贴为6万元(含税)。

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(二)正在原公司联系干系企业收付收出的状况

最近一年公司董事张琦以及监事温波、李伟正在公司控股股东玲珑团体处领

薪,不正在发止人处领薪;外部董事王能光不正在公司领薪。

五、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员正在其余单位任

职状况

截至原招股注明书签订日,原公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术

人员正在其余单位的次要任职状况如下:

正在原公司 其余单位任职状况

姓名

任职 任职其余企业称呼 取原公司干系 职位

玲珑团体 控股股东 副董事长

北京天诚 子公司 执止董事

广西玲珑 子公司 董事长

董事长 德州玲珑 子公司 董事长

王 锋

总经理 香港天成 子公司 董事

泰国玲珑 子公司 董事

受真际控制人

英诚贸易 董事

控制的股东

党委副布告、纪委书

玲珑团体 控股股东

记、政务办主任

张 琦 董事

玲珑团体控制

山玲物资 监事

的公司

董事、副总

刘占村 玲珑团体 控股股东 董事

经理

机茂有限 参股股东 董事

王能光 董事

联想投资股份有限公司 无 董事总经理、财务总监

玲珑团体 控股股东 董事

董事、副总

王显庆 公司曲接子公

经理 雅凯物流讯 董事

温 波 监事会主席 玲珑团体 控股股东 副总裁、董事

李 伟 监事 玲珑团体 控股股东 副总经理

星空电讯科技展开(北京)有

无 董事长

限公司

孙月焕 独立董事 北京中企华资产评价有限义务 无 执止董事

公司

北京中企华咨询有限义务公司 无 执止董事、总经理

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清华大学 无 教授

华晨中国汽车控股有限公司 无 独立董事

宋 健 独立董事

云南西仪股份有限公司 无 独立董事

邪道团体有限公司 无 独立董事

公司曲接子公

雅凯物流讯 监事

吕晓燕 财务总监 司

泰国玲珑 子公司 董事

山东省律师协会 无 会长

苏波 独立董事 全国律师协会 无 常务理事

中国国际贸易仲裁委员会 无 仲裁员

玲珑团体控制

玲珑汽贸 监事

董事、副总 的公司

杨科峰

经理 玲珑团体控制

玲珑水泥 监事

的公司

六、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员之间的亲属关

公司董事、监事、高级打点人员及其余焦点成员之间不存正在亲属干系。

七、公司取董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员签定的

和谈及其履止状况

正在公司任职并领薪的董事、监事,以及公司高级打点人员、焦点技术人员

均取公司签署了《劳动条约》,对上述人员的工唱光阳取条件,劳动工钱和保

险、福利,劳动纪律等势力责任做出了具体规定。

截至原招股注明书签订日,上述和谈获得了着真履止。

八、董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员做出的重要承

公司董事、监事、高级打点人员及焦点技术人员已就其所持公司股份的锁

定状况、标准联系干系买卖、公司股价不乱门径、投资者赔偿门径、公司股份减持

动向以及履止答允事项的约束门径等方面做出了相关答允,有关答允状况详见

原招股注明书“第五节 发止人根柢状况”之“十一、发止人及其真际控制人、

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持有 5%以上股份的次要股东、发止人董事、监事、高级打点人员及中介机构做

出的重要答允”及“第七节 同业折做和联系干系买卖”之“七、发止人减少和标准

联系干系买卖的门径”。

九、董事、监事、高级打点人员的任职资格

原公司董事、监事、高级打点人员均折乎《公司法》和其余国家有关法令法

规及证监会规定的任职资格,上述人员均严格依照《公司法》和《公司章程》等

规定孕育发作,不存正在违背法令法规或《公司章程》规定的任职资格的情形。

十、董事、监事、高级打点人员最近三年的改观状况及起因

(一)董事改观状况

2013 年 6 月 21 日,公司 2013 年第一次久时股东大会选举王锋、王能光、

刘占村、王显庆、张琦、杨科峰、孙月焕、赵金先和宋健构成公司第二届董事

会,此中王锋为公司董事长,孙月焕、赵金先和宋健为独立董事。

公司独立董事赵金先因个人起因告退,2014 年 6 月 8 日,公司召开 2014 年

第三次久时股东大会选举苏波为独立董事。

(二)监事改观状况

2013 年 6 月 21 日,公司 2013 年第一次久时股东大会选举温波、李伟取职

工代表监事陈雪梅怪异构成公司第二届监事会,此中温波为公司监事会主席。

(三)高级打点人员改观状况

2013 年 6 月 21 日,公司第二届董事会第一次集会选举王锋任公司总经理,

王显庆、曹建波、杨科峰、王国梅任公司副总经理,夏训茂任公司总工程师,

于洪发任公司董事会秘书,吕晓燕任公司财务总监。

2014 年 8 月 16 日,公司召开第二届董事会第七次集会,对公司高级打点人

员停行调解,曹建波、王国梅不再担当公司副总经理职务,划分调任泰国玲珑副

总经理和美国玲珑副总经理。

2015 年 4 月 16 日,公司第二届董事会第九次集会,调解公司高级打点人员,

夏训茂不再担当公司总工程师。

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2015 年 5 月 8 日,公司第二届董事会第十次集会,调解公司高级打点人员,

刘占村、张正亮任副总经理。

2015 年 10 月 28 日,公司第二届董事会第十二次集会,调解高级打点人员,

于洪发不再担当董事会秘书,聘任孙松涛为董事会秘书。

公司上述董事、监事和高级打点人员的改观折乎《公司法》、《公司章程》等

规定,且履止了必要的法令步调。最近三年,公司董事、监事及高级打点人员基

原保持不乱,上述人员的改观未对公司组成晦气影响。

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第九节 公司治理

依据《公司法》等法令、法规及标准性文件的规定,原公司已建设健全了股

东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书等制度,董事会下设计谋委员

会、审计委员会、提名委员会、薪酬取考核委员会四个专门委员会,为董事会重

大决策供给咨询、倡议,担保董事集会事、决策的专业化和高效化。

原公司创建以来,股东大会、董事会、监事会等时机谈人员均能够严格依照

有关法令、法规和《公司章程》的规定诚信勤奋、履职尽责、有效制衡,担保了

公司依法、标准和有序运做,没有违法违规的情形发作。

一、公司治理制度的建设健全及运止状况

(一)股东大会制度建设健全及运止状况

原公司于 2010 年 6 月 19 日召开公司创设大会暨第一次股东大会,集会审议

通过了《公司章程》;公司 2010 年第一次久时股东大会审议通过了《股东大会

议事规矩》,并于 2011 年第二次久时股东大会对《股东大集会事规矩》停行了

订正,上述制度对股东大会的权责和运做步调作了详细规定。

1、股东的势力取责任

公司股东享有下列势力:(1)凭据其所持有的股份份额与得股利和其余形

式的所长分配;(2)依法乞求、招集、主持、加入大概委派股东代办代理人加入股

东大会,并止使相应的表决权;(3)对公司的运营停行监视,提出倡议大概量

询;(4)凭据法令、止政法规及原章程的规定转让、赠取或量押其所持有的股

份;(5)查阅原章程、股东名册、公司债券存根、股东大会集会记录、董事会

集会决定、监事会集会决定、财务会计报告;(6)公司末行大概清理时,按其

所持有的股份份额加入公司剩余财富的分配;(7)对股东大会做出的公司兼并、

分立决定持异议的股东,要求公司支购其股份;(8)法令、止政法规、部门规

章或原章程规定的其余势力。

公司股东承当下列责任:(1)固守法令、止政法规和原章程;(2)依其所

认购的股份和入股方式交纳股金;(3)除法令、法规规定的情形外,不得退股;

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(4)不得滥用股东势力侵害公司大概其余股东的所长;不得滥用公司法人独顿时

位和股东有限义务侵害公司债权人的所长;公司股东滥用股东势力给公司大概

其余股东组成丧失的,应该依法承当赔偿义务。公司股东滥用公司法人独顿时

位和股东有限义务,追避债务,重大侵害公司债权人所长的,应该对公司债务

承当连带义务;(5)法令、止政法规及原章程规定应该承当的其余责任。

持有公司 1%以上有表决权股份的股东,将其持有的股份停行量押的,应该

自该事真发作当日,向公司做出书面报告。

2、股东大会的职权

股东大会是公司的权利机构,依法止使下列职权:(1)决议公司的运营方

针和投资筹划;(2)选举和改换非由职工代表担当的董事、监事,决议有关董

事、监事的工钱事项;(3)审议核准董事会的报告;(4)审议核准监事会报告;

(5)审议核准公司的年度财务估算方案、决算方案;(6)审议核准公司的利润

分配方案和补救吃亏方案;(7)对公司删多大概减少注册原钱做出决定;(8)

对发止公司债券做出决定;(9)对公司兼并、分立、末结、清理大概变更公司

模式做出决定;(10)批改原章程;(11)对公司聘用、解职会计师事务所做出

决定;(12)审议核准第三十六条规定的保证事项;(13)审议公司正在一年内购

买、发售严峻资产赶过公司最近一期经审计总资产 30%的事项;(14)审议核准

变更募集资金用途事项;(15)审议股权鼓舞激励筹划;(16)审议法令、止政法规、

部门规章或原章程规定应该由股东大会决议的其余事项。

下述保证须经股东大会审议通过:(1)原公司及原公司控股子公司的对外

保证总额,抵达或赶过最近一期经审计脏资产的 50%以后供给的任何保证;(2)

公司的对外保证总额,抵达或赶过最近一期经审计总资产的 30%以后供给的任

何保证;(3)为资产欠债率赶过 70%的保证对象供给的保证;(4)单笔保证额

赶过最近一期经审计脏资产 10%的保证;(5)对股东、真际控制人及其联系干系方

供给的保证。

3、股东大会的召开

股东大会分为年度股东大会和久时股东大会;年度股东大会每年召开 1

次,应该于上一会计年度完毕后的 6 个月内举止。

有下列情形之一的,公司正在事真发作之日起 2 个月以内召开久时股东大

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会:(1)董事人数有余公司章程所定董事人数 2/3 人时;(2)公司未补救的亏

损达真支股原总额 1/3 时;(3)径自大概折计持有公司 10%以上股份的股东请

求时;(4)董事会认为必要时;(5)监事会提议召开时;(6)法令、止政法

规、部门规章或原章程规定的其余情形。

4、股东大会的招集

(1)独立董事提议招集

独立董事有权向董事会提议召开久时股东大会。对独立董事要求召开久时

股东大会的提议,董事会应该依据法令、止政法规和原章程的规定,正在支到提

议后 10 日内提出赞成或差异意召开久时股东大会的书面应声定见。

董事会赞成召开久时股东大会的,将正在做出董事会决定后的 5 日内发出召

开股东大会的通知;董事会差异意召开久时股东大会的,应注明理由。

(2)监事会提议招集

监事会有权向董事会提议召开久时股东大会,并应该以书面模式向董事会

提出。董事会应该依据法令、止政法规和原章程的规定,正在支到提案后 10 日内

提出赞成或差异意召开久时股东大会的书面应声定见。

董事会赞成召开久时股东大会的,将正在做出董事会决定后的 5 日内发出召

开股东大会的通知,通知中对本提议的变更,应征得监事会的赞成。

董事会差异意召开久时股东大会,大概正在支到提案后 10 日内未做出应声

的,视为董事会不能履止大概不履止招集股东大会集会职责,监事会可以自止

招集和主持。

(3)径自大概折计持有公司 10%以上股份的股东提议招集

径自大概折计持有公司 10%以上股份的股东有权向董事会乞求召开久时股

东大会,并应该以书面模式向董事会提出。董事会应该依据法令、止政法规和

原章程的规定,正在支到乞求后 10 日内提出赞成或差异意召开久时股东大会的书

面应声定见。

董事会赞成召开久时股东大会的,应该正在做出董事会决定后的 5 日内发出

召开股东大会的通知,通知中对本乞求的变更,应该征得相关股东的赞成。

董事会差异意召开久时股东大会,大概正在支到乞求后 10 日内未做出应声

的,径自大概折计持有公司 10%以上股份的股东有权向监事会提议召开久时股

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东大会,并应该以书面模式向监事会提出乞求。

监事会赞成召开久时股东大会的,应正在支到乞求 5 日内发出召开股东大会

的通知,通知中对本提案的变更,应该征得相关股东的赞成。

监事会未正在规按期限内发出股东大会通知的,视为监事会不招集和主持股

东大会,间断 90 日以上径自大概折计持有公司 10%以上股份的股东可以自止召

集和主持。

(4)监事和股东自止招集股东大会的通知责任

监事会或股东决议自止招集股东大会的,须书面通知董事会。正在股东大会

决定做出前,招集股东持股比例不得低于 10%。

5、股东大会的提案取通知

(1)股东大会的提案

提案的内容应该属于股东大会职权领域,有明白议题和详细决定事项,并

且折乎法令、止政法规和原章程的有关规定。

公司召开股东大会,董事会、监事会以及径自大概兼并持有公司 3%以上股

份的股东,有权向公司提出提案。

径自大概折计持有公司 3%以上股份的股东,可以正在股东大会召开 10 日前

提出久时提案并书面提交招集人。招集人应该正在支到提案后 2 日内发出股东大

会补充通知,注明久时提案的内容。

除前款规定的情形外,招集人正在发出股东大会通知后,不得批改股东大会

通知中已列明的提案或删多新的提案。

股东大会通知中未列明或分比方乎公司章程规定的提案,股东大会不得停行

表决并做出决定。

(2)股东大会的通知

招集人将正在年度股东大会召开 20 日前通知各股东,久时股东大会将于集会

召开 15 日前通知各股东。

发出股东大会通知后,无公道理由,股东大会不应延期或撤消,股东大会

通知中列明的提案不应撤消。一旦显现延期或撤消的情形,招集人应该正在本定

召开日前至少 2 个工做日通知各股东并注明起因。

6、股东大会的表决和决定

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(1)股东大会的决定

股东大会决定分为普通决定和出格决定。股东大会做出普通决定,应该由

出席股东大会的股东(蕴含股东代办代理人)所持表决权的过对合通过。股东大会做

出出格决定,应该由出席股东大会的股东(蕴含股东代办代理人)所持表决权的 2/3

以上通过。

下述事项由股东大会以普通决定通过:① 董事会和监事会的工做报告;②

董事会拟定的利润分配方案和补救吃亏方案;③ 董事会和监事会成员的任免及

其工钱和付出办法;④ 公司年度估算方案、决算方案;⑤ 公司年度报告;⑥

除法令、止政法规规定大概原章程规定应该以出格决定通过以外的其余事项。

下述事项由股东大会以出格决定通过:① 公司删多大概减少注册原钱;②

公司的分立、兼并、末结和清理;③ 原章程的批改;④ 公司正在一年内置办、

发售严峻资产大概保证金额赶过公司最近一期经审计总资产 30%的;⑤ 股权激

励筹划;⑥ 法令、止政法规或原章程规定的,以及股东大会以普通决定认定会

对公司孕育发作严峻影响的、须要以出格决定通过的其余事项。

(2)股东大会的表决

股东(蕴含股东代办代理人)以其所代表的有表决权的股份数额止使表决权,每

一股份享有一票表决权。公司持有的原公司股份没有表决权,且该局部股份不

计入出席股东大会有表决权的股份总数。董事会、独立董事和折乎相关规定条

件的股东可以征集股东投票权。

股东大会审议有关联系干系买卖事项时,联系干系股东不应该参取投票表决,其所

代表的有表决权的股份数不计入有效表决总数;股东大会决定应该丰裕表露非

联系干系股东的表决状况。

股东大会将对所有提案停行逐项表决,对同一事项有差异提案的,将按提

案提出的光阳顺序停行表决。除因不成抗力等非凡起因招致股东大会中行或不

能做出决定外,股东大会将不会对提案停行搁置或不予表决。

股东大会审议提案时,不会对提案停行批改,否则,有关变更应该被视为

一个新的提案,不能正在原次股东大会上停行表决。

同一表决权显现重复表决的以第一次投票结果为准。

7、公司股东大会运止状况

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自股份公司设立以来,股东大会接续依照《公司章程》和《股东大集会事规

则》的规定止使职权,创设大会以后累计召开了 22 次股东大会,对《公司章程》

的制订、投资和财务决策、股利分配、董事和监事的选举和调解、公司相关制度

的制订、原次发止授权、原次募集资金投向等方面做出决定。历次股东大会的召

集、召开、决定的内容和签订、授权、严峻决策均正当、折规、真正在、有效。

(二)董事会制度的建设健全及运止状况

2010 年 6 月 19 日,公司召独创建大会暨第一次股东大会选举孕育发作了第一届

董事会,集会审议通过了《董事集会事规矩》,对董事会的权责和运做步调作了

详细规定。2013 年 6 月 21 日,公司 2013 年第一次久时股东大会选举孕育发作了第

二届董事会。公司独立董事赵金先因个人起因告退,2014 年 6 月 8 日,公司召

开 2014 年第三次久时股东大会选举苏波为独立董事。

1、董事会的形成

公司董事会由 9 名成员形成,此中独立董事 3 名,设董事长 1 人。公司现任

董事均依据《公司章程》规定选举孕育发作,折乎《公司法》及相关法规要求的任职

资格。

2、董事会的职权

董事会止使下列职权:(1)招集股东大会,并向股东大会报告工做;(2)

执止股东大会的决定;(3)决议公司的运营筹划和投资方案;(4)制定公司的

年度财务估算方案、决算方案;(5)制定公司的利润分配方案和补救吃亏方案;

(6)制定公司删多大概减少注册原钱、发止债券或其余证券及上市方案;(7)

订定公司严峻支购、支购原公司股票大概兼并、分立、末结及变更公司模式的

方案;(8)正在股东大会授权领域内,决议公司对外投资、支购发售资产、资产

抵押、对外保证事项、委托理财、联系干系买卖等事项;(9)决议公司内部打点机

构的设置;(10)聘任大概解职公司总经理、董事会秘书;依据总经理的提名,

聘任大概解职公司副总经理、财务总监等高级打点人员,并决议其工钱事项和

奖惩事项;(11)制定公司的根柢打点制度;(12)制定原章程的批改方案;(13)

打点公司信息表露事项;(14)向股东大会提请聘请或改换为公司审计的会计师

事务所;(15)听与公司总经理的工做述说请示并检查总经理的工做;(16)法令、

止政法规、部门规章或原章程授予的其余职权。

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3、董事集会事规矩

董事会每年至少召开两次集会,由董事长招集,于集会召开 10 日以前书面

通知全体董事和监事。

代表 1/10 以上表决权的股东、1/3 以上董事大概监事会,可以提议召开董事

会久时集会。董事长应该自接到提议后 10 日内,招集和主持董事会集会。

董事会集会应有过对合的董事出席方可举止。董事会做出决定,必须经全

体董事的过对合通过。董事会决定的表决,真止一人一票。

董事取董事会集会决定事项所波及的企业有联系干系干系的,不得对该项决定

止使表决权,也不得代办代理其余董事止使表决权。该董事会集会由过对合的无关

联干系董事出席便可举止,董事会集会所做决定须经无联系干系干系董事过对合通

过。出席董事会的无联系干系董事人数有余 3 人的,应将该事项提交股东大会审

议。

董事会集会,应由董事自己出席;董事因故不能出席,可以书面委托其余

董事代为出席,委托书中应载明代办代理人的姓名,代办代理事项、授权领域和有效期

限,并由委托人签名或盖章。代为出席集会的董事应该正在授权领域内止使董事

的势力。董事未出席董事会集会,亦未委托代表出席的,视为放弃正在该次集会

上的投票权。

4、董事会运止状况

自股份公司设立以来,董事会严格依照《公司章程》和《董事集会事规矩》

的规定止使职权,共召开40次董事会,历次董事会的召开、决定的内容和签

署、授权、严峻决策均正当、折规、真正在、有效。

(三)监事会制度的建设健全及运止状况

2010 年 6 月 19 日,公司召独创建大会暨第一次股东大会选举孕育发作了第一届

监事会,集会审议通过了《监事集会事规矩》,对监事会的权责和运做步调作了

详细规定。2013 年 6 月 21 日,公司 2013 年第一次久时股东大会选举孕育发作了第

二届监事会。

1、监事会的形成

公司监事会由 3 名监事构成,此中职工代表监事 1 名,监事会设主席一人。

公司现任监事均依据《公司章程》规定选举孕育发作,折乎《公司法》及相关法规要

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求的任职资格。

2、监事会的职责

监事会止使下列职权:(1)应该对董事会假制的公司按期报告停行审核并

提出书面审鉴定见;(2)检查公司财务;(3)对董事、高级打点人员执止公司

职务的止为停行监视,对违背法令、止政法规、原章程大概股东大会决定的董

事、高级打点人员提出除名的倡议;(4)当董事、高级打点人员的止为侵害公

司的所长时,要求董事、高级打点人员予以纠正;(5)提议召开久时股东大会,

正在董事会不履止《公司法》规定的招集和主持股东大会职责时招集和主持股东大

会;(6)向股东大会提出提案;(7)凭据《公司法》第一百五十二条的规定,

对董事、高级打点人员提告状讼;(8)发现公司运营状况异样,可以停行盘问拜访;

必要时,可以聘请会计师事务所、律师事务所等专业机构辅佐其工做,用度由

公司承当。

3、监事集会事规矩

监事会每 6 个月至少召开一次集会;监事可以提议召开久时监事会集会;

监事会决定应该经对合以上监事通过。

4、公司监事会召开状况

自股份公司设立以来,监事会严格依照《公司章程》和《监事集会事规矩》

的规定止使职权,共召开18次监事会,历次监事会的召开、决定的内容和签订

均正当、折规、真正在、有效。

(四)独立董事制度的建设健全及运止状况

1、独立董事的形成

公司第二届董事会共有独立董事 3 名,划分为孙月焕女士、赵金先先生和

宋健先生,抵达董事会成员数质的 1/3,此中孙月焕女士为会计专业人士;独立

董事赵金先因个人起因告退,2014 年 6 月 8 日,公司召开 2014 年第三次久时股

东大会选举苏波为独立董事。上述独立董事均依据《公司章程》规定选举孕育发作,

折乎《公司法》、《对于正在上市公司建设独立董事制度的辅导定见》及其余相关

法规要求的任职资格。

2、独立董事的职权

公司《独立董事工做细则》规定,独立董事除应该具有《公司法》和其余相

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关法令、法规赋予董事的职权外,还领有以下出格职权:(1)严峻联系干系买卖(指

公司拟取联系干系人达成的总额高于 300 万元或高于公司最近经审计脏资产值的 5%

的联系干系买卖)应由独立董事否认后,提交董事会探讨;独立董事做出判断前,可

以聘请中介机构出具独立财务照料报告,做为其判断的按照;(2)向董事会提

议聘用或解职会计师事务所;(3)向董事会提请召开久时股东大会;(4)提议

召开董事会集会;(5)独立聘请外部审计时机谈咨询机构;(6)可以正在股东大

会召开前公然向股东征集投票权。

独立董事止使上述职权应该得到全体独立董事的二分之一以上赞成,如上

述提议未被采用或上述职权不能一般止使,公司应将有关状况予以表露。

独立董事除履止上述职责外,还应该对以下事项向董事会或股东大会颁发

独立定见:(1)提名、任免董事;(2)聘任或解职高级打点人员;(3)公司

董事、高级打点人员的薪酬;(4)公司的股东、真际控制人及其联系干系企业对公

司现有或新发作的总额高于 300 万元或高于公司最近经审计脏资产值的 5%的借

款或其余资金往来,以及公司能否回收有效门径回支欠款;(5)独立董事认为

可能侵害中小股东权益的事项;(6)公司章程规定的其余事项。

3、公司独立董事职权履止状况

公司设立独立董事以来,独立董事能够按照《公司章程》、《独立董事工做

细则》等相关规定,郑重、勤奋、尽责、独顿时履止相关势力和责任,实时理解

公司业务、财务等运营打点状况,细心审议各项集会议案,正在完善公司治理结

构、公司计谋展开选择等方面阐扬了积极做用,护卫了全体股东的所长。

(五)董事会秘书制度的建设健全及运止状况

1、董事会秘书设立状况

公司董事会设董事会秘书,是公司高级打点人员,对董事会卖力。2010 年

6 月 19 日,公司第一届董事会第一次集会,聘任于洪发先生为董事会秘书,并

正在 2013 年 6 月 21 日公司第二届董事会第一次集会予以续聘。

2、董事会秘书职责

公司《董事会秘书工做细则》规定,董事会秘书履止以下职责:(1)卖力

公司和相关当事人取买卖所及其余证券监禁机构之间的沟通和联系,担保买卖

所可以随时取其得到工做联络;(2)卖力办理公司信息表露事务,推动公司制

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定并执止信息表露打点制度和严峻信息的内部报告制度,促使公司和相关当事

人依法履止信息表露责任,并依照有关规定向买卖所解决按期报告和久时报告

的表露工做;(3)协调公司取投资者之间的干系,详细卖力公司投资者干系管

理工做,欢迎投资者来访,回覆投资者咨询,向投资者供给公司表露的量料;

(4)依照法定步调操办股东大会和董事会集会,筹备和提交拟审议的董事会和股

东大会的文件;(5)出席股东大会集会,列席董事会集会,制做股东大会集会

记录、董事会集会记录并签名;(6)卖力取公司信息表露有关的保密工做,制

订保密门径,促使公司董事会全体成员以及相关知情人员正在信息表露前保守秘

密,并正在本形信息泄露时实时回收删补门径,同时向买卖所报告;(7)卖力保

管公司股东名册、董事名册、控股股东及董事、监事和高级打点人员持有原公

司股票的量料,以及股东大会、董事会集会文件和集会记录及监事会的集会记

录等,卖力保管董事会印章;(8)担保有权获得公司有关记录和文件的人实时

获得有关文件和记录;(9)辅佐董事、监事和其余高级打点人员理解信息表露

相关法令、止政法规、部门规章、《上市规矩》、买卖所其余规定和公司章程,

以及上市和谈对其设定的义务;(10)促使董事会依法止使职权;正在董事会拟作

出的决定违背法令、止政法规、部门规章、《上市规矩》、买卖所其余规定大概

公司章程时,应该揭示取会董事,并提请列席集会的监事就此颁发定见;假如

董事会对峙作出上述决定,董事会秘书应将有关监事和其个人的定见记实于会

议记录,立刻向买卖所报告;(11)《公司法》和买卖所要求履止的其余职责;

(12)董事会要求履止的其余职责。

3、董事会秘书的履止状况

公司董事会设立董事会秘书制度以来,董事会秘书严格依照《公司章程》和

《董事会秘书工做细则》有关规定操办董事会和股东大会,细心作好集会记录,

并积极共同独立董事履止职责,履止了董事会秘书的职责。

(六)董事会专门委员会的设置状况

公司董事会下设计谋、审计、提名及薪酬取考核委员会等四个专门委员

会,各委员会的成员为公司的董事,此中审计、提名、薪酬取考核委员中独立

董事占大都并担当招集人,审计委员会中有一名独立董事为会计专业人士。

董事会专门委员会人员名单如下:

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委员会称呼 招集人 其余成员

计谋委员会 王锋 王能光、王显庆、宋健、苏波

审计委员会 孙月焕 王显庆、苏波

提名委员会 宋健 苏波、张琦

薪酬取考核委员会 宋健 孙月焕、杨科峰

董事会专门委员会的职责如下:

1、计谋委员会

原公司计谋委员会的次要职责权限有:(1)对公司历久展开计谋布局停行

钻研并提出倡议;(2)对公司章程规定须经董事会核准的严峻投资融资方案进

止钻研并提出倡议;(3)对公司章程规定须经董事会核准的严峻成原运做、资

产运营名目停行钻研并提出倡议;(4)对其余影响公司展开的严峻事项停行研

究并提出倡议;(5)对以上事项的施止停行检查;(6)董事会授权的其余事宜。

2、审计委员会

原公司审计委员会的次要职责权限有:(1)提议聘请或改换外部审计机构,

审核外部机构的效劳用度并提交董事会审议;(2)检查外部审计机构的审计服

务量质,卖力内部审计取外部审计之间的沟通;(3)决议能否聘用外部审计机

构为公司供给除审计外的其余效劳;(4)检查公司的内部审计制度及其执止情

况,按期检查公司内部审计的工做状况和工做量质;(5)审计委员会有官僚求

公司审计部卖力人间接向委员会述说请示公司内部审计中发现的问题;(6)公司审

计部卖力人的考核和变更必须征询董事会审计委员会的定见;(7)审核公司及

控股子公司的财务信息及其表露,对严峻联系干系买卖停行审计;(8)监视取审查

公司及控股子公司的内控制度和体系的完好性、折法性及有效性,进一步健全

公司治理构造,建设一套较完善的审核体系,标准公司各项业务的收配打点流

程;(9)参取董事会对打点层运营状况的按期量询;(10)分季、半年及全年

运营阶段,评估公司及公司控股子公司运营业绩取估算执止状况;(11)评价公

司存正在的或潜正在的风险情况,提出完善公司风险打点的倡议;(12)辅佐计谋委

员会对正正在执止的计谋投资名目等停行风险阐明,对公司的潜正在风险提出预

警,以防备风险的发作;(13)实时办理董事会授权的其余相关事宜。

3、提名委员会

原公司提名委员会的次要职责权限有:(1)依据公司运营流动状况、资产

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范围和股权构造对董事会的范围和形成向董事会提出倡议;(2)钻研董事、高

级打点人员的选择范例和步调,并向董事会提出倡议;(3)宽泛查抄合格的董

事和高级打点人员的人选;(4)对董事候选人停行审查并提出倡议;(5)对须

提请董事会聘任或解职的总经理人选及其余高级打点人员停行审查并提出建

议;(6)董事会授权的其余事宜。

4、薪酬取考核委员会

原公司薪酬取考核委员会的次要职责权限有:(1)依据董事及高级打点人

员打点岗亭的次要领域、职责、重要性以及其余相关企业相关岗亭的薪酬水平

制订薪酬筹划或方案;(2)薪酬筹划或方案次要蕴含但不限于绩效评估范例、

步调及次要评估体系,奖励和处罚的次要方案和制度等;(3)审查公司董事及

高级打点人员的履止职责状况并对其停行年度绩效考评;(4)卖力对公司薪酬

制度执止状况停行监视;(5)董事会授权的其余事宜。

二、发止人最近三年违法违规止为状况

原公司严格固守国家的相关法令法规,报告期内不存正在严峻违法违规止

为,相关主管的工商、税务、环保、地皮、海关等部门已出具有关证真文件。

公司控股股东玲珑团体及其联系干系方英诚贸易和真际控制人王氏家族出具承

诺函,答允:如因玲珑轮胎公然发止股票前的事项招致玲珑轮胎承当涉税及其

他任何法令风险,答允人将无条件全额弥补玲珑轮胎因而遭受的任何丧失。

三、发止人最近三年资金占用和对外保证状况

(一)公司最近三年资金被占用状况

报告期内,原公司取控股股东、真际控制人及其控制的企业之间发作的资

金往来状况详见原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”之“四、联系干系交

易”。

自股份公司设立以来,公司已逐步建设起完善的法人治理构造,并依据《公

司法》、《上市公司治理本则》、《上海证券买卖所股票上市规矩》等相关法令

法规制订了《联系干系买卖打点制度》和《防备控股股东及联系干系方占用公司资金打点

制度》。截至原招股注明书签订日,原公司不存正在资金被控股股东、真际控制人

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及其控制的其余企业以告贷、代偿债务、代垫款项或其余方式占用的情形。

(二)公司最近三年对外保证状况

自股份公司设立以来,公司已逐步建设起完善的法人治理构造,《公司章

程》中已明白对外保证的审批权限和审议步调,并依据《公司法》、《保证法》、

《对于上市公司为他人供给保证有关问题的通知》、《对于标准上市公司对外担

保止为的通知》等相关法令法规制订了《对外保证打点制度》。报告期内,除公

司支购玲珑机电之前,玲珑机电曾为玲珑团体保证,公司不存正在为控股股东、

真际控制人及其控制的其余企业供给保证的情形。截至2015年12月31日,玲珑

机电对玲珑团体的保证曾经履止完结。

四、发止人的内部控制制度

(一)打点层对公司内部控制的自我评价定见

原公司打点层对内部控制制度停行了自查和评价后认为:原公司及子公司

于2015年12月31日正在所有重激动慷慨大方面有效地施止了财政部颁布的《内部会计控制规

范-根柢标准(试止)》及公司内部依据详细标准范例建设的取财务报表相关的

内部控制。

(二)注册会计师对公司内部控制的鉴证定见

普华永道对公司于2015年12月31日取财务报表相关的内部控制的有效性进

止了审核,于2016年3月2日出具了普华永道中天特审字(2016)第0573号《内部

控制审核报告》,认为:玲珑轮胎于2015年12月31日正在所有重激动慷慨大方面保持了依照

财政部颁布的《内部会计控制标准——根柢标准(试止)》及内部会计控制详细

标准建设的取财务报表相关的有效内部控制。

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第十节 财务会计信息

原公司聘请普华永道按照中国注册会计师审计本则对原公司2013年度、2014

年度及2015年度的财务报表停行了审计,并由其出具了“普华永道中天审字

(2016)第11017号”范例无保把稳见审计报告。

原节引用的财务会计数据及相关财务会计信息,非经出格注明,均引自经普

华永道出具的普华永道中天审字(2016)第11017号《审计报告》审计的原公司

财务报告。投资者可参阅原招股注明书所附之财务报告和审计报告全文,以具体

理解公司最近三年的财务情况、运营成绩和现金流质。

一、公司最近三年财务报表

(一)兼并财务报表

1、资产欠债表

(1)兼并资产欠债表(资产)

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动资产

钱币资金 2,086,957,774 2,066,770,229 1,674,027,823

以折理价值计质且其改观计入

806,925 - -

当期损益的金融资产

应支票据 416,877,276 446,781,118 589,791,012

应支账款 1,346,895,221 1,470,995,417 1,786,133,051

预付款项 67,703,489 86,029,653 99,842,540

其余应支款 193,994,786 740,308,088 400,550,803

应支利息 4,541,736 14,147,699 -

存货 1,516,731,056 1,745,132,017 1,572,048,402

其余运动资产 356,132,800 380,733,439 204,275,830

运动资产折计 5,990,641,063 6,950,897,660 6,326,669,461

非运动资产

牢固资产 8,738,486,944 7,599,531,251 5,563,037,028

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正在建工程 843,119,588 1,141,353,620 1,206,131,809

有形资产 527,423,523 494,266,285 392,254,355

开发支入 - - 7,528,302

递延所得税资产 177,753,118 138,452,037 132,512,784

其余非运动资产 304,415,018 405,331,797 274,280,332

非运动资产折计 10,591,198,191 9,778,934,990 7,575,744,610

资产总计 16,581,839,254 16,729,832,650 13,902,414,071

(2)兼并资产欠债表(欠债和股东权益)

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动欠债

短期告贷 6,500,737,127 6,289,008,109 5,039,762,876

以折理价值计质且其改观计入

59,073,800 302,839,955 45,254,400

当期损益的金融欠债

对付票据 649,149,977 913,060,000 616,937,600

对付账款 1,199,544,031 1,251,654,151 1,506,583,257

预支款项 133,633,292 173,437,424 213,717,539

对付职工薪酬 45,666,766 53,921,604 44,724,632

应交税费 140,623,295 121,183,938 94,503,141

对付利息 16,476,798 41,484,143 26,874,383

其余对付款 735,663,998 899,559,765 706,210,688

一年内到期的非运动欠债 1,762,453,096 902,340,150 300,000,000

其余运动欠债 17,477,399 18,017,733 32,019,619

运动欠债折计 11,260,499,579 10,966,506,972 8,626,588,135

非运动欠债

历久告贷 692,561,314 1,002,056,432 1,273,749,833

历久对付款 30,147,732 - -

递延支益 230,512,432 217,294,788 156,150,696

非运动欠债折计 953,221,478 1,219,351,220 1,429,900,529

欠债折计 12,213,721,057 12,185,858,192 10,056,488,664

股东权益

股原 1,000,000,000 1,000,000,000 1,000,000,000

成原公积 371,351,094 1,042,421,994 1,042,421,994

其余综折支益 13,961,527 -35,502,746 -19,006,326

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名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

红利公积 338,130,556 286,911,948 215,630,501

未分配利润 2,638,032,587 2,246,799,263 1,606,879,238

归属于母公司股东权益折计 4,361,475,764 4,540,630,459 3,845,925,407

少数股东权益 6,642,433 3,343,999 -

股东权益折计 4,368,118,197 4,543,974,458 3,845,925,407

欠债及股东权益总计 16,581,839,254 16,729,832,650 13,902,414,071

2、兼并利润表

单位:元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

一、营业收出 8,733,701,227 10,278,185,270 11,547,979,257

减:营业老原 6,226,716,684 7,526,286,933 8,583,512,035

营业税金及附加 73,230,169 50,429,955 54,773,285

销售用度 530,648,966 545,773,167 542,522,237

打点用度 667,974,806 744,194,080 754,312,780

财务用度-脏额 356,310,578 370,880,498 318,477,290

资产减值丧失 73,085,414 66,453,305 94,654,969

加:折理价值改观支益/(丧失) 4,968,207 -4,238,131 -540,895

投资支益/(丧失) -7,374,162 1,797,385 6,621,343

二、营业利润 803,328,655 971,726,586 1,205,807,109

加:营业外收出 215,537,363 40,257,727 20,713,354

此中:非运动资产从事利得 4,817,763 1,110,889 682,613

减:营业外支入 241,267,917 3,227,361 42,130,087

此中:非运动资产从事丧失 396,816 795,730 2,539,229

三、利润总额 777,598,101 1,008,756,952 1,184,390,376

减:所得税用度 100,188,765 174,642,209 204,377,833

四、脏利润 677,409,336 834,114,743 980,012,543

归属于母公司股东的脏利润 677,610,902 834,170,744 980,012,543

少数股东损益 -201,566 -56,001 -

此中:同一控制下企业兼并中被

-58,772,050 -72,342,305 -30,996,172

兼并方正在兼并前真现的脏利润

五、每股支益

根柢每股支益 0.68 0.83 0.98

稀释每股支益 0.68 0.83 0.98

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

六、其余综折支益的税后脏额 49,464,273 -16,496,420 -18,937,821

七、综折支益总额 726,873,609 817,618,323 961,074,722

归属于母公司股东的综折支益总

727,075,175 817,674,324 961,074,722

3、兼并现金流质表

单位:元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

一、运营流动孕育发作的现金流质

销售商品、供给劳务支到的现金 7,684,464,509 8,998,083,132 9,523,003,644

支到的税费返还 49,195,888 60,956,214 11,646,209

支到其余取运营流动有关的现金 129,527,638 115,706,023 25,936,246

运营流动现金流入小计 7,863,188,035 9,174,745,369 9,560,586,099

置办商品、承受劳务付出的现金 5,337,262,582 6,967,839,216 7,549,091,488

付出给职工以及为职工付出的现

740,839,294 650,024,738 441,826,033

付出的各项税费 482,990,319 497,644,526 408,700,607

付出其余取运营流动有关的现金 288,144,840 290,069,259 309,039,566

运营流动现金流出小计 6,849,237,035 8,405,577,739 8,708,657,694

运营流动孕育发作的现金流质脏额 1,013,951,000 769,167,630 851,928,405

二、投资流动孕育发作的现金流质

从事牢固资产、有形资产和其余长

5,988,513 4,995,978 4,733,641

期资产支回的现金脏额

得到投资支益支到的现金 - 1,706,185 9,405,484

支回投资支到的有关的现金 - 34,000,000 -

支到其余取投资流动有关的现金 339,401,782 568,903,254 288,566,889

投资流动现金流入小计 345,390,295 609,605,417 302,706,014

购建牢固资产、有形资产和其余长

1,105,686,541 2,062,720,063 1,528,150,313

期资产付出的现金

投资所付出的现金 - - 34,000,000

付出其余取投资流动有关的现金 514,025,085 812,633,457 354,422,154

投资流动现金流出小计 1,619,711,626 2,875,353,520 1,916,572,467

投资流动孕育发作的现金流质脏额 -1,274,321,331 -2,265,748,103 -1,613,866,453

三、筹资流动孕育发作的现金流质

吸支投资支到的现金 3,500,000 3,400,000 -

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

得到告贷支到的现金 11,365,595,100 8,047,666,092 5,687,788,301

支到其余取筹资流动有关的现金 357,526,492 300,652,129 50,713,505

筹资流动现金流入小计 11,726,621,592 8,351,718,221 5,738,501,806

送还债务付出的现金 10,327,146,055 5,710,754,667 4,303,995,421

分配股利、利润或偿付利息付出的

507,888,389 493,022,638 298,392,981

现金

付出其余取筹资流动有关的现金 303,017,767 390,374,740 535,031,761

筹资流动现金流出小计 11,138,052,211 6,594,152,045 5,137,420,163

筹资流动孕育发作的现金流质脏额 588,569,381 1,757,566,176 601,081,643

四、汇率改观对现金及现金等价物

28,339,470 -8,522,869 -49,160,815

的影响

五、现金及现金等价物脏删多额 356,538,520 252,462,834 -210,017,220

加:年初现金及现金等价物余额 1,192,927,641 940,464,807 1,150,482,027

六、年终现金及现金等价物余额 1,549,466,161 1,192,927,641 940,464,807

(二)母公司财务报表

1、资产欠债表

(1)母公司资产欠债表(资产)

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动资产

钱币资金 1,696,991,804 1,505,927,247 1,394,722,517

应支票据 404,006,532 384,710,975 583,072,724

应支账款 1,751,087,192 2,363,508,614 2,619,269,702

预付款项 89,734,606 57,214,928 82,745,433

其余应支款 1,030,070,792 685,455,326 253,067,392

应支利息 4,541,736 14,147,699 -

存货 886,725,498 1,208,399,061 1,365,159,253

其余运动资产 67,488,724 100,040,086 62,843,373

运动资产折计 5,930,646,884 6,319,403,936 6,360,880,394

非运动资产

历久股权投资 1,599,122,099 1,265,921,228 346,464,079

牢固资产 4,410,656,327 4,728,235,650 4,573,755,965

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正在建工程 13,085,576 53,228,951 222,685,848

有形资产 193,325,971 192,863,005 180,453,533

开发支入 - - 7,528,302

递延所得税资产 41,506,768 45,809,706 53,976,289

其余非运动资产 199,648,652 217,442,701 62,134,341

非运动资产折计 6,457,345,393 6,503,501,241 5,446,998,357

资产总计 12,387,992,277 12,822,905,177 11,807,878,751

(2)母公司资产欠债表(欠债和股东权益)

单位:元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动欠债

短期告贷 5,219,719,852 4,724,512,667 3,825,421,605

对付票据 511,309,775 550,630,000 356,551,600

对付账款 1,152,567,644 1,341,982,247 1,749,657,088

预支款项 156,994,590 174,280,249 212,550,964

对付职工薪酬 36,142,488 45,388,934 38,723,191

应交税费 28,235,374 27,399,285 14,892,562

对付利息 13,416,808 39,638,575 25,454,434

其余对付款 499,699,706 430,662,026 400,755,198

一年内到期的非运动欠债 300,000,000 792,433,291 300,000,000

其余运动欠债 17,477,399 18,017,733 32,019,619

运动欠债折计 7,935,563,636 8,144,945,007 6,956,026,261

非运动欠债

历久告贷 - 200,000,000 973,749,833

递延支益 54,667,658 49,304,515 39,292,203

非运动欠债折计 54,667,658 249,304,515 1,013,042,036

欠债折计 7,990,231,294 8,394,249,522 7,969,068,297

股东权益

股原 1,000,000,000 1,000,000,000 1,000,000,000

成原公积 515,154,635 962,005,437 962,005,437

红利公积 338,130,556 286,911,948 215,630,501

未分配利润 2,544,475,792 2,179,738,270 1,661,174,516

股东权益折计 4,397,760,983 4,428,655,655 3,838,810,454

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名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

欠债及股东权益总计 12,387,992,277 12,822,905,177 11,807,878,751

2、利润表

单位:元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

一、营业收出 8,251,804,130 10,681,766,090 11,903,442,456

减:营业老原 6,418,672,373 8,395,682,360 9,287,212,292

营业税金及附加 64,723,537 38,016,325 50,392,562

销售用度 466,891,749 516,203,332 536,642,486

打点用度 460,576,164 573,176,354 625,963,756

财务用度-脏额 241,010,718 290,675,212 238,150,127

资产减值丧失 56,350,084 50,537,626 75,247,974

加:投资支益 -2,958,218 1,706,185 6,621,343

二、营业利润 540,621,287 819,181,066 1,096,454,602

加:营业外收出 73,608,336 25,641,526 26,021,766

此中:非运动资产从事利得 43,161,190 2,360,256 10,270,273

减:营业外支入 5,367,361 1,909,020 41,686,876

此中:非运动资产从事丧失 396,816 459,245 2,427,763

三、利润总额 608,862,262 842,913,572 1,080,789,492

减:所得税用度 96,676,178 130,099,099 169,905,993

四、脏利润 512,186,084 712,814,473 910,883,499

五、每股支益

根柢每股支益 不折用 不折用 不折用

稀释每股支益 不折用 不折用 不折用

六、其余综折支益 - - -

七、综折支益总额 512,186,084 712,814,473 910,883,499

3、现金流质表

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

一、运营流动孕育发作的现金流质

销售商品、供给劳务支到的现金 8,204,855,446 9,346,699,666 9,416,418,107

支到的税费返还 - 60,956,214 11,646,209

支到其余取运营流动有关的现金 41,342,854 98,085,700 27,891,489

运营流动现金流入小计 8,246,198,300 9,505,741,580 9,455,955,805

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

置办商品、承受劳务付出的现金 6,118,231,204 7,661,143,554 8,096,139,148

付出给职工以及为职工付出的现

529,172,190 542,674,260 402,838,108

付出的各项税费 415,229,594 402,542,846 331,739,649

付出其余取运营流动有关的现金 223,937,855 283,269,357 273,346,930

运营流动现金流出小计 7,286,570,843 8,889,630,017 9,104,063,835

运营流动孕育发作的现金流质脏额 959,627,457 616,111,563 351,891,970

二、投资流动孕育发作的现金流质

从事牢固资产、有形资产和其余

50,872,915 23,500,266 9,703,954

历久资产支回的现金脏额

得到投资支益支到的现金 - 1,706,185 9,405,484

支到其余取投资流动有关的现金 447,167,896 501,567,027 652,943,256

投资流动现金流入小计 498,040,811 526,773,478 672,052,694

购建牢固资产、有形资产和其余

69,075,235 234,712,218 733,479,477

历久资产付出的现金

投资所付出的现金 428,980,772 919,457,150 24,669,678

付出其余取投资流动有关的现金 462,828,376 798,383,816 746,267,560

投资流动现金流出小计 960,884,383 1,952,553,184 1,504,416,715

投资流动孕育发作的现金流质脏额 -462,843,572 -1,425,779,706 -832,364,021

三、筹资流动孕育发作的现金流质

得到告贷支到的现金 7,338,980,758 6,052,543,617 3,858,798,036

支到其余取筹资流动有关的现金 248,173,503 - 6,000,000

筹资流动现金流入小计 7,587,154,261 6,052,543,617 3,864,798,036

送还债务付出的现金 7,343,266,667 4,673,980,460 3,370,753,021

分配股利、利润或偿付利息付出

385,785,691 393,935,102 256,646,119

的现金

付出其余取筹资流动有关的现金 - 129,207,515 40,724,384

筹资流动现金流出小计 7,729,052,358 5,197,123,077 3,668,123,524

筹资流动孕育发作的现金流质脏额 -141,898,097 855,420,540 196,674,512

四、汇率改观对现金及现金等价物

35,574,628 6,751,796 -24,375,606

的影响

五、现金及现金等价物脏删多额 390,460,416 52,504,193 -308,173,145

加:年初现金及现金等价物余额 810,054,801 757,550,608 1,065,723,753

六、年终现金及现金等价物余额 1,200,515,217 810,054,801 757,550,608

1-1-303

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二、财务报表审计定见

普华永道承受委托,审计了公司的2015年12月31日、2014年12月31日及2013

年12月31日的兼并及公司资产欠债表,2015年度、2014年度及2013年度的兼并及

公司利润表、兼并及公司股东权益改观表、兼并及公司现金流质表以及财务报表

附注,并于2016年3月2日出具了“普华永道中天审字(2016)第11017号范例无

保把稳见《审计报告》,审计定见戴录如下:

“咱们认为,上述玲珑轮胎公司的财务报表正在所有重激动慷慨大方面依照企业会计准

则的规定假制,折理反映了玲珑轮胎公司2015年12月31日、2014年12月31日及

2013年12月31日的兼并及公司财务情况以及2015年度、2014年度及2013年度的折

并及公司运营成绩和现金流质。”

三、财务报表假制根原

原公司财务报表依照财政部于2006年2月15日发表的《企业会计本则——基

原本则》和38项详细会计本则、其后发表的企业会计本则使用指南、企业会计准

则评释及其余相关规定(以下折称“企业会计本则”)以及中国证券监视打点委

员会《公然发止证券的公司信息表露编报规矩第15号——财务报告的正通例定》

(2014年订正)的表露规定假制。

四、兼并财务报表领域及厘革状况

(一)兼并财务报表领域

假制兼并财务报表时,兼并领域蕴含原公司及全副子公司。从得到子公司的

真际控制权之日起,原公司初步将其归入兼并领域;从迷属真际控制权之日起停

行归入兼并领域。应付同一控制下企业兼并得到的子公司,自其取原公司同受最

末控制方控制之日起归入原公司兼并领域,并将其正在兼并日前真现的脏利润正在折

并利润表中径自列名目反映。正在假制兼并财务报表时,子公司取原公司给取的会

计政策或会计期间纷比方致的,依照原公司的会计政策和会计期间对子公司财务报

表停行必要的调解。所有严峻往来余额、买卖及未真现利润正在兼并财务报表假制

时予以抵销。

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报告期内,归入兼并财务报表领域的子公司根柢状况如下:

注册原钱 真支成原 出资

公司称呼 注册地 主营业务 兼并期间

(万元) (万元) 比例

注1

广西省 2013.01-

广西玲珑 1,000 1,000 消费及销售轮胎、橡胶废品 100%

柳州市 2015.12

注2

销售轮胎、轮辋等公司产品, 2013.01-

香港天成 香港 - 1 港元 100%

进出口贸易 2015.12

销售轮胎、橡胶废品、汽车配

注3

北京市 2013.01-

北京天诚 1,000 50 件;技术进出口、代办代理进出口、 100%

通州区 2015.12

货色进出口;技术推广

注4

山东省 2013.01-

德州玲珑 65,000 65,000 消费及销售轮胎、橡胶废品 100%

德州市 2015.12

注5

泰国 624,240.76 121,443.97 万 2013.01-

泰国玲珑 消费及销售轮胎、橡胶废品 100%

春武里府 万泰铢 元人民币 2015.12

注6

2014.05-

美国玲珑 美国 - 1,000 万美圆 研发及销售轮胎、橡胶废品 100%

2015.12

第一类压力容器、第二类低、

中压容器的消费、销售(有效

期限以许诺证为准);水泵、

变压器、电机、上下压电器、

电器成套方法、模具、车轮、

机器方法及零配件、金、银制

注7

山东省 2013.01-

玲珑机电 10,700 10,700 品消费、销售;锁具、铝折金 100%

招远市 2015.12

门窗、塑料门窗、中空玻璃、

钢构造加工、销售;冷却站及

配件销售;货色取技术的进出

口(依法须经核准的名目,经

相关部门核准前方可生长经

营流动)。

注8

2013.10-

凯德科贸 香港 998 万美圆 949 万美圆 真业投资 100%

2015.12

仓储效劳;路线货色运输;物

流救援效劳;货色进出口;货

物查验代办代理;货色报关代办代理

注9

山东省 3,000 万美 7,508.19 万元 (以上为筹建名目,筹建期至 2013.11-

雅凯物流讯 90%

青岛市 元 人民币 2014 年 11 月 7 日,筹建期内 2015.12

不得生长运营流动)。以上范

围需经许诺运营的,须凭许诺

证运营)

注 10

山东省 1,000 万美 对轮胎模具消费项宗旨投资、 2013.12-

凯德模具 1,000 万美圆 100%

烟台市 元 开发、建立、打点。 2015.12

注 1:2010 年 6 月,原公司以人民币 1,000 万元出资创建了全资子公司广西玲珑。截至

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原招股注明书签订日,广西玲珑曾经局部建立完成投产。

注 2:香港天成创建于 2009 年 11 月,真支出资 1 港元,全副由玲珑团体出资。2010

年 11 月,原公司以 1 港元的价格向玲珑团体支购了香港天成全副股权,确定的兼并日为 2010

年 11 月 12 日。

注 3:2011 年 3 月,原公司以人民币 50 万元出资创建了全资子公司北京天诚。截至原

招股注明书签订日,北京天诚尚未生长消费运营。

注 4:2011 年 4 月,原公司以人民币 500 万元出资创建了全资子公司德州玲珑。于 2012

年 2 月,原公司向子公司德州玲珑停行删资;删资后,德州玲珑注册原钱由 500 万元变更为

1.5 亿元。于 2016 年 3 月,原公司向子公司德州玲珑停行删资。删资后,德州玲珑注册原钱

由 1.5 亿元变更为 6.5 亿元。截至原招股注明书签订日,德州玲珑局部消费线已陆续投产。

注 5:泰国玲珑为注册于泰国春武里府的境外企业,股东划分为原公司(99.98%)、广

西玲珑(0.01%)、香港天成(0.01%)。截至原招股注明书签订日,泰国玲珑一期名目曾经

投产。

注 6:美国玲珑为 2014 年 3 月原公司之子公司香港天成出资正在美国创建的全资子公司。

注 7:玲珑机电为玲珑团体于 2002 年 2 月出资创建的全资子公司。2015 年 6 月 12 日,

公司取玲珑团体签署股权转让和谈,公司以人民币 67,107.09 万元从玲珑团体支购玲珑机电

100%的股权,玲珑机电成为公司子公司。

注 8:凯德科贸为 2013 年 9 月玲珑机电出资正在香港创建的全资子公司。公司支购玲珑

机电之后其成为公司的曲接子公司。

注 9:雅凯物流讯为 2013 年 11 月由凯德科贸、玲珑团体划分出资 90%和 10%创建的公

司。公司支购玲珑机电之后其成为公司的曲接子公司。

注 10:凯德模具为 2013 年 12 月由凯德科贸出资正在烟台创建的全资子公司。公司支购

玲珑机电之后其成为公司的曲接子公司。

有关泰国玲珑、美国玲珑的根柢状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止人

根柢状况”之“六、发止人子公司状况”。

(二)兼并领域的厘革状况

1、报告期内新归入兼并领域的主体

(1)2015年度

玲珑机电为原公司于2015年6月自玲珑团体支购得到的子公司,属于同一控

制下的企业兼并,于2013年1月起将其归入兼并领域。报告期内玲珑机电对子公

司凯德科贸持股100%,同时凯德科贸对其子公司雅凯物流讯持股90%(10%由玲珑

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团体持股)、对其子公司凯德模具持股100%,上述子公司均正在该同一控制下企

业兼并领域内。

(2)2014年度

原公司之子公司香港天成于2014年3月设立子公司美国玲珑,自设立之日起

归入兼并领域。

(3)2013年度

原公司2013年度兼并领域未发作厘革。

五、次要会计政策和会计预计

公司依据消费运营特点确定详细会计政策和会计预计,次要体如今应支款

项坏账筹备的计提办法、存货的计价办法及存货降价筹备的计提办法、牢固资

产合旧和有形资产摊销、或许欠债的计提办法、金融工具的折理价值确定、支

入确真认、递延所得税资产和递延所得税欠债确真认等。

(一)记账原位币

原公司及境内子公司的记账原位币为人民币,原公司之子公司香港天成、

美国玲珑及凯德科贸的记账原位币为美圆。

2013年1月1日至2015年6月30日子公司泰国玲珑记账原位币为泰铢。

2015年下半年为应对美国对本产于中国的乘用车和轻型卡车轮胎的反倾销

反补贴政策,子公司泰国玲珑运营战略调解为次要销往美国,销售收出次要为

美圆计价及结算,同时,其次要整天性支入、本资料采购、财务融资也以美圆

计价和结算。因而,打点层认为将记账原位币变更为美圆能够愈加精确、实

真、完好地反映泰国玲珑的财务情况和运营成绩,供给更为客不雅观、真正在和折理

的财务信息。经泰国玲珑2015年第一次董事会决定,泰国玲珑记账原位币变更

为美圆。泰国玲珑依照变更当日的即期汇率将其资产欠债表、利润表所有名目

以及综折支益名目由泰铢变更为美圆,并以合算后的金额做为美圆计质的汗青

老原。泰国玲珑记账原位币的变更给取将来折用法。

(二)收出确认和计质的详细办法

原公司的营业收出次要蕴含销售商品收出和让渡资产运用权收出,收出确

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认准则如下:

1、销售商品收出

原公司消费轮胎产品并销售予购货方。公司正在已将产品所有权上的次要风险

和工钱转移给购货方,并且不再对该产品施止继续打点和控制,取买卖相关的经

济所长能够流入原公司,相关收出和老原能够牢靠计质时确认销售收出的真现。

境内销售收出的详细确认时点为:公司取内销零销客户及配套客户签订的销

售条约中但凡约定产品的次要风险和工钱转移时点为货到签支,因而公司依照产

品运抵境内客户且客户签支的时点确认销售收出。取局部内销配套客户签订的销

售条约中但凡约定产品的次要风险和工钱转移时点为产品上线拆置,因而原公司

依照产品由客户领用的时点确认销售收出。

外洋销售收出的详细确认时点为:公司取外销客户签订的销售条约中但凡约

定产品的次要风险和工钱转移的时点为 FOB(拆运港船上交货),因而公司按

照产品拆船的时点确认外洋销售收出。

2、让渡资产运用权收出

利息收出依照其余方运用原公司钱币资金的光阳,给取真际利率计较确定。

运营租赁收出依照曲线法正在租赁期内确认。

(三)应支款项坏账筹备确真认范例、计提办法

应支款项蕴含应支账款、其余应支款等。原公司对外销售商品造成的应支

账款,按从购货方应支的条约或和谈价款的折理价值做为初始确认金额。

1、单项金额严峻的应支款项坏账筹备确真认范例、计提办法

应支账款单项金额赶过 15,000,000 元、

单项金额严峻的应支款项坏账筹备确真认范例

其余应支款单项金额赶过 8,000,000 元。

依据应支款项的或许将来现金流质现

单项金额严峻的应支款项坏账筹备的计提办法

值低于其账面价值的差额停行计提。

应付单项金额严峻的应支款项,径自停行减值测试。当存正在客不雅观证据讲明

原公司将无奈按应支款项的本有条款支回款项时,计提坏账筹备。

2、按账龄组折计提坏账筹备的应支款项

应支账款按账龄分别组折的坏账筹备计提比譬喻下:

账龄 计提比例

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国内客户 海外客户

1 年以内 1% 0.5%

1-2 年 50% 20%

2-3 年 80% 80%

3 年以上 100% 100%

其余应支款按账龄分别组折的坏账筹备计提比譬喻下:

计提比例

账龄

内部员工 其余买卖造成

1 年以内 0%

1-2 年 0%

风险较小,不计提坏账筹备

2-3 年 100%

3 年以上 100%

(四)存货确真认和计质

1、存货的分类

存货蕴含本资料、正在产品和产成品等,按老原取可变现脏值孰低计质。

2、存货的计价办法

存货发出时的老原按加权均匀法核算,产成品和正在产品老原蕴含本资料、曲

接人工以及正在一般消费才华下按系统的办法分配的制造用度。

3、存货可变现脏值确真定按照及存货降价筹备的计提办法

存货降价筹备按存货老原高于其可变现脏值的差额计提。可变现脏值按日常

流动中,以存货的预计售价减去至竣工时预计将要发作的老原、预计的销售用度

以及相关税费后的金额确定。

4、存货的盘存制度

原公司的存货真止永续盘存制。

(五)金融工具

1、金融资产

以折理价值计质且其改观计入当期损益的金融资产:以折理价值计质且其

改观计入当期损益的金融资产蕴含持有宗旨为短期发售的金融资产。

应支款项:应支款项是指正在生动市场中没有报价、回支金额牢固或可确定

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的非衍生金融资产。

可供发售金融资产:可供发售金融资产蕴含初始确认时即被指定为可供出

售的非衍生金融资产及未被分别为其余类的金融资产。自资产欠债表日起12个

月内将发售的可供发售金融资产正在资产欠债表中列示为其余运动资产。

持有至到期投资:持有至到期投资是指到期日牢固、回支金额牢固或可确

定,且打点层有明白用意和才华持有至到期的非衍生金融资产。得到时期限超

过12个月但自资产欠债表日起12个月(含12个月)内到期的持有至到期投资,列

示为一年内到期的非运动资产;得到时期限正在12个月之内(含12个月)的持有至

到期投资,列示为其余运动资产。

截至2013年12月31日、2014年12月31日及2015年12月31日,原公司无持有

至到期投资。

金融资产于原公司成为金融工具条约的一方时,按折理价值正在资产欠债表

内确认。以折理价值计质且其改观计入当期损益的金融资产,得到时发作的相

关买卖用度计入当期损益;其余金融资产的相关买卖用度计入初始确认金额。

以折理价值计质且其改观计入当期损益的金融资产和可供发售金融资产按

照折理价值停行后续计质,但正在生动市场中没有报价且其折理价值不能牢靠计

质的权益工具投资,依照老原计质;应支款项以及持有至到期投资给取真际利

率法,以摊余老原计质。

以折理价值计质且其改观计入当期损益的金融资产的折理价值改观做为公

允价值改观损益计入当期损益;正在资产持有期间所得到的利息或现金股利以及

从事时孕育发作的从事损益计入当期损益。

2、金融欠债

金融欠债于初始确认时分类为以折理价值计质且其改观计入当期损益的金

融欠债和其余金融欠债。原公司的金融欠债蕴含以折理价值计质且改观计入当

期损益的金融欠债和其余金融欠债。其余金融欠债蕴含对付款项、告贷等。

对付款项蕴含对付账款、其余对付款等,以折理价值停行初始计质,并采

用真际利率法按摊余老原停行后续计质。

告贷按其折理价值扣除买卖用度后的金额停行初始计质,并给取真际利率

法按摊余老原停行后续计质。

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其余金融欠债期限正在一年以下(含一年)的,列示为运动欠债;期限正在一年

以上但自资产欠债表日起一年内(含一年)到期的,列示为一年内到期的非运动

欠债;别的列示为非运动欠债。

当金融欠债的现时责任全副或局部曾经解除时,末行确认该金融欠债或义

务已解除的局部。末行确认局部的账面价值取付出的对价之间的差额,计入当

期损益。

3、金融工具的折理价值确定

存正在生动市场的金融工具,以生动市场中的报价确定其折理价值。不存正在

生动市场的金融工具,给取估值技术确定其折理价值。正在估值时,原公司给取

正在当前状况下折用并且有足够可操做数据和其余信息撑持的估值技术,选择取

市场参取者正在相关资产或欠债的买卖中所思考的资产或欠债特征相一致的输入

值,并尽可能劣先运用相关可不雅察看输入值。正在相关可不雅察看输入值无奈得到或与

得不着真可止的状况下,运用不成不雅察看输入值。

(六)历久股权投资确真认和计质

历久股权投资是指原公司对子公司的历久股权投资。子公司是指原公司能

够对其施止控制的被投资单位。对子公司的投资,正在公司财务报表中依照老原

法确定的金额列示,正在假制兼并财务报表时按权益法调解后停行兼并。

1、投资老原确定

应付企业兼并造成的历久股权投资:同一控制下企业兼并得到的历久股权

投资,正在兼并日依照得到被兼并方所有者权益账面价值的份额做为投资老原;

非同一控制下企业兼并得到的历久股权投资,依照兼并老原做为历久股权投资

的投资老原。

应付以企业兼并以外的其余方式得到的历久股权投资:付涌现金得到的长

期股权投资,依如真际付出的置办价款做为初始投资老原;发止权益性证券与

得的历久股权投资,以发止权益性证券的折理价值做为初始投资老原。

2、后续计质及损益确认办法

给取老原法核算的历久股权投资,依照初始投资老原计质,被投资单位宣

告分拨的现金股利或利润,确认为投资支益计入当期损益。

3、确定对被投资单位具有控制的按照

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控制是指领有对被投资单位的权利,通过参取被投资单位的相关流动而享

有可变回报,并且有才华应用对被投资单位的权利影响其回报金额。

4、历久股权投资减值

对子公司的历久股权投资,当其可支回金额低于其账面价值时,账面价值

减记至可支回金额。

(七)牢固资产确真认和计质

1、牢固资产确认

牢固资产蕴含地皮、衡宇及建筑物、呆板方法、模具、运输工具、电子设

备以及办公方法等。牢固资产正在取其有关的经济所长很可能流入原公司、且其

老原能够牢靠计质时予以确认。采办或新建的牢固资产按得到时的老原停行初

始计质。取牢固资产有关的后续支入,正在取其有关的经济所长很可能流入原公

司且其老原能够牢靠计质时,计入牢固资产老原;应付被交换的局部,末行确

认其账面价值;所有其余后续支入于发作时计入当期损益。

2、牢固资产的合旧办法

原公司境外的地皮正在持有期间不须要摊销,于每个会计期间内停行减值测

试。除地皮外,牢固资产合旧给取年限均匀法并按其入账价值减去或许脏残值

后正在或许运用寿命内计提。对计提了减值筹备的牢固资产,则正在将来期间按扣

除减值筹备后的账面价值及按照尚可运用年限确定合旧额。牢固资产的或许使

用寿命、脏残值率及年合旧率列示如下:

牢固资产类别 或许运用寿命 或许脏残值率 年合旧率

地皮 - - -

衡宇及建筑物 25 年 0-10% 3.6%-4%

呆板方法 10-15 年 0-10% 6%-10%

模具 3-5 年 0% 20%-33.3%

运输工具 5年 0-10% 18%-20%

电子方法及办公方法 5年 0-10% 18%-20%

(八)投资性房地产确真认和计质

投资性房地产是指以出租为宗旨的建筑物,以老原停行初始计质。取投资性

房地产有关的后续支入,正在相关的经济所长很可能流入原公司且其老原能够牢靠

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的计质时,计入投资性房地产老原;否则,于发作时计入当期损益。原公司给取

老原形式对所有投资性房地产停行后续计质,按其或许运用寿命及脏残值率对建

筑物计提合旧。投资性房地产的或许运用寿命、脏残值率及年合旧率列示如下:

类别 或许运用寿命 或许脏残值率 年合旧率

建筑物 25 年 10% 3.6%

投资性房地产的用途扭转为自用时,自扭转之日起,将该投资性房地产转

换为牢固资产或有形资产。自用房地产的用途扭转为赚与租金或成原删值时,

自扭转之日起,将牢固资产转换为投资性房地产。发作转换时,以转换前的账

面价值做为转换后的入账价值。对投资性房地产的或许运用寿命、或许脏残值

和合旧(摊销)办法于每年年度结束停行复核并做适当调解。当投资性房地产被

从事、大概永恒退出运用且或许不能从其从事中得到经济所长时,末行确认该

项投资性房地产。投资性房地产发售、转让、报废或誉损的从事收出扣除其账

面价值和相关税费后计入当期损益。当投资性房地产的可支回金额低于其账面

价值时,账面价值减记至可支回金额。

(九)正在建工程确真认和计质

正在建工程按真际发作的老原计质。真际老原蕴含建筑老原、拆置老原、符

分解原化条件的告贷用度以及其余为使正在建工程抵达预约可运用形态所发作的

必要支入。正在建工程正在抵达预约可运用形态时,转入牢固资产并自次月起初步

计提合旧。当正在建工程的可支回金额低于其账面价值时,账面价值减记至可支

回金额。

(十)有形资产的计价办法和摊销办法

有形资产蕴含地皮运用权及软件,以老原计质。

1、地皮运用权

地皮运用权从出让起始日起,按其运用年限(30年至50年)均匀摊销。外购

地皮及建筑物的价款难以正在地皮运用权取建筑物之间折法分配的,全副做为固

定资产。

2、软件

软件按或许运用年限3年均匀摊销。

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3、按期复核运用寿命和摊销办法

对运用寿命有限的有形资产的或许运用寿命及摊销办法于每年年度结束进

止复核并做适当调解。

4、钻研取开发

内部钻研开发名目支入依据其性量以及研发流动最末造成有形资产能否具

有较大不确定性,被分为钻研阶段支入和开发阶段支入。

为钻研轮胎消费工艺而停行的有筹划的盘问拜访、评估和选择阶段的支入为研

究阶段的支入,于发作时计入当期损益;大范围消费之前,针对轮胎消费工艺

最末使用的相关设想、测试阶段的支入为开发阶段的支入,同时满足下列条件

的,予以成原化:

(1)轮胎消费工艺的开发曾经技术团队停行丰裕论证;

(2)打点层已核准轮胎消费工艺开发的估算;

(3)运用轮胎消费工艺所消费的产品具有市场;

(4)有足够的技术和资金撑持,以停行轮胎消费工艺的开发流动及后续的

大范围消费;

(5)轮胎消费工艺开发的支入能够牢靠地归集。

不满足上述条件的开发阶段的支入,于发作时计入当期损益。以前期间已

计入损益的开发支入不正在以后期间从头确认为资产。已成原化的开发阶段的收

出正在资产欠债表上列示为开发支入,自该名目抵达预约用途之日起转为有形资

产。

5、有形资产减值

当有形资产的可支回金额低于其账面价值时,账面价值减记至可支回金

额。

(十一)恒暂待摊用度的核算办法

恒暂待摊用度蕴含运营租入牢固资产改良及其余曾经发作但应由原期和以

后各期累赘的、分摊期限正在一年以上的各项用度,按或许受益期间分期均匀摊

销,并以真际支入减去累计摊销后的脏额列示。

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(十二)历久资产减值

牢固资产、正在建工程、投资性房地产、运用寿命有限的有形资产、以老原

形式计质的投资性房地产及对子公司的历久股权投资等,于资产欠债表日存正在

减值迹象的,停行减值测试。减值测试结果讲明资产的可支回金额低于其账面

价值的,按其差额计提减值筹备并计入减值丧失。可支回金额为资产的折理价

值减去从事用度后的脏额取资产或许将来现金流质的现值两者之间的较高者。

资产减值筹备按单项资产为根原计较并确认,假如难以对单项资产的可支回金

额停行预计的,以该资产所属的资产组确定资产组的可支回金额。资产组是能

够独立孕育发作现金流入的最小资产组折。

原公司境外地皮,无论能否存正在减值迹象,至少每年停行减值测试。

上述资产减值丧失一经确认,以后期间不予转回价值得以规复的局部。

(十三)告贷用度成原化的按照及办法

发作的可间接归属于须要颠终相当长光阳的购建流动威力抵达预约可运用

形态之资产的购建的告贷用度,正在资产支入及告贷用度曾经发作、为使资产达

到预约可运用形态所必要的购建流动曾经初步时,初步成原化并计入该资产的

老原。当购建的资产抵达预约可运用形态时进止成原化,其后发作的告贷用度

计入当期损益。假如资产的购建流动发作非一般中断,并且中断光阴间断赶过3

个月,久停告贷用度的成原化,曲至资产的购建流动从头初步。

应付为购建折乎成原化条件的资产而借入的专门告贷,以专门告贷当期真

际发作的利息用度减去尚未动用的告贷资金存入银止得到的利息收出或停行久

时性投资得到的投资支益后的金额确定专门告贷告贷用度的成原化金额。

应付为购建折乎成原化条件的牢固资产而占用的正常告贷,依照累计资产

支入赶过专门告贷局部的成原支入加权均匀数乘以所占用正常告贷的加权均匀

真际利率计较确定正常告贷告贷用度的成原化金额。真际利率为将告贷正在预期

存续期间或折用的更短期间内的将来现金流质合现为该告贷初始确认金额所使

用的利率。

(十四)职工薪酬

职工薪酬是原公司为与得职工供给的效劳或解除劳动干系而给以的各类形

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式的工钱或弥补,蕴含短期薪酬、离职后福利、辞退福利和其余历久职工福利

等。

1、短期薪酬

短期薪酬蕴含人为、奖金、津贴和补贴、职工福利费、医疗保险费、工伤

保险费、生育保险费、住房公积金、工会和教育经费、短期带薪出勤等。原公

司正在职工供给效劳的会计期间,将真际发作的短期薪酬确认为欠债,并计入当

期损益或相关资产老原。此中,非钱币性福利依照折理价值计质。

2、离职后福利

原公司将离职后福利计分别类为设定提存筹划和设定受益筹划。设定提存

筹划是原公司向独立的基金缴存牢固用度后,不再承当进一步付出责任的离职

后福利筹划;设定受益筹划是除设定提存筹划以外的离职后福利筹划。于报告

期内,原公司的离职后福利次要是为员工交纳的根柢养老保险和赋闲保险,均

属于设定提存筹划。

3、根柢养老保险

原公司职工加入了由当地劳动和社会保障部门组织施止的社会根柢养老保

险。原公司以当地规定的社会根柢养老保险交纳基数和比例,按月向当地社会

根柢养老保险包办机构交纳养老保险费。职工退休后,当地劳动及社会保障部

门有义务向已退休员工付出社会根柢养老金。原公司正在职工供给效劳的会计期

间,将依据上述社保规定计较应交纳的金额确认为欠债,并计入当期损益或相

关资产老原。

4、辞退福利

原公司正在职工劳动条约到期之前解除取职工的劳动干系、大概为激劝职工

自愿承受裁汰而提出给以弥补,正在原公司不能双方面撤回解除劳动干系筹划或

裁汰倡议时和确认取波及付出辞退福利的重组相关的老原用度时两者孰早日,

确认因解除取职工的劳动干系给以弥补而孕育发作的欠债,同时计入当期损益。

预期正在资产欠债表日起一年内需付出的辞退福利,列示为运动欠债。

(十五)股利分配

现金股利于股东大会批正确当期,确认为欠债。

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(十六)或许欠债

因产品量质担保及其余事项造成的现时责任,当履止该责任很可能招致经

济所长的流出,且其金额能够牢靠计质时,确认为或许欠债。

或许欠债依照履止相关现时责任所需支入的最佳预计数停行初始计质,并

综折思考取或有事项有关的风险、不确定性和钱币光阳价值等因素。钱币光阳

价值影响严峻的,通过对相关将来现金流出停行合现后确定最佳预计数;因随

着光阳推移所停行的合现回复复兴而招致的或许欠债账面价值的删多金额,确认为

利息用度。

资产欠债表日,对或许欠债的账面价值停行复核并做适当调解,以反映当

前的最佳预计数。

(十七)政府补助

政府补助为原公司从政府无偿得到的钱币性资产或非钱币性资产,蕴含税

费返还、财政补贴等。

政府补助正在原公司能够满足其所附的条件并且能够支到时,予以确认。政

府补助为钱币性资产的,依照支到或应支的金额计质。政府补助为非钱币性资

产的,依照折理价值计质;折理价值不能牢靠得到的,依照名义金额计质。

取资产相关的政府补助,确认为递延支益,并正在相关资产运用寿命内均匀

分配,计入当期损益。依照名义金额计质的政府补助,间接计入当期损益。

取支益相关的政府补助,用于弥补以后期间的相关用度或丧失的,确认为

递延支益,并正在确认相关用度的期间,计入当期损益;用于弥补已发作的相关

用度或丧失的,间接计入当期损益。

(十八)递延所得税资产和递延所得税欠债确真认按照

递延所得税资产和递延所得税欠债依据资产和欠债的计税根原取其账面价

值的差额(暂时性不同)计较确认。应付依照税法规定能够于以后年度抵减应纳

税所得额的可抵扣吃亏,确认相应的递延所得税资产。于资产欠债表日,递延

所得税资产和递延所得税欠债,依照预期支回该资产或清偿该欠债期间的折用

税率计质。

递延所得税资产确真认以很可能得到用来抵扣可抵扣暂时性不同、可抵扣

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吃亏和税款抵减的应纳税所得额为限。

对取子公司投资相关的应纳税暂时性不同,确认递延所得税欠债,除非原

公司能够控制该暂时性不同转回的光阳且该暂时性不同正在可预见的将来很可能

不会转回。对取子公司投资相关的可抵扣暂时性不同,当该暂时性不同正在可预

见的将来很可能转回且将来很可能与得用来抵扣可抵扣暂时性差此外应纳税所

得额时,确认递延所得税资产。

同时满足下列条件的递延所得税资产和递延所得税欠债以抵销后的脏额列

示:

1、递延所得税资产和递延所得税欠债取同一税支征管部门对原公司内同一

纳税主体征支的所得税相关;

2、原公司内该纳税主体领有以脏额结算当期所得税资产及当期所得税欠债

的法定势力。

(十九)租赁

原量上转移了取资产所有权有关的全副风险和工钱的租赁为融资租赁。其

他的租赁为运营租赁。

1、运营租赁

运营租赁的租金支入正在租赁期内依照曲线法计入相关资产老原或当期损

益。

2、融资租赁

以租赁资产的折理价值取最低租赁付款额的现值两者中较低者做为租入资

产的入账价值,租入资产的入账价值取最低租赁付款额之间的差额做为未确认

融资用度,正在租赁期内按真际利率法摊销。最低租赁付款额扣除未确认融资费

用后的余额做为历久对付款列示。

3、售后租回

售后租回买卖认定为融资租赁的,售价取资产账面价值之间的差额应该予

以递延,并依照该项租赁资产的合旧进度停行分摊,做为合旧用度的调解。

(二十)外币合算

1、外币买卖

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外币买卖按买卖发作日的即期汇率将外币金额合算为记账原位币入账。于

资产欠债表日,外币钱币性名目给取资产欠债表日的即期汇率合算为记账原位

币。为购建折乎告贷用度成原化条件的资产而借入的外币专门告贷孕育发作的汇兑

差额正在成原化期间内予以成原化;其余汇兑差额间接计入当期损益。以汗青成

原计质的外币非钱币性名目,于资产欠债表日给取买卖发作日的即期汇率合

算。汇率改观对现金的影响额正在现金流质表中径自列示。

2、外币财务报表的合算

境外运营的资产欠债表中的资产和欠债名目,给取资产欠债表日的即期汇

率合算,股东权益中除未分配利润名目外,其余名目给取发作时的即期汇率合

算。境外运营的利润表中的收出取用度名目,给取买卖发作日的即期汇率合

算。上述合算孕育发作的外币报表合算差额,正在股东权益中以径自名目列示。境外

运营的现金流质名目,给取现金流质发作日的即期汇率合算。汇率改观对现金

的影响额,正在现金流质表中径自列示。

(二十一)报告期内会计政策变更状况

财政部于2014年发表《企业会计本则第39号——折理价值计质》、《企业会

计本则第40号——配折安排》、《企业会计本则第41号——正在其余主体中权益的

表露》和订正后的《企业会计本则第2号——历久股权投资》、《企业会计本则

第9号——职工薪酬》、《企业会计本则第30号——财务报表列报》、《企业会

计本则第33号——兼并财务报表》以及《企业会计本则第37号——金融工具列

报》,要求除《企业会计本则第37号——金融工具列报》自2014年度财务报表起

真施外,其余本则自2014年7月1日起真施。

原公司已给取上述本则假制财务报表,对汗青比较期间财务报表的影响列

示如下:

受影响的报表名目 影响金额(元)

会计政策变更的内容和起因 审批步调

称呼 2013.12.31

其余非运动欠债 -156,150,696

若干财务报表名目已依据上述本则进

经董事会审批 递延支益 156,150,696

止列报,比较期间财务信息已相应调

通过 其余综折支益 -19,006,326

整。

外币报表合算差额 19,006,326

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受影响的报表名目 影响金额(元)

会计政策变更的内容和起因 审批步调

称呼 2013.12.31

若干涉折理价值有关的表露信息已根

据《企业会计本则第 39 号——折理价 不折用 不折用

值计质》假制。

兼并领域已依据《企业会计本则第 33

号——兼并财务报表》从头确定,折 不折用 不折用

并领域未发现厘革。

(二十二)重要会计预计和判断

原公司依据汗青经历和其余因素,蕴含对将来事项的折法预期,对所给取

的重要会计预计和要害判断停行连续的评估。下列重要会计预计及要害如果存

正在会招致下一会计年度资产和欠债的账面价值显现严峻调解的重要风险:

1、递延所得税资产确真认

递延所得税资产的预计须要对将来各个年度的应纳税所得额及折用税率进

止预计,递延所得税资产的真现与决于原公司将来能否很可能与得足够的应纳

税所得额。将来税率的厘革和暂时性差此外转回光阳也可能影响所得税用度(支

益)以及递延所得税的余额。上述预计均波及打点层的判断和税法将来的厘革情

况。当原公司的真际状况发作严峻厘革时,则相应调解将来期间的所得税费

用。

2、产品量质担保筹备

于资产欠债表日,原公司的打点层对产品量质担保筹备作出预计,此类估

计依据原公司真际赔付的汗青经历为基准予以或许。依据经历停行预计的结果

可能取之后真际赔付金额有所差异,可能招致对资产欠债表日的或许欠债的重

大调解。

3、存货可变现脏值的预计

存货降价筹备按存货老原高于其可变现脏值的差额计提。原公司对存货的

可变现脏值做出预计,此预计以同类货色的或许售价减去竣工时将要发作的成

原、销售用度及相关税费后的金额确定。当真际售价或老原、用度取以前预计

差异时,打点层将会对可变现脏值停行相应的调解。因而依据现有经历停行估

计的结果可能会取之后真际结果有所差异,可能招致对资产欠债表中的存货账

面价值的严峻调解。

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4、应支款项坏账筹备

应支款项坏账筹备的计提是基于打点层对应支款项可支回性做出的预计和

判断。此预计取真际结果的不同将正在预计被扭转的期间影响应支款项的账面价

值及应支款项坏账筹备的计提或转回。

5、诉讼赔偿筹备及或有弥补

资产欠债表日,原公司存正在诉讼及仲裁,原公司打点层对未决诉讼及仲裁

结果及可能支到的诉讼弥补需做出判断和预计。打点层判断和预计的结果可能

取之后真际结果有所差异,可能招致对资产欠债表日的或许欠债及或有资产的

严峻调解。

6、金融工具折理价值的预计

资产欠债表日,应付存正在生动市场的金融工具,打点层以生动市场中的报

价确定其折理价值,应付不存正在生动市场的金融工具,打点层给取估值技术确

定其折理价值。此类预计依据正在当前状况下折用并且有足够可操做数据和其余

信息撑持的估值技术予以预计,依据上述估值技术预计的结果可能取之后真际

结果有所差异,可能招致对金融工具折理价值的严峻调解。

六、分部信息

原公司以内部组织构造、打点要求、内部报告制度为按照确定运营分部,

以运营分部为根原确定报告分部并表露分部信息。

运营分部是指原公司内同时满足下列条件的构成局部:(1)该构成局部能

够正在日常流动中孕育发作收出、发感化度;(2)原公司打点层能够按期评估该构成

局部的运营成绩,以决议向其配置资源、评估其业绩;(3)原公司能够得到该

构成局部的财务情况、运营成绩和现金流质等有关会计信息。两个或多个运营

分部具有相似的经济特征,并且满足一定条件的,则可兼并为一个运营分部。

七、税项

(一)公司折用的次要税种及其税率

原公司折用的次要税种及其税率如下:

税种 计税按照 税率

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注1

企业所得税 应纳税所得额 15%-25%

注2

删值税 应纳税删值额 17%、7%

注3

出产税 应纳税销售额 3%

注4

都市维护建立税 交纳的流转税额 5%-7%

注4

教育费附加 交纳的流转税额 3%

处所教育费附加 交纳的流转税额 2%

地皮运用税 真际地皮运用面积 2-8 元/平方米/年

注 1:企业所得税:报告期内,原公司、德州玲珑、玲珑机电企业所得税税率 15%,

详见下述税支劣惠。原公司正在中国境内设立及经营的其余子公司折用的所得税税率为

25%;香港天成、凯德科贸为注册于香港的公司,折用香港利得税,依据应纳税所得额按

16.5%的所得税率交纳。泰国玲珑为注册于泰国的公司,折用泰国所得税,2013 年度、

2014 年度及 2015 年度按 20%所得税税率交纳。依据泰国投资促进委员会给泰国玲珑颁布的

投资促进委员会激劝书,泰国玲珑将于孕育发功课务收出之日起享受八年内免交泰国企业所得

税,五年减半征支的劣惠政策。2013 年度至 2015 年度,折用的所得税税率为 0%,2014 年

度,泰国玲珑曾经孕育发功课务收出,因而 2014 年为泰国玲珑第一个免税年度。美国玲珑为注

册正在美国的公司,折用美国所得税,依据美国玲珑应纳税所得额按折用税率交纳,2014 年

度及 2015 年度,美国玲珑尚未孕育发作应纳税所得额,因而无需交纳企业所得税。

注 2:应交删值税为销项税额减可抵扣进项税后的余额,销项税额按相关税法规定计

算的销售额和对应的税率或征支率计较。原公司轮胎出口产品享受的删值税退税政策,采

用“免、抵、退”法子,报告期内出口退税率均为 9%。2014 年度及 2015 年度,原公司出

口帘布层、带束层等本资料的退税率划分为 16%和 5%。原公司之子公司玲珑机电内销产品

销项税率为 17%,出口产品销售给取“免、抵、退”法子,2015 年度、2014 年度、2013 年

度玲珑机电出口橡胶机器的退税率为 15%、变压器退税率为 17%、桥架退税率为 9%、零配

件的退税率为 13%。

注 3:子午线轮胎享受免征出产税的税支劣惠,斜交胎折用出产税税率为 3%,自 2014

年 12 月起,国家撤消汽车轮胎出产税税目。

注 4:原公司为外商投资企业,依据国发[2010]35 号,自 2010 年 12 月初步划分按真

际交纳的流转税税额的 7%、3%的税(费)率计缴都市维护建立税及教育费附加。

(二)公司享受的次要税支劣惠

2008年12月5日,原公司被山东省科学技术厅、山东省财政厅、山东省国家

税务局、山东省处所税务局结折认定为高新技术企业(证书编号为

GR200837000272),有效期为3年。原公司划分于2011年10月31日及2014年10

月31日通过高新技术企业复审,得到由山东省科学技术厅、山东省财政厅、山

东省国家税务局、山东省处所税务局结折颁布的《高新技术企业证书》(证书编

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号为GR201137000472及GR201437000395),证书的有效期均为3年。依据《中

华人民共和国企业所得税》第二十八条的有关规定,2015年度、2014年度、2013

年度原公司折用的税率为15%。

原公司之子公司德州玲珑于2014年4月得到山东省科学技术厅、山东省财政

厅、山东省国家税务局、山东省处所税务局结折颁布的《高新技术企业证书》 证

书编号为GR201337000105),该证书的有效期为3年。依据《中华人民共和国企

业所得税》第二十八条的有关规定,2015年度、2014年度及2013年度德州玲珑适

用的所得税税率为15%。

原公司之子公司玲珑机电于2008年12月得到由山东省科学技术厅、山东省

财政厅、山东省国家税务局、山东省处所税务局结折颁布的《高新技术企业证

书》(证书编号为GF201137000381),该证书的有效期为3年。于2014年10月,

通过高新技术企业复审,得到由山东省科学技术厅、山东省财政厅、山东省国

家税务局、山东省处所税务局结折颁布的《高新技术企业证书》(证书编号为

GR201437000646),证书有效期为3年。依据《中华人民共和国企业所得税》第

二十八条的有关规定,2015年度、2014年度、2013年度玲珑机电折用的所得税

税率为15%。

依据泰国投资促进委员会给泰国玲珑颁布的投资促进委员会激劝书,泰国

玲珑将于孕育发功课务收出之日起享受八年内免交泰国企业所得税、五年减半征支

的劣惠政策。

八、最近一年内支购折并状况

公司于2015年6月从玲珑团体支购玲珑机电100%的股权,原次支购的详细

状况请拜谒原招股注明书“第七节 同业折做和联系干系买卖”之“七、发止人减少

和标准联系干系买卖的门径”之“4、支购玲珑机电”相关内容。

九、非常常性损益

依据证监会[2008]43号通告《公然发止证券的公司信息表露评释性通告第1

号——非常常性损益》及相关规定,经普华永道出具的“普华永道中天特审字

(2016)第0572号”《非常常性损益明细表专项报告》核验的原公司报告期内各

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期的非常常性损益明细表如下:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

非运动性资产从事损益 2,570.75 -13.98 -186.55

计入当期损益的政府补助 3,323.20 1,143.70 1,475.90

或许诉讼赔偿支入 -196.84 - -3,711.55

诉讼弥补所得 762.73 1,227.02 -

除同原公司一般运营业务相关的有效套期保值

业务外,持有买卖性金融资产、买卖性金融欠债 719.79 170.62 662.13

孕育发作的折理价值改观损益

同一控制下企业兼并孕育发作的子公司期初至兼并

-5,877.21 -7,234.23 -3,099.62

日确当期脏损益

子公司火灾脏丧失 -7,410.02 - -

径自停行减值测试的应支款项减值筹备转回 3,825.23

其余折乎非常常性损益界说的损益名目 487.88 581.13 48.84

非常常性损益折计 -1,794.49 -4,125.75 -4,810.85

减:非常常性损益对所得税的影响数 1,570.94 453.57 -242.48

非常常性损益对脏利润的影响数 -3,365.43 -4,579.32 -4,568.37

归属于母公司股东的非常常性损益脏额 -3,357.01 -4,573.72 -4,568.37

归属于母公司股东的脏利润 67,761.09 83,417.07 98,001.25

扣除非常常性损益后归属于母公司股东的脏利

71,118.10 87,990.80 102,569.62

非常常性损益脏额占归属于母公司股东的脏利

-4.95% -5.48% -4.66%

润的比例

2013年度、2014年度及2015年度,原公司非常常性损益脏额占归属于母公

司股东的脏利润的比例划分为-4.66%、-5.48%和-4.95%。报告期内非常常性损

益对公司脏利润影响较小且呈逐年下降趋势,对公司一般盈利才华不形成严峻

影响,报告期内公司非常常性损益次要蕴含:

1、报告期内,原公司承当了山东省、招远市科技和翻新名目,做为出口企

业、高新技术企业、品牌企业,领有省级技术研发核心等,获得烟台市、招远

市等的鼎力扶持,支到名目拨款、科研经费、企业奖励、税支返还等政府补

助, 2013年度、2014年度及2015年度占脏利润的比例划分为1.51%、 1.37%和

4.91%,对公司影响较小。

2、为避让本资料价格改观的风险,公司通过自然胶套期保值业务避让运营

风险,2013年度、2014年度及2015年度划分真现自然胶期货支益662.13万元、

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170.62万元和-295.82万元,因分比方乎套期保值条件计入期货损益。2015年除天

然胶期货损益外,还真现了黄金租赁业务损益和折理价值改观支益。

3、报告期内影响公司非常常性损益的诉官司项:(1)依据公司诉讼代办代理律

师的专项法令定见,公司于2010年度对Wilson Global诉玲珑轮胎国际货色交易

条约纠葛案计提了300万元或许欠债,于2013年12月,该诉讼仍处于中行形态,

公司取Wilson Global达成和解,公司需赔偿对方550万元,该案影响报告期内

2013年度利润总额250万元;(2)公司于2012年度对美国矿业胎蓝图案计提了

4,900万元或许欠债,2013年度,公司取被告达成和解和谈,公司需赔偿被告

1,550万美圆(约合折人民币9,450 万元)。截至2013年12月31日,原公司已付出

被告赔偿款800万美圆(约合折人民币4,878万元),原公司将剩余需赔偿局部750

万美圆 (约 合折 人民 币 4,572万 元) 记入 其 他对付 款。 做为 怪异 本告, AL

DOBOWI LTD.及其联系干系公司赞成罢黜原公司对付其款项179万美圆(约合折人民

币1,088万元)。原公司将对被告的赔偿款1,550万美圆(约合折人民币9,450万

元),扣除以前年度已计提的或许欠债4,900万元以及AL DOBOWI LTD.及其关

联公司罢黜的原公司对付其款项1,088万元后,差额约3,462万元计入营业外收

出。此外AL DOBOWI LTD.及其联系干系公司答允应付其向原公司采购的所有产

品,正在一般采购价款根原上向原公司格外付出一定比例款项做为对原公司上述

诉讼赔偿的弥补。鉴于上述弥补方式存正在一定的不确定性,因而原公司正在计质

诉讼丧失时未予思考。2014年度及2015年度,原公司从AL DOBOWI LTD.支回

弥补款1,994,693.91美圆(合折人民币12,270,154元)和1,231,377美圆(合折人民

币7,627,292元)。(3)2015年2月5日,公司取元方树胶就烟民三字第162

号仲裁案签署和解和谈书,公司已向元方树胶付出和解支入320,000美圆(合折

人民币1,968,416元)。

有关上述诉讼和仲裁事项的详细状况请拜谒原招股注明书“第十五节 其余

重要事项”之“四、可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或冲裁”。

4、2015年2月1日,子公司泰国玲珑因厂区内发作火灾招致局部存货、衡宇

建筑物及呆板方法等资产发作严峻丧失,详细状况如下:(1)已将因火灾招致

的牢固资产和存货的真际丧失共计23,490万元记入营业外支入;(2)截至2015

年12月31日,公司已就上述丧失赔付金额取保险公司协商一致,确认原案最末

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赔 付 金 额 为 人 民 币 160,800,000 元 , 于 2015 年 7 月 , 保 险 公 司 已 赔 付 原 公 司

40,000,000元,剩余理赔金额120,800,000元已于2016年1月赔付;(3)泰国火灾

发作的累计丧失为:23,490万元-16,080万元=7,410万元。

十、重要会计科目

(一)牢固资产

截至2015年12月31日,原公司各种牢固资产的本值、累计合旧、减值准

备、脏值等状况如下:

单位:万元

牢固资产类别 本值 累计合旧 减值筹备 脏值

注1

地皮 15,265.24 - - 15,265.24

衡宇、建筑物 288,456.49 40,207.08 - 248,249.41

注2

呆板方法 835,454.03 255,639.07 312.57 579,502.40

模具 67,475.53 46,270.38 - 21,205.16

运输工具 5,237.00 2,395.99 - 2,841.01

电子方法及办公方法 12,298.75 5,513.27 - 6,785.48

折计 1,224,187.05 350,025.79 312.57 873,848.69

注 1:泰国玲珑于 2013 年购入三宗无限定运用寿命的地皮,正在持有期间内未停行摊

销。

注 2:原公司次要消费方法蕴含密炼机、挤出机、裁断机、成型机、硫化机等,局部

方法从美国、日原、德国、意大利、荷兰等引进。

(二)有形资产

截至2015年12月31日,原公司各种有形资产的本值、累计摊销、摊余价值

状况如下:

单位:万元

类别 本值 累计摊销 减值筹备 摊余价值

地皮运用权 55,918.69 5,941.74 - 49,976.95

软件 4,684.41 1,919.01 - 2,765.40

折计 60,603.10 7,860.75 - 52,742.35

注:软件按或许运用年限 3 年均匀摊销。

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(三)次要债项

原公司次要债项为向商业银止等金融机构借入的保证告贷、信毁告贷、量

押告贷等。截至2015年12月31日,原公司长、短期银止告贷余额89.56亿元,占

欠债总额的73.33%。短期告贷期终余额65.01亿元,此中担保告贷42.44亿元、信

用告贷14.76亿元、其余告贷(蕴含信托支据告贷、量押告贷和抵押告贷等)7.81

亿元;告贷期限正在1年以上的历久告贷余额6.93亿元,1年内到期的告贷余额

17.62亿元。

截至原招股注明书签订日,原公司不存正在过时未送还告贷状况。

(四)股东权益

报告期内,公司各期终股原、成原公积、红利公积、未分配利润和其余综

折支益差额明细状况表如下:

单位:万元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

股原 100,000.00 100,000.00 100,000.00

成原公积 37,135.11 104,242.20 104,242.20

红利公积 33,813.06 28,691.19 21,563.05

未分配利润 263,803.26 224,679.93 160,687.92

其余综折支益 1,396.15 -3,550.27 -1,900.63

归属于母公司股东权

436,147.58 454,063.05 384,592.54

益折计

少数股东权益 664.24 334.40 -

股东权益折计 436,811.82 454,397.45 384,592.54

注:其余综折支益系香港天成、泰国玲珑和美国玲珑的外币报表合算差额。

1、股原改观状况

报告期内,公司股原未发作厘革。

2、成原公积改观状况

2015年度,公司从玲珑团体支购玲珑机电,该支购为同一控制下企业折

并,招致公司成原公积减少67,107.09万元。

3、红利公积改观状况

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单位:万元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

法定红利公积金 33,813.06 28,691.19 21,563.05

折计 33,813.06 28,691.19 21,563.05

报告期内,原公司逐年删多的红利公积系按各年脏利润的10%提与的法定盈

余公积金。

4、未分配利润改观状况

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

期初未分配利润 224,679.93 160,687.92 79,745.50

加:原年脏利润 67,761.09 83,417.07 98,001.25

减:提与法定红利公积 5,121.86 7,128.14 9,108.84

减:分配股利 23,515.90 12,296.93 7,950.00

期终未分配利润 263,803.26 224,679.92 160,687.91

注:报告期内各期,公司真际股利分配状况请拜谒原招股注明书“第十四节 股利分配

政策”之“二、公司真际股利分配状况”。

(五)现金流质

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

运营流动孕育发作的现金流质脏额 101,395.10 76,916.76 85,192.84

投资流动孕育发作的现金流质脏额 -127,432.13 -226,574.81 -161,386.65

筹资流动孕育发作的现金流质脏额 58,856.94 175,756.62 60,108.16

现金及现金等价物脏删多额 35,653.85 25,246.28 -21,001.72

有关现金流质的详细状况请拜谒原招股注明书“第十一节 打点层探讨取分

析”之“三、现金流质阐明”。

报告期内,原公司不波及现金出入的运营流动、投资或筹资流动次要为:

将销售产品支到的局部银止承兑汇票背书用于付出资料采购款、置办历久资

产、以往来款项对消支购子公司投资款、以往来款项对消利润分配款。

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十一、次要财务目标

(一)报告期次要财务目标

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

运动比率 0.53 0.63 0.73

速动比率 0.40 0.47 0.55

资产欠债率(母公司)(%) 64.50 65.46 67.49

归属于发止人股东的每股脏资产

4.36 4.54 3.85

(元)

有形资产(扣除地皮运用权后)占脏

0.63 0.46 0.30

资产的比例(%)

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

应支账款周转率(次) 5.82 6.02 6.83

存货周转率(次) 3.72 4.42 5.70

息税合旧摊销前利润(万元) 187,126.86 196,362.56 187,690.72

归属于发止人股东的脏利润(万元) 67,761.09 83,417.07 98,001.25

扣除非常常性损益后归属于发止人

71,118.10 87,990.80 102,569.62

股东的脏利润(万元)

利息保障倍数(倍) 2.91 3.46 5.55

每股运营流动孕育发作的现金脏流质

1.01 0.77 0.85

(元)

每股脏现金流质(元) 0.36 0.25 -0.21

扣除非 常常性损益 前 根柢 0.68 0.83 0.98

每股支益(元) 稀释 0.68 0.83 0.98

扣除非 常常性损益 后 根柢 0.71 0.88 1.03

每股支益(元) 稀释 0.71 0.88 1.03

扣除非常常性损益前加权均匀脏资

15.25 19.99 28.89

产支益率(%)

扣除非常常性损益后加权均匀脏资

15.74 20.59 29.89

产支益率(%)

(二)次要财务目标计较注明

1、运动比率=运动资产 ÷ 运动欠债

2、速动比率=(运动资产-存货)÷ 运动欠债

3、资产欠债率=(欠债总额÷资产总额)×100%(以母公司数据为根原)

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4、归属于发止人股东的每股脏资产 = 归属于公司普通股股东所有者权益

÷ 期终普通股股原

5、有形资产(扣除地皮运用权后)占脏资产的比例 = (扣除地皮运用权后

的有形资产脏值 ÷ 所有者权益)×100%

6、应支账款周转率 = 营业收出 ÷ 应支账款均匀余额

7、存货周转率 = 营业老原 ÷ 存货均匀余额

8、息税合旧摊销前利润 = 利润总额+利息支入+牢固资产合旧+有形资

产摊销+恒暂待摊用度摊销+未真现售后回租不同摊销

9、利息保障倍数 = (利润总额+利息支入+成原化利息支入)÷(利息收

出+成原化利息支入)

10、每股运营流动孕育发作的现金流质 = 运营流动孕育发作的现金流质脏额 ÷ 期

终普通股股原

11、每股脏现金流质 = 现金及现金等价物脏删多额 ÷ 期终普通股股原

12、根柢每股支益 = P0÷S

S= S0+S1+Si×Mi÷M0– Sj×Mj÷M0-Sk

此中:P0为归属于公司普通股股东的脏利润或扣除非常常性损益后归属于

普通股股东的脏利润;S为发止正在外的普通股加权均匀数;S0为期初股份总数;

S1为报告期因公积金转删股原或股票股利分配等删多股份数;Si为报告期因发

止新股或债转股等删多股份数;Sj为报告期因回购等减少股份数;Sk为报告期

缩股数;M0报告期月份数;Mi为删多股份次月起至报告期期终的累计月数;Mj

为减少股份次月起至报告期期终的累计月数。

13、稀释每股支益= P1(S0+S1+Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0–Sk+认股权证、股份

期权、可转换债券等删多的普通股加权均匀数)

此中,P1为归属于公司普通股股东的脏利润或扣除非常常性损益后归属于

公司普通股股东的脏利润,并思考稀释性潜正在普通股对其影响,按《企业会计准

则》及有关规定停行调解。公司正在计较稀释每股支益时,应思考所有稀释性潜正在

普通股对归属于公司普通股股东的脏利润或扣除非常常性损益后归属于公司普

通股股东的脏利润和加权均匀股数的影响,依照其稀释程度从大到小的顺序计

入稀释每股支益,曲至稀释每股支益抵达最小值。

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14 、 加 权 平 均 脏 资 产 支 益 率 =P0/ ( E0 + NP÷2 + Ei×Mi÷M0–

Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0)

此中:P0划分对应于归属于公司普通股股东的脏利润、扣除非常常性损益

后归属于公司普通股股东的脏利润;NP为归属于公司普通股股东的脏利润;E0

为归属于公司普通股股东的期初脏资产;Ei为报告期发止新股或债转股等新删

的、归属于公司普通股股东的脏资产;Ej为报告期回购或现金分成等减少的、

归属于公司普通股股东的脏资产;M0为报告期月份数;Mi为新删脏资产次月起

至报告期期终的累计月数;Mj为减少脏资产次月起至报告期期终的累计月数;

Ek为因其余买卖或事项惹起的、归属于公司普通股股东的脏资产删减改观;Mk

为发作其余脏资产删减改观次月起至报告期期终的累计月数。

报告期发作同一控制下企业兼并的,计较加权均匀脏资产支益率时,被折

并方的脏资产从报告期期初起停行加权;计较扣除非常常性损益后的加权均匀

脏资产支益率时,被兼并方的脏资产从兼并日的次月起停行加权。计较比较期

间的加权均匀脏资产支益率时,被兼并方的脏利润、脏资产均从比较期间期初

起停行加权;计较比较期间扣除非常常性损益后的加权均匀脏资产支益率时,

被兼并方的脏资产不予加权计较(权重为零)。

上述每股支益、脏资产支益率系依据中国证监会发布的《公然发止证券公司

信息表露编报规矩第9号——脏资产支益率和每股支益的计较及表露(2010年修

订)》计较确定。

十二、资产欠债表日后事项、或有事项及其余重要事项

(一)资产欠债表日后事项

2015年2月1日,子公司泰国玲珑因厂区内发作火灾招致局部存货、衡宇建

筑物及呆板方法等资产发作严峻丧失,丧失约为12.62亿泰铢(约合折人民币2.35

亿元)。依据泰国差人局出具的火灾起因盘问拜访报告,“原次火灾起火的起因推理

出:因某种火花惹起;或是某种可燃物惹起;或是起火点位置的累积高温惹起

的火灾并招致的严峻丧失。未发现有酬报用心纵火或是因或人的粗心大意惹起

的火灾。原次事件是不成能控制的,并非用心止为的刑事案件。因而,盘问拜访人

员认为可结案不需再盘问拜访。”报告期内,公司已向中国人民财富保险股份有限

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公司就子公司泰国玲珑投保财富一切险,保险期间为2014年12月17日至2015年

12月16日,总保险金额约为人民币15.07亿元。依据保险条款,单方约定每次事

故的免赔金额为人民币10万元或丧失金额的15%,二者以高者为准。中国人民

财富保险股份有限公司于2015年7月8日付出了赔款人民币4,000万元。2015年12

月18日,公司取中国人民财富保险股份有限公司达成理赔和谈,并签订了赔付

和谈书。依据签订的赔付和谈书,中国人民财富保险股份有限公司将对泰国玲

珑火灾事件付出赔款人民币16,080万元。公司已于2016年1月20日支到剩余赔偿

款项12,080万元。

(二)或有事项

1、诉讼和仲裁

报告期内公司波及的严峻诉讼和仲裁事项,可能对公司财务情况、运营成

果和现金流质情况孕育发作一定的影响。七项严峻诉讼和仲裁事项划分为:

名目 诉讼和仲裁波及金额

美国矿业胎蓝图案 2,600 万美圆

Wilson Global 诉玲珑轮胎国际货色交易条约纠葛案 11,313,049.20 元人民币

Regional Rubber Trading Co., Pte Ltd.(元方树胶)申请承认和执 698,476.15 美圆及稽迟履

止外国仲裁判决纠葛案(烟民三字第 162 号) 止债务利息

Regional Rubber Trading Co., Pte Ltd.(元方树胶)申请承认和执

9,403,692.75 元人民币

止外国仲裁判决纠葛案(烟民三字第 17 号)

Diana Alvarez Gonzales 等作做人交通事件索赔案 -

玲珑轮胎等公司诉 Horizon 案 -

Susan Letterman 告状公司案 -

依据公司诉讼代办代理律师对上述七项诉讼和仲裁案件出具的专项法令定见,

以及局部案件的最新停顿,公司打点层经细心探讨阐明了七项诉讼和仲裁案件

对公司消费运营的影响:

(1)于2010年度对Wilson Global诉玲珑轮胎国际货色交易条约纠葛案计提

了300万元或许欠债,2013年12月,该诉讼仍处于中行形态,原公司取Wilson

Global达成和解,并于2014年1月正在法院监视下签订和解和谈,原公司需赔偿

5,500,000元,因而原公司将差额2,500,000元计入营业外支入,并将需赔偿金额

计入其余对付款。

(2)于2012年度对美国矿业胎蓝图案计提了4,900万元或许欠债。2013年

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度,公司取被告达成和解和谈,公司需赔偿被告1,550万美圆(约合折人民币

9,450万元)。截至2013年12月31日,公司已付出被告赔偿款800万美圆(约合折

人民币4,878万元),因而公司将剩余赔偿局部750万美圆(约合折人民币4,572

万元)记入其余对付款。做为怪异本告,AL DOBOWI LTD.及其联系干系公司赞成

罢黜原公司对付其款项179万美圆(约合折人民币1,088万元)。原公司将对被告

的赔偿款1,550万美圆(约合折人民币9,450万元),扣除以前年度已计提的或许

欠债4,900万元以及AL DOBOWI LTD.及其联系干系公司罢黜的原公司对付其款项

1,088万元后,差额约3,462万元计入营业外支入。此外AL DOBOWI LTD.及其

联系干系公司答允应付其向原公司采购的所有产品,正在一般采购价款根原上向原公

司格外付出一定比例款项做为对原公司上述诉讼赔偿的弥补。鉴于上述弥补方

式存正在一定的不确定性,因而原公司正在计质诉讼丧失时未予思考。

(3)2015年2月5日玲珑轮胎取元方树胶就烟民三字第162号仲裁案

签署和解和谈书,公司已向元方树胶付出和解支入1,968,416元,该纠葛曾经彻

底解除。公司对烟民三字第17号仲裁案未计提或许欠债。

(4)公司对Diana Alvarez Gonzales等作做人交通事件索赔案、玲珑轮胎等

公司诉Horizon案和Susan Letterman告状公司案未计提或许欠债。

有关上述诉讼和仲裁事项的详细状况请拜谒原招股注明书“第十五节 其余

重要事项”之“四、可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或冲裁”。

2、或有弥补

正在上1、(2)美国矿业胎蓝图案中原公司之怪异本告AL DOBOWI LTD.及

其联系干系公司答允应付其向原公司采购的所有产品,正在一般采购价款根原上向原

公 司 额 外 收 付 一 定 比 例 款 项 做 为 补 偿 。 鉴 于 上 述 补 偿 方 式 依 赖 未 来 AL

DOBOWI LTD.向原公司的采购金额,其回支金额及回出光阳存正在一定的不确定

性,原公司认为只要正在根柢确定能够支到弥补时威力对其停行确认,因而原公

司2013年度未确认相关资产和支益。2014年度及2015年度,原公司确认的弥补

支益金额为1,994,693.91美圆(合折人民币12,270,154元)和1,231,376.94美圆(合

折人民币7,627,292元)。

(三)其余重要事项

1、融资租赁

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出于资金融通的须要,原公司划分于2009年和2010年,向招银金融租赁有

限公司解决了售后租回业务,将所领有的呆板方法发售给租赁公司并同时签署

融资租赁条约,将那些资产以融资租赁模式租回,期限均为3年。详细状况如

下:

单位:万元

注3

名目 账面价值 销售价格 未真现售后租回丧失 租赁担保金

注1

2009 年 16,382.28 10,000.00 6,382.28 1,000.00

注2

2010 年 15,496.92 15,496.92 0.00 600.00

折计 31,879.20 25,496.92 6,382.28 1,600.00

注 1:2009 年,玲珑团体、玲珑团体法定代表人(如法定代表人变更,则担保人相应

变更)、原公司法定代表人(如法定代表人变更,则担保人相应变更)为原公司融资租赁折

同项下所有债务供给不成与消的连带保证。

注 2:2010 年,玲珑团体和作做人王锋为原公司融资租赁条约下所有债务供给不成撤

销的连带保证。

注 3:依照融资租入牢固资产的合旧进度停行分摊,做为合旧用度的调解。

2012年5月,原公司于2009年取招银租赁公司签署的售后租回融资租赁条约

到期,将账面价值80,275,322元(本价101,500,000元)的呆板方法转为自有资产。

2013年4月,原公司于2010年取招银租赁公司签署的售后租回融资租赁条约到

期,将账面价值126,892,156元(本价156,669,191元)的牢固资产转为牢固资产。

截至2013年12月31日、2014年12月31日、2015年12月31日,原公司无融资租入

的牢固资产。

2、整天性支入答允

原公司存正在已签约而未正在资产欠债表上列示的整天性支入答允,截至2015

年12月31日,金额总计26,425.62万元。

十三、设立时及报告期内资产评价状况

(一)公司前身招远利奥设立时的资产评价

公司前身招远利奥设立时,系由烟台轮胎厂取香港利奥怪异出资设立的中

外折伙运营企业,注册原钱250万美圆(合折人民币2,175万元),烟台轮胎厂以

其领有的厂房、方法、模具等真物做价1,305万元人民币出资,占注册原钱的

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60%;香港利奥以交通工具、自然橡胶及局部现汇共计100万美圆(合870万元人

民币)出资,占注册原钱的40%。1994年3月19日,招远市审计事务所依据招远

市国有资产打点局核准的资产评价立项书和烟台轮胎厂的委托,以1994年2月28

日为基准日对烟台轮胎厂局部资产、衡宇和呆板方法、模具、运输车停行评

估,此中,衡宇建筑物依据定额站发表的最新基建定额和有关支费率系数、材

差,呆板方法依据最新进货价加运费、拆置费,据衡宇合旧、呆板方法的磨损

程度等技术目标计较成新率,给取重置老原法停行评价,并出具了招审字[1994]

第4号评价报告,原次评价结果经招远市国有资产打点局(94)招国资评第5号文

确认。详细评价结果如下:

名目 账面价值(万元) 评价价值(万元) 删减值(万元) 删值率(%)

衡宇建筑物 190.68 388.03 197.35 103.50

呆板方法 967.25 923.50 -43.75 -4.52

折计 1,157.93 1,311.53 153.60 13.27

(二)原公司整体变更时的资产评价

玲珑有限整体变更为股份有限公司时,北京天圆开资产评价有限公司以

2010年2月28日为基准日对玲珑轮胎经审计后的全副资产及相关欠债停行评价,

出具了《山东玲珑轮胎有限公司拟整体变更为股份有限公司名目评价报告》(天

圆开评报字[2010]第106042号)。原次资产评价划分给取资产根原法和支益法进

止评价,正在对两种办法的评价结果停行阐明比较后,认为资产根原法更为稳

健,从资产构建角度客不雅观地反映了企业脏资产的市场价值。原次评价选用资产

根原法评价结论做为原次评价的最末结果:股东全副权益价值于评价基准日

2010年2月28日所暗示的折理市场价值为257,277.61万元。

1、资产根原法评价结果

名目 账面价值(万元) 评价价值(万元) 删减值(万元) 删值率(%)

运动资产 502,052.43 504,316.56 2,264.13 0.45

非运动资产 343,593.46 398,324.67 54,731.21 15.93

牢固资产 319,603.86 362,470.88 42,867.02 13.41

有形资产 14,547.85 26,412.04 11,864.19 81.55

其他资产 9,441.75 9,441.75 - -

资产总计 845,645.89 902,641.23 59,995.34 6.74

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名目 账面价值(万元) 评价价值(万元) 删减值(万元) 删值率(%)

运动欠债 585,300.97 585,300.97 - -

非运动欠债 60,062.65 60,062.65 - -

欠债总计 645,363.62 645,363.62 - -

脏资产 200,282.27 257,277.61 56,995.34 28.46

2、支益法评价结果

名目 账面价值(万元) 评价价值(万元) 删减值(万元) 删值率(%)

股东全副权益价值 200,282.27 282,616.01 82,333.74 41.11

原次资产评价为玲珑有限拟变更为股份有限公司供给价值参考按照。

十四、验资状况

原公司历次验资状况请拜谒原招股注明书“第五节 发止人根柢状况”之

“四、发止人出资和历次股原厘革的验资状况及建议人投入资产的计质属

性”。

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第十一节 打点层探讨取阐明

依据公司报告期内经审计的兼并财务报表,公司打点层联结运营状况和止

业情况对发止人财务情况、盈利才华及现金流质正在报告期内的厘革状况及将来

趋势停行具体的阐明。公司董事会提请投资者留心:以下探讨取阐明应联结公

司业经审计的财务报表及报表附注和原招股注明书提醉的其余财务信息一并阅

读。非经出格注明,均以兼并数反映。

一、财务情况阐明

(一)资产阐明

轮胎止业属于成原密集型止业,范围效益鲜亮,截至2015年12月31日,原公

司的总资产为165.82亿元,资产总额正在同止业下表可比上市公司(下同)中排名

第二,具有较强的范围劣势,截至2015年12月31日,同止业上市公司资产总额如

下表所示:

单位:万元

公司称呼 资产总额

双钱股份 3,278,720.43

风神股份 687,007.16

黔轮胎 A 1,117,573.39

青岛双星 590,470.68

S 佳通 286,132.89

赛轮金宇 1,299,759.50

均匀资产总额 1,209,944.01

原公司 1,658,183.93

数据起源:依据上市公司财务报告整理。此中,双钱股份于2015年度完成向控股股东发

止股份置办属下的能源化工、精密化工及化工效劳等板块焦点资产,资产总额、营业收出、

脏利润大幅删多,故收出删加率等可比公司对照阐明等,剔除双钱股份的影响。

1、资产构造总体阐明

报告期内各期终,公司各种资产金额及占总资产的比譬喻下:

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单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

运动资产 599,064.11 36.13 695,089.77 41.55 632,666.95 45.51

非运动资产 1,059,119.82 63.87 977,893.50 58.45 757,574.46 54.49

资产总额 1,658,183.93 100.00 1,672,983.27 100.00 1,390,241.41 100.00

报告期各期终资产构造对照图

报告期内,原公司主营业务展开态势劣秀,留存支益转动投入,业务范围不

断扩充,截至 2015 年 12 月 31 日,公司的总资产为 165.82 亿元,较 2013 年 12

月 31 日删加 19.27%,次要由于跟着公司消费、运营范围的扩充,非运动资产相

应删多。截至 2015 年 12 月 31 日,公司运动资产 59.91 亿元,较 2013 年 12 月

31 日减少 5.31%,报告期内,公司运动资产范围为不乱;截至 2015 年 12 月 31

日,公司非运动资产为 105.91 亿元,较 2013 年 12 月 31 日删加 39.80%,删幅较

大次要系跟着公司业务范围扩充,新减产能相应删多地皮、厂房及配套消费方法

等,牢固资产、有形资产删幅较大。

公司资产次要由钱币资金、应支账款、存货和牢固资产形成,报告期内各期

终,折计占资产总额的比例划分为76.21%、77.00%和82.55%,资产构造取止业

和业务形式有密切干系:轮胎止业须要较大资金和技术的投入,因而,牢固资产

投资范围较大,也须要维持较大钱币资金以满足一般的消费运营需求,业务范围

扩充必将组成应支账款、存货储蓄占用资金的相应删多;另外,原公司出口和对

整车厂商的销售范围较大,应付境外次要客户和整车厂商,正常会给以一定的信

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用期,因而,应支账款余额较大。

(1)运动资产的形成状况

公司运动资产次要为取主营业务流动密切相关的钱币资金、应支账款和存

货,截至2015年12月31日,其占公司运动资产的比例划分为34.84%、22.48%和

25.32%。

报告期内各期终,公司运动资产形成状况详细如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

钱币资金 208,695.78 34.84 206,677.02 29.73 167,402.78 26.46

以折理价值计质且

其改观计入当期损 80.69 0.01 - - - -

益的金融资产

应支票据 41,687.73 6.96 44,678.11 6.43 58,979.10 9.32

应支账款 134,689.52 22.48 147,099.54 21.16 178,613.31 28.23

预付款项 6,770.35 1.13 8,602.97 1.24 9,984.25 1.58

其余应支款 19,399.48 3.24 74,030.81 10.65 40,055.08 6.33

应支利息 454.17 0.08 1,414.77 0.20 - -

存货 151,673.11 25.32 174,513.20 25.11 157,204.84 24.85

其余运动资产 35,613.28 5.94 38,073.34 5.48 20,427.58 3.23

运动资产折计 599,064.11 100.00 695,089.77 100.00 632,666.95 100.00

(2)非运动资产形成状况

公司非运动资产次要为取主营业务流动密切相关的牢固资产、有形资产和正在

建工程,截至2015年12月31日,其占非运动资产的比例划分为82.51%、4.98%和

7.96%。

报告期内各期终,公司非运动资产形成状况详细如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

牢固资产 873,848.69 82.51 759,953.13 77.71 556,303.70 73.43

正在建工程 84,311.96 7.96 114,135.36 11.67 120,613.18 15.92

有形资产 52,742.35 4.98 49,426.63 5.05 39,225.44 5.18

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2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

开发支入 - - - - 752.83 0.10

递延所得税资产 17,775.31 1.68 13,845.20 1.42 13,251.28 1.75

其余非运动资产 30,441.50 2.87 40,533.18 4.14 27,428.03 3.62

非运动资产折计 1,059,119.82 100.00 977,893.50 100.00 757,574.46 100.00

2、钱币资金

报告期内各期终,公司保持较高的钱币资金余额,截至2015年12月31日,货

币资金余额20.87亿元,详细形成如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

库存现金 23.30 0.01 29.55 0.02 18.54 0.01

银止存款 154,923.25 74.23 119,174.82 57.66 93,910.16 56.10

其余钱币资金 53,749.23 25.76 87,472.66 42.32 73,474.08 43.89

折计 208,695.78 100.00 206,677.02 100.00 167,402.78 100.00

钱币资金占原公司运动资产的比重较高,报告期内各期终,钱币资金余额占

运动资产的比重均匀为30.34%。原公司维持较高比例的钱币资金余额,一方面由

于公司运营业绩劣秀、收出水平较高使得钱币资金起源较为充沛;另一方面公司

也须维持适度的资金存质以满足一般消费运营及市场开发的须要。原公司钱币资

金的存质取运营范围相适应。

原公司钱币资金次要蕴含银止存款和其余钱币资金。其余钱币资金次要为量

押给银止做为告贷及银止承兑汇票的担保金存款,正在公司钱币资金中占比较大,

报告期内各期终,其余钱币资金余额较大,那次要由于原公司银止告贷金额较大,

须要相应的保证、资产抵押和量押,同时,通过银止承兑汇票付出本资料采购款

项等也可以节约公司资金。原公司其余钱币资金余额较大取轮胎止业成原密集型

的止业特点及原公司结算特点相适应。

2014年12月31日,原公司的钱币资金余额为20.67亿元,较2013年12月31日

删加23.46%,次要起因系公司通过运营流动及筹资流动孕育发作较多的脏现金流入,

钱币资金大幅删多。

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2015年12月31日,原公司的钱币资金余额为20.87亿元,较2014年12月31日

的20.67亿元,根柢持平。

报告期内,公司次要应用日常运营流动所积攒的资金和银止告贷停行历久资

产投资,以满足不停扩充的消费需求。报告期内各期终,公司钱币资金范围折乎

公司的业务形式和特点,取消费运营范围相婚配。

3、应支款项

应支款项蕴含应支账款、其余应支款。

(1)应支账款

原公司的应支账款次要是销售轮胎应支与的货款。原公司正在业务运营的历程

中,接续十分器重对应支账款的打点,控制应支账款范围的删加,应支账款占总

资产的比重处于同止业公司中值水平。报告期内,同止业可比公司应支账款占总

资产的比重如下表所示:

可比公司 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

双钱股份 5.63% 15.79% 10.84%

风神股份 10.40% 13.11% 11.62%

黔轮胎 A 11.51% 14.38% 15.36%

青岛双星 13.05% 14.64% 17.27%

S 佳通 34.51% 36.28% 43.65%

赛轮金宇 9.05% 11.51% 12.52%

均值(算术均匀) 14.02% 17.62% 18.54%

原公司 8.12% 8.79% 12.85%

注:同止业可比上市公司财务数据系依据其通告的按期财务报告整理所得,以下同。

①应支账款余额改观阐明

报告期内,公司应支账款改观状况如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

应支账款账面余额 145,663.31 -5.71 154,483.98 -17.38 186,975.72

坏账筹备 10,973.79 48.61 7,384.44 -11.69 8,362.41

应支账款账面价值 134,689.52 -8.44 147,099.54 -17.64 178,613.31

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

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金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

营业收出 873,370.12 -15.03 1,027,818.53 -11.00 1,154,797.93

应支账款账面余额/

16.68 15.03 16.19

当期营业收出(%)

应支账款取营业收出对照图

如上图所示,报告期内公司应支账款账面余额逐年减少,2014年终、2015

年终划分较上年终减少17.38%、5.71%。应支账款余额改观的起因阐明如下:

A、受宏不雅观经济环境及2015年度泰国玲珑火灾的影响,销售收出有所降低

2014年终、2015年终划分较上年终减少17.38%、5.71%,此中,2014年由于

市场形势较2013年有所回落,收出小幅下降,公司加大应支账款回支力度,余额

有所减少;2015年,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮

胎止业整体销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎

誉损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,收出降幅高于2014年度。

B、客户信毁政策对应支账款余额的影响

公司应付差异类其它客户回收差异的信毁政策:

地区 客户类别 信毁政策

经销商 正常全额付款后发货

国内销售

整车厂商 付款光阳正常为发货后 3-6 个月

应付历久竞争的境外次要客户,会给以 30-90 天摆布的

老客户 信毁期;应付范围较大信用较好的海外客户给以更长信

外洋销售 用期。

新客户和订单不不乱 正常要求全额付款后发货;或要求对方预付局部货款,

的客户 且提单原来正在支到对方付出全副剩余货款后寄出。

(a)国内销售:公司对国内经销商正常全额付款后发货;应付国内配套商

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出格是应付历久竞争的配套商,由于其信用较好,因而会给以适当宽松的信毁政

策,如配套市场的一汽解放、陕西重汽、上汽通用五菱等,但凡给以3-6个月的

信毁期;应付范围较大信用较好的海外客户给以更长信毁期。

(b)外洋销售:正常要求全额付款后发货;或要求对方预付局部货款,且

提单原来正在支到对方付出全副剩余货款后寄出;应付历久竞争的海外经销商,通

常给以30-90天的信毁期。

正在公司现有信毁政策下,报告期内公司的欠款客户次要为国内配套商和给以

信毁期的境外次要客户,期终大额的应支账款余额次要来自于历久竞争的客户。

公司报告期内各期终应支账款前五名客户状况如下:

2015年12月31日

单位:万元

占应支账款

客户称呼 取公司干系 金额 账龄

金额比例

北汽福田汽车股份有限公司 非联系干系方 11,328.09 一年以内 8.41%

上汽通用五菱汽车股份有限公司 非联系干系方 9,242.63 一年以内 6.86%

东风汽车股份有限公司 非联系干系方 8,031.88 一年以内 5.96%

一汽解放汽车有限公司 非联系干系方 7,935.38 一年以内 5.89%

陕西重型汽车有限公司 非联系干系方 7,811.45 一年以内 5.80%

折计 44,349.44 32.93%

2014年12月31日

单位:万元

占应支账款

客户称呼 取公司干系 金额 账龄

金额比例

上汽通用五菱汽车股份有限公司 非联系干系方 21,237.03 一年以内 14.44%

北汽福田汽车股份有限公司 非联系干系方 17,446.11 一年以内 11.86%

一汽解放汽车有限公司 非联系干系方 8,957.48 一年以内 6.09%

陕西重型汽车有限公司 非联系干系方 8,315.74 一年以内 5.65%

东风汽车股份有限公司 非联系干系方 7,904.39 一年以内 5.37%

折计 63,860.75 43.41%

2013年12月31日

单位:万元

占应支账款

客户称呼 取公司干系 金额 账龄

金额比例

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上汽通用五菱汽车股份有限公司 非联系干系方 25,004.11 一年以内 14.00%

一汽解放汽车有限公司 非联系干系方 13,452.92 一年以内 7.53%

东风汽车股份有限公司 非联系干系方 11,123.42 一年以内 6.23%

陕西重型汽车有限公司 非联系干系方 9,572.05 一年以内 5.36%

北汽福田汽车股份有限公司 非联系干系方 6,485.54 一年以内 3.63%

折计 65,638.04 36.75%

②应支账款形成阐明

公司主营产品次要面向整车厂商和经销商两类客户,此中整车厂商客户次要

涵盖国内外如中国一汽、通用五菱等50多家整车厂商以及固特异等国际当先轮胎

消费企业,经销商次要涵盖国内及海外经销商。正在公司现有信毁政策下,报告期

内公司的欠款客户次要为整车厂商和给以信毁期的境外次要客户,属于公司确立

的重点劣量客户。

上述客户普遍具有范围大、资信品级高的特点,报告期内公司对客户的信毁

政策未发作严峻厘革。2013年度、2014年度及2015年度,公司应支账款周转天数

划分为53天、60天和62天,报告期内呈回升趋势,次要由于对配套客户销售范围

较大,而公司但凡给以配套客户较宽松的信毁政策,应支账款周转状况取公司既

定的销售支款政策根柢吻折。

A、应支账款客户形成

公司针对国内外市场的差异特点,为各系列产品乐成开拓国内外市场,造成

了不乱完善的营销渠道,报告期内各期终,应支账款期终金额前5名客户(对同

一控制下的客户停行兼并)折计占当期应支账款金额的比例逐期划分为36.75%、

43.41%和32.93%;公司客户大多为公司历久业务竞争的国内外经销商和整车厂

商,取公司保持着双向依赖的计谋竞争搭档干系,资金真力强、资信品级高,应

支账款回支有极大的保障。

B、应支账款地区形成

报告期内,公司内、外销应支账款余额及其占当期应支账款余额的比譬喻下:

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

地区

金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%) 金额(万元) 比例(%)

国内 87,433.75 60.02 108,219.18 70.05 131,112.50 70.12

海外 58,229.56 39.98 46,264.80 29.95 55,863.22 29.88

折计 145,663.31 100.00 154,483.98 100.00 186,975.72 100.00

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公司内销业务应支账款次要为应支国内整车厂商的款项,公司正常给以其

3-6个月的信毁期,因而期终余额较大。

2014年终、2015年终划分较上年终减少17.38%、5.71%,此中,2014年度,

公司适度删强了销售回款的催支力度、控制应支账款范围,因而应支账款余额略

有下降;2015年,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮胎

止业整体销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎誉

损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,收出降幅高于2014年度。

公司出口销售正常回收电汇或信毁证支款方式,向对方发送提单后支与货

款,应付历久竞争的境外次要客户,会给以30-90天摆布的信毁期。报告期内各

期终,公司外销应支账款余额占比低于当期公司出口收出占营业收出的比例,后

者逐期划分为52.99%、52.95%和54.54%。

③应支账款可回支性阐明

原公司制订了严格的信毁审核步调,公司的销售、消费、技术、量质、法令

等部门均会参取信毁审核历程,建设了完善的客户信毁评价及授信体系,依据各

类客户的汗青买卖信毁记录,授予相应的信毁额度;发货筹划需满足信毁额度系

统或经付款后,颠终严格的审批步调后组织发货;公司的应支账款由财务部门和

销售部门划分核算和统计,并按期对账阐明,销售款项催支由销售部门详细业务

员卖力,并制订了有效的销售回款奖惩制度。因而,正在业务范围删加的同时,公

司应支账款余额控制正在较好水平,可回支性较强。

公司自2010年起逐步为海外客户置办出口信毁保险及为国内客户置办国内

贸易信毁保险,那些门径担保了公司对应支账款的回支。报告期内公司应支账款

周转天数呈回升趋势的次要由于国内配套厂商回款速度减慢等因素的影响。报告

期内公司应支账款的账龄状况列示如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

账龄

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

一年以内 133,036.41 91.33 146,925.57 95.11 178,992.22 95.73

一到二年 3,903.17 2.68 2,732.22 1.77 3,189.06 1.71

二到三年 917.29 0.63 463.62 0.30 1,108.43 0.59

三年以上 3,556.18 2.44 4,362.56 2.82 3,686.00 1.97

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单项计提 4,250.25 2.92 - - - -

折计 145,663.31 100.00 154,483.98 100.00 186,975.72 100.00

Horizon Tire, Inc., a Georgia corporation 、 Horizon Tire, Inc.,a Texas

corporation、Horizon Tire, Inc., a California corporation、Horizon Tire NJ, LLC, a

New Jersry LLC等4家公司(以下折称“Horizon”)因拖欠货款取公司存正在未决

诉讼。截至2015年12月31日,公司对Horizon的应支账款共计6,545,295美圆(合

折人民币42,502,530元),公司认为该应支款项难以支回,因而全额计提坏账准

备。报告期内,公司已从中国人民财富保险股份有限公司(以下简称“中国人保

公司”)置办短期出口贸易信毁保险并确认将从中国人保公司支回该款项的保险

赔偿,故将该款项90%,即38,252,277元确认为对中国人保公司的其余应支款。

有关公司取Horizon发作诉讼的其余状况请拜谒原招股注明书“第十五节 其余重

要事项”之“四、(二)、3、玲珑轮胎等公司诉Horizon案”相关内容。

公司取Horizon诉讼发作的布景、报告期内的买卖、计提坏账筹备以及中国

人保公司或许赔款等详细状况如下:

Horizon 为公司的外洋经销商,报告期内各期,公司对 Horizon 及其指定的

外洋经销商 Worthy Global Limited 的销售收出划分为 25,663.88 万元、21,260.68

万元及 6,046.87 万元(自 2015 年初步,公司未再发作对 Worthy Global Limited

的销售并已结清货款)。从 2015 年 1 月初步(1 月局部发货支到货款),Horizon

不再按销售条约约定的付款光阳付出货款,2015 年 4 月以后,公司进止向其发

货。Horizon 尚未付出的货款造成于 2015 年 1 月至 2015 年 4 月期间,共计拖欠

公司货款 654.53 万美圆(合折人民币 4,250.25 万元)。

截至 2015 年 12 月 31 日,公司对 Horizon 的应支账款共计 6,545,295 美圆(合

折人民币 42,502,530 元)。尽管经取公司律师咨询后,打点层认为没有证据讲明

公司违约、狡诈,打点层仍将全力催讨 Horizon 对公司的欠款,但是思考到正在美

国的诉讼案件但凡连续光阳较长,正常都会赶过三年,此外纵然公司正在上述诉讼

案件中胜诉,由于该案件为跨国贸易纠葛案,公司正在向 Horizon 催讨货款时仍存

正在较大的艰难。基于上述思考,于 2015 年终打点层认为此应支账款难以支回,

因而将上述款项人民币 42,502,530 元全额计提坏账筹备。于报告期内,公司已从

中 国 人 保 公 司 购 买 短 期 出 口 贸 易 信 用 保 险 ( 保 险 单 号 :

PXAM201437068500F00001),该保险条约的承保领域为“买方破产、买方拖欠,

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应支账款付款人信毁风险”。于 2015 年 12 月 31 日,中国人保公司出具确认函

确认姑息该买方拖欠货款正在保险义务领域内承当赔偿义务。

依据上述保险条约以及中国人保公司出具确真认函,打点层或许将会从中

国人保公司与得 Horizon 总欠款金额 90%的赔偿款。依据《企业会计本则第 13

号—或有事项》及会计本则解说的相关规定,或有资产是指已往的买卖或事项形

成的潜正在资产,其存正在须通过将来不确定的发作或不发作予以证明,假如某一时

点企业根柢确定能够支到潜正在的资产并且其金额能够牢靠计质,应该将其确认为

企业的资产。打点层认为于 2015 年 12 月 31 日公司曾经支到中国人保公司确真

认函,因罢了经根柢确定能够支到该项保险赔偿且金额能够牢靠计质,折乎或有

资产确认条件,因而将上述货款的 90%确认为对中国人保公司其余应支款,金额

共计 5,890,766 美圆(合折人民币 38,252,277 元)。

公司应支账款的可回支性总体阐明如下:

A、整车厂商普遍范围大、资信品级高

由于整车厂商对轮胎部件供应商有着严格的资格认证,通过认证后,还要进

止年度审核、历程审核和名目审核等,整车厂改换轮胎部件供应商的转换老原高

且周期长,因而单方造成为了双向依赖的计谋竞争搭档干系。

目前,公司已为中国一汽、中国重汽、陕西重汽、福田汽车、东风汽车、比

亚迪、奇瑞汽车、上汽通用五菱、厦门金龙、烟台斗山工程机器、印度塔塔、印

度雷兰德等国内外50多家整车厂商供给配套,上述客户资金真力强、资信品级高,

基于历久的竞争根原,应支账款的回支有极大的保障。

B、出口信毁保险为公司出口业务支汇供给保障

为防备出口业务支款风险,公司于2009年初步取中国出口信毁保险公司山东

分公司签署《短期出口信毁保险综折保险单》,报告期内于2013年6月为出口业

务投保短期出口信毁综折保险;2014年6月、2015年6月及2016年6月,公司向中

国人民财富保险股份有限公司烟台分公司投保短期出口贸易信毁保险,为公司境

外轮胎出口应支账款的回支供给了有力保障。

C、公司会计政策稳健,坏账筹备计提丰裕

报告期内各期终,依照账面余额计较,1年以内的应支账款占应支账款的比

例逐期划分为95.73%、95.11%和94.25%(含单项计提的应支账款余额)。账龄1

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年以内的占比较高,账龄构造折法。

账龄 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

一年以内 91.33% 95.11% 95.73%

一至二年 2.68% 1.77% 1.71%

二至三年 0.63% 0.30% 0.59%

三年以上 2.44% 2.82% 1.97%

单项计提 2.92% - -

公司依照会计本则的要求和公司的真际状况制订了相应的坏账筹备计提政

策,报告期内各期终,原公司的应支账款坏账筹备划分为8,362.41万元、7,384.44

万元和10,973.79万元,占应支账款的比例划分为4.47%、4.78%和7.53%;有关应

支账款坏账筹备的详细状况请拜谒原节“一、财务情况阐明”之“(一)资产分

析”之“14、资产减值筹备阐明”。

报告期内各期终应支账款余额回支状况列示如下:

单位:万元

光阳 客户类型 应支账款余额 占比 12 个月内回款 累计回款比例

国内客户 87,434 60% 34,999 40%

2015 年 58,230

海外客户 58,230 40% 42,249 72%

12 月 31 日

折计 145,663 100% 77,248 53%

国内客户 108,219 70% 96,557 89%

2014 年

海外客户 46,265 30% 41,639 90%

12 月 31 日

折计 154,484 100% 138,196 89%

国内客户 131,113 70% 102,931 79%

2013 年

海外客户 55,863 30% 54,482 98%

12 月 31 日

折计 186,976 100% 157,413 84%

注:应支账款回款统计截至到 2016 年 2 月 29 日。

公司各期终应支账款回支状况劣秀,报告期内,12月内累计回款比例划分为

84%、89%和53%(见注)。公司自2010年逐步加大了为海外客户置办出口信毁

保险及为国内客户置办国内贸易信毁保险,那些门径担保了公司对应支账款的回

支。

(2)其余应支款

原公司其余应支款次要蕴含取联系干系方往来款项、内部职工告贷及备用金、应

支出口退税款等,详细形成如下:

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单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

应支联系干系方款项 - - 70,831.22 95.45 38,820.35 96.23

应支保险赔偿款 15,905.23 80.33 - - - -

员工告贷及备用金 1,420.91 7.18 1,191.52 1.61 1,074.73 2.66

应支代垫用度 30.00 0.15 506.76 0.68 51.67 0.13

应支出口退税 996.46 5.03 745.93 1.01 - -

其余 1,446.12 7.30 936.07 1.26 396.09 0.98

其余应支款折计 19,798.72 100.00 74,211.50 100.00 40,342.84 100.00

坏账筹备 399.24 180.69 287.75

其余应支款脏额 19,399.48 74,030.81 40,055.08

应支联系干系方款项系同一控制下企业兼并前玲珑机电取玲珑团体的往来款,已

于 2015 年 6 月 30 日前结清。

2015 年 12 月 31 日,应支保险赔偿款中 120,800,000 元为公司应支中国人保

公司就子公司泰国玲珑的火灾赔偿款,该款项于 2016 年 1 月已全副支回;

38,252,277 元为原公司应支中国人保公司就 Horizon Tire Inc 公司拖欠公司货款的

保险赔偿款。

除上述款项外,原公司其余应支款次要蕴含员工告贷及备用金等款项。截至

2015 年 12 月 31 日,原公司其余应支款次要为应支保险赔款、员工告贷及备用

金、应支出口退税款、应支代垫用度和其余零星款项,占原公司运动资产的比重

不赶过 1%。

有关其余应支款坏账筹备的详细状况请拜谒原节“一、财务情况阐明”之

“(一)资产阐明”之“14、资产减值筹备阐明”。

4、应支票据

为了减轻零售商和整车厂商的资金周转压力,公司允许客户运用银止承兑汇

票付款。公司业务范围及票据结算范围较大,相应的应支票据余额较大,报告期

内各期终,逐期划分为5.90亿元、4.47亿元和4.17亿元,均为银止承兑汇票,不

存正在无奈支回的风险。2014年12月31日公司应支票据余额较2013年终减少

24.25%,次要起因系公司删强了货款回支力度且更多给取票据背书及贴现等手

段,加强了应支票据的变现才华。2015年12月31日公司应支票据余额较2014年12

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月31日未发作较大厘革。

5、预付款项

应付信用劣秀、历久不乱的供应商以及采购价格波动较大的如自然橡胶等本

资料供应商,公司会预付局部货款。原公司预付账款次要为预付的资料款以及其

他预付款项(次要蕴含预付的告皂费、运费、上市中介机构用度等)。报告期内

各期终,公司预付账款余额逐期划分为1.00亿元、0.86亿元和0.68亿元,此中,

2013年终、2014年终及2015年终账龄赶过1年的预付款项占比划分为17.93%、

14.73%和29.04%。

6、存货

报告期内各期终,公司存货余额划分为15.72亿元、17.45亿元和15.17亿元。

原公司严格控制存货水平,相应付同止业可比公司,存货脏额占原公司总资产的

比重相对较低。报告期内,同止业可比公司存货脏额占资产总额的比重如下表所

示:

可比公司 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

双钱股份 10.52% 15.79% 15.89%

风神股份 11.50% 13.67% 14.31%

黔轮胎 A 8.92% 11.47% 14.28%

青岛双星 14.44% 12.97% 16.65%

S 佳通 11.51% 12.39% 12.44%

赛轮金宇 11.85% 11.73% 11.75%

均值(算术均匀) 11.46% 13.00% 14.22%

原公司 9.15% 10.43% 11.31%

(1)存货余额形成状况阐明

报告期内各期终,原公司存货详细形成如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

本资料 46,296.24 29.60 45,325.41 25.35 43,196.21 26.64

正在产品 12,953.60 8.28 16,504.55 9.23 17,057.87 10.52

产成品 97,136.65 62.11 116,959.70 65.42 101,870.49 62.83

本值折计 156,386.49 100.00 178,789.66 100.00 162,124.56 100.00

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2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

降价筹备 4,713.39 4,276.45 4,919.72

存货脏额 151,673.11 174,513.20 157,204.84

原公司存货次要为本资料、正在产品和产成品,此华夏资料次要为自然橡胶、

顺丁胶等分解橡胶、帘子布、钢帘线、炭黑、氧化锌等。产成品次要是公司消费

的各种轮胎,蕴含半钢子午胎、全钢子午胎和斜交胎三大类。截至报告期终,公

司轮胎产成品的形成如下表:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

全钢子午胎 45,497.53 47.15 53,371.40 46.22 57,646.44 57.45

半钢子午胎 46,010.18 47.69 57,028.58 49.39 37,372.02 37.25

斜交胎 4,988.13 5.16 5,074.07 4.39 5,319.36 5.30

折计 96,495.84 100.00 115,474.05 100.00 100,337.82 100.00

报告期内,公司存货构造根柢不乱,那是由公司的资料供应、消费形式、工

艺流程决议的:公司真止“以销定产”的自主消费组织形式,此中配套市场依据

整车厂商的详细要求及订单数质组织消费,交换市场依据以月度订单联结产成品

库存状况假制的月度预测筹划组织消费。公司采购部门依据资料耗用筹划组织采

购,次要本资料自然橡胶是重要的家产本料和大宗商品,本资料供应渠道不乱,

能够实时满足消费筹划的须要。轮胎产品消费次要蕴含密炼、钢丝圈环绕纠缠、胶部

件压出、压延及裁断、成型、硫化及成品检测等工艺流程。报告期内,为满足市

场所需,公司根柢满负荷消费,公司本资料、正在产品、产成品期终余额取销售订

单、采购形式、消费形式、产能婚共同理。

(2)存货余额改观状况阐明

2014年,尽管自然胶等次要本资料价格连续回落,各种轮胎产品的单位老原

继续降低,但本资料、产成品库存数质删幅较大,因此年终本资料和产成品余额

均较上年终有所删加。2015年,一是自然胶等次要本资料价格较低,二是跟着泰

国火灾应付泰国玲珑的消费运营影响逐步打消,以及下半年销售态势劣秀,正在产

品、产成品的库存数质降低。

(3)存货周转率阐明

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公司的劣势表示于具有不乱的供货渠道、建设了完善的供应商打点制度,正在

资料验支和仓储、安排筹划和消费、组织发运及存货打点等方面建设了劣秀的内

部控制;依照客户的订单实时组织采购、消费;依据消费筹划制定安宁库存水平

和相应的采购筹划,既缩短了消费和交货周期,又进步了资产的周转效率。

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

存货周转率 3.72 4.42 5.70

存货周转天数(天) 98 83 64

报告期内,公司存货周转天数为64-97天摆布,存货余额取公司销售范围、

消费形式婚共同理,取轮胎的消费特点根柢吻折。

(4)存货降价状况阐明

原公司期终对存货减值停行评价,同时思考积存存货的因素,依据存货可变

现脏值低于账面价值的金额计提存货降价筹备。报告期内各期终,存货降价筹备

余额划分为4,919.72万元、4,276.45万元和4,713.39万元。有关存货降价筹备的具

体状况请拜谒原节“一、财务情况阐明”之“(一)资产阐明”之“14、资产减

值筹备阐明”。

7、其余运动资产

报告期内各期终,公司其余运动资产详细如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

预缴及待抵扣

27,944.99 78.47 28,162.34 73.97 13,251.54 64.87

删值税

预缴所得税 7,668.29 21.53 9,911.00 26.03 3,776.04 18.48

理财富品 - - - - 3,400.00 16.64

折计 35,613.28 100.00 38,073.34 100.00 20,427.58 100.00

报告期内,跟着公司消费范围的扩充,本资料和呆板方法的采购质逐年删多,

招致公司期终待抵扣删值税逐年回升。各年终预缴所得税余额系公司依照当地主

管税务构制要求,各季度预缴企业所得税,全年预缴企业所得税赶过应交企业所

得税,应交所得税借方余额重分类至其余运动资产。

8、牢固资产

轮胎止业属于成原密集型止业,造成范围经济须要正在厂房、货仓、环保设备

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和呆板方法等牢固资产的建立和采办上投入巨额资金,因而原公司牢固资产范围

较大,报告期内各期终,公司牢固资产脏额逐期划分为55.63亿元、76.00亿元和

87.38亿元,正在总资产中所占比重逐期划分为40.01%、45.43%和52.70%,此中,

公司呆板方法正在牢固资产中的比重较大,详细形成如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

地皮 15,265.24 1.75 14,971.45 1.97 14,669.97 2.64

呆板方法 579,502.40 66.32 513,046.47 67.51 391,666.49 70.41

衡宇、建筑物 248,249.41 28.41 204,895.45 26.96 131,783.95 23.69

模具 21,205.16 2.43 17,527.18 2.31 10,557.79 1.90

运输工具 2,841.01 0.33 2,915.44 0.38 2,616.05 0.47

电子方法及办公

6,785.48 0.78 6,597.13 0.87 5,009.46 0.90

方法

折计 873,848.69 100.00 759,953.13 100.00 556,303.70 100.00

连年来牢固资产有所删加,次要是跟着市场需求的删加以及公司产品市场占

有率的进步,公司消费运营范围扩充,牢固资产投资逐年删多。2014年终、2015

年终牢固资产脏额划分较上年终删加36.61%、14.99%,公司牢固资产范围进一

步扩充,次要起因为泰国玲珑、广西玲珑等工程名目局部竣工转入牢固资产,导

致衡宇建筑物、呆板方法有所删多。

截至2015年12月31日,公司各种牢固资产情况劣秀,运止一般,整体成新率

较高,其本值、脏值及成新率状况如下:

单位:万元

类别 牢固资产本值 牢固资产脏值 成新率 减值筹备 账面价值

地皮 15,265.24 15,265.24 100.00% - 15,265.24

呆板方法 835,454.03 579,814.96 69.40% 312.57 579,502.40

衡宇、建筑物 288,456.49 248,249.41 86.06% - 248,249.41

模具 67,475.53 21,205.16 31.43% - 21,205.16

运输工具 5,237.00 2,841.01 54.25% - 2,841.01

电子方法及办公方法 12,298.75 6,785.48 55.17% - 6,785.48

折计 1,224,187.05 874,161.26 71.41% 312.57 873,848.69

注:于 2015 年 12 月 31 日,泰国玲珑持有的三宗无限定运用寿命的地皮正在持有期间内

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未停行摊销。公司对上述地皮停行减值测试,思考上述地皮近期的市场价值高于其账面价

值,因而无需计提资产减值筹备。

原公司依据牢固资产的真际运用状况,针对由于技术更新不再运用而暂时闲

置的局部呆板方法计提了相应的减值筹备。截至2015年12月31日,公司牢固资产

减值筹备312.57万元,有减值迹象的牢固资产已丰裕计提了减值筹备,账面价值

仅5万元,各种牢固资产整体运止劣秀。有关牢固资产减值筹备的详细状况请参

见原节“一、财务情况阐明”之“(一)资产阐明”之“14、资产减值筹备阐明”。

9、正在建工程

原公司正在建工程余额较大,次要由于连年来原公司牢固资产投资范围较大。

2013年终、2014年终及2015年终,原公司的正在建工程余额划分为12.06亿元、11.41

亿元和8.43亿元,余额相对较高,次要由于半钢子午胎名目之呆板方法拆置工程、

立体库工程、德州玲珑工程名目等正在建工程名目投资删多所致。2013年度,公司

为进一步扩充消费范围,对泰国玲珑工程名目和德州玲珑工程删多了很大投入,

出格是2013年新删的泰国玲珑工程名目投资6.48亿元招致公司正在建名目收动身

生弘大删加。2014年终、2015年终,正在建工程名目余额减少,次要系泰国玲珑、

广西玲珑等局部工程名目竣工结转为牢固资产。

截至 2015 年 12 月 31 日,原公司正在建工程状况如下:

单位:万元

工程称呼 估算数 期终余额 工程进度

呆板方法拆置工程 - 9,662.37 -

半钢子午胎名目* 178,508.00 135.04 72%

德州玲珑工程名目 277,800.00 4,071.75 64%

广西玲珑一期工程名目 204,156.00 10,128.00 36%

泰国玲珑工程名目 68,866.6万美圆 58,922.07 80%

其余零星工程 - 1,392.74 -

折计 84,311.96

注:*原次公然发止股份募集资金投资名目年产 1,000 万套高机能轿车子午线轮胎技术

改造名目建立投资额占估算总额的 72%。

10、有形资产

公司有形资产次要为地皮运用权。2013年终、2014年终及2015年终,公司无

形资产账面价值划分为3.92亿元、4.94亿元和5.27亿元。2014年终,有形资产脏

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值较2013年终删多的次要起因为广西玲珑新删地皮运用权两宗;2015年终较2014

年终删多的次要起因为广西玲珑新删地皮运用权3宗。有关原公司地皮运用权的

详细状况请拜谒原招股注明书“第六节 业务取技术”之“五、发止人次要牢固

资产和有形资产”。

报告期内各期终,有形资产详细形成如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

地皮运用权 49,976.95 94.76 47,330.09 95.76 38,835.62 99.01

软件 2,765.40 5.24 2,096.54 4.24 389.81 0.99

折计 52,742.35 100.00 49,426.63 100.00 39,225.43 100.00

截至2015年12月31日,原公司有形资产不存正在减值迹象,故无需计提减值准

备。

11、开发支入

原公司 2013 年新删的开发支入 752.83 万元系当年新删 SAP 名目投资成原化

造成。2014 年已全副转入有形资产。报告期内各期终,公司开发支入及占资产

总额的比例状况如下:

单位:万元

类别 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

开发支入 - - 752.83

占资产总额的比例(%) - - 0.05

12、递延所得税资产

原公司递延所得税资产次要由资产减值筹备、牢固资产合旧及有形资产摊

销、三包用度的或许欠债、预提运费等惹起。公司按既定会计政策计提应支款项

的坏账筹备、存货降价筹备、牢固资产减值筹备,对国内销售轮胎计提三包用度

或许欠债,公司预提的运费,依照税法规定不得税前列收,造成可抵扣的暂时性

不同并孕育发作递延所得税资产;牢固资产合旧年限取税法规定的差异,赶过局部的

合旧额造成可抵扣的暂时性不同并孕育发作递延所得税资产。

报告期内各期终,公司递延所得税资产详细状况如下:

单位:万元

类别 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

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递延所得税资产 17,775.31 13,845.20 13,251.28

占资产总额的比例(%) 1.07 0.83 0.95

2013 年终,递延所得税资产较 2012 年终删多 29.84%,次要系当年终抵销内

部买卖未真现利润较上年范围删多 2,816.78 万元,以及当年支到的名目补助款、

专项资金等取资产相关的政府补助金额较 2012 年终删多 3,478.82 万元,此两项

孕育发作的暂时性不同删多。2014 年终,递延所得税资产名目较 2013 年终未发作变

化,金额波动较小。2015 年终,递延所得税资产名目较 2014 年终删多较多的主

要起因系抵销内部未真现利润和可抵扣吃亏删多。有关取资产相关的政府补助的

详细状况请拜谒原节“一、财务情况阐明”之“(二)次要债项”之“13、递延

支益”。

报告期内各期终,公司递延所得税资产正在资产总额中所占比例较小,对公司

财务情况影响较小。

13、其余非运动资产

报告期内,原公司其余非运动资产次要蕴含预付的地皮及工程方法款、历久

告贷担保金等。

截至2015年12月31日,原公司其余非运动资产余额30,441.50万元,此中,预

付的地皮及工程方法款17,806.58万元,次要由于工程尚未竣工、方法拆置尚未完

毕,尚未结清的预付工程方法款项以及地皮款;历久告贷担保金12,634.92万元,

系公司历久告贷量押告贷的量押物。

14、资产减值筹备阐明

公司依照郑重性准则,对各种资产的减值状况停行了核对,并足额提与了减

值筹备。报告期内,公司各项资产减值筹备如下表所示:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例

金额 金额 金额 比例(%)

(%) (%)

一、坏账筹备 11,373.03 69.35 7,565.13 62.24 8,650.17 61.29

此中:应支账款 10,973.79 66.92 7,384.44 60.76 8,362.41 59.26

其余应支款 399.24 2.43 180.69 1.49 287.75 2.04

二、存货降价筹备 4,713.39 28.74 4,276.45 35.19 4,919.72 34.86

三、牢固资产减值筹备 312.57 1.91 312.57 2.57 542.57 3.84

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2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例

金额 金额 金额 比例(%)

(%) (%)

折计 16,398.98 100.00 12,154.15 100.00 14,112.46 100.00

(1)坏账筹备提与状况

报告期内,公司按账龄阐明法对期终应支账款、其余应支款计提坏账筹备,

期终应付单项金额严峻的应支款项径自停行减值测试。详细计提比譬喻下:

计提比例

账龄

内销客户 外销客户

1 年以内 1% 0.5%

1-2 年 50% 20%

2-3 年 80% 80%

3 年以上 100% 100%

截至 2015 年 12 月 31 日,公司的应支账款余额为 145,663.31 万元,账龄正在

一年以内的占比为 91.33%(不含单项计提的应支账款余额),坏账筹备余额为

10,973.79 万元。应支账款根柢正在信毁期内,发作坏账丧失的风险较低。但原着

郑重性准则,公司对应支账款计提了相应的坏账筹备。

公司应支账款次要会合正在1年以内,取同止业可比上市公司1年以内应支款项

的坏账筹备计提比例对照状况如下:

单位:%

公司称呼 内销应支账款(1 年以内) 外销应支账款(1 年以内)

双钱股份 5 5

风神股份 3 3

黔轮胎 A 0.5 0.5

青岛双星 0.5 0.5

S 佳通 0.5 0.5

赛轮金宇 0.5 0.5

均匀 1.67 1.67

公司 1 0.5

注:依据上市公司财务报告整理,同止业 1 年以内应支账款坏账筹备计提比例报告期

内未发作厘革。

从上表可以看出,公司账龄1年以内应支账款计提比例略低于同止业均匀水

平,此中,内销应支款的计提比例高于同止业大大都上市公司,外销应支款计提

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比例取同止业大大都公司的计提比例一致。如果公司应付1年以内应支账款依照

同止业均匀水平计提坏账筹备,报告期内各期,对公司利润总额的影响划分为

237.15万元、-265.87万元和-56.78万元,占当期利润总额的比例划分为0.20%、

-0.26%和-0.07%,对公司脏资产的影响划分为1,475.32万元、1,209.45万元和

1,152.67万元,占各期终脏资产的比例划分为0.38%、0.27%和0.26%,整体上,

对公司各期利润总额、脏资产的影响较小。

公司正在制定坏账筹备计提政策时,丰裕思考了原身的止业特点、支款结算方

式、货款结算周期、汗青支款经历等,对赊销、应支账款停行严格控制,报告期

内公司应支账款的均匀账期正在 30-40 天摆布:应付国内经销商或新客户,准则上

要求款到发货;应付国内整车厂商,正常给以 3-6 个月的信毁期,由于其资金真

力强、资信品级高,货款回支难度较小,回支状况劣秀;外销方面,因回支风险

及支款诚实相对较大,2009 年初步公司取中国出口信毁保险公司山东分公司签

订《短期出口信毁保险综折保险单》,为轮胎产品的出口业务投保短期出口信毁

综折保险,货款回支有保障;2014 年 6 月,公司向中国人民财富保险股份有限

公司烟台分公司投保短期出口贸易信毁保险,为公司境外轮胎出口应支账款的回

支供给了有力保障。

2015 年 12 月 31 日、2014 年 12 月 31 日、2013 年 12 月 31 日计提坏账筹备

取同止业公司停行对照阐明,详细数据列示如下:

单位:万元

2015 年 12 月 31 日

同止业公司

应支账款总额 坏账筹备 计提比例

双钱股份 216,682 32,087 14.81%

风神股份 74,583 3,142 4.21%

黔轮胎 A 135,797 7,155 5.27%

青岛双星 84,109 7,063 8.40%

S 佳通 99,229 496 0.50%

赛轮金宇 119,606 1,941 1.62%

均匀(算术均匀) 121,668 8,647 5.80%

均匀水平

107,304 3,183 2.90%

(剔除双钱股份、青岛双星后)

原公司 145,663 10,973 7.53%

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续上表:

单位:万元

2014 年 12 月 31 日 2013 年 12 月 31 日

同止业公司 应支账款 应支账款

坏账筹备 计提比例 坏账筹备 计提比例

总额 总额

双钱股份 164,184 20,401 12.43% 145,479 22,630 15.56%

风神股份 95,312 3,682 3.86% 87,300 3,383 3.87%

黔轮胎 A 144,920 4,962 3.42% 119,555 3,286 2.75%

青岛双星 79,777 5,841 7.32% 91,161 7,217 7.92%

S 佳通 115,217 576 0.50% 167,264 836 0.50%

赛轮金宇 161,118 1,557 0.97% 104,887 769 0.73%

均匀(算术均匀) 126,755 6,170 4.75% 119,274 6,354 5.22%

均匀水平

(剔除双钱股 129,142 2,694 2.19% 119,751 2,069 1.96%

份、青岛双星后)

原公司 154,484 7,384 4.78% 186,975 8,362 4.47%

同止业公司中双钱股份和青岛双星应支账款坏账筹备计提比例较高,次要系

青岛双星和双钱股份各期终应支账款账龄较长,青岛双星 2013 年 12 月 31 日、

2014 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日应支账款余额中应支一年以上款项占比

划分为 20.11%、29.41%、31.30%,双钱股份 2013 年 12 月 31 日、2014 年 12 月

31 日、2015 年 12 月 31 日应支账款余额中应支一年以上款项占比划分为 11.63%、

8.40%、18.92%,因而按账龄阐明法计提的坏账筹备较高。公司应支账款回款情

况较好,2013 年 12 月 31 日、2014 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日应支账款

余额中一年以上款项占比划分为 4.27%、4.89%、5.75%(不含单项计提),远低

于双钱股份和青岛双星,因而上表中的坏账计提比例低于那两家公司。和剔除那

两家公司的止业均匀数相比,公司各期终应支账款坏账筹备计提比例高于止业平

均数,折乎郑重性准则。

截至 2015 年 12 月 31 日,原公司其余应支款次要为应支保险赔款、员工借

款及备用金、应支出口退税款以及其余零星应支名目,无奈支回的风险很低,坏

账筹备余额 399.24 万元系年终账龄已赶过 2 年的内部员工告贷组折按账龄阐明

法计提的坏账筹备。

(2)存货降价筹备提与状况

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公司存货蕴含本资料、产成品、正在产品。原公司期终对存货减值筹备停行评

估,同时思考积存存货的因素,依据存货可变现脏值低于账面价值的金额计提存

货降价筹备。由于公司是给取“按单消费”的形式,存货有最末产品的销售订单

担保,且存货周转期短,采购本资料是用于消费有明白销售条约的产品,轮胎产

品销售定价给取“以老原加折法利润率”的形式,公司正常不存正在存货价值低于

可变现脏值的状况。但如显现客户久时撤消订单等异样状况发作,公司将依据具

体状况并按照会计本则的规定计提存货降价筹备。

报告期内各期终,存货降价筹备为针对产成品和正在产品计提的降价筹备,其

可变现脏值按该存货的预计售价减去预计的销售用度和相关税费后的金额确定

可变现脏值,计提的降价筹备余额逐期划分为4,919.72万元、4,276.45万元和

4,713.39万元,上述产成品降价筹备次要由于局部客户久时撤消了订单,组成为了

暂时性的积存状况。应付那种状况,公司通过开发新客户,转发其余市场,由销

售、消费、物管等各部门互相共同,随时关注市场止情、折法安排消费筹划予以

处置惩罚惩罚, 2013年度、2014年度及2015年度将此中局部存货销售给其余客户,并按

规定转销已计提的存货降价筹备,逐期划分为6,041.62万元、8,373.64万元和

6,888.94万元。

(3)牢固资产减值筹备状况

原公司依据牢固资产的真际运用状况,对由于技术更新不再运用而暂时闲置

的局部呆板方法计提了相应的减值筹备。报告期内各期终,有减值迹象的牢固资

产本价、脏值及其占牢固资产本价、脏值总额的详细比譬喻下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

本价 527.00 0.04 527.00 0.05 757.00 0.10

脏值 5.00 - 5.00 - 5.00 -

减值筹备余额 312.57 312.57 542.57

由上表可以看出,闲置呆板方法本值、脏值占牢固资产本价、脏值总额的比

例很低,公司各种牢固资产整体运止劣秀。

(二)次要债项

1、欠债形成阐明

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报告期内各期终,公司欠债形成及其比譬喻下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

运动欠债 1,126,049.96 92.20 1,096,650.70 89.99 862,658.82 85.78

非运动欠债 95,322.15 7.80 121,935.12 10.01 142,990.05 14.22

欠债总额 1,221,372.11 100.00 1,218,585.82 100.00 1,005,648.87 100.00

报告期欠债构造图

报告期内,跟着公司业务范围的扩充,欠债范围也相应删加,截至2015年12

月31日,原公司的欠债总额为122.14亿元,较2013年12月31日删加21.45%,报告

期内复折删加率为10.20%。最近三年,公司欠债余额适度删加,略高于资产总额

19.27%的删加快度。原公司债务构造中,运动欠债占绝大局部。

(1)运动欠债形成状况

公司运动欠债次要蕴含短期告贷、对付账款、其余对付款和一年内到期的非

运动欠债,截至2015年12月31日,其占公司运动欠债的比例划分为57.73%、

10.65%、6.53%和15.65%。

报告期内各期终,公司运动欠债形成状况详细如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

短期告贷 650,073.71 57.73 628,900.81 57.35 503,976.29 58.42

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2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

以折理价值计质且

其改观计入当期损 5,907.38 0.52 30,284.00 2.76 4,525.44 0.52

益的金融欠债

对付票据 64,915.00 5.76 91,306.00 8.33 61,693.76 7.15

对付账款 119,954.40 10.65 125,165.42 11.41 150,658.33 17.46

预支款项 13,363.33 1.19 17,343.74 1.58 21,371.75 2.48

对付职工薪酬 4,566.68 0.41 5,392.16 0.49 4,472.46 0.52

应交税费 14,062.33 1.25 12,118.39 1.11 9,450.31 1.10

对付利息 1,647.68 0.15 4,148.41 0.38 2,687.44 0.31

其余对付款 73,566.40 6.53 89,955.98 8.20 70,621.07 8.19

一年内到期的非流

176,245.31 15.65 90,234.02 8.23 30,000.00 3.48

动欠债

其余运动欠债 1,747.74 0.16 1,801.77 0.16 3,201.96 0.37

运动欠债折计 1,126,049.96 100.00 1,096,650.70 100.00 862,658.81 100.00

(2)非运动欠债形成状况

报告期内各期终,公司非运动欠债形成详细状况如下:

单位:万元

2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

历久告贷 69,256.13 72.66 100,205.64 82.18 127,374.98 89.08

历久对付款 3,014.77 3.16 - - - -

递延支益 23,051.24 24.18 21,729.48 17.82 15,615.07 10.92

非运动欠债折计 95,322.15 100.00 121,935.12 100.00 142,990.05 100.00

2、银止告贷

报告期内原公司银止告贷详细状况如下:

单位:万元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

短期告贷 650,073.71 628,900.81 503,976.29

历久告贷 69,256.13 100,205.64 127,374.98

一年内到期的历久告贷 176,245.31 90,234.02 30,000.00

银止告贷折计 895,575.15 819,340.47 661,351.27

欠债折计 1,221,372.11 1,218,585.82 1,005,648.87

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告贷占欠债的比例(%) 73.33 67.24 65.76

截至2015年12月31日,原公司银止告贷范围及占欠债总额的比例较2014年12

月31日进一步进步,次要起因为消费运营所需运动资金和牢固资产投资需求进一

步删多。

截至2014年12月31日,原公司银止告贷范围及占欠债总额的比例较2013年12

月31日有所进步,次要起因为消费运营所需运动资金和牢固资产投资需求进一步

删多。

3、对付票据

为控制银止告贷等有偿欠债的范围,降低财务用度,减缓资金付出,公司充

分操做银止信毁,对供应商尽质给取老原较低的银止承兑汇票方式结算,报告期

内各期终,原公司对付票据均将于一年内到期。

2013年终、2014年终及2015年终,公司对付票据余额划分为6.17亿元、9.13

亿元和6.49亿元,此中2014年终较上年终大幅删加48.00%,次要由于2014年度公

司牢固资产投资额进一步删多,为了筹集所需资金,公司更多地给取银止承兑汇

票方式结算资料采购款。

4、对付账款

原公司对付账款次要为对付资料款、运费等。历久以来公司取供应商建设了

劣秀的竞争干系,次要供应商对公司的信毁期正常正在3个月摆布。2013年终、2014

年终及2015年终,账龄赶过1年的余额划分为3,707.63万元、3,308.75万元和

4,155.94万元,占对付账款总额的比例划分为2.46%、2.64%和3.46%。

跟着公司业务范围的扩充,2013年终、2014年终及2015年终,公司对付账款

余额逐期划分为15.07亿元、12.52亿元和12.00亿元,占欠债的比例划分为14.98%、

10.27%和9.82%,期终余额及占比均较大,劣秀的商业信毁为公司控制有偿欠债

范围起到了促进做用。公司2013年终对付账款余额较大,次要起因系原公司正在采

购范围继续扩充,取供应商的谈判才华加强,供应商给以公司更长的信毁期所致。

2014年终及2015年终,公司对付账款余额较2013年终有所降低,起因系本资料采

购价格降低招致对付资料款总额减少。

5、预支款项

公司应付国内经销商正常回收款到发货的方式;应付大局部海外客户,要求

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付出一定的预付款。报告期内各期终,公司预支账款余额逐期划分为2.14亿元、

1.73亿元和1.34亿元,账龄均正在1年以内,占欠债总额的比例均较小。

6、对付职工薪酬

原公司对付职工薪酬为对付职工的人为、奖金、职工福利费、社会保险费和

住房公积金等。由于职工人为以计件人为为主,跟着公司消费运营范围的扩充,

计提及付出的职工薪酬总额逐年回升,报告期内各期终,公司对付职工薪酬余额

逐期划分为4,472.46万元、5,392.16万元和4,566.68万元。

7、应交税费

原公司应交税费次要为应交的企业所得税、删值税等。2013 年终、2014 年

终及 2015 年终,原公司应交税费余额逐期划分为 9,450.31 万元、12,118.39 万元

和 14,062.33 万元。2014 年终余额较 2013 年终删多 28.23%,次要由于香港天成

利得税按年度交纳,其期终应缴余额删多所致;2015 年终余额较 2014 年终删多

16.04%,次要由于香港天成利得税尚未完成清缴,且下半年盈利有所删多应交企

业所得税余额有所删多所致。

8、对付股利

有关股利分配的详细状况请拜谒原招股注明书“第十四节 股利分配政策”。

9、其余对付款

原公司的其余对付款次要蕴含对付的工程方法款、联系干系方往来款、模具款、

地皮款、三包赔付款等。此中,原公司的牢固资产投资范围大、正在建工程名目较

多,工程方法及地皮款正在其余对付款中所占比重较高,截至2015年12月31日,其

占其余对付款余额的比例为73.92%。

原公司其余对付款余额较大,2013年终、2014年终及2015年终,逐期划分为

7.06亿元、9.00亿元和7.36亿元,次要由于公司新删工程名目较多及业务范围的

扩充,对付工程结算款、模具款、工程建立单位交纳的安宁担保金等删多所致。

10、其余运动欠债

原公司其余运动欠债为因产品量质担保及未决诉讼等其余事项造成的现时

责任,当履止该责任很可能招致经济所长的流出,且其金额能够牢靠计质时,确

认的或许欠债,报告期内各期终,公司或许欠债详细状况如下:

单位:万元

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

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或许未决诉讼用度 - - -

或许三包用度 1,747.74 1,801.77 3,201.96

折计 1,747.74 1,801.77 3,201.96

或许未决诉讼用度为原公司依据代办代理律师出具的专项法令定见于 2010 年

度对 Wilson Global 诉玲珑轮胎国际货色交易条约纠葛案计提了 300 万元或许负

债,于 2012 年度对美国矿业胎蓝图案计提了 4,900 万元或许欠债。2013 年度,

公司取上述两案被告达成和解,因而年终将或许未决诉讼用度余额转销。有关该

项诉官司项的详细状况请拜谒原招股注明书“第十五节 其余重要事项”之“四、

可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或冲裁”。

或许三包用度为因原公司对国内销售的轮胎真止三包赔付政策,期终依据最

后四个月的销售收出状况依照前期真际赔付比例计提的三包理赔或许欠债,有关

三包用度的详细状况请拜谒原节“二、最近三年盈利才华阐明”之“(四)利润

次要起源阐明”之“2、期间用度阐明”。

11、递延支益

原公司递延支益为公司报告期内支到的取资产相关的政府补助,依照《企业

会计本则 16 号——政府补助》的规定,属于取资产有关的政府补助,将其确认

为递延支益,摊销时摊销计入当期损益,详细状况如下:

单位:万元

2015 年度

拨款单位 补助名目 拨款金额

德州市武城县经济开发区管

子午线轮胎牢固资产投资名目补助 408.00

理委员会

绿色高机能轿车子午胎要害技术研

招远市科技局 200.00

发及财产化名目

广西壮族自治区柳州市财政

局 广西玲珑高机能子午胎名目 780.00

招远市财政局 翻新才华建立名目专项资金 600.00

2015 年度小计 1,988.00

2014 年度

拨款单位 补助名目 拨款金额

柳州市柳东新区打点委员会 高机能子午胎名目扶持资金款 5,325.00

招远市财政局 进口方法贴息款 1,153.51

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2014 年度小计 6,478.51

2013 年度

拨款单位 补助名目 拨款金额

德州市武城县经济开发区管

子午线轮胎牢固资产投资名目补助 3,689.08

理委员会

2013 年度小计 3,689.08

截至 2013 年 12 月 31 日、2014 年 12 月 31 日及 2015 年 12 月 31 日,尚未

摊销余额划分为 15,615.07 万元、21,729.48 万元和 23,051.24 万元。

(三)偿债才华阐明

1、报告期内公司次要偿债才华目标如下:

报告期内反映公司偿债才华的次要目标如下:

名目 2015.12.31 2014.12.31 2013.12.31

资产欠债率(母公司口径,%) 64.50 65.46 67.49

运动比率 0.53 0.63 0.73

速动比率 0.40 0.47 0.55

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

利息保障倍数 2.91 3.46 5.55

息税合旧摊销前利润(万元) 187,126.86 196,362.56 187,690.72

(1)运动比率和速动比率偏低。

原公司运动比率和速动比率偏低次要是由于报告期内原公司自动回收短期

融资方式(短期告贷、对付票据和对付账款)来筹集资金以满足公司运营范围扩

大带来的对资金的需求。详细起因如下:

①原公司止业职位中央突出,具有较强的取供应商谈判的才华和较强的操做商业

信毁停行筹资的才华。

②原公司正在银止的资信情况劣秀,具有较强的银止曲接融资才华。

③从融资老原的角度来看,公司历久告贷的资金老原高于短期告贷的资金成

原和操做商业信毁的老原。

④正在综折比较各类融资方式的老原、融资的方便程度的根原上,原公司劣先

选择商业信毁(对付票据和对付账款)和短期告贷的融资方式。截至2015年12

月31日,原公司对付票据、对付账款、短期告贷、告贷期限赶过1年的历久告贷

(含1年内到期的历久告贷)占欠债总额的比例划分为5.31%、9.82%、53.22%和

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20.10%。

(2)取轮胎止业运营特点相关,资产欠债率相对较高,但不影响公司的稳

健运营。

(3)公司息税合旧摊销前利润及利息保障倍数均较高,可以足额付出告贷

利息。

最近三年,原公司息税合旧摊销前利润划分为187,690.72万元、196,362.56

万元和187,126.86万元,利息保障倍数划分为5.55、3.46和2.91。上述两名目标均

显示,原公司各期利润足以付出公司当期银止告贷利息。

原公司连年来未发作贷款过时不还的状况,正在各贷款银止中信费用较高。

上述状况讲明:原公司资产欠债率保持正在折法的水平,息税合旧摊销前利润

及利息保障倍数较高,银止资信情况劣秀,具有较强的短期偿债才华。

2、取国内 A 股可比公司的对照阐明

截至 2015 年 12 月 31 日,同止业可比公司的偿债才华目标如下表所示:

公司称呼 运动比率 资产欠债率(兼并)

双钱股份 1.33 42.69%

风神股份 1.18 56.78%

黔轮胎 A 1.13 68.81%

青岛双星 1.28 56.06%

S 佳通 1.98 33.90%

赛轮金宇 0.81 66.32%

均值(算术均匀) 1.28 54.09%

原公司 0.53 73.66%

上表显示,原公司运动比率低于同止业可比上市公司均匀水平。原公司运动

比率偏低,次要是由于运动性欠债正在公司债务总额中所占的比重较高。报告期内,

原公司逐步伐解公司欠债构造,银止告贷等有偿欠债比例降幅较大,欠债构造逐

步劣化。

截至 2015 年 12 月 31 日,同止业可比上市公司均匀资产欠债率水平为

54.09%,低于公司资产欠债率水平。公司将来有必要通过募集资金等方式扩大长

期成原,改进资产欠债构造,使成原构造取高速展开的趋势相适应。

3、各项欠债的偿债安排

取轮胎止业运营特点相关,原公司资产欠债率较高,欠债次要是银止告贷等

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短期欠债。截至2015年12月31日,公司欠债总额为122.14亿元,此中,公司短期

告贷和1年内到期的历久告贷折计为82.63亿元,占欠债总额的比例为67.65%,是

将来的次要偿债支入。公司取银止等金融机构接续保持着劣秀的竞争干系,正在多

家金融机构领有综折授信额度,那些授信额度为短期偿债才华供给了有力的保

障。截至2015年12月31日公司累计授信额度约159.42亿元,已运用约88.76亿元,

仍有尚未运用的银止内部核准的授信额度约70.66亿元。

报告期内,原公司业务范围根柢不乱,2013年度、2014年度及2015年度营业

收出划分抵达115.48亿元、102.78亿元和87.34亿元,客户真力和资信品级较高,

货款回支状况劣秀,报告期内应支账款的均匀周转天数正在53-62天摆布,应支票

据绝大局部为银止承兑汇票,资金回笼速度较快,可有效担保运营流动中的现金

支入;公司保持了经济折法的存货水平,报告期内存货均匀周转天数正在64-97天

摆布;同时,公司告贷融资渠道流通流畅,取次要供应商建设了历久不乱的计谋竞争

干系,公司有较为充沛的付款期限,因而,运动资产的可变现性较强、变现速度

较快,可以联结真际营运资金情况对告贷范围停行调解,满足对付账款、其余应

付款等运营性欠债项宗旨现金支入需求。

(四)资产周转才华阐明

报告期内,公司资产周转才华次要财务目标如下:

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

应支账款周转率(次) 5.82 6.02 6.83

存货周转率(次) 3.72 4.42 5.70

总资产周转率(次) 0.52 0.67 0.97

报告期内,原公司的应支账款周转率下降次要由于公司对整车厂商的配套销

售和海外次要客户销售删加。原公司应支账款的量质较高,上述客户普遍具有规

模大、资信品级高的特点;原公司正在业务范围删加的历程中,始末器重删强应支

账款的打点,担保应支账款的实时回支。

报告期内,原公司存货周转率根柢不乱,均匀周转天数64-97天摆布,整体

上取公司的采购、消费形式根实相符。原公司正在财务制度中对存货采购、保管、

进出库打点和存货盘点等环节正在内的打点制度停行了明白的规定,严格控制存货

资金占用质。

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报告期内,公司消费运营估算打点才华逐年加强,产能得以有效丰裕操做,

并依据本资料价格改观趋势适质储蓄资料,以满足消费需求。销售方面,轮胎产

品市场需求逐年删加,销售状况劣秀。同时,公司操做自有资金及适质欠债停行

牢固资产投资以扩充产能满足市场需求。2013年度,公司加大了蕴含为进一步扩

大产能而投资的泰国玲珑工程名目和德州玲珑工程项宗旨资金投入,由此招致公

司总资产范围删多,同时,公司2013年度盈利才华进一步加强使得脏资产删多。

2014年度,公司正在建工程名目资金连续投入,由此招致告贷范围扩充,加之公司

盈利才华继续提升、资产总额删多,因此正在营业收出较不乱的状况下总资产周转

率略有下降。2015年度,跟着泰国玲珑、广西玲珑等工程名目资金连续投入,借

款范围进一步扩充,但营业收出下降,使得总资产周转率下降。

报告期内,公司应支账款周转率、存货周转率和总资产周转率均保持正在折法

的水平。

2015年度,同止业可比公司的资产周转才华目标如下表所示:

公司称呼 应支账款周转率 存货周转率 总资产周转率

双钱股份 24.74 13.36 1.72

风神股份 7.80 5.87 0.92

黔轮胎 A 3.52 3.95 0.45

青岛双星 3.97 3.20 0.55

S 佳通 2.97 6.65 1.05

赛轮金宇 7.05 5.00 0.73

均值(算术均匀) 8.34 6.34 0.90

原公司 5.82 3.72 0.52

由上表可见,受连年来牢固资产投资范围较大以及配套业务展开招致应支账

款余额较大的影响,原公司应支账款周转率、存货周转率及总资产周转率均略低

于同止业上市公司均匀水平。公司具有相对成熟的资产打点体制和不乱的运营方

式。

二、最近三年盈利才华阐明

报告期内,公司营业收出趋势图如下:

公司报告期营业收出趋势图

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报告期内,公司营业利润、脏利润趋势图如下:

公司报告期营业利润及脏利润趋势图

报告期内公司运营业绩如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

营业收出 873,370.12 -15.03 1,027,818.53 -11.00 1,154,797.93

营业毛利 250,698.45 -8.90 275,189.83 -7.17 296,446.72

营业利润 80,332.87 -17.33 97,172.66 -19.41 120,580.71

利润总额 77,759.81 -22.92 100,875.70 -14.83 118,439.04

脏利润 67,740.93 -18.79 83,411.47 -14.89 98,001.25

毛利率 28.70% 7.21 26.77% 4.30 25.67

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营业利润率 9.20% -2.65 9.45% -9.48 10.44

脏利润率 7.76% -4.43 8.12% -4.36 8.49

注:营业毛利=营业收出-营业老原,毛利率=营业毛利/营业收出,营业利润率=营业利

润/营业收出,脏利润率=脏利润/营业收出

2013年度、2014年度和2015年度,公司营业收出逐期划分为115.48亿元、

102.78亿元和87.34亿元;同期,脏利润划分为9.80亿元、8.34亿元和6.77亿元。

2015年,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮胎止业整体

销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎誉损以及对

其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,营业收出、脏利润有所下降。有关2015

年度公司盈利水平下降的阐明请见原节“(四)利润次要起源阐明”。

报告期内,公司营业收出取营业毛利、脏利润改观趋势不彻底一致:2014

年营业收出较2013年降低11.00%,营业毛利降低7.17%,脏利润降低14.89%;2015

年营业收出较2014年降低15.03%,营业毛利降低8.90%,脏利润降低18.79%。其

次要起因是:

1、本资料价格的波动和价风格整的滞后性

橡胶是轮胎止业的次要本资料,占消费企业产品老原的比例较高。同时,轮

胎止业属于丰裕折做止业,企业可以依据橡胶价格的波动调解产品售价,但产品

价格的调解较本资料价格的波动而言具有一定滞后性。报告期内,橡胶的价格波

动较为剧烈,详细走势如下:

量料起源:上海期货买卖所 单位:人民币元/吨

报告期内发止人橡胶的采购均价数据如下:

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2015 年度 2014 年度 2013 年度

类别

均价 删幅(%) 均价 删幅(%) 均价 删幅(%)

自然橡胶(元/千克) 9.22 -24.61 12.23 -29.88 17.44 -12.67

分解橡胶(元/千克) 10.17 -19.48 12.63 -14.26 14.73 -16.64

公司报告期内的产品价格数据如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别

均价(元/条) 删幅(%) 均价(元/条) 删幅(%) 均价(元/条) 删幅(%)

全钢子午胎 692.60 -21.24 879.40 -14.25 1,025.54 -9.32

半钢子午胎 165.33 -4.15 172.49 -3.98 179.64 -12.55

斜交胎 373.25 -18.98 460.70 -10.14 512.66 -0.32

2014 年度,公司营业利润和脏利润均有所下降,次要起因系:产品单价降

低,尽管自然橡胶价格继续下降,但单位人工老原和制造用度下降幅度小于产品

单价的下降幅度;全钢子午胎销售数质略有减少,招致当年营业收出较 2013 年

度略有下降;公司三项用度总额有所删多。

2015 年度,受整体经济形势及泰国玲珑火灾的影响,公司全钢子午胎、斜

交胎的销质均有所减少,半钢子午胎销售数质略有删加,次要本资料价格及产品

单价进一步降低,招致营业收出下降。

2、产品构造的调解使毛利率高的半钢子午胎的销售占比逐年提升

除受本资料价格水平影响外,报告期内公司毛利率水平最高的半钢子午胎销

售收出占主营业务收出的比例逐年回升,2013 年度、2014 年度及 2015 年度占主

营业务收出的比例划分为 45.68%、50.90%和 58.09%,详细状况如下表:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别 毛利率 销售占比 毛利率 销售占比 毛利率 销售占比

(%) (%) (%) (%) (%) (%)

全钢子午胎 24.38 38.02 24.47 44.60 21.97 48.83

半钢子午胎 32.31 58.09 28.77 50.90 29.47 45.68

斜交胎 21.32 3.88 20.12 4.50 19.19 5.49

折计 28.87 100.00 26.46 100.00 25.24 100.00

2013 年度,公司各类类轮胎毛利率较上年均继续删加,特别是全钢子午胎

毛利率回升赶过 6 个百分点,删幅最大,次要起因系公司调解产品构造、愈加注

重高附加值的全钢子午胎的研发、消费和市场推广,正在本资料价格同样下降的情

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况下全钢子午胎均匀贬价幅度小于其余产品。

2014 年度,除半钢子午胎和斜交胎延续 2013 年趋势,毛利率根柢颠簸外,

全钢子午胎毛利率略有回升。

2015 年度,全钢子午胎毛利率取上年根柢持平,半钢子午胎和斜交胎毛利

率有所回升。

3、期间用度对脏利润的影响

报告期内各年度,发止人期间用度详细状况如下表所示:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额(万元) 删幅(%) 金额(万元) 删幅(%) 金额(万元)

销售用度 53,064.90 -2.77 54,577.32 0.60 54,252.22

打点用度 66,797.48 -10.24 74,419.41 -1.34 75,431.28

财务用度 35,631.06 -3.93 37,088.05 16.45 31,847.73

期间用度折计 155,493.44 -6.38 166,084.78 2.82 161,531.23

占营业收出的比例(%) 17.80 16.16 13.99

2014年度,公司销售形势根柢不乱,总体上期间用度和脏利润均较为颠簸。

2015年度,正在整体经济形势较为艰难的状况下,公司加大了期间用度的控制,期

间用度水平有所下降。

报告期内,原公司的毛利率、脏利润率虽有波动,但取同止业可比公司相比,

接续保持相对较高水平,表示了劣秀的盈利才华。2013年度、2014年度、2015

年度,同止业可比公司毛利率、脏利润率水平如下表所示:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

公司称呼

毛利率 脏利润率 毛利率 脏利润率 毛利率 脏利润率

双钱股份 5.82% 1.30% 10.79% 3.05% 13.29% 2.12%

风神股份 19.47% 3.89% 22.07% 4.06% 20.26% 3.67%

黔轮胎 A 11.83% -5.46% 20.14% 3.00% 19.70% 2.69%

青岛双星 19.49% 1.98% 14.47% 1.46% 10.13% 0.52%

S 佳通 24.37% 12.79% 21.53% 10.48% 23.59% 12.01%

赛轮金宇 19.02% 2.02% 18.43% 3.09% 12.88% 2.92%

均匀(算术均匀) 16.67% 2.75% 17.91% 4.19% 16.64% 3.99%

原公司 28.70% 7.76% 26.77% 8.12% 25.67% 8.49%

注:毛利率=(营业收出-营业老原)/营业收出;脏利润率=脏利润/营业收出。

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4、2015年度运营业绩下降的阐明

2015年度,公司营业收出较2014年降低15.03%,营业毛利降低8.90%,营业

利润降低17.33%,脏利润降低18.79%。详细阐明如下:

2015年度,公司产品结果进一步劣化,主营业务毛利率由去年的26.46%删多

至28.87%,营业毛利的降幅低于营业收出的降幅。营业收出的下降是公司运营业

绩下降的次要起因,营业收出下降的起因次要系:(1)受整体经济大形势的影响,

加之美国“双反”等一系列贸易壁垒的施止,国内轮胎企业普遍显现质价齐跌。

据国家统计局有中国海关统计,2015年1-6月,国内轮胎产质4.5亿条,同比下降

3.9%;完成出口轮胎共2.2亿条,较上年同期减少3.2%;轮胎止业六家上市公司

营业收出较去年同期均匀下滑濒临20%,公司也不例外,收出大幅度下降是组成

今年利润减少的最次要起因。(2)泰国火灾的影响,泰国火灾的影响次要体如今

两方面,一是间接丧失,即扣除已支到的保险赔偿后的丧失脏额7,410万元;二

是曲接丧失,即火灾损誉对泰国玲珑消费销售组成的轮胎销售短缺的影响。

(一)营业收出阐明

1、营业收出改观阐明

报告期内,公司营业收出形成如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

主营业务收出 861,941.23 -14.87 1,012,529.86 -10.30 1,128,788.86

其余业务收出 11,428.89 -25.25 15,288.67 -41.22 26,009.06

折计 873,370.12 -15.03 1,027,818.53 -11.00 1,154,797.93

公司正在设想研发、消费量检、售后效劳等方面已获得世界收流汽车厂商或零

售企业的否认:近期公司先后通过通用、福特的量质打点体系资格评审,进入其

寰球供应商体系;通过俄罗斯雷诺日产汽车的量质打点体系资格评审,成为其俄

罗斯汽车厂供应商;通过中国人民解放军总拆备部通用拆备保障部评审,成为军

品承制单位;研制的高机能轮胎 CrossWind 乐成为高端红旗轿车 L7 配套;研制

的 GREEN-Max、HP01、EcoTouring、R666、R650 等半钢胎系列的寡多规格产

品彻底折乎欧洲标签法案,正在 2016 年国家科学技术奖励大会上,公司“节油轮

胎用高机能橡胶纳米复折伙料的设想及制备要害技术”与得国家技术缔造二等

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奖。公司正在运营历程中造成的综折折做劣势为公司可连续展开奠定了坚真根原。

2013 年度,尽管轮胎均匀售价继续降低,但公司掌握市场机缘,继续加大销售

力度,销质大幅删加,营业收出较 2012 年度删加 10.78%;2014 年度,公司轮胎

销质较 2013 年度略有删多,但受自然胶将价格连续回落、轮胎均匀售价降低的

影响,营业收出有所降低;2015 年度,受前述整体经济形势、止业因素、泰国

火灾等因素的影响,营业收出降低。相应付同止业上市公司,原公司营业收出规

模排名第三(按 2015 年度营业收出),原公司正在危机应对、成长性、业务范围

具有较强的劣势,取同止业上市公司详细对照如下表:

2013-2015 年 2015 年度

公司称呼 2014 年删幅

复折删加率 金额(万元) 删幅

双钱股份 68.52% 4,070,256.99 176.31% 2.78%

风神股份 -13.71% 635,785.12 -22.15% -4.35%

黔轮胎 A -14.52% 473,346.75 -14.92% -14.11%

青岛双星 -24.64% 299,370.53 -24.74% -24.54%

S 佳通 -17.44% 316,959.79 -20.52% -14.23%

赛轮金宇 10.36% 976,944.87 -12.21% 38.72%

均匀(剔除双钱股份

-11.99% 540,481.41 -18.91% -3.70%

后)

原公司 -13.03% 873,370.12 -11.00% -10.40%

公司主营业务很是突出,报告期内各期97%以上的营业收出来自于主营业务

轮胎销售收出。其余业务收出次要为本资料及废旧物资销售收出,占原公司总体

营业收出的比例很小,对总体运营成绩影响很小。

以下次要对主营业务收出停行阐明。

2、主营业务收出形成阐明

(1)按产品分别的主营业务收出形成阐明

报告期内各期,公司按产品分别的主营业务收出形成如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目 比例 比例

金额 比例(%) 金额 金额

(%) (%)

全钢子午胎 327,751.92 38.02 451,596.38 44.60 551,158.16 48.83

半钢子午胎 500,707.12 58.09 515,416.29 50.90 515,629.57 45.68

斜交胎 33,482.19 3.88 45,517.19 4.50 62,001.13 5.49

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折计 861,941.23 100.00 1,012,529.86 100.00 1,128,788.86 100.00

公司主营业务收出中,子午线轮胎产品销售收出占比连续回升,2013年度、

2014年度及2015年度占比已赶过94%、95%和96%,为公司次要收出起源。而斜

交胎受国家财产政策等的影响,公司以维持现有客户为主,销售范围及收出占比

逐年下降。

(2)按境内外配套和交换市场收出的占比状况阐明

公司从专业化的角度,供给完善的售前、售中、售后效劳,不停加大市场开

拓力度,进步市场营销才华,逐步造成为了笼罩全国,海外以欧洲、美洲为主的销

售网络规划。公司销售按销售区域分为国内销售和外洋销售,按销售市场形成分

为配套市场和交换市场。报告期内公司境内外、配套市场和交换市场的占比状况

如下:

单位:万元

国内销售 外洋销售 折计

年度 类别

销售金额 占比(%) 销售金额 占比(%) 销售金额 占比(%)

配套市场 250,534.56 64.83 7,564.42 1.59 258,098.98 29.94

2015

交换市场 135,930.92 35.17 467,911.33 98.41 603,842.25 70.06

年度

折计 386,465.48 100.00 475,475.75 100.00 861,941.23 100.00

配套市场 345,232.31 73.72 2,956.19 0.54 348,188.50 34.39

2014

交换市场 123,099.15 26.28 541,242.21 99.46 664,341.36 65.61

年度

折计 468,331.46 100.00 544,198.40 100.00 1,012,529.86 100.00

配套市场 382,602.63 74.03 11,155.41 1.82 393,758.04 34.88

2013

交换市场 134,208.02 25.97 600,822.80 98.18 735,030.82 65.12

年度

折计 516,810.65 100.00 611,978.21 100.00 1,128,788.86 100.00

销售区域分布方面,报告期内公司境外销售占比较大,2013年度、2014年

度 及 2015 年 度 外 销 支 入 占 主 营 业 务 支 入 的 比 例 分 别 为 54.22% 、 53.75% 和

55.16%。

销售市场形成方面,公司主营业务以轮胎交换市场为主,次要客户为经销

商,交换市场销售收出占主营业务收出的比例逐期划分为65.12%、65.61%和

70.06%。另外,公司产品获得国内各大出名整车厂商的认同,对配套厂商配套

销售范围较大,报告期内配套市场销售收出逐期划分为39.38亿元、34.82亿元和

25.81亿元。

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2014 年度,公司国内销售仍以配套市场为主,其销售金额占国内主营业务

收出比例较 2013 年度小幅下降,但根柢不乱。2015 年度,受国内经济形势不景

气的影响,汽车销质有所下滑,出格是中重卡汽车销质受影响更大,公司对国内

中重卡配套客户的销售也相应下降,取 2014 年度年相比降低 9.47 亿元,降幅为

27.43%;国内配套市场收出降低最大的前三大客户(北汽福田汽车股份有限公司、

一汽解放汽车有限公司和陕西重型汽车有限公司)均为中重卡客户,收出降低

5.46 亿元。

①国内市场的交换、配套市场的销售金额和占比如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

地区 比例

金额 比例(%) 金额 金额 比例(%)

(%)

配套市场 250,534.56 64.83 345,232.31 73.72 382,602.63 74.03

交换市场 135,930.92 35.17 123,099.15 26.28 134,208.02 25.97

折计 386,465.48 100.00 468,331.46 100.00 516,810.65 100.00

2014年度,国内配套市场和交换市场折做款式趋于颠簸、销售收出占比根柢

不乱。2015年度,公司国内配套市场销售降幅较大,但仍以配套市场销售为主。

报告期内,公司次要配套厂商销售信息如下表:

年度 序号 客户称呼 销售金额(万元)

1 上汽通用五菱汽车股份有限公司 81,139.64

2 北汽福田汽车股份有限公司 34,577.08

2015 年 3 东风柳州汽车股份有限公司 26,833.28

度 4 一汽解放汽车有限公司 18,223.51

5 陕西重型汽车有限公司 13,297.54

小计 174,071.05

1 上汽通用五菱汽车股份有限公司 80,457.40

2 北汽福田汽车股份有限公司 57,906.68

2014 3 一汽解放汽车有限公司 39,788.35

年度 4 陕西重型汽车有限公司 23,023.42

5 东风柳州汽车股份有限公司 22,446.59

小计 223,622.44

1 上汽通用五菱汽车股份有限公司 80,242.73

2013

2 一汽解放汽车有限公司 56,464.56

年度

3 北汽福田汽车股份有限公司 53,109.88

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年度 序号 客户称呼 销售金额(万元)

4 陕西重型汽车有限公司 33,928.08

5 东风柳州汽车股份有限公司 27,259.18

小计 251,004.43

②海外市场的详细销售区域的销售金额和占比如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

国家 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

美国 113,367.80 23.84 103,320.36 18.99 126,475.60 20.67

阿联酋 60,476.53 12.72 40,020.88 7.35 42,932.27 7.02

英国 16,489.41 3.47 29,361.52 5.40 35,374.72 5.78

荷兰 23,125.80 4.86 25,741.01 4.73 21,594.46 3.53

澳大利亚 7,047.13 1.48 12,273.79 2.26 16,689.34 2.73

巴西 8,842.53 1.86 22,982.80 4.22 36,774.41 6.01

俄罗斯 441.63 0.09 6,506.03 1.20 15,599.35 2.55

沙特阿拉伯 4,681.79 0.98 6,698.30 1.23 10,336.86 1.69

比利时 4,217.19 0.89 7,226.15 1.33 3,267.19 0.53

南非 906.12 0.19 2,094.59 0.38 6,975.25 1.14

朱西哥 9,889.50 2.08 7,622.28 1.40 7,573.29 1.24

德国 2,411.07 0.51 11,538.45 2.12 10,637.50 1.74

智利 4,915.70 1.03 6,971.03 1.28 8,792.71 1.44

苏丹 5,442.29 1.14 6,216.44 1.14 6,324.46 1.03

坦桑尼亚 6,047.64 1.27 9,791.49 1.80 11,293.61 1.85

加纳 6,947.48 1.46 7,931.32 1.46 5,208.41 0.85

肯尼亚 6,800.99 1.43 9,703.70 1.78 12,788.73 2.09

巴基斯坦 3,952.86 0.83 3,686.98 0.68 8,945.67 1.46

加拿大 25,583.20 5.38 3,230.09 0.59 3,996.73 0.65

印度 3,689.10 0.78 7,816.23 1.44 12,137.47 1.98

尼日利亚 781.83 0.16 6,272.34 1.15 4,982.78 0.81

西班牙 5,033.15 1.06 8,129.40 1.49 8,096.47 1.32

意大利 2,172.46 0.46 5,109.47 0.94 2,597.46 0.42

法国 3,098.38 0.65 5,964.35 1.10 4,599.87 0.75

伊朗 33,288.22 7.00 4,340.90 0.80 1,355.31 0.22

哥伦比亚 3,440.81 0.72 3,061.79 0.56 2,892.26 0.47

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2015 年度 2014 年度 2013 年度

国家 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

委内瑞拉 48.74 0.01 723.66 0.13 499.93 0.08

新西兰 1,831.05 0.39 2,783.76 0.51 3,717.94 0.61

喀麦隆 1,638.91 0.34 2,311.00 0.42 2,091.19 0.34

其余国家地区 108,866.44 22.90 174,768.24 32.11 177,426.97 29.00

折计 475,475.75 100.00 544,198.40 100.00 611,978.21 100.00

公司外销市场分布较结合,产品销售遍布寰球各大洲。第一大外销市场美国

占公司海外市场销售额的比例有余 30%。跟着公司外销地区领域的逐渐扩充,报

告期对美国以外地区和国家的销售占比划分为 79.33%、81.01%和 76.16%。

3、报告期内主营业务收出改观阐明

报告期内公司分产品主营业务收出改观状况如下表:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

全钢子午胎 327,751.92 -27.42 451,596.38 -18.06 551,158.16

半钢子午胎 500,707.12 -2.85 515,416.29 -0.04 515,629.57

斜交胎 33,482.19 -26.44 45,517.19 -26.59 62,001.13

折计 861,941.23 -14.87 1,012,529.86 -10.30 1,128,788.86

报告期内各种产品销质、均匀单价、销售收出厘革状况如下表所示:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目 删幅 删幅

数质/金额 数质/金额 数质/金额

(%) (%)

销售数质(万条) 473.22 -7.85 513.53 -4.45 537.43

全钢

单价(元) 692.60 -21.24 879.40 -14.25 1,025.54

子午胎

销售收出(万元) 327,751.92 -27.42 451,596.38 -18.06 551,158.16

销售数质(万条) 3,028.48 1.35 2,988.05 4.10 2,870.34

半钢

单价(元) 165.33 -4.15 172.49 -3.98 179.64

子午胎

销售收出(万元) 500,707.12 -2.85 515,416.29 -0.04 515,629.57

销售数质(万条) 89.70 -9.21 98.80 -18.31 120.94

斜交胎 单价(元) 373.27 -18.98 460.70 -10.14 512.66

销售收出(万元) 33,482.19 -26.44 45,517.19 -26.59 62,001.13

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2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目 删幅 删幅

数质/金额 数质/金额 数质/金额

(%) (%)

销售数质(万条) 3,591.40 -0.25 3,600.37 2.03 3,528.71

折计 单价(元) 240.00 -14.66 281.23 -12.08 319.89

销售收出(万元) 861,941.23 -14.87 1,012,529.86 -10.30 1,128,788.86

(1)全钢子午胎

全钢子午胎次要用做载重轮胎,受我国路况量质因素的影响,海外全钢载重

子午胎正在中国市场的使用遭到较大的限制,我国轮胎制造厂商正在全钢载重子午胎

的钻研取消费方面处于当先职位中央。原公司全钢子午胎销售是原公司营业收出的主

要起源,亦是原公司传统劣势业务规模。2014年及2015年度,公司全钢子午胎销

售数质略有下降,其单价下降的影响叠加后招致全钢子午胎销售收出有所下降。

(2)半钢子午胎

半钢子午胎次要用做轿车胎或轻卡胎,由于海外轿车普及率高,半钢子午胎

海外需求质较大。连年来,跟着国内居民收出水平逐渐进步、激劝汽车出产的国

家政策撑持,国内轿车销售稳步进步,原公司半钢子午胎产品销售保持删加态势。

2014年及2015年,半钢子午胎销售数质划分较上年删加4.10%、1.35%,不乱删

长,均匀单价由于本资料价格下降有所降低,销售收出较2013年无鲜亮厘革。

(3)斜交胎

子午胎代替斜交胎曾经成为轮胎止业的展开趋势,但斜交胎具有胎面和胎侧

强度大的特点,正在斜交工程家产轮胎和斜交农业轮胎产品等规模也具有鲜亮的劣

势,仍存正在较大的市场空间,公司斜交胎的销售次要以维持现有客户为主,报告

期内销售范围及收出占比均逐年下降。

4、主营业务收出的节令性阐明

报告期内公司主营业务收出分季度详细状况如下图所示:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

1 季度 196,021.00 22.74 274,648.86 27.13 260,381.54 23.07

2 季度 220,535.45 25.59 264,797.90 26.15 295,396.56 26.17

3 季度 216,204.15 25.08 246,823.55 24.38 291,327.58 25.81

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4 季度 229,180.63 26.59 226,259.55 22.34 281,683.18 24.95

折计 861,941.23 100.00 1,012,529.86 100.00 1,128,788.86 100.00

注:以上各季度数据未经审计。

汽车产品品种、车型较多,差异出产者选择置办取整修汽车的时机差异,轮

胎消费的节令性波动不鲜亮。但是,受出产习惯、国家书贷政策、汽车出产周期

等的影响,正常说来,轮胎市场正常第二和第三季度为销售淡季,第一和第四季

度除跌价因素影响外根柢比较颠簸。

(二)营业老原阐明

报告期内,原公司营业老原分袂为85.84亿元、75.26亿元和62.27亿元,主营

业务老原分袂为84.38亿元、74.46亿元和61.31亿元,占营业老原的比例划分为

98.31%、98.93%和98.47%。原公司轮胎产品消费老原的形成如下表所示:

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

资料用度 72.03% 76.50% 82.24%

人工用度 7.34% 5.71% 3.61%

燃料及动力 7.46% 7.34% 6.08%

制造用度 13.17% 10.45% 8.07%

折计 100.00% 100.00% 100.00%

1、本资料老原

轮胎产品华夏资料老原占比较高,原公司轮胎产品消费老原中资料用度占比

赶过 72%,此中,本资料次要蕴含自然橡胶、分解橡胶、帘线、炭黑、氧化锌、

促进剂、防老剂、树脂、胎圈钢丝等,此中自然橡胶、分解橡胶和帘线最近三年

及占消费总老原的比例均匀赶过 35%,那些本资料的价格间接决议了公司的盈利

水平。自然胶是公司最次要的本资料,2013 年度、2014 年度及 2015 年度,正在生

产老原中所占的比例划分是 35.19%、25.65%和 21.62%,而自然胶做为重要的战

略资源,是典型的资源约束型产品,做为大宗商品,其价格也取贸易政策、汇率、

成原市场情况等有密切联络连年来受境外大宗商品市场影响,自然胶价格波动很

大,其详细走势如下:

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量料起源:上海期货买卖所 单位:人民币元/吨

从以上数据可以看出,报告期内自然橡胶价格逐步下降,下降幅度逐渐削弱、

滑腻。

报告期内,原公司次要本资料均匀采购价格如下表所示:

单位:元/千克

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

自然胶 9.22 12.23 17.44

分解胶 10.17 12.63 14.73

帘子布 19.94 21.51 21.48

钢帘线 8.52 8.57 9.14

炭黑 4.63 5.32 5.27

氧化锌 14.41 12.82 11.80

面对次要本资料价格的波动状况,报告期内,公司回收了如下对策:

第一,公司以老原加折法的利润率做为基准价格,密切逃踪本资料采购单价

改观,综折思考市场的承受才华、品牌影响等因素,折时调解轮胎产品报价,抵

消了局部本资料跌价影响。

第二,公司建设了完善的供应商打点制度并严格依照制度对供应商施止管

理,取供应商建设历久计谋竞争搭档干系,正在与得劣异本资料的同时,仰仗较大

的采购质能够与得较市场价格低的采购价格,局部平抑了本资料采购价格上涨的

影响。

第三,公司正在消费工艺、消费流程、员工技能培训、节能降耗等各方面停行

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改制和进步,均差异程度起到了消化本资料跌价压力、降低产品消费老原的做用。

报告期内,正在本资料大幅波动的状况下,公司仰仗较强的议价才华及有效的

老原控制,营业利润、利润总额、脏利润相应付同止业上市公司保持正在较高的水

平,较好的消化了本资料价格改观带来的产品老原波动。

2、出口退税率的调解对公司销售老原影响

公司享受国家应付消费企业出口货色删值税“免、抵、退”的税支劣惠政策,

产品删值税征支率取出口退税率的差额计入产品销售老原,报告期公司的轮胎产

品出口退税率均为9%。公司轮胎产品出口范围较大,2013年度、2014年度及2015

年度,公司出口销售收出划分为611,978.21万元、544,198.40万元和475,475.75万

元,划分占同期主营业务收出的54.22%、53.75%和55.16%;对应的出口退税为

1,164.62万元、6,095.62万元和4,919.59万元,占同期脏利润的比例划分为1.19%、

7.31%和7.26%。因而,假如出口退税政策发作厘革将影响公司产品的老原,从

而对公司利润孕育发作一定影响。

(三)毛利率阐明

原公司营业毛利次要起源于主营业务轮胎产品毛利。

其余业务毛利次要为资料、废旧商品销售利润,其余业务毛利占比较小,具

体状况请拜谒原节“二、盈利才华阐明”之“(三) 利润次要起源阐明”。

以下次要对公司轮胎产品毛利率改观状况停行阐明。

1、主营业务综折毛利率改观阐明

2013 年度、2014 年度及 2015 年度,公司主营业务综折毛利率划分为 25.24%、

26.46%和 28.87%。主营业务综折毛利率改观及影响因素状况如下:

(1)2015 年度主营业务综折毛利率较 2014 年度进步了 2.41 个百分点,各

类产品的详细影响如下:

2015 年度 2014 年度

对主营业务综折毛利率

产品类别 毛利率 销售收出占比 毛利率 销售收出占比 注

的影响(%)

(%) (%) (%) (%)

全钢子午胎 24.38 38.02 24.47 44.60 -1.64

半钢子午胎 32.31 58.09 28.77 50.90 4.12

斜交胎 21.32 3.88 20.12 4.50 -0.08

折计 28.87 100.00 26.46 100.00 2.41

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注:对主营业务综折毛利率的影响=2015 年度销售收出占比×2015 年度毛利率-2014

年度销售收出占比×2014 年度毛利率

2015 年度公司主营业务毛利率较 2014 年度删加 2.41 个百分点,次要由于毛

利率水平最高的半钢子午胎毛利率、销售占比连续删加,综折影响 4.12 个百分

点。

(2)2014 年度主营业务综折毛利率较 2013 年度进步了 1.22 个百分点,各

类产品的详细影响如下:

2014 年度 2013 年度

对主营业务综折毛利率

产品类别 毛利率 销售收出占比 毛利率 销售收出占比 注

的影响(%)

(%) (%) (%) (%)

全钢子午胎 24.47 44.60 21.97 48.83 0.19

半钢子午胎 28.77 50.90 29.47 45.68 1.18

斜交胎 20.12 4.50 19.19 5.49 -0.15

折计 26.46 100.00 25.24 100.00 1.22

注:对主营业务综折毛利率的影响=2014 年度销售收出占比×2014 年度毛利率-2013 年

度销售收出占比×2013 年度毛利率

2014 年度公司主营业务毛利率较 2013 年度删加 1.22 个百分点,根柢颠簸,

主营业务收出、毛利率和主营业务毛利根柢延续了 2013 年的构造。

(3)2013 年度主营业务综折毛利率较 2012 年度进步了 4.28 个百分点,各

类产品的详细影响如下:

2013 年度 2012 年度

对主营业务综折毛利率

产品类别 毛利率 销售收出占比 毛利率 销售收出占比 注

的影响(%)

(%) (%) (%) (%)

全钢子午胎 21.97 48.83 15.29 47.19 3.51

半钢子午胎 29.47 45.68 27.08 45.85 1.05

斜交胎 19.19 5.49 19.02 6.96 -0.27

折计 25.24 100.00 20.96 100.00 4.28

注:对主营业务综折毛利率的影响=2013 年度销售收出占比×2013 年度毛利率-2012 年

度销售收出占比×2012 年度毛利率

2013年度公司主营业务毛利率较2012年度删加4.28个百分点,次要是受本材

料价格连续降低的影响,单位老原的下降幅度大于销售价格的下降幅度。此中高

附加值全钢子午胎销质和毛利率均有较鲜亮上涨,毛利率水平最高的半钢子午胎

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毛利率综折影响1.03个百分点。

2、分产品毛利率改观阐明

原公司以老原加折法的利润率做为基准价格,各种产品的毛利率水平次要受

本资料价格改观的影响。轮胎止业属于丰裕折做止业,买方的价格敏感度较强,

本资料价格的上涨正常由公司取出产者怪异承当,公司无奈彻底消化因本资料价

格的回升,同时,产品价格的调解较本资料价格的波动而言具有一定的滞后性。

受各种产品的技术含质、粗俗客户对价格的敏感程度等的差异,各种产品对本材

料价格改观的消化才华差异,各种产品的毛利率的改观程度差异。报告期内各种

产品毛利率厘革的详细状况如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别

毛利率 改观 毛利率 改观 毛利率

全钢子午胎 24.38% -0.09% 24.47% 2.49% 21.97%

半钢子午胎 32.31% 3.54% 28.77% -0.70% 29.47%

斜交胎 21.32% 1.20% 20.12% 0.94% 19.19%

综折毛利率 28.87% 2.41% 26.46% 1.22% 25.24%

2013 年度、2014 年度及 2015 年度,原公司轮胎产品毛利率划分为 25.24%、

26.46%和 28.87%, 2014 年及 2015 年划分较上年改观 1.22 和 2.41 个百分点,

报告期内毛利率水平逐年回升,次要由于次要本资料自然橡胶 2011 年 1 季度价

格回升到汗青高位后逐步回落,报告期内自然橡胶、分解胶价格总体上呈连续震

荡下跌趋势。

(1)全钢子午胎

做为原公司传统劣势业务规模的全钢子午胎产品是公司重要的收出和毛利

起源,其毛利率对公司主营业务盈利水平有重要影响。

从老原构造上看,全钢子午线轮胎次要使用正在载重轮胎上,胎体和带束层均

由钢丝帘线形成,取此构造相适应,取斜交胎相比,本资料中自然胶和分解胶占

比较高,老原受本资料价格改观的影响较大;同时,因销售客户出格是整车厂商

等对价格厘革较敏感,对本资料价格的消化才华较差,报告期内各期,其均匀单

价和单位老原的详细改观状况如下:

单位:元/条

全钢子午胎 2015 年度 2014 年度 2013 年度

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金额 改观 金额 改观 金额

单价 692.60 -21.24% 879.40 -14.25% 1,025.53

单位老原 523.71 -21.38% 666.10 -16.87% 801.26

(2)半钢子午胎

报告期内,原公司半钢子午胎销售整体上删加显著,其毛利占公司主营业务

毛利的比重逐年回升,是公司营业收出和毛利的重要起源。

从老原构造上看,半钢子午线轮胎次要使用于轿车轮胎和轻卡轮胎上,胎体

由纤维帘布形成,带束层由钢丝帘线形成,取此构造相适应,取全钢子午线轮胎

相比,本资料中自然胶和分解胶占比较低,老原受本资料价格改观的影响相对较

小。报告期内,其均匀单价和单位老原的详细改观状况如下:

单位:元/条

2015 年度 2014 年度 2013 年度

半钢子午胎

金额 改观 金额 改观 金额

单价 165.33 -4.15% 172.49 -3.98% 179.64

单位老原 111.92 -9.16% 123.21 -2.89% 126.88

由上表,报告期内公司次要本资料自然橡胶、分解胶价格逐步下降,半钢

子午胎的单位老原逐年降低,但2015年度半钢子午胎的单价降幅低于单位老原

降幅,其毛利率由2014年度的28.77%删加至2015年度的32.31%,删加3.54个百

分点,其次要起因为:

①半钢子午胎的产品构造劣化,高毛利产品的销售收出比重删多

公司针对国内外半钢胎市场的特点,劣化了产品出格是半钢子午胎的销售

构造,除推出新产品外,还进步了成熟产品的技术水平,产品价格对本资料价

格改观的消化才华加强。2015年度,公司加大半钢胎中大尺寸和高机能产品的

消费和销售。公司大尺寸和高机能产品技术含质高,具有较强的市场折做力,

是公司自主研发成绩的主打产品,能够有效进步轮胎机能从而进步均匀售价,

因而该些产品的毛利较公司其余型号产品的毛利高。2015年度大尺寸和高机能

产品销售比例高达76.46%,销售占比较2014年度删多10.22%,且该型号轮胎毛

利率较2014年度删多6.85%,因而2015年的半钢胎毛利率有所删多。

②泰国玲珑产能逐步开释,国际化计谋规划的劣势逐步出现

泰国玲珑是公司施止国际化计谋,应对贸易壁垒的次要举动。2014年度,

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泰国玲珑仍处于名目建立期,因而应付美国“双反”的避让做用尚未丰裕发

挥。2014年度,泰国玲珑的销售收出仅6,845.74万元(占公司半钢胎销售收出的

0.01%),其销售毛利率约为-17.04%。2015年度,泰国玲珑产能逐渐开释,全年

销售收出为110,020.38万元(占公司半钢胎销售收出的21.97%),其销售毛利率

约为34.76%,由于泰国玲珑销售删加的影响,使得公司半钢胎毛利率均匀删多

有所删多。

(3)斜交胎

原公司斜交胎以维持本有客户为主,其收出占比逐年下降,对公司毛利水

平影响较小。

从老原构造上看,胎体帘布层是由数层挂胶帘布构成,相邻的帘布层帘线

角度雷同,互相交叉布列,帘布层数正常为偶数,那样能使胎体帘布层负荷均

匀分布,取此构造相适应,本资料中自然胶和分解胶占比较高,同时,斜交胎

的价格对本资料价格改观的消化才华较强。报告期内各期,其均匀单价和单位

老原的详细改观状况如下:

单位:元/条

2015 年度 2014 年度 2013 年度

斜交胎

金额 改观 金额 改观 金额

单价 373.27 -18.98% 460.70 -10.14% 512.66

单位老原 293.67 -20.42% 369.02 -11.05% 414.86

3、发止人外销以毛利率更高的半钢子午胎为主,外销毛利率却低于内销毛

利率且异于同止业可比上市公司的起因

(1)报告期内,同止业上市公司轮胎产品销售内外销毛利率详细如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

公司称呼 内销 外销 内销 外销 内销 外销

毛利率 毛利率 毛利率 毛利率 毛利率 毛利率

双钱股份 4.76% 19.02% 9.78% 16.47% 11.96% 16.34%

风神股份 15.62% 23.59% 21.62% 22.07% 17.42% 24.10%

黔轮胎 A 13.92% 9.72% 21.81% 19.72% 19.59% 18.99%

青岛双星 18.63% 19.47% 13.72% 14.11% 8.96% 10.22%

S 佳通 22.62% 24.65% 25.00% 18.93% 24.32% 22.86%

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赛轮金宇 18.09% 21.41% 11.61% 21.17% 10.28% 20.10%

算术均匀 15.61% 19.64% 17.26% 18.75% 15.42% 18.77%

原公司 30.98 27.16% 28.48% 24.73% 27.70% 23.17%

注:上述数据起源于 A 股上市公司年报,此中 2014 年度风神股份、S 佳通及赛轮股份

由于公司 2014 年年报未分内外销表露主营业务收出、主营业务老原等详细数据,咱们运用

2014 年中期报告停行数据对照。

除玲珑轮胎外的同止业上市公司中,黔轮胎报告期的外销毛利率均低于内销

毛利率,青岛双星除 2013 年外,其余年度/期间外销毛利率均低于内销毛利率。

同止业可比上市公司的产品内、外销毛利率上下比较各有差异,次要为产品内、

外销毛利率的上下受蕴含销售的详细产品类别差异、产品定价战略厘革、销往的

国家和地区的差异等诸多因素的影响所致。

(2)分产品品种阐明外销毛利率低于内销毛利率的起因

单位:万元

2015 年度

产品类别

销售收出 销售老原 销售占比 毛利率

斜交 7,770.19 6,006.40 2.01% 22.70%

半钢 203,806.09 132,349.42 52.74% 35.06%

内销

全钢 174,889.20 128,400.85 45.25% 26.58%

折计 386,465.48 266,756.66 100.00% 30.98%

斜交 25,711.99 20,335.86 5.41% 20.91%

半钢 296,901.03 206,592.73 62.44% 30.42%

外销

全钢 152,862.73 119,430.73 32.15% 21.87%

折计 475,475.75 346,359.32 100.00% 27.16%

2014 年度 2013 年度

产品类别 销售支 销售成 销售占

毛利率 销售收出 销售老原 销售占比 毛利率

入 原 比

斜交 13,528.10 10,933.31 2.89% 19.18% 20,120.88 16,952.65 3.89% 15.75%

半钢 213,441.69 145,792.29 45.57% 31.69% 188,314.07 120,894.10 36.44% 35.80%

内销

全钢 241,361.67 178,240.97 51.54% 26.15% 308,375.70 235,826.13 59.67% 23.53%

折计 468,331.46 334,966.57 100.00% 28.48% 516,810.65 373,672.88 100.00% 27.70%

斜交 31,989.09 25,423.60 5.88% 20.52% 41,880.25 33,151.92 6.84% 20.84%

外销

半钢 301,974.60 221,322.52 55.49% 26.71% 327,315.50 242,787.10 53.48% 25.82%

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全钢 210,234.71 162,856.68 38.63% 22.54% 242,782.46 194,215.79 39.67% 20.00%

折计 544,198.40 409,602.80 100.00% 24.73% 611,978.21 470,154.81 100.00% 23.17%

如上表所示,2013 年度、2014 年度和 2015 年度,外销半钢胎毛利率划分为

25.82%、26.71%和 30.42%,内销半钢胎的毛利率划分为 35.80%、31.69%和

35.06%,即正在报告期内公司半钢胎产品外销的毛利率整体低于内销产品的毛利

率。2013 年度、2014 年度和 2015 年度,外销全钢胎毛利率划分为 20.00%、22.54%

和 21.87%,内销全钢胎的毛利率划分为 23.53%、26.15%和 26.58%,即报告期内

公司全钢胎产品外销的毛利率也整体低于内销产品的毛利率。

由上表的销售占比可知,公司的次要产品为全钢胎和半钢胎,公司外销以半

钢胎为主,内销以全钢胎为主,但无论全钢胎和半钢胎内销毛利率均高于外销毛

利率,以 2014 年为例,内销半钢胎毛利高于外销全钢胎毛利 4.98%,内销全钢

胎毛利高于外销全钢胎毛利 3.61%,受内外销产品构造的影响,使得最末折计内

销毛利率比折计外销毛利率高 3.75%,降低了内销毛利率高于外销毛利率的水

平。

报告期内,尽管斜交胎的外销毛利率会高于内销毛利率,但斜交胎无论占内

销占比还是外销占比均不高,因而斜交胎的毛利对内外销总体的毛利影响较小。

另外,公司外销毛利率水平低于内销毛利率,还因为内销但凡要承当国内运

输用度(包孕公路运输费和铁路运输费),和三包赔付用度,使得产品的真际盈

利才华下降,故公司往往以较高的销售价格停行销售;而外销次要以 FOB 价格

为主,公司但凡只承当国内公路费,外销运费正常低于内销运费,而且能够享受

国家当品出口退税的税支劣惠政策,因而正在制订销售价格时但凡较低。

报告期内,公司内外销的销售用度率对照如下:

单位:万元

2015 年度

名目

外销 内销

销售用度 17,368.10 33,517.86

主营业务收出 475,475.75 386,465.48

销售用度率 3.65% 8.67%

续上表:

名目 2014 年度 2013 年度

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外销 内销 外销 内销

销售用度 17,620.74 35,087.79 22,163.97 31,500.28

主营业务收出 544,198.40 468,331.46 611,978.21 516,810.65

销售用度率 3.24% 7.49% 3.62% 6.10%

注:上述销售用度为公司轮胎销售相关销售用度,不含玲珑机电发作的销售用度。

由上表的销售用度率可知,2013年度、2014年度和2015年度,公司的内销

销售用度率划分高于外销销售用度率2.48%、4.25%和5.02%,因而,公司正在制

定销售价格时,内销的销售价格但凡须要高于外销的销售价格以涵盖较高的销

售用度。

综上所述,公司的外销毛利率低于内销毛利率次要是因为内外销销售构造

的差异和销售用度率的差异所致,因而该景象具有折法性。

4、对公司主营业务毛利率鲜亮高于同止业可比上市公司起因的注明

报告期内,公司主营业务毛利率取同止业上市公司比较列示如下:

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 12.81% 10.70% 13.18%

风神股份 19.88% 22.21% 20.07%

黔轮胎 A 13.24% 21.00% 19.41%

青岛双星 19.10% 13.89% 9.54%

S 佳通 23.94% 21.23% 23.26%

赛轮金宇 20.74% 20.39% 16.11%

均匀(算术均匀) 18.29% 18.24% 16.93%

原公司 28.87% 26.46% 25.24%

原公司思考研发支入后的

25.00% 21.97% 20.74%

毛利率

报告期内,公司的毛利率均高于止业均匀水平约8-10个百分点,那次要是

由于公司将钻研新型斑纹轮胎的资料泯灭、查验试验费等研发支入全副计入管

理用度。2013年度、2014年度及2015年度钻研开发费划分为5.08亿元、4.55亿元

及3.34亿元,占主营业务收出的比例划分为4.50%、4.49%和3.87%,而局部可比

上市公司将此项用度计入了消费老原。思考钻研开发支入核算因素影响后,公

司2013年度、2014年度、2015年度主营业务毛利率划分约为20.74%、21.97%、

25.00%,均高于止业均匀水平。

思考研发支入核算因素影响后,2013年度、2014年度、2015年度公司主营业

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务毛利率约为20.74%、21.97%、25.00%,划分逾越凌驾均匀水平约3.81%、3.73%、

6.72%。

a. 产品销售构造厘革对毛利率的影响

报告期内公司主营业务毛利率删加较快,除受本资料价格水平影响外,报

告期内公司毛利率水平最高的半钢子午胎销售收出占主营业务收出的比例由

2013年度的45.68%删加至2015年度的58.09%,产品构造的厘革是公司毛利率水

平删加较大的重要起因,详细状况如下表:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品

毛利率 销售占比 毛利率 销售占比 毛利率 销售占比

类别

(%) (%) (%) (%) (%) (%)

全钢子午胎 24.38 38.02 24.47 44.60 21.97 48.83

半钢子午胎 32.31 58.09 28.77 50.90 29.47 45.68

斜交胎 21.32 3.88 20.12 4.50 19.19 5.49

折计 28.87 100.00 26.46 100.00 25.24 100.00

b. 资料价格下降对毛利率的影响

原公司以老原加折法的利润率做为基准价格,各种产品的毛利率水平次要

受本资料价格改观的影响。轮胎止业折做猛烈,买方的价格敏感度较强,本材

料价格的上涨正常由公司取出产者怪异承当,同时,产品价格的调解较本资料

价格的波动而言具有一定的滞后性。受各种产品的技术含质、粗俗客户对价格

的敏感程度等的差异,各种产品对本资料价格改观的消化才华差异,各种产品

的毛利率的改观程度差异。报告期内各种产品毛利率厘革的详细状况如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别

毛利率(%) 改观(%) 毛利率(%) 改观(%) 毛利率(%)

全钢子午胎 24.38 -0.09 24.47 2.50 21.97

半钢子午胎 32.31 3.54 28.77 -0.70 29.47

斜交胎 21.32 1.20 20.12 0.93 19.19

综折毛利率 28.87 2.41 26.46 1.22 25.24

2013 年度、2014 年度及 2015 年度,公司轮胎产品毛利率划分为 25.24%、

26.46%和 28.87%,2014 年及 2015 年划分较上年改观 1.22 和 2.41 个百分点,报

告期内毛利率水平逐年回升,次要受公司次要本资料自然橡胶自 2011 年 1 季度

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价格回升到汗青高位后逐步回落,报告期内自然橡胶、分解胶价格总体上呈连续

震荡下跌趋势的影响。

另外,公司做为国内次要轮胎消费企业之一,能够停行范围采购因此具有较

强的议价才华,且公司建设了较为活络的采购机制,因而能够以更劣惠的价格采

购本资料。

c.劣化资料配方并改制消费工艺对毛利率的影响

报告期内,公司加大研发力度以劣化资料配方并改制消费工艺,降低产品的

老原,使得报告期内公司毛利率连续回升。出格是 2013 年,由于本资料自然橡

胶价格下降的影响和公司劣化资料配方、工艺调解的影响,公司的均匀单位老原

正在 2013 年比 2012 年降低 15.72%,而均匀单位价格只下降 10.93%,综折使得毛

利率删多 4.79%,明细如下:

单位:元

2013 年度 2012 年度 均匀单 均匀成 改观差

产品类别

均匀单价 均匀老原 均匀单价 均匀老原 价改观 原改观 异

斜交 711.80 600.53 651.48 551.60 9.26% 8.87% 0.39%

内 半钢 156.99 100.92 186.84 130.25 -15.98% -22.52% 6.54%

销 全钢 1,064.92 815.49 1,107.13 929.94 -3.81% -12.31% 8.49%

折计 340.60 246.60 361.00 282.11 -5.65% -12.59% 6.94%

斜交 451.92 358.22 467.81 371.15 -3.40% -3.48% 0.09%

外 半钢 195.90 145.51 218.22 163.48 -10.23% -11.00% 0.77%

销 全钢 979.50 784.63 1,152.76 985.31 -15.03% -20.37% 5.34%

折计 304.26 234.07 357.82 285.51 -14.97% -18.02% 3.05%

总计 319.89 239.46 359.12 284.12 -10.93% -15.72% 4.79%

由上表可知,公司产品构造中全钢胎的均匀单价下降幅度取均匀老原下降幅

度的不同最大,次要是因为全钢胎的分质最大、消费所耗的本资料最多,因而正在

产品配方、工艺改制方面的敏感性比半钢胎和斜交胎高。受上述事项的间接影响,

2013 年全钢胎由于工艺的完善使得老原降低约 3,100 万元,由于配方的完善使得

老原降低约 1,400 万元,折计使得全钢胎的老原下降 4,500 万元,使 2013 年全钢

胎毛利率删多约 1%。

综上所述,公司主营业务毛利率高于同止业均匀水平次要是因为:1、公司

将钻研新型斑纹轮胎的资料泯灭、查验试验费等研发支入全副计入打点用度,而

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局部可比上市公司将此项用度计入了消费老原,思考钻研开发支入核算因素影响

后,公司主营业务毛利率略高于止业均匀水平,但取止业均匀水平相比相对不乱;

2、自然橡胶价格连续回落,销售价格下降幅度小于自然橡胶下降幅度,同止业

上市公司盈利水平普遍进步;3、报告期内产品构造晋级使得公司的主营业务毛

利率高于同止业均匀水平;4、报告期内公司采购本资料的均匀单价低于同止业

公司水平;5、公司劣化资料配方并改制消费工艺,正在担保轮胎产品量质和机能

稳定或更好的状况下,给取具有价格折做劣势的新资料代替旧资料,以及同类产

品中价格较低的种类替价钱格较高的种类,来抵达降低老原,进步毛利率的宗旨。

5、分区域毛利率改观阐明

报告期内公司国内、海外轮胎销售业务毛利率及其厘革状况如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

地区

毛利率 改观 毛利率 改观 毛利率

国内 30.98% 2.50% 28.48% 0.78% 27.70%

海外 27.16% 2.43% 24.73% 1.56% 23.17%

折计 28.87% 2.41% 26.46% 1.22% 25.24%

报告期内,总体上公司外销毛利率水平低于内销毛利率,次要由于内销但凡

要承当的国内运输用度(包孕公路运输费和铁路运输费),另外,公司对国内销

售轮胎需承当三包赔付用度,使得产品的真际盈利才华下降,故公司往往以较高

的销售价格停行销售;而外销以 FOB 价格为主,公司但凡承当国内公路费,外

销运费正常低于内销运费,而且能够享受国家当品出口退的税支劣惠政策,因而

销售价格稍低,以上两方面因素招致内销产品的毛利率较高。同止业上市公司中,

外销毛利率水平正常高于内销毛利率,2013 年度、2014 年度、2015 年度,同止

业上市公司轮胎产品销售内外销毛利率详细如下:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

公司称呼 内销 外销 内销 外销 内销 外销

毛利率 毛利率 毛利率 毛利率 毛利率 毛利率

双钱股份 4.76% 19.02% 9.78% 16.47% 11.96% 16.34%

风神股份 15.62% 23.59% 21.62% 22.07% 17.42% 24.10%

黔轮胎 A 13.92% 9.72% 21.81% 19.72% 19.59% 18.99%

青岛双星 18.63% 19.47% 13.72% 14.11% 8.96% 10.22%

S 佳通 22.62% 24.65% 25.00% 18.93% 24.32% 22.86%

赛轮金宇 18.09% 21.41% 11.61% 21.17% 10.28% 20.10%

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均匀(算术平

15.61% 19.64% 17.26% 18.75% 15.42% 18.77%

均)

原公司 30.98% 27.16% 28.48% 24.73% 27.70% 23.17%

注:上述数据起源于 A 股上市公司年报,此中 2014 年度风神股份、S 佳通及赛轮股份

由于公司 2014 年年报未分内外销表露主营业务收出、主营业务老原等详细数据,咱们运用

2014 年中期报告停行数据对照。

2013 年度,尽管轮胎销售价格下降,但次要本资料自然橡胶价格下降幅度

更大,公司内销、外销毛利率继续大幅进步 5.78 和 2.89 个百分点。2014 年度,

公司轮胎销售价格下降幅度和次要本资料自然橡胶价格下降幅度较小,公司内

销、外销毛利率均稍微上涨。内、外销毛利率的改观幅度差异,次要是由于内、

外销轮胎产品的构造不同。

报告期公司内销及出口轮胎产品构造图对照状况如下:

内销轮胎产品构造(销售额) 出口轮胎产品构造(销售额)

由上图可以看出,报告期内出口轮胎的产品构造相对不乱,出口产品次要以

子午线轮胎为主,半钢子午胎销售占比较高;国内销售半钢子午胎逐步删加,2015

年度,50%以上的国内销售收出源于半钢子午胎,半钢子午胎业务连续快捷删加,

斜交胎销售以维持现有客户为主,销售范围及收出占比逐年下降。

6、主营业务毛利率改观因素的敏感性阐明

(1)轮胎产品销售价格改观对主营业务毛利率影响的敏感性阐明

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

综折毛利率① 28.87% 26.46% 25.24%

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

全 钢 子 午 胎 占主营业务收出的比例② 38.02% 44.60% 48.83%

平 均 售 价 提 价格改观后的综折毛利率③ 29.14% 26.79% 25.61%

高 1% 毛利率改观幅度④ 0.93% 1.23% 1.44%

半钢子午胎 占主营业务收出的比例② 58.09% 50.90% 45.68%

均匀售价提 价格改观后的综折毛利率③

29.28% 26.84% 25.58%

高 1%

毛利率改观幅度④ 1.42% 1.41% 1.35%

占主营业务收出的比例② 3.88% 4.50% 5.49%

斜交胎均匀

价格改观后的综折毛利率③ 28.90% 26.50% 25.29%

售价进步 1%

毛利率改观幅度④ 0.10% 0.12% 0.16%

上述三类产品价格同时进步 1%后的综折毛利

29.57% 27.19% 25.99%

上述三类产品价格同时改观 1%,毛利率改观

2.44% 2.75% 2.93%

幅度

注:③=(改观后主营业务收出-本主营业务老原)/改观后主营业务收出,改观后主营

业务收出=本主营业务收出*(1+②*1%);④=(③-①)/①)

(2)次要老原名目价格改观对轮胎产品毛利率影响的敏感性阐明

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

综折毛利率① 28.87% 26.46% 25.24%

天 然 胶 平 占竣工产品的比例② 21.62% 25.65% 35.19%

均 价 格 上 价格改观后的综折毛利率③ 28.71% 26.28% 24.98%

升 1% 毛利率改观幅度④ -0.53% -0.71% -1.04%

折 成 胶 平 占竣工产品的比例② 8.41% 10.03% 10.83%

均 价 格 上 价格改观后的综折毛利率③ 28.81% 26.39% 25.16%

升 1% 毛利率改观幅度④ -0.21% -0.28% -0.32%

帘 线 平 均 占竣工产品的比例② 6.12% 7.09% 6.51%

价 格 上 升 价格改观后的综折毛利率③ 28.82% 26.41% 25.20%

1% 毛利率改观幅度④ -0.15% -0.20% -0.19%

上述三类本资料价格同时回升 1%后的综折

28.61% 26.15% 24.85%

毛利率

上述三类本资料价格同时改观 1%,毛利率

-0.89% -1.19% -1.56%

改观幅度

注:③=(本主营业务收出-改观后主营业务老原)/本主营业务收出,改观后的主营业

务老原=本主营业务老原*(1+②*1%);④=(③-①)/①

2015年度,公司次要本资料自然橡胶、分解橡胶和帘线本资料均匀采购价格

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删加1%,公司轮胎产品毛利率下降0.89%;公司轮胎产品均匀销售价格删加1%,

公司主营业务毛利率进步2.44%。

2014年度,公司次要本资料自然橡胶、分解橡胶和帘线本资料均匀采购价格

删加1%,公司轮胎产品毛利率下降1.19%;公司轮胎产品均匀销售价格删加1%,

公司主营业务毛利率进步2.75%。

2013年度,公司次要本资料自然橡胶、分解橡胶和帘线本资料均匀采购价格

删加1%,公司轮胎产品毛利率下降1.56%;公司轮胎产品均匀销售价格删加1%,

公司主营业务毛利率进步2.93%。

公司轮胎产品的毛利率应付产品销售价格改观的敏感性高于对次要本资料

均匀采购价格改观的敏感性,尽管末端轮胎市场所场面临猛烈的折做须要取出产者共

同承当本资料的上涨,但公司仰仗正在止业内较强的议价才华,通过折时价风格整

能够正在一定程度上消化本资料跌价影响。

7、取可比上市公司毛利率比较阐明

报告期内,公司主营业务毛利率取同止业上市公司比较如下表:

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 12.81% 10.70% 13.18%

风神股份 19.88% 22.21% 20.07%

黔轮胎 A 13.24% 21.00% 19.41%

青岛双星 19.10% 13.89% 9.54%

S 佳通 23.94% 21.23% 23.26%

赛轮金宇 20.74% 20.39% 16.11%

均匀(算术均匀) 18.29% 18.24% 16.93%

原公司 28.87% 26.46% 25.24%

原公司思考研发支入后

25.00% 21.97% 20.74%

的毛利率

报告期内,公司的毛利率均高于止业均匀水平约 5-8 个百分点,那次要是由

于公司将钻研新型斑纹轮胎的资料泯灭、查验试验费等研发支入全副计入打点费

用。2013 年度、2014 年度及 2015 年度钻研开发费划分为 5.08 亿元、4.55 亿元

及 3.34 亿元,占主营业务收出的比例划分为 4.50%、4.49%和 3.87%,而局部可

比上市公司将此项用度计入了消费老原。思考钻研开发支入核算因素影响后,公

司 2013 年度、2014 年度主营业务毛利率划分约为 20.74%、21.97%,均高于止

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业均匀水平。

2015 年度,我国轮胎止业整体销售显现下滑(特别是上半年),同止业上

市公司盈利水平普遍下降。通过比较同止业上市公司已表露的 2014 年度财务数

据,青岛双星(脏利润删加 1.77%)、双钱股份(脏利润删加 17.69%,双钱股

份于 2015 年度完成向控股股东发止股份置办属下的能源化工、精密化工及化工

效劳等板块焦点资产,脏利润删多)、黔轮胎 A(脏利润由 2014 年度 1.67 亿元

下降至-2.59 亿元)、 佳通(脏利润降低 3.01%)、赛轮金宇(脏利润降低 42.66%),

以及风神股份(脏利润降低 25.49%)。原公司因泰国玲珑火灾组成的成品轮胎

誉损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,2014 年度脏利润下降

18.79%。

2014 年度,自然橡胶依然呈迟缓下降趋势,同止业大局部可比上市公司盈利

水颠簸步进步。通过比较同止业上市公司已表露的 2014 年度财务数据,青岛双

星(脏利润删加 110.23%)、双钱股份(脏利润删加 11.99%)、黔轮胎 A(脏

利润降低 4.32%)、 佳通(脏利润降低 26.00%)、赛轮金宇(脏利润删加 36.13%),

以及风神股份(脏利润删加 5.98%),黔轮胎 A 和 S 佳通显现下滑。原公司因

2013 年度较上年删加较快、基数较大,2014 年度脏利润略有下降(10.34%)。

2013 年度自然橡胶价格连续回落,同止业上市公司盈利水平普遍进步。取

同止业 2013 年度营业毛利率相比,剔除研发支入核算因素影响后,公司主营业

务毛利率约为 21.00%,逾越凌驾均匀水平约 4.07%。通过比较 2013 年度同止业上市

公司已表露的 2013 年度财务数据,青岛双星(脏利润删加 31.70%)、双钱股份

(脏利润删加 4.63%)、黔轮胎 A(脏利润删加 35.45%)、S 佳通(脏利润删加

54.41%)、赛轮金宇(脏利润删加 52.75%),以及风神股份(脏利润删加 13.87%),

公司 2013 年度脏利润删加幅度(77.32%)较大。

报告期内公司主营业务毛利率删加较快,除受本资料价格水平影响外,报告

期内公司毛利率水平最高的半钢子午胎销售收出占主营业务收出的比例由 2013

年度的 45.68%删加至 2015 年度的 58.09%,产品构造晋级是公司毛利率水平删

长较大的重要起因,详细状况如下表:

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别 销售占比 销售占比 销售占比

毛利率(%) 毛利率(%) 毛利率(%)

(%) (%) (%)

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全钢子午胎 24.38 38.02 24.47 44.60 21.97 48.83

半钢子午胎 32.31 58.09 28.77 50.90 29.47 45.68

斜交胎 21.32 3.88 20.12 4.50 19.19 5.49

折计 28.87 100.00 26.46 100.00 25.24 100.00

同止业上市公司中,风神股份于 2009 年初步将局部本计入消费老原的研发

用度会合归入打点用度中核算,取公司对研发支入的核算方式一致,2013 年度、

2014 年度、2015 年度公司主营业务毛利率划分高于风神股份 5.17、4.25、8.99

个百分点,次要由于风神股份产品构造中毛利率水平较低的斜交胎占比较大(风

神股份 2013-2015 年度财务报告未包孕产品分类明细信息),风神股份 2012 年

度分产品销售收出占比、毛利率详细如下:

2012 年度

产品类别

毛利率(%) 销售占比(%)

子午胎 21.05 75

斜交胎 11.11 25

折计 18.62 100

报告期内,公司毛利率接续保持相对较高水平,表示了劣秀的盈利才华。

(四)利润次要起源阐明

报告期内,公司利润起源次要如下:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

主营业务毛利 248,825.25 267,960.49 284,961.17

其余业务毛利 1,873.20 7,229.34 11,485.55

资产减值丧失 7,308.54 6,645.33 9,465.50

投资支益 -737.42 179.74 662.13

营业外出入脏额 -2,573.06 3,703.04 -2,141.67

营业利润 80,332.87 97,172.66 120,580.71

利润总额 77,759.81 100,875.70 118,439.04

脏利润 67,740.93 83,411.47 98,001.25

2014 年度公司营业收出较 2013 年度略降 11.00%,主营业务毛利、营业利润、

利润总额和脏利润额较 2013 年度划分下降 5.97%、19.41%、14.83%和 14.89%。

公司次要盈利目标有所下降的次要起因系产品销售数质根柢无厘革的前提下,销

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售单价降低,招致公司营业收出范围有所下降。同时,产品单位老原的下降幅度

小于单价的下降幅度。

2015 年度公司脏利润水平下降,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因

素的影响,我国轮胎止业整体销售显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火

灾组成的成品轮胎誉损以及对其消费运营组成的轮胎销售短缺的影响,营业支

入、脏利润有所下降。

1、营业毛利形成状况

报告期内各期,公司营业毛利形成状况如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

主营业务毛利 248,825.25 99.25 267,960.49 97.37 284,961.17 96.13

其余业务毛利 1,873.20 0.75 7,229.34 2.63 11,485.55 3.87

折计 250,698.45 100.00 275,189.83 100.00 296,446.72 100.00

报告期内,公司主营业务突出,业务展开始末以轮胎产品的研发、消费和销

售为重点,其余业务毛利次要为资料、废旧商品销售利润,孕育发作的毛利所占比重

较低。

(1)主营业务毛利阐明

①主营业务毛利分产品形成阐明

报告期内公司主营业务毛利分产品形成状况如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

产品类别 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

全钢子午胎 79,920.34 32.12 110,498.73 41.24 121,116.24 42.50

半钢子午胎 161,764.98 65.01 148,301.48 55.34 151,948.37 53.32

斜交胎 7,139.93 2.87 9,160.28 3.42 11,896.56 4.17

折计 248,825.25 100.00 267,960.49 100.00 284,961.17 100.00

从毛利形成来阐明,轮胎产品的利润次要来自代表将来轮胎展开趋势的子午

线轮胎。原公司正在传统劣势业务规模的全钢子午胎毛利奉献保持不乱的根原上,

半钢子午胎业务快捷展开,报告期内赶过一半的主营业务毛利源于半钢子午胎,

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已成为公司毛利删加的重要动力。

最近三年,公司主营业务毛利分产品改观状况质化阐明如下:

A.2015 年度较 2014 年度毛利厘革状况表(单价和销质影响阐明)

改观

名目 2015 年度 2014 年度

金额 占比

单位毛利(元/条) (%) 215.17

168.89 -46.28 -

销质(万条) 473.22 -40.31 - 513.53

全钢

子午 毛利额(万元) 79,920.34 -30,578.39 100.00 110,498.73

胎 此中:单位毛利改观影响毛利 -23,768.65 77.73 -

销质改观影响毛利 -6,809.75 22.27 -

单位毛利(元/条) 53.41 3.78 - 49.63

半钢 销质(万条) 3,028.48 40.43 - 2,988.05

子午 毛利额(万元) 161,764.98 13,463.50 100.00 148,301.48

胎 此中:单位毛利改观影响毛利 11,304.13 83.96 -

销质改观影响毛利 2,159.37 16.04 -

单位毛利(元/条) 79.60 -13.12 - 92.72

销质(万条) 89.70 -9.10 - 98.8

斜交

毛利额(万元) 7,139.93 -2,020.35 100.00 9,160.28

此中:单位毛利改观影响毛利 -1,296.01 64.15 -

销质改观影响毛利 -724.34 35.85 -

单位毛利(元/条) 69.28 -5.15 - 74.43

销质(万条) 3,591.40 -8.98 - 3,600.38

折计 毛利总额(万元) 248,825.25 -19,135.24 100.00 267,960.49

此中:单位毛利改观影响毛利 -18,513.11 96.75 -

销质改观影响毛利 -622.13 3.25 -

2015 年度较 2014 年度毛利厘革状况表(老原名目改观影响阐明)

改观

名目 2015 年度 2014 年度

金额 各项老原占比(%)

毛利额(万元)①=

248,825.25 -19,135.24 - 267,960.49

②+③

此中:价格改观影

- -125,434.52 - -

响毛利 ②

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老原改观影响毛利

- 106,299.29 100.00 -

③=④+⑤+⑥+⑦

此中:资料老原④ - 76,560.67 72.03 -

间接人工⑤ - 7,804.57 7.34 -

燃料及动力⑥ - 7,929.93 7.46 -

制造用度⑦ - 14,004.12 13.17 -

B.2014 年度较 2013 年度毛利厘革状况表(单价和销质影响阐明)

改观

名目 2014 年度 2013 年度

金额 占比

(%)

单位毛利(元/条) 215.17 -10.19 - 225.36

全钢 销质(万条) 513.53 -23.90 - 537.43

子午 毛利额(万元) 110,498.73 -10,617.51 100.00 121,116.24

胎 此中:单位毛利改观影响毛利 - -5,473.16 51.55

销质改观影响毛利 - -5,144.35 48.45

单位毛利(元/条) 49.63 -3.31 - 52.94

半钢 销质(万条) 2,988.05 117.71 - 2,870.34

子午 毛利额(万元) 148,301.48 -3,646.89 100.00 151,948.37

胎 此中:单位毛利改观影响毛利 - -9,488.84 260.19

销质改观影响毛利 - 5,841.95 -160.19

单位毛利(元/条) 92.72 -5.65 - 98.37

销质(万条) 98.8 -22.14 - 120.94

斜交

毛利额(万元) 9,160.28 -2,736.28 100.00 11,896.56

此中:单位毛利改观影响毛利 - -683.46 24.98

销质改观影响毛利 - -2,052.82 75.02

单位毛利(元/条) 74.43 -6.33 - 80.76

销质(万条) 3,600.38 71.67 - 3,528.71

折计 毛利总额(万元) 267,960.49 -17,000.68 100.00 284,961.17

此中:单位毛利改观影响毛利 - -22,335.07 131.38

销质改观影响毛利 - 5,334.40 -31.38

2014 年度较 2013 年度毛利厘革状况表(老原名目改观影响阐明)

改观

名目 2014 年度 各项老原占比 2013 年度

金额

(%)

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改观

名目 2014 年度 各项老原占比 2013 年度

金额

(%)

毛利额(万元)①=②+③ 267,960.49 -17,000.68 - 284,961.17

此中:价格改观影响毛利② - -102,872.58 - -

老原改观影响毛利③=

- 85,871.90 100.00 -

④+⑤+⑥+⑦

此中:资料老原④ - 65,692.00 76.50 -

间接人工⑤ - 4,903.29 5.71 -

燃料及动力⑥ - 6,303.00 7.34 -

制造用度⑦ - 8,973.61 10.45 -

②主营业务毛利分地区阐明

报告期内公司主营业务毛利分地区奉献状况如下:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

地区

金额 比例(%) 金额 比例(%) 金额 比例(%)

国内 119,708.82 48.11 133,364.89 49.77 143,137.77 50.23

海外 129,116.43 51.89 134,595.60 50.23 141,823.40 49.77

折计 248,825.25 100.00 267,960.49 100.00 284,961.17 100.00

(2)其余业务阐明

报告期内,原公司其余业务的形成及改观状况如下表:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

收出 毛利 收出 毛利 收出 毛利

销售资料及废旧物资 6,021.89 879.76 8,315.25 4,664.25 9,108.73 4,858.07

销售变压器 4,631.50 652.61 5,542.57 2,076.61 16,350.91 6,306.76

其余 775.50 340.83 1,430.85 488.48 549.42 320.72

折计 11,428.89 1,873.20 15,288.67 7,229.34 26,009.06 11,485.55

其余业务次要蕴含资料销售、废旧商品销售、机电公司对外销售变压器,以

及代客户将轮胎拆车、轮胎修理费和零星的租金等其余业务。

资料销售次要是燃料油、本辅料的销售;废旧商品销售次要是废胎销售以及

从事零星的废边角料收出,边角料为消费历程中的一般损耗自身无老原,而所销

售的废胎,本销售时已结转了产品老原,所以其做为制品销售时无老原。其余类

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业务出入次要是代客户轮胎拆车收出、轮胎修理费和零星的租金等,金额较小。

2、脏利率和期间用度阐明

(1)脏利率阐明

报告期内,公司脏利率取同止业可比上市公司比较如下表:

公司称呼 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 1.30% 3.05% 2.12%

风神股份 3.89% 4.06% 3.67%

黔轮胎 A -5.46% 3.00% 2.69%

青岛双星 1.98% 1.46% 0.52%

S 佳通 12.79% 10.48% 12.01%

赛轮金宇 2.02% 3.09% 2.92%

均匀(算术均匀) 2.75% 4.19% 3.99%

原公司 7.76% 8.12% 8.49%

如上表所示,2013年度、2014年度、2015年度玲珑轮胎的脏利率各期划分为

8.49%、8.12%和7.76%,2014年度取2013年度相比根柢不乱,2013年度、2014年

度、2015年度同止业均匀水平划分为3.99%、4.19%、2.75%,低于玲珑轮胎。2015

年,一是受国际经济环境、大宗商品价格等因素的影响,我国轮胎止业整体销售

显现下滑(特别是上半年),二是泰国玲珑火灾组成的成品轮胎誉损以及对其生

产运营组成的轮胎销售短缺的影响,脏利润率有所下降

同止业上市公司S佳通2013年、2014年、2015年脏利率划分为12.01%、

10.48%、12.79%,各年的脏利率均高于原公司,公司的脏利率厘革正在同止业上

市公司领域内。

(2)期间用度阐明

公司最近三年发作研发用度 5.08 亿元、4.55 亿元和 3.34 亿元,占主营业务

收出的比例逐期划分为 4.50%、4.49%和 3.87%,而局部可比上市公司将此项费

用计入了消费老原。剔除钻研开发支入核算因素的影响后,公司期间用度占营业

收出的比重取同止业上市公司均匀水平根实相当。最近三年,玲珑轮胎期间用度

占营业收出的比重如下表所示:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

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2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目

金额 删幅(%) 金额 删幅(%) 金额

销售用度 53,064.90 -2.77 54,577.32 0.60 54,252.22

打点用度 66,797.48 -10.24 74,419.41 -1.34 75,431.28

财务用度 35,631.06 -3.93 37,088.05 16.45 31,847.73

期间用度折计 155,493.44 -6.38 166,084.78 2.82 161,531.23

占营业收出的比例(%) 17.80 16.16 13.99

思考研发用度后营业支

13.98 11.73 9.59

入的比例(%)

2014年度,公司销售收出有所下降,对应的销售用度和打点用度也有所下降,

但公司贷款范围删多招致利息支入大幅删多,使得期间用度略有删多,综折招致

原期脏利润有所下降。2015年度,公司销售收出下降,公司删强了对期间用度的

控制,各项期间用度均有所减少。

2013年度、2014年度、2015年度,同止业上市公司期间用度占营业收出的比

重如下表所示:

公司称呼 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 7.42% 11.53% 10.80%

风神股份 14.08% 15.57% 13.93%

黔轮胎 A 16.87% 15.56% 14.72%

青岛双星 17.23% 12.83% 8.85%

S 佳通 6.45% 7.44% 6.71%

赛轮金宇 15.82% 14.19% 10.22%

均匀(算术均匀) 12.98% 12.85% 10.87%

玲珑轮胎 17.80% 16.16% 13.99%

玲珑轮胎(思考研发用度后) 13.98% 11.73% 9.59%

以 2013 年为例,思考研发用度后,公司的期间用度率低于同止业均匀水平

约 1.28%,毛利率高于同止业均匀水平约 4.07%,综折使得公司的脏利率比同止

业逾越凌驾 4.50%。

综上所述,公司的脏利率高于同止业均匀水平且不停删多,次要是因为连年

来,公司加大研发力度,同时产品构造的调解使得公司的毛利率不停删多且高于

同止业均匀水平,而公司的期间用度总体删加幅度远小于营业毛利的删加幅度,

故公司各年度的脏利润率逐年回升且高于同止业均匀水平。

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(1)销售用度

报告期内,公司销售用度的次要形成状况如下表所示:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

用度名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

运输及仓储效劳费 29,217.32 55.06 31,424.99 57.58 29,680.05 54.71

三包赔付费 6,577.98 12.40 6,521.69 11.95 8,376.38 15.44

销售效劳费 3,227.69 6.08 3,391.67 6.21 3,450.28 6.36

告皂费 5,939.10 11.19 5,788.56 10.61 7,134.72 13.15

保险费 1,028.29 1.94 1,214.18 2.22 1,331.71 2.45

办自费 1,475.05 2.78 1,367.42 2.51 578.15 1.07

差旅费 1,802.19 3.40 1,719.47 3.15 991.05 1.83

员工用度 2,578.78 4.86 1,443.56 2.64 1,514.02 2.79

其余 1,218.50 2.30 1,705.78 3.13 1,195.87 2.20

折计 53,064.90 100.00 54,577.32 100.00 54,252.22 100.00

占营业收出比例

6.08 5.31 4.70

(%)

原公司的销售用度次要蕴含运输及仓储效劳费、三包赔付用度、告皂费、保

险费、销售效劳费等;2014年度,运输及仓储效劳费占比回升,次要起因为国内

配套厂商第三方物流讯库数质删多而招致仓储用度删多,销售数质有所删加招致运

输用度有所删多。另外,公司于2013年度适当加大了告皂费投入,告皂费占销售

用度总额的比例由2012年的7.42%回升为13.15%,2014年度不再大幅投入。最近

三年,公司销售用度划分为54,252.22万元、54,577.32万元和53,064.90万元,占营

业收出的比重划分为4.70%、5.31%、6.08%,改观次要由于:2013年度,公司运

输用度跟着销售质的删加继续删多,正在三包赔付用度有所减少的状况下删多了广

告费投入,综折影响后销售用度总额占营业收出的比例根柢不乱;2014年度及

2015年度,公司销售用度总额较2013年度厘革较小,营业收出小幅下降招致其占

比有所回升。

①运输及仓储效劳费

原公司的运输费蕴含国内销售运费和出口运费。国内运费中包孕公路运输费

和铁路运输费,此中以公路运费为主;出口销售运费蕴含国内的公路运费和海运

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费(给取CIF价格方式下)。2013年度、2014年度及2015年度,公司运输及仓储

效劳费划分为29,680.05万元、31,424.99万元和29,217.32万元,根柢颠簸。报告期

内影响公司运输效劳老原的次要因素蕴含路桥用度、成品油价格改观等。

② 三包赔付

原公司应付国内交换市场销售的轮胎真止三包赔付政策。应付置办公司轮胎

的客户,正在规定的理赔期内,正在一般运用的状况下,轮胎显现量质问题,可以按

规定享受赔偿,此中,全钢子午胎次要用于大型货运车辆,发作赔付的比率远高

于半钢子午胎和斜交胎,报告期内,三包赔付96%以上都是国内销售全钢子午胎,

斜交胎和半钢子午轮胎的赔付比例极低。

公司列收的三包赔付用度蕴含真际理赔局部和期终对曾经销售的尚正在赔付

期产品计提的或许欠债两局部,详细状况如下:

名目 确认按照 注明

对客户已申请理赔经查验折乎范例的赔付

真际理赔 原年真际发作的理赔金额

用度

年终依据最后四个月的销售支 公司三包理赔政策中明白规定,当剩余花

入状况依照前期真际赔付比例 纹深度低于本始斑纹深度的一半时,不再

或许欠债余

计提的三包理赔或许欠债,正在真 予以理赔,正常客户假如运用周期赶过四

际发作赔付时冲回,同时冲销上 个月,其磨损度会赶过其理赔的规定领域,

期计提的或许欠债。 理赔机率极低。

2013年度、2014年度及2015年度,公司列收的三包赔付用度金额划分为

8,376.38万元、6,521.69万元和6,577.98万元。2014年度及2015年度三包赔付金额

降低次要是由于产品老原降低和公司调解产品构造招致,产品量质提升理赔减

少,因中短途轮胎返回率为10%以上,近程轮胎返回率为1%摆布,对三包赔付

金额影响较大的中短途轮胎占比降低到20%摆布。

报告期内,原公司三包用度计提金额取转回金额比较如下:

单位:万元

年度 三包用度计提金额 转回金额 差额

2015 年度 6,577.98 6,632.01 -54.03

2014 年度 6,521.69 7,921.88 -1,400.19

2013 年度 8,376.38 7,675.99 700.39

折计 21,476.05 22,229.88 -753.83

③ 告皂费、销售效劳费和保险费

告皂费次要蕴含原公司的告皂和商品展示用度, 2013年度、2014年度及2015

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年度,金额划分为7,134.72万元、5,788.56万元和5,939.10万元。依据品牌国际化

的展开计谋,正在盈利才华删多、现金流质富余的状况下,公司对症下药的加大了

对INFINITY、GREENMAX等高机能产品品牌正在外洋的推广力度,阶段性的加大

了品牌推广投入,以提升玲珑自主品牌的正在国际市场的形象和职位中央。公司报告期

内通过加入更多的国际轮胎展会、产品推介会、区域性经销商大会,加入国际性

的大型集会和流动并正在专业轮胎纯志、汽车纯志和报刊中登载玲珑轮胎的告皂来

提升玲珑轮胎品牌的认知度和正在出产者心目中的职位中央。

销售效劳费是正在销售历程中发作的效劳、会务费等。保险费次要为原公司为

出口轮胎产品投保的产品义务险和出口信毁险。报告期内,公司取中国出口信毁

保险公司山东分公司签署《短期出口信毁保险综折保险单》,为出口业务投保了

短期出口信毁综折保险。

报告期内,原公司市场开拓力度较大,销售用度占营业收出的比重由高于可

比公司均匀水平逐渐降低为取同止业公司相当。2013年度、2014年度、2015年度,

同止业可比公司销售用度占营业收出的比重如下表所示:

公司 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 2.37% 5.07% 5.57%

风神股份 8.29% 7.53% 6.79%

黔轮胎 A 6.37% 5.83% 5.91%

青岛双星 6.61% 4.71% 3.72%

S 佳通 3.84% 3.60% 2.89%

赛轮金宇 7.11% 6.89% 5.54%

均匀(算术均匀) 5.77% 5.60% 5.07%

原公司 6.08% 5.31% 4.70%

(2)打点用度

报告期内打点用度的次要形成状况如下表所示:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

用度名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

员工用度 16,859.63 25.24 15,124.82 20.32 10,871.47 14.41

钻研取开发费 33,357.42 49.94 45,504.19 61.15 50,817.29 67.37

税费 4,944.97 7.40 4,528.61 6.09 3,327.11 4.41

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2015 年度 2014 年度 2013 年度

用度名目 比例 比例 比例

金额 金额 金额

(%) (%) (%)

办公、差旅及款待费 3,235.51 4.84 3,170.50 4.26 3,565.81 4.73

扣除研发方法的合

2,945.00 4.41 2,579.64 3.47 1,927.04 2.55

旧费

有形资产摊销 2,402.91 3.60 1,433.02 1.95 928.33 1.23

中介机构效劳费 838.38 1.26 742.50 1.00 970.21 1.29

邮电通讯费 216.81 0.32 232.07 0.31 184.70 0.24

其余 1,996.86 2.99 1,104.05 1.46 2,839.32 3.76

折计 66,797.48 100.00 74,419.41 100.00 75,431.28 100.00

占营业收出比例

7.65 7.24 6.53

(%)

原公司打点用度次要蕴含人员人为、保险费及公积金、钻研取开发用度、资

产合旧和摊销、印花税及税金、业务款待费等用度支入。报告期内,公司打点费

用划分为75,431.28万元、74,419.41万元和66,797.48万元,呈不乱删加态势,次要

由于:公司自主研发才华不停提升,钻研取开发用度支入呈删加态势;跟着业务

范围的扩充、人工老原删多、办自费、差旅费及其余用度等的回升。

报告期内,原公司打点用度占营业收出的比重均高于可比公司均匀水平约 2

个百分点以上,次要由于公司将应予以用度化的研发支入全副计入打点用度,而

局部可比上市公司将此项用度计入了消费老原。同止业上市公司中,风神股份于

2009 年初步将局部本计入消费老原的研发用度会合归入打点用度中核算,取公

司打点用度占营业收出的比重较为濒临。2013 年度、2014 年度、2015 年度,同

止业可比公司打点用度占营业收出的比重如下表所示:

可比公司 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 4.11% 4.07% 2.88%

风神股份 5.57% 6.32% 5.20%

黔轮胎 A 7.80% 6.83% 5.38%

青岛双星 8.45% 6.13% 3.22%

S 佳通 2.80% 2.00% 1.57%

赛轮金宇 5.76% 4.90% 2.43%

均匀(算术均匀) 5.75% 5.04% 3.45%

原公司 7.65% 7.24% 6.53%

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公司将钻研新型斑纹轮胎的资料泯灭、查验试验费等研发支入全副计入打点

用度。公司2015年度的研发支入较2014年度减少12,146.77万元,降幅为26.69%。

降幅较大的次要起因为:

公司的研发支入次要蕴含两个阶段的支入:盘问拜访、评估和选择阶段的支入和

设想、测试阶段的支入。此中,设想、测试阶段需多质质消费路试轮胎并停行路

试实验,故处于该阶段的研发名目资料及模具的投入占整个项宗旨比重较大。

2014年度,公司研发名目14项,此中9项处于设想、测试阶段,因而,公司购入

的试验胎用磨具以及投入消费试验胎资料较多,招致2014年研发用度较大;2015

年度,公司研发名目12项,仅5项处于设想、测试阶段,因绝大局部研发名目处

于盘问拜访、评估和选择阶段,所投入的资料及模具费金额相对较低。

2014年度、2015年度,公司研发支入中的研发资料、模具用度的详细对照情

况如下:

①研发资料:因2015年度研发名目绝大局部处于设想、测试阶段,投入的研

发资料较少,2015年度较2014年度投入研发资料减少约2,628吨;另外,研发所

耗用的次要本资料的降幅约20%-50%,受此影响,2015年度研发投入的本资料金

额较2014年度减少约5,506万元。

②研发模具:因2015年度研发名目绝大局部处于设想、测试阶段,不需多质

质停行路试胎消费,招致2015年投入研发模具费较小,2015年较2014年模具用度

投入减少约6,392万元。

(3)财务用度

报告期内财务用度的次要形成状况如下表所示:

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

用度名目 比例 比例

金额 金额 金额 比例(%)

(%) (%)

利息支入 40,195.57 112.81 40,516.39 109.24 25,861.56 81.20

减:利息收出 3,146.99 8.83 3,619.17 9.76 1,013.47 3.18

汇兑损益 -2,981.24 8.37 -1,396.76 3.77 5,312.25 16.68

手续费及其余 1,563.71 4.39 1,587.59 4.28 1,687.38 5.30

折计 35,631.06 100.00 37,088.05 100.00 31,847.73 100.00

占营业收出

4.08 3.61 2.76

比例(%)

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原公司的财务用度次要蕴含利息支入、利息收出、汇兑损益等。最近三年,

公司财务用度划分为31,847.73万元、37,088.05万元和35,631.06万元,占营业收出

的比重划分为2.76%、3.61%和4.08%。

①利息支入的改观状况

利息支入蕴含银止告贷利息支入、银止承兑汇票贴现息、融资租赁的未确认

融资用度的摊销等,最近三年,金额划分为2.59亿元、4.05亿元和4.02亿元。2014

年度,公司牢固资产投资和日常运营所需资金继续删多,因而扩充了欠债范围,

利息支入较2013年度删多14,654.83万元。2015年度,公司利息支入取2014年度相

比厘革不大。

② 汇兑损益的改观状况

自 2005 年 7 月 21 日国家调解人民币汇率造成机制,真止以市场供求为根原、

参考一篮子钱币停行调理、有打点的浮动汇率制度以来,人民币对美圆和欧元汇

率呈升值态势。报告期内人民币对美圆均匀汇率走势图如下:

人民币汇率($:¥)均匀汇率走势图

数据起源:国家外汇打点局、中国人民银止

公司轮胎产品出口次要以美圆停行贸易结算,本资料中也存正在较大金额的境

外采购,报告期内,人民币对美圆汇率总体上呈回升趋势,对公司运营带来一定

程度的风险。人民币汇率回升对公司的影响次要暗示为:一是出口销售孕育发作的汇

兑丧失;二是影响出口产品的价格折做力,人民币升值缩小了海外客户的利润空

间,使公司的出口产品取其余出口国的同类产品相比价格折做力有所减弱;三是

进口自然胶等本资料等孕育发作的汇兑支益。

公司出口销售正常回收电汇支款方式,正常正在向对方发送提单后支与货款,

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应付历久竞争的境外次要客户,会给以 30-90 天摆布的信毁期。从境外采购自然

胶等本资料,正常以预付款或货到付款的方式,该期间人民币对美圆汇率波动对

公司运营带来一定程度的不确定风险。

2013 年度、2014 年度及 2015 年度,公司外币购销业务发作的汇兑损益及出

口外汇收出、境外采购本资料外汇支入状况划分如下:

名目 钱币单位 2015 年度 2014 年度 2013 年度

汇兑脏损益 人民币万元 -2,981.24 -1,396.76 5,312.25

占公司利润总额的比例 - -3.83% -1.38% 4.49%

境外采购本资料金额 万美圆 34,581.19 46,333.27 69,038.60

出口收出 万美圆 76,210.09 88,569.83 98,731.31

由上表可以看出,汇率改观对公司运营业绩的影响程度较低,并且公司产品

具有较强的折做力,议价才华较强,较好的消化了人民币汇率波动的晦气影响。

报告期内,由于原公司资产欠债率相对较高,报告期内,原公司财务用度占

营业收出的比重略均高于可比公司均匀水平。2013年度、2014年度、2015年度,

同止业可比公司财务用度占营业收出的比重如下表所示:

可比公司 2015 年度 2014 年度 2013 年度

双钱股份 0.94% 2.39% 2.35%

风神股份 0.22% 1.72% 1.94%

黔轮胎 A 2.70% 2.90% 3.44%

青岛双星 2.17% 1.99% 1.92%

S 佳通 -0.19% 1.84% 2.26%

赛轮金宇 2.95% 2.39% 2.25%

均匀(算术均匀) 1.46% 2.21% 2.36%

原公司 4.08% 3.61% 2.76%

3、利润表其余名目阐明

(1)营业税金及附加

原公司子午线轮胎享受免征出产税的税支劣惠,斜交胎折用出产税税率为

3%,自2014年12月起,国家撤消汽车轮胎出产税税目,此中,出口和正在国内销

售的用于农用拖拉机、支割机、手扶拖拉机的公用轮胎免征出产税。依据国发

[2010]35号,原公司自2010年12月初步计缴都市维护建立税及教育费附加。2013

年度、2014年度及2015年度,公司营业税金及附加划分为5,477.33万元、5,043.00

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万元、7,323.02万元。

(2)资产减值丧失

报告期内,原公司资产减值丧失如下表所示:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

坏账丧失 -17.33 -1,085.04 2,025.08

存货降价丧失 7,325.87 7,730.37 7,440.42

折计 7,308.54 6,645.33 9,465.50

占营业收出的比例(%) 0.84 0.65 0.82

有关资产减值丧失的详细状况请拜谒原节“一、财务情况阐明”之“(一)

资产阐明”之“14、资产减值筹备阐明”。

(3)投资支益

公司次要本资料自然橡胶价格波动很大,为避让本资料价格改观的风险,公

司通过自然胶套期保值业务避让运营风险,2013年度、2014年度及2015年度划分

真现自然胶期货支益662.13万元、170.62万元和-295.82万元,因分比方乎套期保值

条件计入期货损益。

2013年度,公司真现自然胶期货支益662.13万元。2014年度及2015年度除分

别真现170.62万元和-295.82万元自然胶期货投资损益外,玲珑机电还真现了黄金

租赁业务投资损益9.12万元和-441.59万元。

(4)营业外出入

报告期内,原公司的营业外收出次要蕴含牢固资产从事利得、政府补助等。

有关政府补助的详细状况请拜谒原招股注明书“第十节 财务会计信息”之“九、

非常常性损益”。

营业外支入次要蕴含或许诉讼赔偿支入和牢固资产从事丧失等,有关或许诉

讼赔偿支入的详细状况请拜谒原招股注明书 “第十五节 其余重要事项”之“四、

可能对发止人孕育发作较大影响的诉讼或冲裁”。

最近三年,原公司营业外出入脏额划分为-2,141.67万元、3,703.04万元和

-2,573.06万元,占同期利润总额的比例划分为-1.81%、3.67%和-3.30%。2013年,

营业外收出删加的次要起因是外经贸展开奖励资金等政府补助金额删多较多,营

业外支入次要为对当年曾经取被告达成和解的 美国矿业胎蓝图案和 Wilson

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Global历久采购折约纠葛案确认的赔偿支入;2014年,公司未再发作诉讼及仲裁

案件赔偿支入,且真现了诉讼弥补所得;2015年度,公司发作金额较大的营业外

支入和营业外收出次要为泰国玲珑火灾计提23,490.02万元丧失以及支到的火灾

保险赔偿款16,080.00万元。

总体上,营业外出入对原公司利润影响较小。

(5)所得税用度

2008年12月5日,原公司被山东省科学技术厅、山东省财政厅、山东省国家

税务局、山东省处所税务局结折认定为高新技术企业,2011年10月31日,公司通

过高新技术企业复审,因而,2012年度和2013年度,原公司折用的税率为15%。

2014年10月31日,原公司通过高新技术企业复审,得到由山东省科学技术厅、山

东省财政厅、山东省国家税务局、山东省处所税务局结折颁布的《高新技术企业

证书》(证书编号为GR201437000395),该证书的有效期为3年,因而公司2014

年度及2015年度以15%的税率计较所得税用度。原公司的所得税用度次要蕴含当

期所得税用度和递延所得税用度。报告期内原公司所得税用度的形成如下表所

示:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

当期所得税 13,948.98 18,058.15 23,483.52

递延所得税 -3,930.11 -593.93 -3,045.74

所得税用度折计 10,018.88 17,464.22 20,437.78

所得税用度/利润总额 12.88% 17.31% 17.26%

原公司的所得税用度的改观次要受利润总额及递延所得税的改观影响;递延

所得税资产的改观,次要是由于取资产相关的政府补助、各年计提坏账筹备、存

货减值筹备、牢固资产合旧及有形资产摊销僧人未付出的三包赔付或许欠债的变

动招致可抵扣暂时性不同改观所致。

(五)非常常性损益、兼并财务报表领域以外的投资支益以及少数股东损

益对公司运营成绩的影响

单位:万元

2015 年度 2014 年度 2013 年度

名目 占脏利润 占脏利润 占脏利润

金额 金额 金额

比例 比例 比例

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归属于母公司股东的

-3,357.01 -4.96% -4,573.72 -5.48% -4,568.37 -4.66%

非常常性损益脏额

兼并财务报表领域以

-737.42 -1.09% 179.74 0.22% 662.13 0.68%

外的投资支益

少数股东损益 -20.16 -0.03% -5.60 -0.01% - -

1、非常常性损益

报告期内,公司非常常性损益次要为或许诉讼赔偿支入、支到的各类模式的

政府补贴,归属于母公司股东的非常常性损益脏额占同期脏利润的比例划分为

-4.66%、-5.48%和-4.96%。2014年度公司未再发作诉讼及仲裁案件赔偿支入、真

现了诉讼弥补所得,且孕育发作了政府补助收出。2015年度,公司发作金额较大的营

业外出入脏额次要为泰国玲珑火灾计提23,490.02万元丧失以及得到的火灾赔偿

款。总体上,非常常性损益对公司脏利润影响较小。有关非常常性损益的详细情

况请拜谒原招股注明书“第十节 财务会计信息”之“九、非常常性损益”。

2、兼并财务报表领域以外的投资支益次要为避让本资料价格改观风险停行

自然胶期货业务投资但因分比方乎有效套期保值条件的期货支益,均为偶发性的交

易,金额相对较小,对公司盈利才华的不乱性不形成严峻影响。

3、少数股东损益

少数股东损益系子公司玲珑机电的少数股东享有的损益。详细状况请拜谒原

招股注明书“第十节 财务会计信息”之“五、兼并财务报表领域及厘革状况”。

(六)税支劣惠对公司脏利润的影响

公司报告期内各期享受的出口退税、政府补助和税支劣惠的金额及占公司同

期脏利润的比譬喻下表所示:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

出口退税 4,919.59 6,095.62 1,164.62

政府补助 3,323.20 1,543.70 1,539.40

所得税劣惠 7,986.21 8,305.34 11,112.40

三项脏额折计 16,229.00 15,944.66 13,816.42

脏利润 67,740.93 83,411.47 98,001.25

出口退税占脏利润的比例 7.26% 7.31% 1.19%

政府补助占脏利润的比例 4.91% 1.85% 1.57%

所得税劣惠占脏利润的比例 11.79% 9.96% 11.34%

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

三项脏额折计占脏利润的比例 23.96% 19.12% 14.10%

原公司轮胎产品出口销售删值税执止“免、抵、退”政策,产品删值税征支

率取出口退税率的差额计入产品销售老原。报告期内,公司轮胎出口退税率均为

9%。尽管公司可以针对出口退税厘革状况活络调解公司的出口产品的价格,但

尔后出口退税政策改观仍可能对公司利润孕育发作一定影响。

原公司2013年度、2014年度及2015年度折用15%的所得税税率,德州玲珑

2013年度、2014年度及2015年度折用15%的所得税税率。因而,所得税税支劣惠

的影响金额,以最近三年应纳税所得额为基数,依照25%和15%的差额计较。

报告期内,公司享受的税支劣惠、政府补助对公司运营业绩孕育发作了一定影响。

上述税支劣惠政策到期后,若公司无奈享遭到新的劣惠政策,以及将来国家政策

若发作晦气厘革,对止业及公司的政策撑持减少,将对公司的运营业绩孕育发作晦气

影响。

三、现金流质阐明

报告期内公司现金流质状况如下:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

运营流动孕育发作的现金流质脏额 101,395.10 76,916.76 85,192.84

投资流动孕育发作的现金流质脏额 -127,432.13 -226,574.81 -161,386.65

筹资流动孕育发作的现金流质脏额 58,856.94 175,756.62 60,108.16

现金及现金等价物脏删多额 35,653.85 25,246.28 -21,001.72

(一)运营流动

报告期内公司的营业收出、老原和脏利润取公司的运营流动现金流质情况对

比如下:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度 折计

营业收出 873,370.12 1,027,818.53 1,154,797.93 3,055,986.58

销售商品、供给劳务

768,446.45 899,808.31 952,300.36 2,620,555.13

支到的现金

不同① -104,923.67 -128,010.21 -202,497.56 -435,431.45

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度 折计

营业老原 622,671.67 752,628.69 858,351.20 2,233,651.57

置办商品、承受劳务

533,726.26 696,783.92 754,909.15 1,985,419.33

付出的现金

不同② -88,945.41 -55,844.77 -103,442.05 -248,232.24

脏利润 67,740.93 83,411.47 98,001.25 249,153.66

运营流动孕育发作现金

101,395.10 76,916.76 85,192.84 263,504.70

流质脏额

不同③ 33,654.17 -6,494.71 -12,808.41 14,351.04

最近三年,原公司销售商品、供给劳务支到的现金,置办商品、承受劳务收

付的现金均远低于同期营业收出和营业老原,次要由于:银止承兑汇票做为付出

技能花腔被普遍承受,客户大质运用银止承兑汇票付出其所欠公司的货款,原公司再

以银止承兑汇票付出资料款金额较大,报告期内以票据背书付出资料款的金额分

别为16.83亿元、18.64亿元和12.90亿元,依据会计本则等相关规定,银止承兑汇

票不属于现金等价物,使得销售商品支到的现金及置办商品付出的现金减少。

2013年度,公司运营流动孕育发作的现金流质脏额为8.52亿元,低于当期脏利润

9.80亿元,次要起因系:一是受宏不雅观经济环境的负面影响,配套厂商货款回支速

度适当减慢或其运用银止承兑汇票付出货款,公司应支票据和应支账款余额适度

删加,占用了局部营运资金;二是2013年度银止承兑汇票贴现率较2012年度回升,

公司通过银止承兑汇票贴现老原升高,因此降低了应支票据贴现范围,期终余额

占用资金删多;三是2013年度公司产销质有所扩充,年终存货余额华夏资料和产

成品有所删多,由此招致其占用的运营性资金删多;四是对付票据减少、采购本

资料付出的现金有所删多。

2014年度及2015年度,公司运营流动孕育发作的现金流质脏额为7.69亿元和10.14

亿元,运营流动现金流质状况劣秀。

由脏利润调理为运营流动孕育发作的现金流质脏额的详细历程如下表:

单位:万元

名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

脏利润 67,740.93 83,411.47 98,001.25

加:资产减值筹备 7,308.54 6,645.33 9,465.50

牢固资产及投资性房地产合旧 66,768.57 53,537.46 42,227.65

未真现售后租回不同摊销 - - 234.14

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名目 2015 年度 2014 年度 2013 年度

有形资产摊销 2,402.91 1,433.02 928.33

递延支益的摊销 -666.24 -364.10 -210.26

或许欠债的删多/(减少) -54.03 -1,400.19 -4,499.62

从事牢固资产、有形资产和其余历久

-442.09 -31.52 185.66

资产的丧失

折理价值改观丧失 -496.82 423.81 54.09

财务用度 40,709.76 34,599.35 25,533.37

投资丧失/(支益) 737.42 -179.74 -662.13

递延所得税资产减少/(删多) -3,930.11 -593.93 -3,045.74

存货的减少/(删多) 15,514.23 -25,038.73 -28,947.42

运营性应支项宗旨减少/(删多) -58,287.90 -115,466.23 -174,260.29

运营性对付项宗旨删多/(减少) -35,910.06 39,940.75 120,188.32

运营流动孕育发作的现金流质脏额 101,395.10 76,916.76 85,192.84

(二)投资流动

原公司投资流动孕育发作的现金流入次要起源于得到投资支益支到的现金、从事

牢固资产、有形资产和其余历久资产支回以及支回担保金等其余取投资流动有关

的现金脏额。现金流出次要为购建牢固资产、有形资产和其余历久资产付出的现

金、投资所付出的现金以及借予联系干系方款项等其余取投资流动有关的现金。

报告期内投资流动孕育发作的现金流质次要蕴含:

1、购建牢固资产、有形资产和其余历久资产付出的现金:次要为报告期内

新减产能的投资厂房、地皮等根原设备建立以及置办的消费方法等方面的支入。

2、支到及付出其余取投资流动有关的现金:次要为付出和支回期货及远期

外汇业务担保金等以及各年支到名目补贴款。

3、得到投资支益支到的现金:次要为公司避让自然胶价格改观处置惩罚自然胶

期货业务孕育发作的支益。

(三)筹资流动

原公司筹资流动孕育发作的现金流入次要起源于吸支投资、得到告贷支到的现

金,筹资流动现金流出次要起源于送还债务及利息付出的现金和为得到告贷付出

的担保金等。

报告期内筹资流动现金流入次要为从金融机构得到的告贷,最近三年,得到

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告贷支到的现金的金额划分为56.88亿元、80.48亿元和113.66亿元。

报告期内公司筹资流动孕育发作的现金流出次要为送还银止贷款及付出告贷利

息、付出股利、付出的融资租赁担保金等。

报告期内,原公司不波及现金出入的运营流动、投资或筹资流动次要为:

将销售产品支到的局部银止承兑汇票背书用于付出资料采购款、置办历久资

产、以往来款项对消支购子公司投资款、以往来款项对消利润分配款。

原公司筹资流动孕育发作的现金流质次要是为满足投资流动资金、日常消费运营

需求而停行的筹资。原公司力求通过综折应用各类融资技能花腔,降低原公司的筹资

老原,敦促原公司业务展开目的的真现。

四、整天性支入阐明

(一)最近三年严峻整天性支入

报告期内,原公司的整天性支入次要为新减产能的投资厂房、地皮等根原设

施建立以及置办的消费方法等方面的支入,2013年度、2014年度及2015年度,原

公司购建牢固资产等历久资产发作的现金支入划分为15.28亿元、20.63亿元和

11.06亿元。上述整天性支入加强了原公司的业务拓展才华和可连续展开才华,

进一步进步了原公司的运营范围和真力。

(二)将来可预见的严峻整天性支入

截至原招股注明书签订日,原公司正在建或筹建名目详细如下:

名目称呼 筹划总投资

注1

年产1,000万套高机能半钢和200万套全钢子午线轮胎名目 277,800万元

注2

年产200万套高机能半钢子午线轮胎名目 9,276.6万美圆

注3

年产1,120万套高机能子午线轮胎名目 59,590万美圆

注4

年产1,000万套高机能轿车子午线轮胎技术改造名目 178,508万元

注5

年产1,000万套半钢子午线轮胎和100万套全钢子午线轮胎名目 204,156万元

注 1:系德州玲珑投资名目。由德州市展开和变化委员会德发改备字[2011]64 号批准。

截至原招股注明书签订日,德州玲珑局部消费线已陆续投产。

注 2:系泰国玲珑投资名目(一期)。由山东省展开和变化委员会鲁发改外资[2011]932

号批准。截至原招股注明书签订日,泰国玲珑一期名目曾经投产。

注 3:系泰国玲珑投资名目(二期)。由山东省展开和变化委员会鲁发改外资[2014]119

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号批准,含 1,000 万套半钢和 120 万套全钢子午线轮胎产能。

注 4:系原次募集资金投资名目。得到山东省经济和信息化委员会出具的鲁经信改核

[2012]003 号《企业技术改造名目批准通知书》。

注 5:系广西玲珑投资名目(一期)。得到广西省柳州高新技术财产开发区打点委员会

出具的柳高新登字[2010]22 号《根柢建立投资名目登记立案证》。

截至原招股注明书签订日,除上述名目外,原公司久无其余可预见的严峻资

天性支入。原次发止募集资金拟投资项宗旨详细状况拜谒原招股注明书“第十二

节 募集资金应用”。

五、影响原公司财务情况和盈利才华的次要因素

公司利润次要起源于轮胎消费销售的营业利润。影响盈利才华连续性和不乱

性的因素,次要有本资料价格改观、研发才华的连续提升,以及人民币汇率波动、

出口退税等宏不雅观环境及国家政策厘革的影响。

(一)宏不雅观环境和国家政策

做为汽车财产重要配套财产的轮胎止业,粗俗汽车止业的展开、宏不雅观调控政

策、人民币汇率波动、出口退税、国际贸易政策等宏不雅观环境和国家政策的厘革,

间接影响到原公司销售收出的删加、营业老原的上下,进而影响到原公司的运营

业绩。目前,寰球轮胎家产的重心和投资正正在由兴隆国家向展开中国家转移,由

欧美地区向亚洲地区转移。目前,原公司出口销售赶过了50%,年产1,000万套高

机能轿车子午线轮胎技术改造名目投产后,将进一步劣化产品构造,拓宽外洋市

场,积极应对境外品牌轮胎企业的挑战,提升轮胎民族品牌的国际折做力。

(二)自然橡胶、分解橡胶等次要本资料的价格

自然橡胶、分解胶市场价格对原公司的收出范围和盈利才华具有间接影响。

影响自然橡胶产品价格的因素次要蕴含:经济周期、作做物候条件、相关国家当

业和贸易政策以及投机资金、汇率因素、政治因素等。原公司将积极掌握本资料

市场止情走势,密切关注自然胶、分解胶现货和期货价格波动趋势;从宏不雅观角度、

微不雅观角度、供需等方面停行片面的市场阐明,随时调解采购战略;作到低位价格

计谋采购,高位价格泯灭计谋库存的形式最大化的真现采购效益,降低产品老原。

应付本资料上涨使企业老原删多,公司综折思考依据市场的承受才华、品牌影响

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等因素,折时调解轮胎产品报价,正在一定程度上对消了本资料跌价影响。

(三)国际贸易壁垒

2009年9月11日,美国决议对从中国进口的小轿车和轻型卡车轮胎施止为期3

年的处罚性关税。除美国特保案外,欧洲、巴西等国家和地区针对轮胎产品出台

了有关限制进口的贸易护卫政策。对公司运营状况孕育发作了一定影响,详细状况如

下:

1、美国特保案对公司销售收出及业绩的影响

2009年9月11日,美国决议对从中国进口的小轿车和轻型卡车轮胎施止为期3

年(2009.9-2012.9)的处罚性关税,即正在4%的本有关税根原上,自2009年9月26

日起的三年划分加征35%、30%和25%的附加关税。美国施止3年的对华轮胎特保

门径于2012年9月26日到期。由于正在法按期限内美国国内财产和止政当局均未采

与任何耽误该门径的动做,该门径如期末行。

公司目前轮胎产品次要为全钢子午胎、半钢子午胎和斜交胎,由于原次特保

案只是针对小轿车和轻型卡车子午线轮胎施止处罚性关税,而小轿车和轻型卡车

次要运用半钢子午胎,因而美国特保案对公司出口美国的全钢子午胎业务及斜交

胎业务没有遭到间接影响。报告期内,公司出口美国半钢胎的销售数据如下表:

单位:万元

半钢子午胎 2015年度 2014年度 2013年度

美国销售收出 80,916.85 69,170.83 84,288.80

向美国出口的毛利率 15.61% 14.32% 14.62%

向美国以外国家出口销售收出 215,984.18 232,803.77 243,026.69

美国占外洋市场的比例 27.25% 22.91% 25.75%

美国特保案对发止人向美国出口半钢子午胎带来一定压力。下表是发止人正在

2009 年 9 月特保案公布前后三个月半钢子午胎的销售状况:

单位:万美圆

光阳 2009年6月 7月 8月 9月 10月 11月 12月

销售额 935.4 916.5 1,055.5 920.5 905.7 1,000.6 1,025.6

从上表的数据可以看出,美国特保案施止后对发止人出口至美国的半钢子午

胎带来了短期影响,月销售额较公布前下降了 12.8%,但自 11 月后,公司的出

口质逐步规复至特保案施止前的水平。

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从年度销售金额阐明,公司向美国出口半钢子午胎的金额 2010 年较 2009

年删加了 16.61%,2011 年较 2010 年小幅下降了 3.85%;向美国以外国家出口的

半钢子午胎金额 2010 年较 2009 年删加了 63.37%,2011 年较 2010 年删加了

18.40%。公司出口美国半钢胎收出占半钢胎总出口收出的比例由 2009 年的

45.38%下降到 2011 年的 32.50%。2012 年度公司向美国出口半钢子午胎销质保

持不乱,根柢取 2011 年度持平。2014 年度以及 2013 年度较上期相比略有下降,

次要由于本资料老原下降招致销售价格下降。如果那均为特保案的影响所致,如

果没有特保案,2010 年、2011 年公司出口美国市场半钢胎的销售额占寰球总出

口额的比例继续维持正在 2009 年的 45.38%的水平,则 2010 年、2011 年出口美国

市场的半钢胎销售额划分为 111,632.26 万元(=2010 年度半钢胎境外销售收出

245,994.40*45.38% )、 122,925.49 万 元 ( =2011 年 度 半 钢 胎 境 外 销 售 支 入

270,880.33*45.38%),划分较 2010 年、2011 年真际出口美国半钢胎金额删多

20,056.81 万元、34,878.34 万元,删多额划分为 2010 年、2011 年公司主营业务

收出销售收出总额的 2.13%(=20,056.81 万元/941,407.41 万元)、3.41%(=34,878.34

万元/1,023,628.17 万元)。相应地,假如没有特保案,2010 年、2011 年的毛利将

删多 2,697.51 万元(=20,056.81*13.45%)、4,945.75 万元(=34,878.34*14.18%),

删多额划分为 2010 年、2011 年毛利总额的 1.88%(=2,697.51 万元/143,525.83 万

元)、3.02%(4,945.75 万元/163,525.83 万元)。

所以,特保案正在一定程度上影响了向美国出口半钢子午胎的销售收出删加,

但总体而言对公司的销售收出及利润影响较小。美国特保案期已于 2012 年下半

年到期,由于正在法按期限内美国国内财产和止政当局均未回收任何耽误该门径的

动做,因而未影响公司 2013 年度以及 2014 年度正在美国的销售业绩。

2、欧洲针对轮胎产品出台的贸易护卫政策及对公司销售及业绩的影响

欧洲通过 ECE 强制认证、REACH 法规、轮胎标签指令来对轮胎产品设置一

定的贸易壁垒。截至目前,欧洲未针对中国轮胎产品建议反倾销盘问拜访,也未通过

关税方面的贸易护卫政策。详细而言:

(1)欧盟 ECE 认证

2002 年 10 月起,依据欧盟指令 72/245/EEC、以及修正指令 95/54/EC 的要

求,凡是进入欧盟市场停行销售的汽车、电子、电器类产品,必须通过 ECE 相

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关测试认证,标贴 E 标识表记标帜,欧盟列国海关才会予以放止,准许进入当地市场,

所以,出口到欧洲的汽车、电子、电器类产品必须与得 ECE 认证证书。

发止人已得到了欧盟 ECE 认证,因而出口欧洲产品不受 ECE 认证的限制。

(2)REACH 法规

2006 年欧盟推出化学品注册、评价、否认和限制制度即 REACH 法规,于

2008 年 6 月 1 日初步预注册。REACH 功令尽管是一个化学品法案,但它也影

响到含有化学物量的轮胎。该法案应付汽车以及轮胎等含有的化学物量停行明白

规定,比如,制成品中某种化学物量的年开释质赶过 1 吨,该化学物量就应注册;

假如此中含有欧盟化学品局危险品名单中物量的含质每年赶过 1 吨,且其含质超

过制成品分质的 0.1%,就要见告化学品局。

发止人正在日常经营中已按要求对本资料供应商停行核对,该指令的运用分比方错误

公司孕育发作晦气影响。

(3)燃料效率及其他根柢参数的轮胎标签指令

该指令次要波及燃料效率级别、湿地抓着机能、外部转动噪声参数,正式文

件将于 2012 年 11 月 1 日施止。此中对于轮胎噪声参数已于 2009 年 10 月 1 日先

止施止。

发止人研制乐成的相干系列规格产品,彻底折乎欧盟标签法案的上述要求,

欧盟市场开拓稳步推进,该指令的施止不只未对公司孕育发作晦气影响,而且有效防

行了低水平恶性折做。

3、其余国家轮胎贸易护卫政策对公司销售及业绩的影响

连年来,中国轮胎出口删加迅速,导致一些国家对中国轮胎产品设置反倾销

贸易壁垒。报告期内,寰球除美海外,巴西、阿根廷、南非、朱西哥和印度等国

家对中国建议过反倾销盘问拜访,此中次要出口国家巴西、阿根廷对中国的处罚门径

状况如下:

序号 国家 光阳 波及产品 处罚门径

20寸,22.5寸轮辋卡车;65、

卡车征税1.33 美圆/公斤,轿车征税

2009年9 70两个系列的13寸,14寸规

1 巴西 0.75美圆/公斤;反倾销税期限为五

月9日 格型号为165、175、185的

年。

小汽车用轮胎

对旅游用车轮胎征支23%的反倾销

2011年7 旅游用车轮胎、农林用车轮

2 阿根廷 税,对农林用车轮胎征支10%的反倾

月6日 胎、大众汽车和卡车轮胎

销税,对大众汽车和卡车用轮胎征支

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序号 国家 光阳 波及产品 处罚门径

17%的反倾销税。上述门径于2011年6

月22日起生效,有效期2年。

(1)巴西贸易护卫政策对公司销售及业绩的影响

报告期内,公司出口巴西轮胎的销售数据如下表:

单位:万元

名目 2015年度 2014年度 2013年度

巴西销售收出 8,842.53 22,982.80 36,774.41

向巴西出口的毛利率 15.53% 17.35% 18.75%

向巴西以外国家出口销售收出 466,633.22 521,215.59 575,203.80

巴西占外洋市场的比例 1.86% 4.22% 6.01%

公司 2013 年度向巴西出口金额删加较快次要由于:一是对巴西的销售基数

较小,公司连年来删强了对巴西的市场推广,销售删幅较大;二是巴西对中国轮

胎贸易护卫政策涵盖的产品系列规格较窄,对公司的影响很小。

(2)阿根廷贸易护卫政策对公司销售及业绩的影响

报告期内,公司出口阿根廷轮胎的销售数据如下表:

单位:万元

名目 2015年度 2014年度 2013年度

阿根廷销售收出 551.56 444.31 720.44

向阿根廷出口的毛利率 17.58% 18.46% 19.23%

阿根廷占外洋市场的比例 0.12% 0.08% 0.12%

从上表看出,公司报告期内向阿根廷出口产品金额占公司外洋市场的比例很

低,对公司的销售和业绩影响很小。阿根廷的汽车市场范围较小,公司未将其做

为重点境外销售市场。

欧洲和美洲是原公司次要的外洋市场,市场份额赶过了外洋市场的50%,目

前贸易壁垒对公司出口影响曾经造成,但轮胎做为一种必需出产品,70%以上的

需求由汽车保有质创造,北美和欧洲等外洋市场领有弘大的汽车保有质,对轮胎

需求仍然旺盛,同时,由于兴隆国家劳动力老原越来越高档因素,原公司轮胎的

消费老原远低于海外产品,可以将价格涨幅转移给海外出产者,另外,外洋区域

代办代理商次要为公司历久竞争客户,具有不乱的销售渠道,并有较强的虔诚度报告

期内公司轮胎出口销售收出逐期划分为61.20亿元、54.42亿元和47.55亿元,出口

销售范围较大。

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国际贸易壁垒对原公司既是挑战,更是机会,推动着原公司打点层、全体员

工以折营的视角挖掘机会,以全新的思路应对危机,删强翻新研发,删强品牌建

设,以精密化的打点降低老原,从长远上看,最末会提升原公司的焦点折做力。

(四)研发才华的连续提升

从轮胎止业展开趋势来说,研发真力将成为企业的焦点折做力。境外品牌轮

胎企业仰仗先进的研发水平,能够满足汽车现代化对轮胎机能日益进步的技术要

求,占据了中高端产品市场确当先职位中央,并领有较强的市场定价才华和盈利才华;

而国内轮胎制造企业次要仰仗较低的劳动力老原,局限于以低廉的价格正在低端市

场的猛烈折做,产品附加值较低。

原公司连年来不停加大钻研发的投入,器重研发体系建立,公司领有国家级

企业技术核心,产品均有多年钻研开发和试制消费汗青,其制造技术均已成熟,

目前公司已造成不乱的研发团队,同时取多所高校和科研机构竞争,一流的研发

平台和完善的翻新体系,成为高新技术和拳头产品的孵化器,产品品位、产品国

际市场折做力不停提升。

(五)将来整天性支入筹划

依据原公司的业务展开计谋,原次发止募集资金将次要用于募投名目建立,

取债务融资相比,大大节约了财务用度支入。同时,原次发止将进一步删大原公

司的股原,并降低公司的资产欠债率水平,为后续融资打下劣秀的根原。因而,

原公司认为,原次发止是共同将来公司整天性支入筹划的重要举动,预期将来较

大的整天性支入不会对原公司的连续盈利才华孕育发作严峻晦气影响。

(六)打点劣化

原次发止及募投名目建立后,原公司的运营范围将进一步扩充,同时也删多

了打点的难度和复纯程度。原公司的打点层将回收一系列积极有效的门径,进一

步完善组织机构、劣化业务流程以及人力资源打点和财务信息打点系统,提升原

公司内部打点和老原控制水平,劣化打点架构,降低打点老原,进步运营效率,

进一步改进原公司的财务情况和盈利水平,使原公司逐步从传统消费型向现代经

营型的乐成改动。

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六、公司防行业绩大幅波动的运营打点门径

公司轮胎产品出口销售受制于美国对中国轮胎双反影响,毛利率受本资料橡

胶价格波动影响较大,同时公司正在外洋业务支汇率改观影响也较大。

公司已正在运营打点方面建设了适当的门径去极力防行业绩的大幅波动。

(一)对于应对双反的门径

1、积极推进国际化计谋

公司自 2011 年初步提出―走进来参取国际折做‖的展开计谋。2011 年 1 月,

公司创建泰国玲珑,以建设泰国消费基地。2014 年,公司创建玲珑美国公司,

旨正在进一步进步产品的研发真力并加大美国市场的开拓。

泰国玲珑是公司施止国际化计谋,应对贸易壁垒的次要举动。一是泰国事全

球次要自然胶产地,对轮胎企业来说有本资料的供应、价格、物流讯等多重劣势。

二是泰国事东南亚汽车制造核心和东盟最大的汽车市场。三是泰国消费的轮胎供

应美国不受其对中国轮胎消费企业的反倾销、反补贴等贸易壁垒的影响,从而提

高了玲珑胎整体折做劣势。据美国双反的官方量料,美国双反涉案产品 2013 年

总质为 5,084.7 万套,而目前中国轮胎厂正在外洋建厂并实正造成产能的只要玲珑

轮胎和赛轮金宇,单方的设想产能纵然全副达产也只要涉案产品的 40%摆布,仍

然有 60%摆布即 3,000 万套的供应缺口。2013 年玲珑轮胎出口美国的涉案产品有

372.5 万套,泰国涉案产品的设想才华 1,200 万套,因而真践上玲珑轮胎具有近

827.5 万套的销质提升空间,美国双反加强了玲珑轮胎正在止业中的折做劣势。

2013 年,公司启动泰国玲珑工程名目建立,该名目筹划总投资 68,866.6 万

美圆,建成后将新删 1,200 万套半钢子午线轮胎和 120 万套全钢子午线轮胎产能。

截至 2015 年 12 月 31 日,该名目已投入 30.86 亿元人民币。目前泰国玲珑名目

一期 200 万套半钢子午线轮胎名目曾经投产,或许 2015 年底 1,200 万套半钢设

计才华将全副达产。泰国玲珑将大大降低公司受双反影响出口的风险。

2、进入出名整车厂商的寰球采购平台,建设可连续展开才华

基于正在运营累积中造成的综折折做劣势,近期公司先后通过通用、福特的量

质打点体系资格评审,进入其供应商体系,研制的配套产品曾经或行将质产;通

过俄罗斯雷诺日产汽车、东风日产的量质打点体系资格评审,成为其供应商。那

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讲明,公司正在设想研发、消费、量检、售后效劳等方面已获得世界收流汽车厂商

或零售企业的否认,为公司产品品位不停提升、新减产能消化以及公司可连续发

展奠定了坚真根原。进入出名整车厂商的采购平台,并正在泰国建设消费基地,为

公司开拓国际市场、应对双反供给了坚真根原。

3、积极开拓美国以外的外洋市场

自 2009 年美国特保案后,公司加大了对美国以外的外洋市场的开拓力度。

公司推止世界品牌计谋,成立品牌正在外洋市场的佳毁度。公司通过加入国际大型

展会、加大媒体宣传力度、扩充正在体育赛事中的品牌影响力,正在外洋市场造成为了

一定的品牌出名度。公司先后扶曲澳大利亚布里斯班足球队、德甲沃尔夫斯堡足

球俱乐部。沃尔夫斯堡足球俱乐部是德国老牌俱乐部,主场球场为群寡汽车竞技

场,中国球员张稀哲目前正在球队效力。公司自 2014 年先后取埃弗顿、马德里竞

技、马赛等 10 只欧洲球队签约,投放欧洲五大联赛的球场告皂,那大大进步了

玲珑正在外洋的出名度。

2013 年、2014 年、2015 年,公司半钢胎出口正在除美国市场之外的销售占整

个外洋市场的比例划分为 74.25%、77.09%、72.75%,美国市场半钢胎占比逐年

下降。

(二)对于应对橡胶价格波动的门径

1、折时调解产品价格

报告期内,公司逃随橡胶价格波动及市场状况多次调解产品价格。正在配套市

场,公司和局部整车厂商建设了销售价格随次要本资料价格波动的价格联动机

制,从而把本资料价格波动对利润波动影响的风险局部转嫁到了客户端。2014

年 1-9 月,建设那种价格联动机制的客户销质占总销质的比例为 78.85%。正在替

换市场,公司建设了原身销售价格和市场销售价格相联结的定价机制,联结次要

本资料抵消费老原的影响,每月对销售价格停行差异幅度的调解,那正在一定程度

上对消了橡胶价格波动对买卖业绩的影响。跟着公司配套市场占比的逐步提升,

2013 年、2014 年及 2015 年,公司主营业务综折毛利率划分为 25.24%、26.46%

和 28.87%,保持较不乱且逐步提升的形态。

2、加大产品研发,调解产品构造,进步产品折做力订定条约价才华

公司领有国家级企业技术核心,领有通过中国国家实验室否认委员会否认的

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实验检测核心和轮胎室内噪声试验室,领有博士后科研工做站、院士科研工做站。

连年来,公司对准国际同类产品水平,自主研发的新产品 GREEN-Max UHP 轮

胎系列,抗湿滑机能提升 20%,通过噪音降低 1 分贝,产品技术水平曾经抵达国

际先进水平,曾经有才华参取国际高端市场折做,产品折做劣势的进步使公司对

客户的议价才华加强。

3、劣化供应商,加大供应链的打点

跟着产能的扩充和市园职位中央的提升,公司对供应商的谈判才华逐步加强。近

年来,公司加大对橡胶供应商的谈判力度,正在本资料价格、交货期、付款条件等

方面综折评价供应商,并据此劣化了供应商部队,一定程度上降低了价格波动的

影响。

4、自然胶套期保值业务

公司通过自然胶套期保值业务避让运营风险。2013 年度、2014 年度及 2015

年度划分真现自然胶期货支益 662.13 万元、170.62 万元和-295.82 万元。因公司

依据外洋客户的订单来组织消费,而客户订单的数质、型号不能精确预测。套保

期限和标的很难作到彻底和采购期限和标的配比,所以分比方乎套期保值条件而计

入期货损益,但套期保值业务一定程度上降低了橡胶价格波动的影响。

(三)对于应对汇率改观的